公司基本情况 - 山东联科科技股份有限公司成立于2018年10月31日，由联科有限整体变更设立，注册资本12,600万元[12] - 公司于2021年在深圳证券交易所上市，证券代码"001207"，首次公开发行4,550万股[12][13] - 截至2025年3月31日，公司总股本202,355,964股，其中无限售条件流通股占比97.13%[37] - 控股股东海南联科持股48.89%，实际控制人吴晓林和吴晓强合计控制51.46%股份[21][22] 业务与经营 - 主营业务为二氧化硅和炭黑的研发、生产与销售，产品包括沉淀水合二氧化硅、工业硅酸钠等[39][45] - 拥有饲料添加剂生产许可证、危险化学品经营许可证等多项业务资质[39][42] - 2023年以简易程序向特定对象发行股票18,561,464股，募集资金用于高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目[36] - 2025年计划再次以简易程序向特定对象发行股票，拟募集资金不超过3亿元[19] 公司治理 - 建立了完善的法人治理结构，设有股东会、董事会及专门委员会、监事会等机构[29] - 制定了《公司章程》《关联交易管理制度》等内部制度规范关联交易[55] - 控股股东及实际控制人已出具避免同业竞争承诺[56] - 公司资产、业务、人员、财务、机构独立，具备完整经营体系[26][27][28][29] 关联交易 - 报告期内关联方为公司提供担保6,000万元，已全部履行完毕[52] - 在关联方银行存款利率与市场水平相当，2023年关联借款1,500万元[53][54] - 关联交易定价公允，决策程序合规，未损害公司利益[55] - 公司与控股股东及其控制企业不存在同业竞争[56]

公司概况 - 公司成立于2018年10月31日，2021年6月23日上市，注册资本20,235.5964万元人民币[9] - 专业从事二氧化硅和炭黑研发、生产与销售，是高新技术企业[10] - 产品销售覆盖中国大陆、韩国、东南亚、欧洲等国家和地区[10] 产品与技术 - 二氧化硅产品包括LK、LKHD及LKSIL系列，炭黑产品包括N100 - N700系列、LK系列等[10] - 一种叶黄素载体用高吸附性二氧化硅产品纯度可达到99.5%以上[12] - 公司目前产品涉及多种核心技术，均处于批量生产阶段且技术来源为自主研发[12] 财务数据 - 2025年1 - 3月研发费用2215.30万元，占营业收入比例3.66%[14] - 2025年3月31日资产合计278371.71万元，负债总计86964.82万元[20] - 2025年1 - 3月营业收入60593.28万元，净利润8308.07万元[23] - 2025年1 - 3月经营活动现金流量净额7707.05万元[24] - 2025年3月31日流动比率1.98倍，速动比率1.75倍[25] - 2025年3月31日母公司资产负债率9.32%，合并资产负债率31.24%[26] - 2025年3月31日应收账款周转率1.23次，存货周转率2.84次[26] - 2025年1 - 3月息税折旧摊销前利润12197.51万元，利息保障倍数152.50倍[26] - 2025年1 - 3月每股经营活动现金流量0.38元/股，每股净资产9.40元/股[26] - 2025年1 - 3月净资产收益率4.32%，基本每股收益0.42元/股[27] - 报告期内主营业务毛利率分别为10.72%、14.44%、18.75%和20.04%[36] 募投项目 - 本次发行募投项目为“年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目（二期）”[41] - 募投项目建成后将新增5万吨高压海缆屏蔽料用国产纳米碳材料产能[44] 发行情况 - 本次向不超过35名特定对象定向发行A股，每股面值1元[48][51] - 发行价格21.17元/股，不低于定价基准日前20个交易日均价的80%[55] - 拟发行股票数量14,170,996股，募集资金不超3亿元且不超最近一年末净资产20%[56] - 发行股票自发行结束之日起6个月内不得转让[59] 风险提示 - 化工生产存在环境保护和安全生产风险[34][35] - 募投项目研发进度可能不及预期[39] - 发行股票募集资金到位后短期内公司存在净资产收益率下降的风险[40] 股权结构 - 海南联科投资有限公司为控股股东，持股48.89%[128] - 吴晓林和吴晓强为实际控制人，发行前持股51.46%，发行后持股48.10%[129]

