投资评级 - 报告首次覆盖趣致集团，给予“买入”评级，目标价为港币67.75元 [1] - 板块评级为“强于大市”，表明趣致集团在传媒行业中的表现优于市场平均水平 [1] 核心观点 - 趣致集团是中国领先的AIoT互动终端网络营销服务提供商，其AI互动营销解决方案已成功商业化，业绩处于快速增长阶段 [3] - 公司通过自研的多感官AI互动终端，提供沉浸式购物体验，并将线下终端访问者转化为在线平台用户，业务包括标准化营销服务和增值营销服务 [16][17] - 2023年营销服务收入涨幅接近100%，预计未来将继续保持强劲增长势头 [8] - 公司已启动全球化战略，进军中东市场，预计2025年海外业务将开始贡献收入 [89] 估值与财务预测 - 采用PEG估值法，预计2024/25/26年经调整净利润为2.44/3.05/3.86亿元，对应PE分别为67.52/53.93/42.57倍，2026年PEG为1.75，低于可比公司平均值1.97 [5][98] - 预计2024/25/26年总营收分别为13.23/17.52/22.83亿元，同比增速分别为31%/32%/30% [89] - 2024/25/26年营销服务收入预计为10.25/12.71/16.01亿元，商品销售收入预计为2.16/3.25/4.55亿元 [89] - 预计2024/25/26年毛利率维持在50%以上，调整后净利率稳定在17%左右 [91][94] 行业与技术趋势 - AI、IoT技术持续获得政策支持，多样化AI应用推动营销行业变革，显著降低广告制作成本和时间 [8][52] - 生成式AI如多模态大模型的发展推动人机互动向更个性化、互动性更强的方向发展，决策式AI在商品推荐和广告分发领域的应用也在扩大 [52][61] - 预计2022-2027年中国快消品AIoT营销市场规模年复合增速为30.1%，中东和非洲的人工智能营销市场预计2023-2030年复合增长率为27.3% [8][85] 公司业务与市场优势 - 趣致集团通过AI、IoT、大数据及算法技术，提供个性化、沉浸式的深度体验，提升品牌和产品的消费者心智渗透 [16][72] - 公司已在全国22个城市运营7543台AI互动终端，覆盖所有一线城市及大部分新一线城市，累计拥有超过5000万名注册用户 [19][81] - 公司通过线上线下融合的一站式触达渠道，实现目标用户高频立体覆盖，累积用户画像与点位数据，提升营销服务能力和盈利能力 [79][82] 盈利预测与增长驱动 - 国内业务方面，预计2024/25/26年营销服务中KA客户收入增速放缓但仍保持较高增速，非KA客户营销收入预计保持平缓增长 [89] - 商品销售业务预计2024/25/26年收入达到2.16/3.25/4.55亿元，增长主要来自于机器点位数增加、品牌供应商持续开拓、零售业务效率提升等 [89] - 海外业务预计2025/26年收入为0.50/1.00亿元，中东市场的快速数字化和个性化广告需求为公司提供了广阔的发展空间 [85][89]

财务表现 - 公司2024年上半年收入为515,117千元人民币，同比增长41.7%[22] - 公司2024年上半年收入为人民币515.1百万元，同比增长41.7%[24] - 公司2024年上半年收入同比增长41.7%，达到人民币515.1百万元[34] - 公司2024年上半年总收入为515,117千元人民币，同比增长41.7%，其中营销服务收入占比79.9%[130] - 公司2024年上半年中国内地收入为515,117千元人民币，同比增长41.7%[128] - 公司2024年上半年毛利为281,424千元人民币，同比增长45.0%[22] - 公司2024年上半年毛利为人民币281.4百万元，同比增长45.0%[24] - 公司2024年上半年毛利同比增长45.0%，达到人民币281.4百万元[41] - 公司2024年上半年毛利率为54.6%，较2023年上半年的53.4%保持稳定[41] - 公司2024年上半年EBITDA为人民币121.4百万元，同比增长35.9%[24] - 公司2024年上半年经调整EBITDA（非国际财务报告准则计量）为121,416千元人民币，同比增长35.9%[22] - 公司2024年上半年经调整利润（非国际财务报告准则计量）为80,269千元人民币，同比增长48.8%[22] - 公司经调整利润（非国际财务报告准则计量）为80.3百万元，同比增长48.8%[51] - 