公司基本信息 - 公司股票代码为164，上市地点为联交所[7] - 公司核数师为华融（香港）会计师事务所有限公司[7] - 公司主要业务为投资控股，附属公司从事手机技术、旅游及消闲、伽玛射线照射服务、证券买卖及投资业务[168][172] 宏观经济与行业环境 - 2018年全球贸易争端频发、贸易保护主义抬头，加大全球经济发展不确定性及风险，尤其影响中美经济[10][17] - 2018年中国智能手机行业受中美贸易战、经济放缓、市场饱和及零售商库存过多等因素影响，小玩家被迫退出市场[11][17] - 2018年中国宏观经济发展稳健，但智能硬件市场仍具挑战，智能手机出货总量按年下降15.5%，今年可能继续下降[16][18] 公司业务发展举措 - 公司利用EPD和双屏技术，通过推出Yota 3打造可扩展的移动多媒体技术和广告平台[15][18] - 公司探索广告和媒体展示新格式和载体，如市中心交通广告和其他广告牌[13][18] - 公司与久久订立独家技术合作协议开发“新华99”项目[20] - 公司收购香港制作及博功全部已发行股本扩大多媒体平台影响力[22] - 公司全资附属公司与AZ Convergence Media成立合营企业，公司持股51%，对方持股49% [22] - 合营企业将主要在中国从事多媒体广播及广告屏幕及平台运营[22] - 公司精简B2C零售业务，对授权模式分配更多资源[20] - 公司将资源集中在与合适伙伴战略合作及探索新业务模式[20] - 公司与业务伙伴签署新华99手机设备开发及销售战略合作框架协议[20] - 公司无意终止以牌照销售及分销Yota手机，将专注进军B2B智能手机市场，与中国相关政府及企业合作开发新华99手机[27][28] - 公司已就合作开发及向江苏省中国共产党员销售新华99手机与业务伙伴订立战略合作框架协议[27][28] - 集团将监测旅游及消闲业务市场环境，合理配置资源和产品组合，寻找合作和收购机会[35] - 集团通过持有80%权益的淄博利源高科辐照技术有限公司开展伽马射线照射业务[47][48] - 公司将继续通过与政府和企业合作扩大业务，深耕B2B智能手机市场[102] - 公司将进一步凭借EPD技术提升授权模式，覆盖智能手机以外领域[102] 各业务线财务数据 - 手机及多媒体技术业务收入约3461万港元，较2018年的约4092.5万港元有所下降；分部亏损约11.80876亿港元，2018年约为1.46999亿港元[24] - 旅游及消闲业务方面，爱飞旅游有限公司于回顾年度录得净收入约522.7万港元，销售总额约达2.1716亿港元[33][34] - 伽马射线照射业务2019年收入约474.3万港元，2018年约509万港元；2019年分部亏损约251.5万港元，2018年约249.7万港元[49][50] - 证券买卖及投资业务2019年亏损约442万港元，2018年约386.7万港元[51][52] - 持作买卖上市证券2019年未变现亏损净额约137.7万港元，2018年约107.7万港元[51][52] - 2019年3月31日上市证券账面价值约77.8万港元，2018年约215.5万港元[51][52] - 2019年公司录得收入约4458万港元，较2018年的5348.2万港元减少约16.64%[102] - 2019年公司亏损约13.0595亿港元，2018年为2.99694亿港元[102] - 2019年公司拥有人应占亏损净额约12.98305亿港元，2018年为2.94509亿港元[102] - 2019年手机业务收入为3461万港元，较2018年的4092.5万港元减少15.43%[105][106] - 2019年手机业务分部亏损为11.80876亿港元，较2018年的1419.99万港元增加731.61%[105][106] - 2019年于联营公司的权益亏损减值为3.31352亿港元[105][106] - 2019年We Fly旅游业务呈报约522.7万港元的收入，较2018年的746.7万港元下跌30%[108][110] - 2019年旅游业务分部亏损为8603.9万港元，较2018年的7757.5万港元增加10.91%[109][110] - 