财务表现 - 2023年公司营业收入为3.49亿美元，较2022年增长15.8%[29] - 2023年总运营费用为2.615亿美元，较2022年增长8.4%[29] - 2023年净收入为1.025亿美元，较2022年的5070万美元增长102.5%[29] - 截至2023年12月31日，公司的资产管理规模（AUM）达到1001亿美元[47] - 截至2023年12月31日，美国股票产品的总管理资产（AUM）为292亿美元[64] - 截至2023年12月31日，商品与货币产品的总管理资产（AUM）为213亿美元[65] - 截至2023年12月31日，固定收益产品的总管理资产（AUM）为212亿美元[66] - 截至2023年12月31日，国际发达市场股票产品的总管理资产（AUM）为151亿美元[67] - 截至2023年12月31日，新兴市场股票产品的总管理资产（AUM）为107亿美元[68] - 截至2023年12月31日，杠杆与反向产品的总管理资产（AUM）为18亿美元[69] - 截至2023年12月31日，加密货币产品的总管理资产（AUM）为4亿美元[70] - 截至2023年12月31日，替代产品的总管理资产（AUM）为4亿美元[71] - 截至2023年12月31日，公司短期投资资产总额为1.092亿美元，较2022年的1.274亿美元下降了14.3%[379] - 2022年和2023年，公司在短期投资上分别确认损失为1650万美元和50万美元，损失幅度显著减少[379] 市场地位与竞争 - 截至2023年12月31日，全球交易所交易产品（ETP）的资产管理规模（AUM）为11.6万亿美元[31] - 公司在全球ETP赞助商中排名第14，AUM为100亿美元[32] - 超过80%的美国上市资产管理规模在过去3年和10年中位于同行表现的前两分位[9] - 约50%的美国上市资产管理规模获得晨星4星或5星评级[9] - 公司在美国率先推出了现货比特币ETF和比特币期货ETF[9] - 公司通过收购ETFS Capital，成为首个推出黄金和石油交易所交易产品（ETP）的公司[9] 创新与产品开发 - 公司预计数字资产和区块链技术将推动金融服务的创新和发展[35] - 公司致力于通过数字资产和区块链技术提供创新产品，增强市场竞争力[39] - 公司采用现代阿尔法策略，结合主动管理的超额收益潜力与被动管理的优势，推出具有竞争力的基金产品[44] - 公司正在开发和推出下一代数字产品和结构，包括数字基金和代币化资产[44] - 公司计划通过创新产品开发和数字资产扩展来推动持续增长[81] - 公司致力于利用区块链技术和数字资产来提供透明度和选择性，以增强客户体验[88] - 公司在传统ETP和数字资产领域的竞争能力依赖于创新产品的提供、强大的内部控制和风险管理基础设施、以及强劲的费用后表现和业绩记录[89] 合规与监管 - 公司正在积极与美国联邦和州监管机构（如SEC、FINRA等）合作，以确保数字资产业务的合规性和必要的注册或许可批准[92] - 公司旗下的WisdomTree Digital Movement, Inc.已注册为金融犯罪执法网络的货币服务业务，并在多个州获得了货币传输业务的许可[97] - 公司在美国市场的ETP产品包括注册的数字基金和ETF，需遵循1940年投资公司法的相关要求[94] - 公司在国际市场的扩展面临各国监管机构的法律和规定，需获得相应的许可和注册[96] - 公司在数字资产业务中，需遵循复杂的全球政策框架和监管要求，以确保产品和服务的合规性[92] - 公司在数字资产领域的合规成本持续增加，影响整体业务成本[94] - 公司旗下的WisdomTree Management Jersey Limited为多个在泽西岛注册的发行人提供投资管理服务，符合欧盟的相关法规[98] - 公司在数字资产领域的产品和服务将受到多项法律法规的监管，包括投资顾问法、投资公司法和商品期货交易委员会的规定[94] - 公司致力于通过主动的监管合作和合规性，成为创新产品和服务的可信赖提供者[92] - WisdomTree Issuer X Limited的子公司WisdomTree Management Limited在爱尔兰提供集体投资组合管理服务，管理的UCITS ETF已获得中央银行的授权[105] - WisdomTree UCITS ETF的每个子基金都有独立的投资目标和政策，且在伦敦证券交易所及其他欧洲证券交易所上市交易[106] - 根据EMIR，WisdomTree的子基金使用场外衍生品对冲货币风险，并遵循2013年EMIR投资组合对账、争议解决和披露协议[111] - 自2018年1月1日起，WisdomTree的ETC已遵循PRIIPs法规，提供关键投资信息文件（KIDs）以提高透明度[111] - 根据SFDR，WisdomTree Management Limited需披露环境、社会和治理（ESG）因素在决策过程中的应用情况，相关要求自2021年3月1日和2023年1月1日分阶段生效[111] - WTICAV的子基金在2023年1月1日开始遵循PRIIPs法规，提供KIDs以满足投资者保护要求[111] - 根据UCITS法规，WisdomTree在爱尔兰的UCITS获得授权后可在整个欧盟市场进行推广，无需进一步授权[105] - WTICAV的子基金采用物理复制策略，涉及的交易需遵循CSDR法规，以防止结算失败[111] - WisdomTree Issuer X Limited需遵循《市场滥用法规》（MAD），包括及时发布内部信息和维护内幕人士名单的要求[103] - 根据BMR，WisdomTree需遵循适用的基准法规，以减少基准操纵风险并增强市场信心[111] 人力资源与企业文化 - 公司在营销、研究和销售方面投入了近40%的员工资源，以提升品牌和产品推广[48] - 2023年员工保留率约为93.4%，全球员工参与率达到99%[62] - 公司在2023年被评为“最佳投资管理工作场所”，在美国和英国均获得多项奖项[62] 风险管理 - 公司在非美国业务的外汇翻译风险主要来自于英国和欧洲，费用主要以英镑计[381] - 与欧元相关的外汇风险被认为不显著[382] - 商品和加密货币价格波动可能对公司的资产管理规模（AUM）和收入产生重大不利影响[383] - 公司不进行商品和加密货币价格波动的对冲，未来的对冲措施可能成本高昂或不足以抵消风险[383] - 市场风险主要源于证券或商品价格、外汇汇率和利率的波动，预计未来市场条件将持续挑战和波动[378] - 公司在2023年和2022年分别持有127.4百万美元和109.2百万美元的短期利息资产[379] - 公司可转换债券的利率分别为5.75%和3.25%，对财务报表的直接风险较小[380]