$4.0 million upfront with up to an additional $6.0 million of gross proceeds upon the exercise in full for cash of warrants TAREN POINT, Australia, Feb. 10, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Fitell Corporation (Nasdaq: FTEL) (“Fitell” or the “Company”), an online retailer of gym and fitness equipment in Australia, today announced the closing of its previously announced registered direct offering of 796,813 ordinary shares and an additional investment right to purchase up to 1,195,220 ordinary shares in the form of w ...

文章核心观点 - 澳大利亚在线健身器材零售商Fitell公司修订此前宣布的定向增发条款，预计2月10日左右完成发行，所得款项用于智能健身设备开发等 [1][3] 公司情况 - Fitell公司通过全资子公司GD Wellness Pty Ltd在澳大利亚以自有品牌和其他品牌名在线销售健身器材，使命是为客户打造由技术驱动的健身和健康体验生态系统，GD多年来服务超10万客户，大量销售来自回头客，品牌组合包括Gym Direct旗下三个自有品牌，超2000个库存单位 [6] 定向增发情况 - 公司同意发行并出售总计796,813股普通股及额外投资权，以认股权证形式最多可购买1,195,220股普通股，每股及相关认股权证购买价5.02美元，认股权证行使价每股5.02美元，发行后可立即行使，发行日期三年后到期 [1] - 此次发行预计为公司带来约400万美元总收益，认股权证若全部以现金行使，潜在总收益约600万美元，无法保证认股权证会被行使 [1][3] - 发行预计在2月10日左右完成，需满足惯常成交条件 [1] - Rodman & Renshaw LLC担任此次发行的独家配售代理 [2] 资金用途 - 公司打算将净收益用于智能健身设备的开发和商业推出、一般公司用途和营运资金，也可能用部分净收益收购或投资互补业务、技术或其他知识产权，但目前无相关承诺或协议 [3] 发行相关文件 - 上述证券通过注册定向增发方式发售，依据2025年1月10日向美国证券交易委员会提交、2月5日生效的F - 3表格“暂搁”注册声明，发售仅通过构成有效注册声明一部分的招股说明书补充文件进行，相关文件将提交给美国证券交易委员会，可在其网站获取，也可向Rodman & Renshaw LLC索取 [4] 联系方式 - 首席财务官Jamarson Kong，邮箱jamarson@gymdirect.com.au；投资者关系邮箱ir@fitellcorp.com [9]

文章核心观点 澳大利亚在线健身器材零售商Fitell Corporation与机构投资者达成协议，进行注册直接发行，预计筹集资金用于智能健身设备开发等用途 [1][3] 发行情况 - 公司与机构投资者达成注册直接发行协议，将发行1,992,032股普通股及可购买多达1,992,032股普通股的认股权证，每股及相关认股权证购买价为5.02美元 [1] - 认股权证行使价为每股5.02美元，发行后可立即行使，有效期五年 [1] - 发行预计于2025年2月10日左右完成，需满足惯常成交条件 [1] - Rodman & Renshaw LLC担任此次发行的独家配售代理 [2] 资金情况 - 发行总收益预计约1000万美元，扣除配售代理费和其他发行费用前 [3] - 公司拟将净收益用于智能健身设备开发和商业推出、一般公司用途和营运资金，也可能用于收购或投资互补业务、技术或知识产权，但目前无相关承诺或协议 [3] 发行依据 - 证券通过“暂搁”注册声明（Form F - 3，文件编号333 - 284232）进行注册直接发行，该声明于2025年1月10日提交，2月5日生效 [4] - 发行仅通过招股说明书补充文件进行，该文件将提交给美国证券交易委员会（SEC），可在SEC网站获取，也可向Rodman & Renshaw LLC索取 [4] 公司概况 - Fitell Corporation通过其全资子公司GD Wellness Pty Ltd在澳大利亚在线销售自有品牌和其他品牌的健身器材 [6] - 公司使命是为客户打造由技术驱动的整体健身和健康体验生态系统 [6] - GD多年来服务超10万客户，大部分销售来自回头客，品牌组合包括Gym Direct旗下三个自有品牌，超2000个库存单位（SKU） [6] 联系方式 - 首席财务官Jamarson Kong，邮箱jamarson@gymdirect.com.au [9] - 投资者关系邮箱ir@fitellcorp.com [9]

