公司基本信息 - 公司为中银航空租赁有限公司，于新加坡注册成立，注册编号为199307789K，在联交所上市，股份代号为2588[88] - 公司主要从事飞机租赁、飞机买卖以及相关业务，最终控股股东为中国银行[89] - 截至2019年8月16日，公司董事长为孙煜，董事总经理兼行政总裁为Robert James MARTIN [88] - 公司主要营业地点及注册办事处位于新加坡珊顿大道8号18楼01室068811邮区，香港营业地点位于香港皇后大道东183号合和中心54楼[88] - 公司独立审计师为Ernst & Young LLP，香港证券登记处为香港中央证券登记有限公司[88] - 公司网址为www.bocaviation.com，可在此及联交所网址www.hkexnews.hk阅览中期报告中、英文版本[87] - 公司主要业务于新加坡经营，包括飞机租赁、飞机租约管理及其他相关业务[104] 财务报告相关信息 - 本次中期财务报表涵盖期间为2019年1月1日至2019年6月30日[92] - 管理层负责根据《国际会计准则第34号—中期财务报告》和《新加坡财务报告准则（国际）第1 - 34号—中期财务报告》编制和呈报中期财务资料[93] - 审计师依据国际审阅委聘准则第2410号对中期财务资料进行审阅，范围小于审计[94] - 审计师未发现中期财务资料在重大方面未按相关准则编制[95] - 2019年1月1日至6月30日止期间的中期财务报表于2019年8月16日获授权发布[188] 财务数据关键指标变化 - 公司自1993年成立以来累计利润达40亿美元，2019年上半年税后净利润为3.21亿美元，较上一年同期高出8%[3] - 2019年上半年经营收入为9.30亿美元，较2018年6月30日的8.25亿美元增长13%，资产总额增长12%至192亿美元[3] - 截至2019年6月30日，机队账面净值增长至159亿美元，资产总额为192亿美元，比2018年12月31日增加5%[3][6] - 2019年上半年每股收益为0.46美元，中期股息为每股0.1388美元[6] - 截至2019年6月30日，现金及短期存款总额为2.95亿美元，未提取已承诺信贷额度为35亿美元，募集新资金超15亿美元[6] - 2019年上半年公司税后净利润达3.21亿美元，同比增长8%[25] - 董事会批准派发每股0.1388美元的中期股息，较2018年上半年增长8%[25] - 公司股息政策为至多派发全年税后净利润的35%[25] - 2019年上半年经营收入为9.30亿美元，较2018年同期的8.25亿美元增长13%[25][27] - 截至2019年6月30日，公司资产总额增长12%至192亿美元，机队账面净值增长至159亿美元[25] - 截至2019年6月30日，公司订单簿中有162架飞机，其中18架原定上半年交付的飞机延迟交付，增量资本支出为9亿美元[25] - 2019年上半年公司接收25架飞机，售出9架自有飞机，实现0.22亿美元的税前出售收益[26] - 截至2019年6月30日，自有机队利用率达99.6%，收款率为97.2%，净租赁收益率为8.4%[27] - 自公司成立至2019年6月30日，采购及承诺采购超810架飞机，采购总价超440亿美元[28] - 订单簿占未来资本支出77亿美元，2019年下半年、2020年、2021年飞机资本支出承诺分别为26亿美元、39亿美元、12亿美元[29] - 2019年上半年平均债务成本为3.6%，中国银行提供20亿美元已承诺无抵押循环信贷额度，截至2019年6月30日可用流动资金达38亿美元[29] - 截至2019年6月30日止六个月，税后净利润为3.21亿美元，同比增长8.1%[30] - 经营收入及其他收入总额增长12.8%至9.30亿美元，租赁租金收入为8.32亿美元，同比增长10.5%[30][33] - 利息及手续费收入从2018年上半年的0.29亿美元增加至2019年上半年的0.57亿美元[34] - 2019年上半年出售飞机收益净额为0.22亿美元，比2018年上半年下降39.6%，出售飞机数量从18架减至9架[34] - 2019年上半年成本及费用为5.79亿美元，同比增长16.9%，物业、厂房及设备折旧为2.98亿美元，同比增长11.4%，财务费用为2.13亿美元，同比增长31.1%[35][36][37] - 2019年上半年人事费用为0.37亿美元，比2018年上半年减少8.9%[38] - 2019年上半年税前利润为3.52亿美元，同比增长6.8%，税前利润率从39.9%降至37.8%[41] - 公司资产总额由2018年12月31日的183亿美元增长5.0%至2019年6月30日的192亿美元，权益总额为43亿美元，较2018年12月31日增长2.2%[44] - 物业、厂房及设备从2018年12月31日的180亿美元增长4.4%至2019年6月30日的188亿美元，因2019年上半年净增加11架飞机[46] - 贸易应收款项从2018年12月31日的0.080亿美元增加至2019年6月30日的0.233亿美元，主要因部分航空公司客户延迟付款[47] - 其他资产从2018年12月31日的0.15亿美元增加至2019年6月30日的0.78亿美元，因应收一家发动机制造商款项0.515亿美元[48] - 现金及短期存款从2018年12月31日的2.43亿美元增至2019年6月30日的2.95亿美元，因经营、融资及出售飞机收入带来的净现金流入高于资本支出[49] - 资产项衍生金融工具由2018年12月31日的0.17亿美元降至2019年6月30日的0.05亿美元，负债项由1.24亿美元增至2.25亿美元[50] - 贸易及其他应付款项由2018年12月31日的1.57亿美元增长26.7%至2019年6月30日的1.99亿美元，源于应付维修储备金及应计利息费用增加[51] - 贷款及借贷从2018年12月31日的123亿美元增长5.1%至2019年6月30日的129亿美元，为增加的资本支出提供资金[52] - 