公司基本信息 - 公司股票代码为001207.SZ，上市地为深圳证券交易所[30] - 法定代表人和实际控制人之一为吴晓林，住所位于山东省潍坊市青州市鲁星路577号[30] - 网址为http://www.sdlkgroup.com/，董事会秘书为高新胜，联系电话为0536 - 3536689[30] - 注册资本为20,235.5964万元人民币，截至2025年3月31日，股本总额为202,355,964股[30][31] 股权结构 - 截至2025年3月31日，有限售条件股份数量为5,807,393股，占比2.87%；无限售条件股份数量为196,548,571股，占比97.13%[31] - 截至本募集说明书签署日，海南联科直接持股9893.9604万股，占股本总额48.89%，为控股股东[34] - 吴晓林和吴晓强合计持有公司股份10414.2052万股，占总股本51.46%，系实际控制人[34] - 截至本募集说明书签署日，控股股东、实际控制人所持股份无质押、冻结和其他限制权利情况[40] - 截至本募集说明书签署日，除控股股东海南联科外，公司无其他持股5%以上股东[41] 财务数据 - 报告期内公司主营业务毛利率分别为10.72%、14.44%、18.75%和20.04%[17] - 2025年1 - 3月炭黑收入31868.37万元，销量4.72万吨，平均单价6752.22元/吨；二氧化硅收入26849.26万元，销量5.91万吨，平均单价4542.74元/吨；硅酸钠收入212.15万元，销量0.15万吨，平均单价1437.30元/吨[119] - 2024年炭黑产能15.40万吨，产量16.54万吨，销量16.22万吨，产能利用率107.27%，产销率98.07%；二氧化硅产能20.50万吨，产量21.24万吨，销量21.11万吨，产能利用率103.59%，产销率99.39%[113] - 截至2025年3月31日，货币资金账面余额为67,729.99万元，交易性金融资产账面余额为1,001.57万元，其他应收款账面余额为476.63万元，其他流动资产账面余额为1,554.12万元，其他非流动资产账面余额为564.08万元[142] 产品与业务 - 公司专业从事二氧化硅和炭黑研发、生产与销售，产品用于轮胎等多领域[42] - 生产的二氧化硅分为橡胶用和非橡胶用，橡胶用又分通用型、高分散和稻壳法二氧化硅；炭黑分为橡胶用和非橡胶用炭黑[86][91] - 2022 - 2024年硅酸钠产量分别为16.07万吨、15.63万吨、16.88万吨，2025年1 - 3月为6.79万吨；二氧化硅产量分别为12.91万吨、16.63万吨、21.24万吨，2025年1 - 3月为5.82万吨；炭黑产量分别为12.53万吨、13.16万吨、16.54万吨，2025年1 - 3月为5.10万吨[104][105][107] 募投项目 - 本次以简易程序向特定对象发行股票拟募集资金总额为30,000.00万元，拟发行股票数量为14,170,996股，发行价格为21.17元/股[10][11][13] - 募集资金拟投向年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目（二期），建成后将新增5万吨高压海缆屏蔽料用国产纳米碳材料的产能[12][21] - 项目投资总额39,296.11万元，拟使用募集资金额30,000.00万元[12] 行业情况 - 2023年我国二氧化硅出口88.83万吨，较2022年同比增长42.96%，出口金额为6.92亿美元，较2022年增长2.59%；2024年上半年，出口量58.56万吨，同比增长40.44%[54] - 2023年中国轮胎总产量约为9.88亿条，同比增长15.3%；2024年轮胎外胎总产量11.87亿条，同比增长9.2%[55][64] - 2023年炭黑产量为626万吨，同比增长5.20%；2024年上半年产量278万吨，同比增长6.58%[61] 未来展望 - 公司将推进年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目（二期）、3万吨/年高性能稀有元素萃取剂项目及各类技改项目扩张产能[136] - 以“海陆并进”为炭黑业务发展战略，陆缆深耕市场，海缆加快研发及业务布局[179]