公司基本情况 - 公司为在开曼群岛注册的Fitell Corporation，业务主要通过澳大利亚子公司开展，财务报表以美元呈现[10][11] 业务依赖因素 - 公司业务依赖宏观经济状况和消费者可自由支配支出，相关支出减少可能影响公司业务、运营、流动性和财务结果[17] - 公司是自有品牌和其他品牌的健身器材在线零售商，业务依赖消费者信心和澳亚经济健康状况[18] - 公司财务结果与全球经济状况及其对消费者信心和支出水平的影响相关[20] - 公司业务依赖健身等行业，这些行业具有周期性，行业需求波动可能影响公司销售或盈利水平[21] 产品制造与来源 - 2024财年截至6月30日约85%的产品为海外制造主要在中国[28] - 约85%的产品海外制造使公司面临多种国际风险和成本[29] 无形资产情况 - 公司2024和2023财年无形资产中的品牌名称与商誉成本分别约为337504美元和1161052美元且无减值[33] 新业务相关 - 2021年开始开发含订阅服务的新互动健身设备与平台/移动应用[39] - 新互动健身产品成功取决于吸引和保留订阅者能力且存在诸多不确定因素[40] - 向东南亚等国际市场进一步扩张在吸引和保留订阅者方面存在挑战[41] 运营平台相关 - 运营自有在线平台涉及大量资本和资源投入且存在多种风险[43] 声誉相关 - 声誉受损会影响吸引和保留客户的能力[44] 战略计划相关 - 公司战略计划和举措初期可能对财务结果有负面影响且可能无法按时达成预期结果[45] - 战略计划实施受多种不可控因素影响[46] 信息技术风险 - 面临信息技术系统故障、网络中断和数据安全漏洞风险[47] - 网络事件增加威胁公司运营和数据安全[48] - 数据泄露可能导致成本增加和声誉受损[50] - 保护数据对公司至关重要[51] - 数据安全受损可能带来多方面严重后果[52] - 数据治理失败影响声誉和业务[53] 人员与第三方依赖 - 依赖关键管理人员和第三方[61] 业务活动风险 - 可能进行收购等活动但存在风险[67] - 产品和服务可能受设计制造缺陷影响[71] 经营业绩相关 - 公司季度经营业绩和运营指标波动大难以预测未来业绩[75] - 众多因素可影响公司经营业绩包括市场接受度和竞争格局等[75] - 无法维持产品和服务定价水平会影响毛利率[78] - 产品可能面临保修索赔影响业务财务状况[79] - 营销方式改变会影响营销费用和订阅水平[81] 现金与资本需求 - 现有现金可满足近期现金需求但未来可能需要额外资本[85] 其他运营风险 - 面临支付处理风险影响营收和运营[87] - 受外汇汇率波动影响营收和运营[88] - 依赖供应商若供应中断营收会下降[89] 合规与法律风险 - 处于复杂监管合规和法律环境面临风险[97] - 产品安全问题可能影响销售和运营结果[104] - 知识产权侵权或被侵权会影响品牌或运营结果[105][106] - 税收法律法规变更可能影响财务结果[107] - 违反反贿赂等法律会影响业务、运营和财务状况[108][109][110][111] - 作为外国私人发行人有不同披露义务[112][113] - 可能失去外国私人发行人地位并增加合规成本[114] - 新气候相关披露义务影响不确定且可能增加成本[117][118][119] 市场相关 - 市场增长预测可能不准确[120][121] 管理团队情况 - 管理团队管理上市公司经验有限[122] - 公司作为新兴成长公司有相关豁免情况[126][127][128] 股东相关 - 股东Flying Height Consulting Services Limited持有公司约44.7%的已发行股份[131] - 2024年1月15日公司与Flying Height签订证券购买协议发行360万美元的三年期8%高级无担保可转换本票及股票购买权证[132] - 2024年1月19日Flying Height全额转换本票3月19日全额无现金行使权证共获得8983636股普通股[133] 内部控制情况 - 公司存在内部控制重大缺陷主要源于2024财年结束时发行权证的会计和披露要求[137] 股息政策 - 公司不打算在可预见的未来支付股息[139] 股票相关 - 公司普通股的市场价格和交易量可能波动受多种因素影响[142] - 公司可能被归类为被动外国投资公司存在美国联邦所得税不利影响风险[146] 股东权益与公司治理 - 开曼群岛法律可能无法为股东提供与美国公司股东相当的权益[148] - 作为美国上市公司公司将增加成本管理需投入大量时间于合规举措和公司治理实践[152] 退市风险 - 纳斯达克可能将公司证券退市带来诸多不利影响[157]

财务表现 - 公司2023年上半年收入为210万美元 同比下降905万美元或305% [2] - 毛利率为399% 同比下降122个百分点 主要由于高利润率的消费品和授权业务收入下降 [8] - 净亏损266万美元 同比增加260万美元 主要由于收入下降以及咨询费用和行政费用增加 [11] 收入构成 - 商品销售收入2007万美元 同比下降67% 主要由于订单平均收入下降305% [3] - 消费品销售收入为0 同比下降100% 公司计划在适当时机重新发展该业务 [5] - 授权业务收入115万美元 同比下降614% 主要由于公司暂停海外扩张计划 [6] 成本费用 - 销售成本1275万美元 同比下降127% [7] - 咨询费用1272万美元 主要用于制定长期发展计划和寻找新增长机会 [9] - 行政费用1268万美元 同比增加6486% 主要由于移动应用研发费用和上市相关费用增加 [10] 资产负债 - 现金及等价物416万美元 同比大幅增加 [15] - 总资产1246万美元 同比增加379% [15] - 股东权益996万美元 同比增加553% [17] 行业前景 - 公司认为澳大利亚健身和健康行业长期前景良好 市场将逐步复苏 [3] - 公司计划在适当时机重新拓展海外授权业务 特别是亚洲市场 [6]

