财务表现 - 公司2025财年第一季度非GAAP调整后营业利润率为10.3%，相比2024财年的13.9%有所下降[2] - 公司2025财年第一季度净现金流入为2530万美元，相比2024财年同期的1.211亿美元大幅减少[4] - 公司2025财年第一季度综合毛利率增加330个基点至48.7%，主要得益于Home & Outdoor部门销售占比增加及库存报废费用减少[7] - 公司2025财年第一季度综合营业收入为3080万美元，占净销售收入的7.4%，相比2024财年同期的4060万美元（占净销售收入的8.6%）有所下降[8] - 公司2025财年第一季度净收入为620万美元，相比2024财年同期的2260万美元大幅下降[10] - 公司2025财年第一季度Home & Outdoor部门净销售收入下降8.6%至1.985亿美元，主要由于零售客户补货订单减少及消费者需求疲软[12] - 公司2025财年第一季度Beauty & Wellness部门净销售收入下降15.2%至2.184亿美元，主要由于美发器具和高端护发产品销售下降[14] - 公司预计2025财年综合净销售收入在18.85亿美元至19.35亿美元之间，同比下降6.0%至3.5%[20] - 公司预计2025财年调整后EBITDA在2.87亿美元至2.97亿美元之间，同比下降14.6%至11.8%[21] - 公司预计2025财年自由现金流在2.2亿美元至2.4亿美元之间，相比之前的2.55亿美元至2.75亿美元有所下降[22] - Beauty & Wellness部门营业收入为1490万美元，占部门净销售额的6.8%，同比下降31.4%[35] - 公司现金及现金等价物为1610万美元，相比去年同期的3890万美元大幅减少[36] - 库存为4.447亿美元，相比去年同期的4.339亿美元有所增加[37] - 公司预计2025财年GAAP稀释每股收益为4.69至5.45美元，非GAAP调整后稀释每股收益为7.00至7.50美元，同比下降21.4%至15.8%[40] - 公司预计2025财年净销售额为18.85至19.35亿美元，调整后EBITDA为2.87至2.97亿美元，自由现金流为2.20至2.40亿美元[49] - 公司预计2025财年第二季度净销售额下降7%至4%，调整后稀释每股收益下降45%至35%[47] - 公司预计2025财年总税前重组费用为5000万至5500万美元，预计在2025财年完成[38] - 公司预计2025财年利息费用为4400万至4600万美元，GAAP有效税率范围为27.3%至29.5%[42] - 公司预计2025财年Home & Outdoor部门净销售额下降3.0%至1.0%，Beauty & Wellness部门净销售额下降8.0%至5.0%[45] - 2024年第一季度公司总营业收入为30,763千美元，营业利润率为7.4%[58] - 2024年第一季度调整后营业利润为42,951千美元，调整后营业利润率为10.3%[58] - 2024年第一季度调整后EBITDA为52,367千美元，调整后EBITDA利润率为12.6%[58] - 2024年第一季度净收入为6,204千美元，净收入率为1.5%[60] - 2024年第一季度利息支出为12,543千美元，占收入的3.0%[60] - 2024年第一季度所得税支出为12,116千美元，占收入的2.9%[60] - 2024年第一季度折旧和摊销费用为13,836千美元，占收入的3.3%[60] - 2024年第一季度非现金股权激励费用为5,833千美元，占收入的1.4%[60] - 2024年第一季度重组费用为1,835千美元，占收入的0.4%[60] - 2024年第一季度调整后EBITDA为52,367千美元，调整后EBITDA利润率为12.6%[60] - 公司2024年第一季度GAAP净收入为620.4万美元，调整后净收入为2334.7万美元[62] - 公司2024年第一季度现金及现金等价物为1.6148亿美元，同比下降58.4%[65] - 公司2024年第一季度总资产为28.2095亿美元，同比下降1.8%[65] - 公司2024年第一季度净债务为7.4875亿美元，净杠杆率为2.37[66] - 公司预计2025财年净销售收入为19.35亿美元，同比下降3.5%[69] - 公司预计2025财年调整后EBITDA为28.7亿美元[69] - 公司预计2025财年调整后稀释每股收益为7.50美元[69] - 公司预计2025财年自由现金流为22亿美元[69] 财务指标与调整 - 公司使用非GAAP财务指标，包括调整后营业利润、调整后营业利润率、调整后有效税率、调整后收入、调整后稀释每股收益、EBITDA、调整后EBITDA、调整后EBITDA利润率、自由现金流和净杠杆比率，以提供更全面的财务和业务趋势信息[71] - 自由现金流定义为经营活动提供的净现金减去资本和无形资产支出[71] - 净杠杆比率计算公式为（a）公司信贷协议下的总借款加上未偿还信用证，减去无限制现金及现金等价物，除以（b）调整后EBITDA[71] - 有机业务指产品线或品牌在收购后12个月后的净销售收入，不包括外汇重估对报告净销售收入的影响[71] - 由于Bed, Bath & Beyond破产，公司计提了无法收回的应收账款费用[71] - 由于巴巴多斯实施9%的国内企业所得税率，公司重新评估了现有递延税负债，导致离散税费用[71] - 应收账款周转率使用12个月滚动净销售收入计算[71] - 公司在2024财年第三季度出售了位于德克萨斯州埃尔帕索的配送和办公设施，获得收益[71] - 调整后EBITDA与最直接可比的GAAP财务指标（净收入）的调节表见新闻稿中的附表[71] - 国内净销售收入包括来自美国和加拿大的净销售收入[71] 股票回购 - 公司在第一季度回购了1,011,243股普通股，花费1亿美元[49]