发行股票进展 - 公司2025年7月21日收到深交所受理向特定对象发行股票申请文件通知[1] - 以简易程序发行需通过深交所审核并获证监会同意注册批复方可实施[1] - 最终能否通过审核及获得批复和时间存在不确定性[1]

公司基本信息 - 公司2018年10月31日设立，2021年6月23日上市，注册资本20,235.5964万元[21] - 截至2025年3月31日，股本总额202,355,964股，有限售股5,807,393股占2.87%，无限售股196,548,571股占97.13%[22] 股东情况 - 截至2025年3月31日，前十名股东合计持股124,249,254股占61.40%，海南联科投资有限公司持股98,939,604股占48.89%[23] - 截至2025年3月31日，公司回购专户持有2,445,000股占1.21%[23] 财务数据 - 2025年3月31日资产278,371.71万元，负债86,964.82万元，归属于母公司所有者权益190,299.23万元，所有者权益合计191,406.88万元[27] - 2025年1 - 3月营业收入60,593.28万元，营业利润9,476.67万元，利润总额9,480.17万元，净利润8,308.07万元[29][30] - 2025年1 - 3月经营活动现金流净额7,707.05万元，投资活动现金流净额 - 2,197.47万元，筹资活动现金流净额 - 12,105.72万元，现金及等价物净增加额 - 6,581.31万元[32] - 2025年3月31日流动比率1.98倍，速动比率1.75倍，资产负债率31.24%[33] - 2025年3月31日息税折旧摊销前利润12,197.51万元，利息保障倍数152.50倍[33][34] - 2025年1 - 3月加权平均净资产收益率4.32%，基本和稀释每股收益均为0.42元/股[35] 发行情况 - 本次以简易程序向特定对象发行股票，拟募集资金30000万元，用于“年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目（二期）”[62][63] - 发行价格21.17元/股，不低于定价基准日前二十个交易日公司股票交易均价的80%[65] - 发行对象不超过35个，认购股份6个月内不得转让[64][67] 业务相关 - 公司主营二氧化硅、炭黑研发、生产与销售，产品用于轮胎等领域[98] - 截至报告期期末，二氧化硅设计产能23万吨/年，炭黑设计产能22.5万吨/年[120] - 公司已取得135项专利，正在申请35项专利[122] 行业数据 - 2023年底国内沉淀法二氧化硅厂家53家，总产能289.1万吨，产量195.5万吨[118] - 2023年规模5万吨以上沉淀法二氧化硅企业19家，产能224.2万吨，产量165.12万吨[118] - 2023年我国炭黑行业产能20万吨以上企业11家，产能合计522.7万吨，占总产能59.00%[118] 其他 - 公司被评为国家级专精特新“小巨人”企业等，获批国家级博士后科研工作站[123] - 公司聘请中泰证券等多家机构参与本次发行相关工作[132][133][134]