公司2024年上半年税前亏损为1,837,084千元人民币，相比2023年同期的税前利润71,307千元人民币大幅下降[138] - 公司2024年上半年母公司拥有人应占亏损为1,847,864千元人民币，去年同期为盈利64,625千元人民币[115] - 公司2024年上半年按公允价值计入损益的金融负债的公允价值亏损为1,899,415千元人民币，去年同期为收益32,424千元人民币[115] - 公司2024年上半年非控股权益应占收益为1,619千元人民币，去年同期为765千元人民币[116] - 公司2024年上半年累计亏损为2,315,446千元人民币，较2023年12月31日的467,582千元人民币大幅增加[119] - 公司2024年上半年经营活动所得现金流量净额为79,373千元人民币，同比增长37.6%[122] - 公司2024年上半年投资活动所用现金流量净额为120,378千元人民币，主要由于购买金融资产和物业、厂房及设备[122] - 公司2024年上半年融资活动所得现金流量净额为629,603千元人民币，主要来自新筹集银行贷款和发行股份[122] - 公司2024年上半年现金及现金等价物增加净额为588,598千元人民币，期末现金及现金等价物为887,616千元人民币[122] - 公司2024年上半年发行股份所得款项为436,451千元人民币[122] - 公司2024年上半年现金及现金等价物以及受限制现金达人民币887.6百万元[24] - 公司2024年6月30日的现金及银行结余为887,616千元人民币，较2023年12月31日的299,018千元人民币大幅增加[117] - 公司2024年6月30日的流动负债总额为428,221千元人民币，较2023年12月31日的166,901千元人民币显著增加[117] - 公司2024年6月30日的流动资产净值为1,226,626千元人民币，较2023年12月31日的730,696千元人民币大幅增加[117] - 公司2024年6月30日的总资产减流动负债为1,388,749千元人民币，较2023年12月31日的900,473千元人民币显著增加[117] - 公司2024年6月30日的非流动负债总额为15,412千元人民币，较2023年12月31日的1,268,416千元人民币大幅减少[117] - 公司2024年6月30日的资产净额为1,373,337千元人民币，较2023年12月31日的负367,943千元人民币显著改善[117] - 公司2024年6月30日的母公司拥有人应占权益为1,351,836千元人民币，较2023年12月31日的负387,825千元人民币大幅改善[118] - 公司2024年6月30日的总权益为1,373,337千元人民币，较2023年12月31日的负367,943千元人民币显著改善[118] - 公司2024年6月30日的非控股权益为21,501千元人民币，较2023年12月31日的19,882千元人民币有所增加[118] 收入构成 - 营销服务收入为411,759千元人民币，同比增长41.1%[22] - 公司2024年上半年营销服务收入为人民币411.8百万元，同比增长41.1%[26] - 营销服务收入同比增长41.1%，达到人民币411.8百万元，其中标准化营销服务收入增长44.6%，增值营销服务收入增长20.8%[36] - 商品销售收入为78,449千元人民币，同比增长48.8%[22] - 公司2024年上半年商品销售收入为人民币78.4百万元，同比增长48.8%[29] - 公司2024年上半年商品销售收入为78,449千元人民币，同比增长48.8%[130] - 公司2024年上半年单终端单日商品销售收入为人民币58.9元，同比上升25.2%[29] - 其他服务收入为24,909千元人民币，同比增长30.8%[22] - 公司2024年上半年其他服务收入为人民币24.9百万元，同比增长30.8%[30] - 公司2024年上半年其他服务收入同比增长30.8%，达到人民币24.9百万元[38] - 公司2024年上半年其他相关服务收入为24,909千元人民币，同比增长30.8%[130] - 公司2024年上半年因过往期间履行的履约义务而确认的营销服务收入为3,952千元人民币[130] 成本与费用 - 公司2024年上半年销售及分销费用为141,948千元人民币，同比增长49.0%[115] - 销售及分销费用同比增长49.0%，达到人民币141.9百万元，主要由于营销及推广费用增长75.1%[43] - 