截至2019年3月31日，伽玛射线照射服务收入约为474.3万港元，较2018年的约509万港元小幅下跌[113] - 截至2019年3月31日，证券买卖及投资业务无收入，亏损从2018年的约386.7万港元增加14.30%至约442万港元[113] 资产减值情况 - 集团确认于联营公司的投资减值约3.31352亿港元及应收联营公司的款项减值约6.10077亿港元[24] - 2019年3月15日，开曼群岛大法院对公司联营公司Yota发出清盘令，公司拥有Yota 40%股权，Yota集团结欠公司约6.33551亿港元，Yota集团总负债净额约7.60282亿港元[24] - 集团就手机技术业务分部确认商誉减值约931.6万港元[29][31] - 集团就旅游及消闲业务分部确认商誉减值约7880万港元[36] - 公司对爱飞旅游有限公司进行估值，2019年3月31日该现金产生单元账面价值超过可收回金额7788万港元，确认商誉减值约7788万港元[37] - 集团确认旅游及休闲业务商誉减值约7880万港元，爱飞旅游商誉减值约7788万港元[39] 公司运营风险 - 中国智能手机市场竞争激烈，公司需在多方面与对手竞争，否则业务等可能受不利影响[69][72] - 公司获“YotaPhone”大中华区独家知识产权许可，中国知识产权保障不足或影响业务前景[70][73] - 中美贸易战或使中国经济增长放缓，影响公司旅游及休闲业务，还可能推高产品部件价格增加成本[71][74] - 公司手机技术业务研发可能超支及延误，需确保及时推出和升级产品以应对客户需求[76] - 公司供应链融资若断裂，生产和业务财务表现可能受影响[76] - 公司旅游及休闲业务面临国内公司竞争，通过发掘商机、合作及增加产品组合提升利润率[76] - 关键人员流失可能影响公司运营和盈利，可通过定期检讨相关管理系统和规划减轻风险[79][80] - 网络攻击频率上升，可能导致公司信息损失等并产生成本，公司实施安全措施管理风险[81][83] 公司可持续发展与管理 - 公司致力于业务可持续发展，重视利益相关者意见和利益[82][84] - 公司制定环保政策，采取资源节约和减少用纸措施，助力构建可持续环境[86] - 集团致力于与雇员建立密切关系，鼓励雇员参与外部研讨会和讲座[93][94][95] - 集团推动董事持续专业发展培训，包括监管规定和企业管治研讨会[94][95] - 集团通过多种渠道与客户及业务伙伴保持联系和沟通[96] - 集团制定环保政策，引进节约资源措施，减少办公室纸张消耗[89] - 多元化是公司核心业务策略，公司专注寻找投资机会扩大业务范围[99][100] 公司融资与资金情况 - 2013年公司订立配售协议，配售票据年利率5%，截至2019年3月31日，本金总额3000万港元的配售票据尚未行使[113] - 截至2019年3月31日，集团银行结余及现金约为731.7万港元，较2018年的3327.1万港元减少，其中14.23%为港元，85.39%为人民币，0.38%为日元[113] - 截至2019年3月31日，集团银行及其他借贷约为2.3879亿港元，较2018年的2.2772亿港元增加，其中40.44%为港元，59.56%为人民币[113] - 截至2019年3月31日，集团一年内借贷为2.09895亿港元，占总借贷约87.90%，2018年为1.98637亿港元，占比87.23%[113] - 截至2019年3月31日，集团定息借贷相对总借贷比率约为78.67%[113] - 截至2019年3月31日，集团资产负债比率为66%，较2018年的26%上升[113] - 截至2019年3月31日，集团流动资金比率为9.33%，较2018年的160.04%下降[113] - 2019年3月31日，集团账面价值约1258.4万港元（2018年：1429.1万港元）的土地使用权及物业、厂房和设备已质押给银行获取借贷[116] - 2019年3月31日，集团账面价值约75.9万港元（2018年：211.5万港元）的上市证券已质押以担保应付孖展账户款项[116] - 2018年3月29日，收购YOTA 10%股本权益的第一批5.93246187亿股代价股份配发给卖方，总面值为593.246187万港元[116] - 