财务数据和关键指标变化 - 公司2023财年总收入约为4.8亿美元,毛利约2.2亿美元,净亏损约1.6亿美元 [14] - 毛利率约45.3%,与上年持平 [14] - 客户数和订单量分别下降41.1%和42.6%,主要受到澳大利亚通胀和利率上升的影响 [19] - 平均每单销售额略有下降3% [19] - 截至2023年6月底,会员总数约17.2万人,较上年增加3% [19] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商品销售收入约4亿美元,占总收入84%,下降主要由于澳大利亚市场消费者可支配收入下降 [16] - 消费品销售收入约223万美元,占4.7%,增长11.6%,公司努力拓展收入来源 [17] - 授权业务收入约540万美元,占11.2%,下降主要由于暂停海外拓展计划 [18] 公司战略和发展方向 - 公司计划通过IPO募集1.36亿美元,用于扩展业务,包括在澳大利亚各州提升物流和仓储能力,以及拓展到美国和亚洲市场 [22] - 公司正在评估潜在的并购机会,以增加股东价值 [30] - 公司将继续专注于内部投资和业务发展,暂不考虑派发股息 [30] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管2023财年收入下滑,但管理层保持积极乐观态度,将继续推广产品、留住忠实客户 [20] - 公司将采取创新策略和市场研究,重点拓展亚洲授权业务 [21] - 公司相信未来将展现出韧性,并取得增长和成功的回报 [21] - 2023年10月公司收入同比增长24%,预计第四季度将看到积极结果 [28]

业绩总结 - Fitell Corporation在2023财年的商品收入为4,799,222美元，较2022财年的8,155,734美元下降41.2%[54] - 2023财年毛利润为2,173,401美元，较2022财年的3,635,656美元下降40.2%[54] - 2023财年净收入为-1,593,394美元，较2022财年的12,602美元下降10077.7%[54] - 2023财年毛利率为45.3%，较2022财年的44.6%有所上升[54] 用户数据 - 2023财年会员数量达到171,905人，较2022财年的167,264人增加[45] - Fitell在2023财年共收到15,183个订单，较2022财年下降42.6%[58] - Fitell在2023财年共获得23,321名新客户，较2022财年下降41.1%[58] 融资与收入结构 - Fitell在2023财年通过发行3,000,000股普通股筹集了约1360万美元的净收益[46] - Fitell的许可客户收入为500,000美元，占总收入的84.1%[55] 未来展望 - Fitell计划在2024年3月推出智能连接设备[33]

营收情况 - Fitell公司2023财年营收为479.92万美元，同比下降41.2%[3] - 商品销售收入为403.60万美元，同比下降44.3%[5] - 可消耗产品销售额为22.33万美元，同比增长11.6%[4] 盈利情况 - 净利润为-159.34万美元，较上一年同期增长[19] 费用情况 - IPO相关费用为66.24万美元[9] 现金流情况 - FITELL 公司在 2023 年度经营活动中净现金流为负值，为 373,104 美元[21] - FITELL 公司在 2023 年度融资活动中净现金流为负值，为 79,064 美元[21] - FITELL 公司在 2023 年度投资活动中未进行任何投资，但在 2022 年度投资活动中购买了 1,490,241 美元的投资[21]

公司业务及竞争环境 - 公司是一家在线健身器材零售商，主要经营自有品牌和其他品牌的健身器材[20] - 健身器材行业和零售行业的激烈竞争可能限制公司增长并降低盈利能力[24] COVID-19影响及产品供应链 - COVID-19大流行对公司业务和运营结果产生重大影响，包括增加对健康和健身产品的需求[26] - 产品成本和供应链问题可能对公司业务和运营结果产生负面影响[29] - 公司的产品成本受原材料价格影响，原材料价格上涨可能导致产品价格上涨，影响销售和盈利能力[30] - 公司依赖第三方运输方式交付产品，运输成本和可用性的波动可能对运营结果产生不利影响[31] 新产品开发及市场前景 - 公司2021年开始开发新的互动健身设备和平台/移动应用程序，包括智能有氧运动设备，如互动健身车、跑步机和带内置触摸屏和训练内容平台的训练镜，以及1FinalRound，我们的AI动态互动平台，具有我们专有的在线培训内容和与私人教练互动、关注会员、跟踪锻炼进度的能力[46] - 公司新产品的成功取决于吸引和保留订阅者，无法确定是否能成功实现这一目标，或者未来订阅者保留水平是否会出现重大下降[47] 风险管理及财务状况 - 公司必须有效管理大量库存，如果库存超出需求可能导致库存减值或增加库存持有成本，对流动性产生负面影响[38] - 公司存在外汇汇率波动风险，可能影响收入和运营结果[95] - 公司未来可能需要额外资本支持业务增长和目标[92][93][94] 法律合规及知识产权保护 - 公司需遵守复杂的法规和法律环境，包括影响业务的法律变化[105] - 公司可能受到产品安全关注的不利影响，导致销售下降和法律风险[111] - 公司未能保护知识产权或侵犯他人知识产权可能对品牌产生负面影响[112]