公司2024年上半年管理费用为36,315千元人民币，同比增长12.9%[115] - 管理费用同比增长12.9%，达到人民币36.3百万元，主要由于上市开支和雇员福利开支增加[44] - 公司2024年上半年研发开支为37,484千元人民币，同比增长37.2%[115] - 研发开支由2023年上半年的27.3百万元增加至2024年上半年的37.5百万元，增长37.3%，主要由于AI互动终端和供应链体系优化的技术研发投入增加[46] - 公司2024年上半年研发成本为37,484千元人民币，同比增长37.2%，2023年同期为27,307千元人民币[133] - 公司2024年上半年雇员福利开支为28,538千元人民币，同比增长24.7%，2023年同期为22,887千元人民币[133] - 公司2024年上半年所得税支出总额为9,161千元人民币，同比增长54.8%，2023年同期为5,917千元人民币[137] - 公司2024年上半年物业、厂房及设备折旧为26,500千元人民币，同比下降4.7%，2023年同期为27,820千元人民币[133] - 公司2024年上半年使用权资产折旧为1,692千元人民币，同比增长60.7%，2023年同期为1,053千元人民币[133] - 公司2024年上半年已售存货成本为53,572千元人民币，同比增长50.0%，2023年同期为35,713千元人民币[133] - 公司2024年上半年预期信用损失模型下的金融资产减值损失为5,880千元人民币，2023年同期为92千元人民币[133] - 公司2024年上半年财务费用由2023年上半年的0.8百万元增加至2024年上半年的4.0百万元，增长3.2百万元，主要由于新增银行贷款[45] 资产与负债 - 公司2024年上半年存货余额由2023年12月31日的27.8百万元减少至2024年6月30日的17.9百万元，存货周转天数由117.2天降至92.6天[57] - 公司2024年上半年贸易应收款项由2023年12月31日的494.0百万元增加至2024年6月30日的507.8百万元，周转天数由222.5天增至227.2天[59] - 贸易应付款项从2023年12月31日的11.5百万元增加至2024年6月30日的48.0百万元，主要由于业务规模扩大和商品交易量增长[60] - 预付款项、按金及其他应收款项从2023年12月31日的76.8百万元增加至2024年6月30日的134.2百万元，主要由于采购信息技术服务的预付款项增加[61] - 固定资产从2023年12月31日的117.7百万元减少至2024年6月30日的94.5百万元，主要由于折旧计提和新增AI互动终端2.7百万元[63] - 使用权资产从2023年12月31日的2.4百万元增加至2024年6月30日的4.8百万元，主要由于新签订的办公室物业和仓库租赁协议[63] - 截至2024年6月30日，公司计息银行及其他借款为342.6百万元，其中12.8百万元为长期借款，329.8百万元为短期借款[64] - 资产负债率从2023年12月31日的134.5%下降至2024年6月30日的24.4%[64] - 公司2024年6月30日的物业、厂房及设备的账面净值为94,468千元人民币，同比下降19.7%，2023年同期为117,652千元人民币[145] - 公司预付款项从2023年12月31日的67,756千元增加至2024年6月30日的131,884千元，增长94.6%[147] - 贸易应收款项从2023年12月31日的541,331千元增加至2024年6月30日的561,011千元，增长3.6%[148] - 贸易应收款项减值从2023年12月31日的47,332千元增加至2024年6月30日的53,212千元，增长12.4%[148] - 贸易应付款项从2023年12月31日的11,451千元增加至2024年6月30日的47,987千元，增长319.1%[149] - 可转换可赎回优先股的公允价值变动在2024年6月30日增加了1,899,415千元，而在2023年6月30日减少了32,424千元[150] - 公司截至2023年12月31日的金融资产总额为799,370千元人民币，其中按公允价值计入损益的金融资产为4,000千元人民币，按摊余成本计量的金融资产为795,370千元人民币[161] - 公司截至2024年6月30日的金融负债总额为415,349千元人民币，其中计息银行借款为342,590千元人民币[162] - 