2023年第三季度整体财务数据关键指标变化 - 2023年第三季度净销售额为6.328亿美元，较上年同期的6.552亿美元减少2230万美元，降幅3.4%[126][129] - 2023年第三季度毛利润率从上年同期的14.0%增至19.4%[126] - 2023年第三季度销售、一般和行政费用较2022年同期增加630万美元，占净销售额的比例从5.4%升至6.6%[127] - 2023年第三季度销售成本为5.099亿美元，较上年同期减少5320万美元，降幅9.5%[131] - 2023年第三季度毛利润为1.229亿美元，较去年同期增加3090万美元，占净销售额的19.4%，去年同期为14.0%[134] - 2023年第三季度一般及行政费用增加800万美元，增幅28.7%，占净销售额的5.7%，去年同期为4.3%[136] - 2023年第三季度销售费用为610万美元，较去年同期减少170万美元，减幅21.5%，占净销售额的1.0%，去年同期为1.2%[137] - 2023年第三季度无形资产摊销为320万美元，与去年同期持平[138] - 2023年第三季度减值及其他净损失约为10万美元，去年同期约为30万美元[139] - 2023年第三季度利息费用为490万美元，去年同期为520万美元[140] - 2023年第三季度所得税费用为1810万美元，去年同期为1110万美元，有效税率为24.6%，去年同期为23.4%[142] 2023年前九个月整体财务数据关键指标变化 - 2023年前九个月净销售额增加9570万美元，增幅5.2%；运输解决方案业务增加8180万美元，增幅4.8%；零部件与服务业务增加2180万美元，增幅15.2%[143] - 2023年前九个月销售成本为15.504亿美元，较去年同期减少6620万美元，减幅4.1%；运输解决方案业务减少6880万美元，减幅4.5%；零部件与服务业务增加1050万美元，增幅9.5%[145] - 2023年前九个月毛利润为3.9亿美元，较去年同期增加1.619亿美元，占销售额的20.1%，去年同期为12.4%；运输解决方案业务增加1.506亿美元，增幅77.4%；零部件与服务业务增加1130万美元，增幅33.6%[148] - 2023年前九个月销售费用为2020万美元，较上年同期减少120万美元，降幅5.5%，占净销售额的比例从2022年的1.2%降至2023年的1.0%[151] - 2023年前九个月无形资产摊销为960万美元，上年同期为1200万美元[152] - 2023年前九个月减值及其他净损失约为10万美元，2022年同期为70万美元[153] - 2023年前九个月利息费用总计1490万美元，上年同期为1530万美元[154] - 2023年前九个月其他净收入为170万美元，上年同期为费用60万美元[155] - 2023年前九个月公司确认所得税费用5630万美元，上年同期为2180万美元，有效税率分别为23.7%和23.5%[156] - 2023年前九个月公司支付股息约1220万美元，回购股份总计4630万美元[158] - 2023年前九个月，经营活动提供的现金为2.046亿美元，2022年同期为7220万美元；应收账款减少4440万美元，2022年同期增加7160万美元；存货增加1.004亿美元，2022年同期增加7210万美元；应付账款和应计负债增加3930万美元，2022年同期增加1.011亿美元[179] - 2023年前九个月，投资活动使用现金8900万美元，2022年同期为4090万美元；资本支出为8510万美元，2022年同期为4230万美元；与创收资产相关的支出约为400万美元[180] - 2023年前九个月，融资活动使用现金6850万美元，2022年同期为2160万美元；普通股回购和预扣款项为5590万美元，现金股息支付为1220万美元[181] 2023年第三季度各业务线数据关键指标变化 - 2023年第三季度新拖车发货量减少19.5%，新卡车车身发货量增加1.1%[126][129] - 运输解决方案（TS）业务板块2023年第三季度销售额为5.829亿美元，较2022年同期减少2890万美元，降幅4.7%[129] - 