公司发行情况 - 2025年度公司以简易程序向特定对象发行股票，发行价格21.17元/股，募集资金用于“年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目（二期）”[3][40] - 本次发行对象不超过三十五名，均现金认购，采取竞价发行，定价基准日为2025年5月22日，发行结束6个月内股份不得转让[44][45][46] - 发行人2024年年度股东大会授权董事会决定发行融资总额不超三亿元且不超最近一年末净资产百分之二十的股票[41] 股权结构 - 截至2025年3月31日，海南联科直接持有9893.96万股，占48.89%，为控股股东；吴晓林和吴晓强合计持股10414.21万股，占51.46%，为实际控制人[47] - 本次发行完成后，按上限测算，吴晓林和吴晓强持股比例预计下降，但仍为实际控制人，控制权不变[49] - 截至2025年3月31日，前十名股东合计持股124249254股，占61.40%；回购专用证券账户持股244.5万股，占1.21%[72] 股本变化 - 2019年1月29日，注册资本由12600万元增至13300万元；4月29日，增至13650万元[77] - 2021年6月21日上市，普通股股份总数为18200万股；2022年2月17日总股本增至18386万股[78][80] - 2023年发行股票后总股本增至20242.1464万股，回购注销后减至20235.5964万股[81][82] 财务数据 - 2022 - 2025年3月31日公司在关联银行存款分别为17.26万元、4.74万元、0万元、0万元[115] - 2023年子公司联科新材料自临朐农商行借款1500万元，利率4.00%[118] - 2022 - 2025年1 - 3月公司董监高报酬总额分别为454.56万元、512.21万元、672.17万元、64.52万元[121] 资产情况 - 截至2025年3月31日，公司及子公司拥有多套房屋建筑物，总面积109103.74㎡，部分抵押；在建工程账面余额3023.48万元[137][153] - 截至2025年3月31日，其他应收款账面价值461.06万元，其他应付款账面价值827.32万元[158] - 公司持有联科贸易、化学、新材料、化工等子公司股权，各子公司有不同注册资本[149][151][153] 业务与资质 - 公司主营二氧化硅和炭黑的研发、生产与销售，经营范围有变更但业务未重大变化[99][100] - 公司及子公司拥有排污、取水等多项许可证，产品符合质量和技术监督标准[90][91][168] - 公司及子公司拥有18项专利，包括14项发明专利和4项实用新型专利[181] 合规情况 - 公司生产经营活动符合环保要求，报告期无环保行政处罚，募投项目已取得环评批复[166] - 公司本次募集资金拟投资项目已取得必要批准、备案等文件，无违规情形[169] - 截至法律意见书出具日，公司及相关人员无重大诉讼、仲裁及行政处罚案件[171] 发行程序 - 本次发行已取得必要授权与批准，履行法定程序，尚需深交所审核同意并报证监会注册[172][173] - 公司具备本次发行主体资格，符合以简易程序向特定对象发行股票的条件[172]

业绩总结 - 2024年公司营业收入为226,578.19万元[8] - 2024年末资产总计23.54亿元，较期初27.70亿元下降14.99%[1] - 2024年末负债总计49.74亿元，较期初87.99亿元下降43.47%[3] - 2024年归属于母公司股东权益合计18.79亿元，较期初17.46亿元增长7.62%[3] - 2024年净利润2.74亿元，较上期1.70亿元增长61.02%[7] - 2024年基本每股收益0.88元，较上期1.36元下降35.29%[7] - 经营活动产生的现金流量净额本期为2.0033316436亿美元，上期为1.4526831864亿美元[30] 股本变化 - 2021年6月公司上市，总股本由13650万元增至18200万元[47] - 2022年2月授予101人186万股限制性股票，总股本由18200万元增至18386万元[48] - 2023年7月向特定对象发行股票，总股本由18386万元增至20242.15万元[48] - 2023年6月回购注销65500股限制性股票，总股本由20242.15万元减至20235.60万元[49] 会计政策变更 - 2023年10月25日财政部发布《企业会计准则解释第17号》，公司自2024年1月1日起变更会计政策，对财务指标无重大影响[161] - 2024年12月6日财政部发布《企业会计准则解释第18号》，公司自印发之日起变更会计政策，对财务指标无重大影响[161] 资产项目情况 - 2024年末货币资金合计740,781,157.54元，期初为822,348,068.62元[169] - 