公司截至2023年12月31日的可转换可赎回优先股公允价值为1,253,988千元人民币[162] - 公司截至2024年6月30日的按公允价值计量的金融资产总额为25,065千元人民币，其中上市公司投资为21,065千元人民币，非上市公司投资为4,000千元人民币[165] - 公司截至2023年12月31日的按公允价值计量的金融资产总额为4,000千元人民币，均为非上市公司投资[166] - 公司截至2023年12月31日的可转换可赎回优先股公允价值为1,253,988千元人民币，采用倒推法及期权定价法进行估值[171] - 公司截至2024年6月30日，由于可转换可赎回优先股在上市后自动转换为普通股，因此无可转换可赎回优先股[169] - 公司截至2024年6月30日，金融工具的公允价值计量中，第1级金融资产为21,065千元人民币，第3级金融资产为4,000千元人民币[165] - 公司截至2023年12月31日，金融工具估值的重大不可观察输入数据中，可转换可赎回优先股的公允价值变动为6,497千元人民币[171] 股东与股权结构 - 公司董事及最高行政人员持有的股份权益：殷女士持有72,294,252股，占已发行股本的27.52%，曹理文先生持有8,819,184股，占3.36%，黄爱华先生持有4,409,592股，占1.68%[84] - 公司已发行股份总数为262,705,446股[85] - 公司股份激励计划已授出40,658,824股购股权，占已发行股本的15.48%[88] - 公司股份激励计划相关以股份为基础的开支为人民币8,814,000元，较去年同期的人民币4,885,000元有所增加[92] - 截至2024年6月30日，股份激励计划项下未行使的购股权为40,658,824份，占公司已发行股本总数的15.48%[95] - 主要股东Beyond Branding持有72,294,252股，占公司已发行股本的27.52%[97] - 主要股东Jovie Holding Limited持有72,294,252股，占公司已发行股本的27.52%[97] - 主要股东Q-robot Holding Limited持有94,342,212股，占公司已发行股本的35.91%[97] - 主要股东Helenatest Holding Limited持有94,342,212股，占公司已发行股本的35.91%[97] - 主要股东殷珏莲女士持有94,342,212股，占公司已发行股本的35.91%[97] - 主要股东Kiosk Joy持有94,342,212股，占公司已发行股本的35.91%[97] - 主要股东Iwan Holding Limited持有94,342,212股，占公司已发行股本的35.91%[97] - 公司首席财务官殷珏莲女士持有1,016,224份购股权[93] - 公司首席执行官持有1,000,000份购股权[93] - INSIGMA Limited 持有趣致集團 4,409,592 股，占已發行股本的 1.68%[99] - 吳文洪先生與另一名人士共同持有趣致集團 98,751,804 股，占已發行股本的 37.59%[99] - 恒泰信託作為受託人持有趣致集團 72,294,252 股，占已發行股本的 27.52%[99] - 上海源及致企業管理合夥企業持有趣致集團 4,000,020 股，占已發行股本的 1.52%[99] - 無錫源渡二期投資有限公司與另一名人士共同持有趣致集團 28,301,790 股，占已發行股本的 10.77%[99] - 上海垂穎企業管理合夥企業持有趣致集團 4,000,020 股，占已發行股本的 1.52%[100] - 無錫源渡二期創業投資合夥企業與另一名人士共同持有趣致集團 28,301,790 股，占已發行股本的 10.77%[100] - 王學峰先生持有趣致集團 32,301,810 股，占已發行股本的 12.30%[102] - 上海君拿企業管理合夥企業持有趣致集團 21,999,948 股，占已發行股本的 8.37%[102] - 廈門建發新興產業股權投資壹號合夥企業持有趣致集團 18,000,036 股，占已發行股本的 6.85%[103] - 厦门建鑫投资有限公司持有公司18,000,036股，占已发行股本的6.85%[104] - Banyan Pacific Technology Investment Limited持有公司22,610,668股，占已发行股本的8.61%[104] - 