零部件与服务（P&S）业务板块2023年第三季度销售额为5640万美元，较2022年同期增加970万美元，增幅20.8%[129][130] - TS业务板块2023年第三季度销售成本为4.753亿美元，较上年同期减少5570万美元，降幅10.5%[132] - P&S业务板块2023年第三季度销售成本为4110万美元，较上年同期增加560万美元，增幅15.7%[133] 公司供应链及成本情况 - 2023年前三季度公司供应链持续面临一定程度的通胀，运费和物流成本增加，整体波动性加大[125] - 2023年剩余时间，公司面临供应链中断、经济不确定性、原材料成本上升等风险[195] 公司债务及流动性情况 - 截至2023年9月30日，公司债务权益比约为0.8:1.0[157] - 截至2023年9月30日，公司流动性头寸为4.47亿美元，较2022年9月30日增加28%，较2022年12月31日增加11%[160] - 2021年10月6日，公司发行4亿美元2028年到期的4.50%无担保优先票据[161] - 2022年第三季度和前九个月，公司本金净支付分别为1100万美元和1500万美元，截至2022年9月30日，循环信贷协议项下未偿还金额为4800万美元[177] - 2023年第三季度和前九个月，循环信贷协议项下利息支出分别约为20万美元和70万美元，2022年同期分别约为50万美元和130万美元[178] - 截至2023年9月30日，公司流动性头寸为4.47亿美元，较2022年9月30日增加9740万美元（28%），较2022年12月31日增加4580万美元（11%）；总债务义务为4亿美元[182] 公司产能及资本支出情况 - 2023年公司计划增加20%的干货厢式货车制造产能，生产于2023年第二季度开始；2022年8月宣布投资2000万美元用于扩大冷藏厢式货车等产品的制造产能[183] - 2023年前九个月，与财产、厂房和设备相关的资本支出约为8510万美元，创收资产支出约为400万美元；预计2023年相关资本支出在9500万至1.05亿美元之间，支持“拖车即服务”增长计划的资本支出在500万至1000万美元之间[184][185] 公司合同义务及积压订单情况 - 截至2023年9月30日，公司合同义务和商业承诺总支付情况为：2023年9454.1万美元，2024年2696万美元，2025年2590.7万美元，2026年2497.2万美元，2027年2234.9万美元，之后4.20986亿美元，总计6.15715亿美元[187] - 2028年到期的高级票据年利率为4.5%，半年付息一次；公司有570万美元备用信用证，3810万美元原材料采购承诺，底盘转换池未偿还金额为3610万美元，其他底盘计划约为330万美元[188][189][190] - 截至2023年9月30日，12个月积压订单为14.47亿美元，较2022年12月31日的27.87亿美元下降48%，较2022年9月30日的21.84亿美元下降34%；总积压订单为18.57亿美元，较2022年12月31日的33.96亿美元下降45%，较2022年9月30日的23.19亿美元下降20%[191] - 公司认为长期合作协议将为未来积压订单提供基础[192] - 公司预计第四季度增加积压订单，卡车车身、罐式拖车及零部件和服务产品将保持强劲[191] 行业产量预测情况 - 2022年美国拖车总产量约为30.8万辆，较2021年增长15%；ACT和FTR对2023年美国拖车产量的预估分别为30.9万辆和32.2万辆[193] - ACT预测2024 - 2028年美国新拖车年产量分别约为26.9万辆、30万辆、30.6万辆、30.9万辆和29万辆；FTR预测2024年和2025年分别为24.2万辆和27.5万辆[194] 公司风险及优势情况 - 墨西哥比索汇率变动10%对公司经营业绩影响不大[201] - 公司认为自身在运输、物流和分销行业具备短期和长期成功的优势[196] 公司原材料采购承诺情况 - 截至2023年9月30日，公司有3810万美元的原材料采购承诺用于生产，而2022年12月31日为5920万美元；假设商品价格变动10%，2023年12月前的原材料采购承诺将使销货成本相应变动约380万美元[199] 公司利率敏感性情况 - 截至2023年9月30日，公司循环信贷协议下无浮动利率债务未偿还，高级票据固定利率为4.50%；假设浮动利率变动100个基点，一年期利息费用无相应变化[200]