财务状况 - 公司拥有930万美元的在手订单,其中一半以上为水务项目[143] - 公司于2023年11月完成首次公开发行,募集资金约1900万美元[151] - 公司在2024年6月28日的六个月内资本支出约为800万美元,相比2023年6月30日的六个月内的300万美元有所增加[212] - 公司在2024年6月28日的六个月内经营活动产生的净现金流出为7884.8万美元,相比2023年6月30日的六个月内的6067.2万美元有所增加[222] - 公司在2024年6月28日的六个月内投资活动产生的净现金流出为1.8万美元,相比2023年6月30日的六个月内的净现金流入12647万美元有所减少[226] - 公司在2024年6月28日的六个月内融资活动产生的净现金流入为3783.4万美元,相比2023年6月30日的六个月内的2904.5万美元有所增加[228] - 公司在2024年6月28日的六个月内合同资本(包括应收账款、合同资产、应付账款、合同负债和应计费用)的净减少为1000万美元[225] - 公司在2024年6月28日的六个月内未偿还的循环信贷额度为1495.2万美元,相比2023年12月29日的2991.4万美元有所减少[216] - 公司在2024年6月28日的六个月内未偿还的信贷额度为5420万美元[218] - 公司在2024年6月28日的总流动性为3500万美元[212] - 公司预计将在2024财年收到3300万美元的大型亏损项目索赔结算款[212] - 公司认为其经营、投资和融资现金流足以支持未来至少12个月的运营[217] - 公司截至2024年6月28日的未偿还备用信用证为零[230] - 公司截至2024年6月28日的合同义务包括未来租赁付款约5百万美元、9百万美元、4百万美元、2百万美元和2百万美元[231] 业务情况 - 公司与AECOM和BHSI进行了一系列交易,包括签订6000万美元的新信贷协议、与AECOM达成相互释放和解决某些索赔的协议并发行774.5万股普通股[144,145] - 公司出售了基础钻探业务资产,获得1750万美元的总对价[146] - 公司与美国陆军工程兵团就一个联邦水闸和坝项目达成3300万美元的和解协议[147] - 公司完成了设备场地的售后租回交易,获得1700万美元净收益[148] - 公司业绩受天气、季节性、订单履行能力、获取新项目、扩张足迹、变更订单和索赔、成本控制等因素影响[152-162] - 公司作为上市公司将承担更多的运营成本[163] - 截至2024年6月28日,公司手头订单总额为9.23亿美元,其中超过一半来自水务项目[233] - 公司订单中73%来自州和地方机构,14%来自联邦机构,13%来自私人业主[233] - 公司订单中86%为固定价格合同,14%为成本报销合同[234] - 公司预计80%的订单将在未来24个月内完成,12%将在25-36个月内完成,8%将在36个月以后完成[235] 财务业绩 - 公司收入下降42%至9.06亿美元[167] - 毛利润为负3.11亿美元，较上年同期下降6712%[167] - Shimmick Projects收入下降19%至8.37亿美元，毛利率下降至5%[170] - Foundations Projects收入下降6%至8,454万美元，毛利率为负23%[172,173] - Legacy Projects收入下降104%至负1,538万美元，毛利率为负2195%[174] - 合并后总毛利率为负34%[169] - 权益法核算的合营企业亏损1,854万美元，较上年同期下降125%[175] - 出售资产收益371.4万美元[177] - 净亏损增加41.08亿美元至5.14亿美元[181] - 收入下降34%至2.106亿美元[182] - 毛利率下降至-22%[182] - Shimmick Projects收入下降9%至1.74亿美元，毛利率下降至2%[185,186] - Foundations Projects收入下降48%至1.51亿美元，毛利率为-42%[187,188] - Legacy Projects收入下降78%至2.16亿美元，毛利率为-208%[189] - 净亏损增加至8.47亿美元[196] - 调整后净亏损和调整后EBITDA指标用于分析公司的核心经营业绩[197-206] 公司特殊地位 - 公司是"新兴成长公司",可以延迟采用新的会计准则,直到适用于私营公司[240] - 公司也是"小报告公司",可以享受相关的信息披露豁免[242]