杨敏先生持有公司30,299,118股，占已发行股本的11.53%[104] - 截至2024年6月30日，公司已发行股份总数为262,705,446股[105] - 殷珏莲女士通过股份激励计划有权获得最多2,516,224股股份[105] - 吴文洪先生通过股份激励计划有权获得最多1,000,000股股份[106] - 钱俊先生通过股份激励计划有权获得最多2,500,000股股份[106] - 殷女士、殷珏莲女士、曹先生、吴文洪先生、黄先生及钱俊先生自公司成立以来在股东大会上一致行动[106] - 上海源及致由源渡二期投资及源渡二期分别拥有约0.1%及约99.9%[106] - 源趣叁期由源渡伟伦及苏州源渡分别拥有约0.03%及约99.97%[108] 公司战略与发展 - 公司是中国最大的互动机器营销服务提供商，专注于快速消费品行业[14] - 公司于2024年5月27日在联交所主板上市[14] - 公司利用遍布中国的AI互动终端网络，结合技术支持的线上平台，提供多渠道、一站式、闭环的营销服务[14] - 公司计划启动国际化战略，开拓中东市场，并持续提升AI算法和大数据技术对业务的支持[33] - 公司全球發售所得款項淨額約為420.

财务表现 - 公司2024年上半年收入为人民币515.1百万元，同比增长41.7%[5] - 公司2024年上半年毛利为人民币281.4百万元，同比增长45.0%[5] - 公司2024年上半年经调整EBITDA为人民币121.4百万元，同比增长35.9%[5] - 公司2024年上半年营销服务收入为人民币411.8百万元，同比增长41.1%[6] - 公司2024年上半年营销服务毛利为人民币245.7百万元，同比增长42.9%[6] - 公司2024年上半年标准化营销服务收入为人民币359.8百万元，同比增长44.6%[6] - 公司2024年上半年增值营销服务收入为人民币52.0百万元，同比增长20.8%[6] - 公司2024年上半年毛利率为54.6%，较2023年上半年的53.4%保持相对稳定[20] - 公司2024年上半年其他收入同比增长95.6%，达到人民币4.3百万元，主要由于汇率波动和政府补助增加[21] - 公司2024年上半年销售成本同比增长37.9%，达到人民币233.7百万元，主要由于信息技术服务费和已售存货成本增加[19] - 公司2024年上半年毛利同比增长45.0%，达到人民币281.4百万元[20] - 公司2024年上半年期内亏损为1,846.2百万元，主要由于可转换可赎回优先股公允价值变动，经调整利润为80.3百万元，同比增长48.8%[29] - 公司2024年上半年经调整利润（非国际财务报告准则计量）为人民币80,269千元，同比增长48.8%[32] - 公司2024年上半年经调整EBITDA（非国际财务报告准则计量）为人民币121,416千元，同比增长35.9%[32] - 公司截至2024年6月30日止六个月的收入为515,117千元人民币，同比增长41.7%[53] - 公司截至2024年6月30日止六个月的毛利润为281,424千元人民币，同比增长45.0%[53] - 公司截至2024年6月30日止六个月的税前亏损为1,837,084千元人民币，去年同期为税前利润71,307千元人民币[53] - 公司截至2024年6月30日止六个月的期内亏损为1,846,245千元人民币，去年同期为期内利润65,390千元人民币[53] - 公司2024年上半年总收入为515,117千元人民币，同比增长41.7%[62] - 营销服务收入为411,759千元人民币，同比增长41.1%[62] - 商品销售收入为78,449千元人民币，同比增长48.8%[62] - 其他相关服务收入为24,909千元人民币，同比增长30.8%[62] - 公司主要收入来源为中国内地，2024年上半年收入为515,117千元人民币，同比增长41.7%[62] - 公司截至2024年6月30日的全面亏损为1,846,245千元人民币，相比2023年同期的65,390千元人民币大幅下降[54] - 母公司拥有人应占每股亏损为13.71元人民币，摊薄后每股亏损为13.71元人民币[54] 营销服务 - 报告期内公司为171名品牌客户提供营销服务，较去年同期增加41名，其中大客户数量为30名，每名大客户平均收入为人民币10.6百万元[7] - 