2019年前六个月公司发行超过13亿美元票据，截至2019年6月30日使用已承诺循环贷款授信项下的8.15亿美元[54] - 截至2019年6月30日，债务总额131.04亿美元，权益总额42.92亿美元，资本负债率3.1倍，与2018年12月31日相比无重大变化[55] - 截至2019年6月30日，现金及短期存款为2.95亿美元，另有35亿美元未提取的循环贷款授信[55] - 截至2019年6月30日，公司债务总额为129.08亿美元，2018年12月31日为122.79亿美元[56] - 截至2019年6月30日，固定利率债务为96亿美元，2018年12月31日为76亿美元[57] - 2019年6月30日，有抵押债务/资产总额为7.7%，2018年12月31日为9.2%；有抵押债务/债项总额为11.2%，2018年12月31日为13.5%[59] - 截至2019年6月30日，债务偿还安排为2019年下半年0.6亿美元、2020年1.9亿美元、2021年2.1亿美元、2022年2.2亿美元、2023年2.1亿美元、2024年及以后4.2亿美元，合计13.1亿美元[60] - 截至2019年6月30日，预计基于飞机资本支出承诺的现金流出为2019年下半年2.6亿美元、2020年3.9亿美元、2021年1.2亿美元，合计7.7亿美元[62] - 截至2019年6月30日及2018年6月30日，公司雇员人数分别为165名和158名[64] - 截至2019年6月30日及2018年6月30日止六个月，公司人事费用分别为0.37亿美元和0.41亿美元，分别约占同期集团经营收入及其他收入总额的4.0%及5.0%[64] - 公司股息政策为至多派发完整财务年度税后净利润的35%[66] - 董事会已宣布派发截至2019年6月30日止六个月的中期股息每股0.1388美元[67] - 截至2019年6月30日止的六个月期间，公司概无重大收购或出售附属公司及联营公司[66] - 2019年上半年租赁租金收入832,482千美元，较2018年同期的753,418千美元增长10.5%[96] - 2019年上半年税前利润351,581千美元，较2018年同期的329,168千美元增长6.8%[96] - 2019年上半年本公司所有人应占本期净利润321,091千美元，较2018年同期的297,020千美元增长8.1%[96] - 2019年上半年基本每股收益0.46美元，较2018年同期的0.43美元增长7%[96] - 2019年上半年本公司所有人应占本期综合收益总额218,606千美元，较2018年同期的302,214千美元下降27.7%[97] - 截至2019年6月30日，非流动资产为18,786,073千美元，较2018年末的17,999,492千美元增长4.4%[98] - 截至2019年6月30日，流动资产为375,428千美元，较2018年末的256,731千美元增长46.2%[98] - 截至2019年6月30日，资产总额为19,161,501千美元，较2018年末的18,256,223千美元增长4.9%[98] - 截至2019年6月30日，负债总额为14,869,862千美元，较2018年末的14,057,197千美元增长5.8%[99] - 截至2019年6月30日，净资产为4,291,639千美元，较2018年末的4,199,026千美元增长2.2%[99] - 2019年6月30日公司权益总额为4291639千美元，较2019年1月1日的4199026千美元增加了2.19%[100] - 2019年上半年公司净利润为321091千美元，2018年上半年为297020千美元，同比增长8.11%[100] - 2019年上半年经营活动产生的现金流量净额为846711千美元，2018年上半年为829181千美元，同比增长2.11%[102] - 2019年上半年投资活动所用现金流量净额为-1062958千美元，2018年上半年为-1181918千美元，同比减少10.07%[102] - 2019年上半年筹资活动产生的现金流量净额为240516千美元，2018年上半年为484106千美元，同比减少50.32%[103] - 2019年6月30日现金及现金等价物余额为247002千美元，较2019年1月1日的222733千美元增加了10.9%[103] - 2019年上半年物业、厂房及设备折旧为297703千美元，2018年上半年为267173千美元，同比增长11.43%[102] - 2019年上半年财务费用为212570千美元，2018年上半年为162127千美元，同比增长31.11%[102] - 截至2019年6月30日，集团流动负债超出流动资产17.520亿美元，2018年12月31日为14.518亿美元[105] - 公司于2019年1月1日起采用《国际财务报告准则第16号╱新加坡财务报告准则（国际）第16号－租赁》，确认使用权资产0.099亿美元和租赁负债总额0.099亿美元[108] - 2019年1月1日首次确认租赁负债的加权平均增量借款年利率为3.33%[111] - 2019年1 - 6月短期存款和银行结余的利息收入为3160千美元，2018年同期为1392千美元[112] - 2019年1 - 6月飞机交付前付款手续费收入为49886千美元，2018年同期为23936千美元[112] - 2019年1 - 6月出售飞机所得款项为247799千美元，2018年同期为722141千美元[113] - 2019年1 - 6月出售飞机收益净额为22095千美元，2018年同期为36600千美元[113] - 2019年1 - 6月利息费用及其他费用（贷款及借贷）为212409千美元，2018年同期为161896千美元[114] - 2019年1 - 6月财务费用（租赁负债）为212570千美元，2018年同期为162127千美元[114] - 2019年1 - 6月工资、奖金及其他人事费用为33600千美元，2018年同期为39169千美元[115] - 2019年1 - 6月股份激励费用为2052千美元，201