2024年末应收票据合计90,907,322.45元，期初为22,129,110.00元[171] - 应收账款期末账面余额为450,457,322.46元，账面价值440,772,676.65元；期初账面余额380,849,402.91元，账面价值372,826,255.21元[178] - 应收款项融资（银行承兑汇票）期末余额191,333,892.12元，期初余额161,223,824.18元[183] - 预付账款期末余额35,838,453.63元，期初余额27,144,288.81元[185] - 其他应收款期末余额为3,924,331.28元，期初余额为4,821,541.07元，期末坏账准备为365,434.54元[189] - 存货期末账面余额合计150,303,840.00元，期初为120,796,297.89元[193] - 固定资产期末余额为882,256,034.65元，期初余额为495,570,687.36元[195] - 在建工程期末余额为26,285,290.87元，期初余额为112,949,876.68元[198] 在建工程项目 - 3万吨/年高性能稀有元素萃取剂系列产品和5万吨/年盐酸盐项目（一期）期末余额为13,094,118.33元，期初余额为516,454.23元[199] - 2号、3号仓库工程项目期末余额为6,180,886.58元[199] - 烟气余热综合回收利用及锅炉用水提质技术改造项目期末余额为4,626,660.42元，期初余额为3,380,530.84元[199] - 年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目期末余额为1,073,764.25元，期初余额为52,863,994.97元[199] - 研发检测中心建设项目期末余额为360,443.80元，期初余额为41,376,942.46元[199]

董事会会议 - 公司第三届董事会第八次会议于2025年7月17日以现场及通讯表决方式召开，应参加董事5人，实际参加5人，会议由董事长吴晓林主持 [1] - 会议通知于2025年7月14日以书面及通讯方式发出，高级管理人员列席会议 [1] - 会议召开符合《公司法》《证券法》及《公司章程》规定，决议事项合法有效 [1] 财务审计 - 尤尼泰振青会计师事务所对公司2024年度财务报表重新审计，确认报表按企业会计准则编制，公允反映财务状况及经营成果，审计结果与原报告一致 [2] - 2024年度审计报告及财务报表已在巨潮资讯网披露，董事会全票通过（5票同意） [2] 内部控制审计 - 尤尼泰振青会计师事务所对公司2024年度内部控制重新审计，认为公司已建立完善且有效执行的内部控制体系，审计结果与原报告一致 [3] - 内部控制审计报告已在巨潮资讯网披露，董事会全票通过（5票同意） [3] 募集资金使用鉴证 - 会计师事务所对公司截至2025年3月31日的前次募集资金使用情况重新鉴证，结论与原鉴证报告一致 [3] - 前次募集资金存放与使用情况鉴证报告已在巨潮资讯网披露，董事会全票通过（5票同意） [3][4] 非经常性损益鉴证 - 会计师事务所对公司最近三年及一期非经常性损益明细表重新鉴证，结论与原鉴证报告一致 [4] - 非经常性损益鉴证报告已在巨潮资讯网披露，董事会全票通过（5票同意） [4]

前次募集资金基本情况 - 首次公开发行股票募集资金净额为596,312,839.61元，发行费用52,972,160.39元，资金于2021年8月25日到账 [1] - 以简易程序向特定对象发行股票募集资金净额为265,472,460.69元，资金于2023年6月27日到账 [2] - 截至2025年3月31日，首次公开发行股票募集资金余额为36,811,052.04元，其中协定存款占比100% [2] - 以简易程序向特定对象发行股票募集资金余额为23,908,160.14元，其中协定存款占比100% [2] 募集资金使用和结余情况 - 首次公开发行股票募集资金已投入募投项目置换前160,118,544.89元，置换后169,401,612.76元，偿还银行贷款120,000,000元，补充流动资金124,972,046.07元，累计利息收入14,990,416.15元 [2] - 