单终端营销收入显著提升，报告期内单终端单日商品销售收入为人民币58.9元，同比上升25.2%[11] - 商品销售分部收入为人民币78.4百万元，同比增长48.8%，毛利为人民币24.1百万元，同比增长69.7%[11] - 其他服务分部收入为人民币24.9百万元，同比增长30.8%，毛利为人民币11.6百万元，同比增长45.0%[12] - 公司持续推动数据价值的挖掘和产品商业化开发，丰富行业数据库，为品牌客户提供更多营销决策支持[10] 技术与研发 - 公司通过AI大语言模型实现资产和合同信息的自动化分析和数字化处理，提升运营自动化能力和平均人效[8] - 公司扩展了可应用于AI互动终端的情绪识别技术，动态识别体验者在多种情绪下的表情表现[9] - 公司计划启动国际化战略，开拓中东市场，并持续提升AI算法和大数据技术对业务的支持[13] - 研发开支增长37.3%，从2023年上半年的27.3百万元增至2024年上半年的37.5百万元，主要由于AI互动终端和供应链体系优化的技术研发投入增加[25] - 公司研发成本为37,485千元人民币，同比增长37.2%[66] 成本与费用 - 销售及分销费用增长49.0%，从2023年上半年的95.3百万元增至2024年上半年的141.9百万元，主要由于营销及推广费用增长75.1%[22] - 管理费用增长12.9%，从2023年上半年的32.2百万元增至2024年上半年的36.3百万元，主要由于上市开支和雇员福利开支增加[23] - 财务费用从2023年上半年的0.8百万元增至2024年上半年的4.0百万元，增长3.2百万元，主要由于新增银行贷款[24] - 公司上市开支为18,285千元人民币，同比增长13.6%[66] - 公司雇员福利开支为28,538千元人民币，同比增长24.7%[66] 资产负债与现金流 - 公司截至2024年6月30日现金及现金等价物以及受限制现金达人民币887.6百万元[5] - 公司138,640,077股可转换可赎回优先股已转换为普通股，引发人民币1,899.4百万元的非现金一次性公允价值变动[5] - 公司存货余额从2023年底的人民币27.8百万元减少至2024年6月30日的人民币17.9百万元，存货周转天数从117.2天降至92.6天[33] - 公司贸易应收款项从2023年底的人民币494.0百万元增加至2024年6月30日的人民币507.8百万元，周转天数从222.5天微增至227.2天[34] - 公司贸易应付款项从2023年底的人民币11.5百万元大幅增加至2024年6月30日的人民币48.0百万元[35] - 公司预付款项、按金及其他应收款项从2023年底的人民币76.8百万元增加至2024年6月30日的人民币134.2百万元[36] - 公司固定资产从2023年底的人民币117.7百万元减少至2024年6月30日的人民币94.5百万元，新增AI互动终端投资人民币2.7百万元[37] - 公司使用权资产从2023年底的人民币2.4百万元增加至2024年6月30日的人民币4.8百万元[37] - 公司资产负债率从2023年底的134.5%显著下降至2024年6月30日的24.4%[38] - 公司截至2024年6月30日无任何资产抵押[39] - 公司报告期内无重大或然负债[39] - 公司非流动资产总值从2023年12月31日的169,777千元人民币下降至2024年6月30日的162,123千元人民币[55] - 公司流动资产总值从2023年12月31日的897,597千元人民币增加至2024年6月30日的1,654,847千元人民币[55] - 公司流动负债总额从2023年12月31日的166,901千元人民币增加至2024年6月30日的428,221千元人民币[56] - 公司资产净额从2023年12月31日的负367,943千元人民币改善至2024年6月30日的1,373,337千元人民币[56] - 公司首次公开发售时发行新股获得425,308千元人民币，优先股自动转换获得3,153,403千元人民币[57] - 公司截至2024年6月30日的累计亏损为2,315,446千元人民币，相比2023年12月31日的467,582千元人民币大幅增加[57] - 公司截至2023年6月30日的累计亏损为533,899千元人民币，相比2023年1月1日的591,858千元人民币有所改善[58] - 公司截至2024年6月30日，公司现金及银行结余为887,616千元人民币，较2023年12月31日的299,018千元人民币大幅增加[80] - 