2018年9月26日，第二批2542.4836万股代价股份配发给卖方，总面值为254.24836万港元[116] - 2018年8月3日，公司股份合并生效，每10股每股面值0.01港元的现有股份合并为1股面值0.10港元的合并股份，每手买卖单位由25000股现有股份改为5000股合并股份[116] - 2019年3月31日，集团有已订约但未于综合财务报表拨备的资本承担约1.55848亿港元（2018年：1.77772亿港元）[116] - 2019年3月29日，公司有条件同意以5000万港元收购香港制作及博功全部已发行股本，代价以每股0.200港元分批配发代价股份支付[120][122] - 2016年4月，公司完成向多名承配人配发行250亿股新股份，承配人股份禁售期24个月[125][127] - 2016年5月，三名承配人违反禁售承诺，公司获禁制令，截至年报日期诉讼仍在进行[126] - 2016年5月，三名配售事项承配人质押股份违反禁售承诺，公司获法院临时禁制令，限制其处置1,667,000,000股股份[128] - 2013年8月20日，公司与配售代理订立2013年配售协议，配售票据年利率5%，发行日起第七周年赎回[130][136] - 一名债权人起诉公司追讨配售票据债务，本金10,000,000港元，未偿还利息约1,264,000港元[131][136] - 公司可筹集最多200,000,000港元资金[141] - 截至2019年3月31日，集团流动负债净额约为5.41673亿港元，负债净额约为3.64456亿港元，年度亏损约为12.98305亿港元[142] - 公司计划在2019年8月/9月进行筹资活动，预计筹集资金2亿港元[142] - 重庆市潼南县人民政府及Huang Huang女士就开发Yota 3提供的本金为1.3074亿港元的贷款将转作资本[145] - 董事认为自2019年3月31日起12个月内，集团拥有足够营运资金履行财务义务的假设包括公司筹资、贷款资本化、债权人延期、董事不要求还款、股东提供支持和新业务创收等[142][145] - 2019年5月21日审计计划会议，审核委员会与核数师讨论审计计划和公司编制年度业绩问题[145] - 2019年7月12日审核委员会会议，审核委员会参考核数师报告审议年度业绩，并询问不发表意见相关问题[142][145] - 公司计划于2019年8月/9月进行多项筹资活动[149] - 截至2019年3月31日止年度，公司已自董事处获得财务支持[149] - 2019年7月，董事同意延长贷款期限[149] - 一名股东签署支持函，将继续提供财务支持且不要求集团偿还贷款[149] - 公司按集团能成功实施计划及措施的基准编制现金流量预测[149] - 管理层认为集团有足够营运资金履行12个月内到期财务责任[149] 公司人员信息 - 张依46岁，1996年9月5日获委任为执行董事，有超15年科技领域投资经验[151] - 祝蔚宁46岁，1995年7月8日获委任为执行董事，有超15年投资经验[151] - 张依毕业于浙江大学，主修金融[151] - 祝蔚宁取得香港中文大学工商管理学士学位和美国德州（奥斯汀）大学工商管理荣誉硕士学位[151] - 杨俊伟43岁，2015年7月15日获委任为执行董事，曾在多家国际投资银行担任资深银行家[154] - 黄景兆59岁，2012年1月13日获委任为执行董事，在天然资源业有逾13年经验[154] - 陈志远52岁，2006年4月30日获委任为独立非执行董事，是公司薪酬委员会主席[156][157] - 杨俊伟是长城一带一路控股有限公司（股份代号：524）等多家香港上市公司的相关职务人员[154] - 黄景兆是中国信息技术发展有限公司（股份代号：8178）等香港上市公司的相关职务人员[154] - 陈志远是仁瑞投资控股有限公司（股份代号：2322）等多家香港上市公司的相关职务人员[156][157] - 杨俊伟毕业于香港大学，获工商管理（会计及财务）学士学位[154] - 陈志远持有工商管理学士（荣誉）学位及公司管治与董事学理学硕士（优异）学位[156][157] - 杨俊伟是香港会计师公会等多个专业组织资深会员[154] - 陈志远是香港会计师公会等多个专业组织资深会员[156][157] - 陈方刚4