以简易程序向特定对象发行股票募集资金已投入募投项目置换前42,882,174.99元，置换后205,344,603.35元，累计利息收入6,662,477.79元 [2] 前次募集资金管理情况 - 公司制定《募集资金管理制度》，实行专户存储，并与保荐机构、银行签订监管协议 [3][4] - 首次公开发行股票募集资金存储于潍坊银行青州金鼎支行两个账户，余额分别为36,765,286.88元和45,765.16元 [5] - 以简易程序向特定对象发行股票募集资金存储于潍坊银行临朐支行，余额23,908,160.14元 [6] 前次募集资金使用情况 - 研发检测中心建设项目实际投入5,432.78万元，差异2,864.71万元，因项目尚在建设中 [6] - 补充流动资金项目实际投入12,497.20万元，差异-318.60万元，因收到银行存款利息 [6] - 年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目尚未支付应付款项 [6] 前次募集资金投资先期投入项目置换情况 - 首次公开发行股票募集资金置换先期自筹资金160,118,544.89元，经董事会审议通过 [6] - 以简易程序向特定对象发行股票募集资金置换先期自筹资金42,882,174.99元，经董事会审议通过 [8] 前次募集资金投资项目实现效益情况 - 10万吨/年高分散二氧化硅及3万吨/年硅酸项目累计实现效益低于承诺，因市场因素导致售价低于预期 [9] - 年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目一期工程累计实现效益3,787.34万元，低于预期因炭黑产品价格低及高压电缆屏蔽料用导电炭黑市场开拓周期长 [10] - 研发检测中心建设项目、补充流动资金项目及偿还银行贷款项目无法单独核算效益 [9] 闲置募集资金及结余情况 - 公司不存在将闲置募集资金用于其他用途的情况 [10] - 首次公开发行股票募集资金未使用金额36,811,052.04元，因研发检测中心建设项目预计2025年6月完工 [11] - 以简易程序向特定对象发行股票募集资金未使用金额23,908,160.14元，因年产10万吨高压电缆屏蔽料用纳米碳材料项目部分款项未支付 [11]

内部控制审计报告核心观点 - 公司已按照企业内部控制规范体系在所有重大方面保持有效的财务报告内部控制，未发现财务报告和非财务报告内部控制重大缺陷 [2] - 内部控制评价范围覆盖100%合并报表资产总额和营业收入，涵盖公司治理、资金管理、采购销售等14项核心业务领域 [2][3][4][5][6][7][8] - 公司建立了完整的内部控制缺陷认定标准体系，包括定量指标（如营业收入潜在错报≥2%为重大缺陷）和定性标准（如未能发现财务报告重大错报） [9][10] 公司治理 - 建立以股东大会和董事会为基础的法人治理结构，制定《公司章程》《董事会议事规则》等制度规范决策程序 [3] - 通过权力机构、决策机构、监督机构的明确分工实现有效制衡，保持董事会和经理层稳定性 [3] 人力资源管理 - 实施人才强企战略，建立考核评价体系和积分制绩效管理，优化人才成长通道 [4] - 通过引进专业人才和激励约束机制提升员工队伍素质 [4] 资金管理 - 制定《货币资金管理制度》等4项制度，规范投资、筹资和资金运营活动 [4] - 实行严格的授权审核程序，确保募集资金专款专用 [4] 采购与销售管理 - 采购端通过ERP系统和电子招标平台实现全流程控制，实施节点采购降低原材料成本 [4] - 销售端每月制定指导价并动态调整，建立回款考核机制控制应收账款风险 [5] 研发与资产管理 - 设立专职研发机构，制定《研发投入管理办法》规范项目立项和费用核算 [5] - 建立固定资产三级管理体系，通过唯一编码和定期盘点确保账实相符 [6] 财务与合同管理 - 利用ERP系统统一财务管理，制定《财务报告管理制度》规范核算流程 [5][7] - 实行合同分级审批制度，重大合同需经董事会或股东大会审议 [7] 信息系统与风险管理 - 建立统一ERP系统覆盖采购付款、销售收款等核心业务流程 [8] - 制定对外担保和关联交易专项制度，本年度仅对子公司提供担保且无资金占用行为 [7][8]