公司截至2024年6月30日，公司贸易应收款项为507,799千元人民币，较2023年12月31日的493,999千元人民币有所增加[80] - 公司截至2024年6月30日，公司按摊销成本计量的金融资产为86,270千元人民币，较2023年12月31日的795,370千元人民币有所减少[80] - 公司截至2024年6月30日，公司按公允价值计入损益的金融资产为21,065千元人民币，较2023年12月31日的4,000千元人民币大幅增加[80] - 公司截至2024年6月30日，公司贸易应付款项为47,987千元人民币，较2023年12月31日的11,451千元人民币有所增加[81] 税务与法律 - 所得税开支从2023年上半年的5.9百万元增至2024年上半年的9.2百万元，实际税率从11.0%变化至11.4%[28] - 香港附属公司首2,000,000港元应课税利润按8.25%税率缴纳利得税，其余按16.5%税率缴纳[70] - 上海趣致被认定为高新技术企业，享受15.0%的优惠所得税税率，有效期至2025年12月[71] - 截至2024年6月30日，公司所得税支出总额为9,161千元人民币，较2023年同期增加54.8%[71] - 截至2024年6月30日，公司税前亏损为1,837,084千元人民币，较2023年同期利润71,307千元大幅下降[72] 公司治理与股东 - 公司董事会决议不宣派截至2024年6月30日止六个月的中期股息[47] - 公司董事长兼首席执行官殷珏辉女士继续担任双重角色，董事会认为此安排有利于确保领导一致性和战略规划效率[49] - 公司已采纳企业管治守则，并在上市日期至2024年6月30日期间遵守了大部分建议最佳常规[48] - 公司已成立审核委员会，由三名独立非执行董事组成，负责审查和监督财务申报程序及风险管理[52] - 公司未在相关期间购买、出售或赎回任何上市证券[51] - 公司已采纳标准守则作为董事进行证券交易的行为守则，并确认所有董事在相关期间已遵守该守则[50] - 公司董事会不建议派付任何股息[67] - 公司股份于2024年5月27日在香港联交所主板上市[86] - 公司股本中每股面值为0.00001美元的普通股[88] - 公司董事会包括执行董事殷珏辉女士、曹理文先生及黄爱华先生，非执行董事戴建春先生及陈瑞先生，以及独立非执行董事车录锋博士、朱霖先生及杨波博士[89] - 公司招股章程日期为2024年5月17日[86] - 公司使用国际财务报告准则进行财务报告[86] - 公司大客户定义为大客户[86] - 公司研发指研究及开发[88] - 公司股东指股份持有人[88] - 公司使用港元作为香港法定货币[86] - 公司使用美元作为美国法定货币[88] 其他 - 公司主要在中国经营业务，无重大外汇风险敞口[40] - 公司报告期内无重大收购或出售附属公司、联营公司及合营企业[42] - 公司截至2024年6月30日共有167名雇员，员工成本总额为人民币19.7百万元[43] - 公司全球发售所得款项净额约为420.51百万港元[45] - 公司计划将32.0%的所得款项净额用于扩展终端网络及提高市场渗透率[45] - 公司计划将20.0%的所得款项净额用于加强技术能力及研发力度[46] - 公司计划将10.0%的所得款项净额用于寻求战略联盟和收购[46] - 公司计划将10.0%的所得款项净额用于一般营运资金及一般企业用途[46] - 公司法定股本为50,000美元，分为5,000,000,000股每股面值0.00001美元的普通股[77] - 公司于2024年5月27日以每股25港元的价格发行了19,704,000股新股，并在联交所主板上市[78] - 所有可转换可赎回优先股在上市后自动转换为138,640,077股普通股，公允价值参考首次公开发售价每股25港元[78] - 截至2024年6月30日，公司已发行及缴足的普通股总数为262,705,446股，股本为18港元[78] - 截至2024年6月30日，公司金融资产总额为1,509,072千元人民币，其中按公允价值计入损益的金融资产为25,065千元人民币[80] - 截至2024年6月30日，公司金融负债总额为415,349千元人民币，其中计息银行借款为342,590千元人民币[81] - 公司按公允价值计入损益的金融负债的公允价值亏损为1,899,415千元人民币[66] - 公司预期信用损失模型下的金融资产减值损失为5,880千元人民币[66]