财务表现 - 公司2018年收益为人民币10.859亿元，较2017年减少9.3%[16] - 2018年毛利为人民币6.416亿元，较2017年减少11.4%[16] - 2018年年度溢利为人民币1.556亿元，较2017年减少35.4%[16] - 2018年经调整年度溢利为人民币2.543亿元，较2017年增长3.2%[16] - 报告期间股东应占溢利为人民币155.6百万元，去年同期为人民币240.8百万元，经调整溢利为人民币254.3百万元，同比上升3.2%[25] - 公司2018年收益为人民币1,085.9百万元，同比下降9.3%[41] - 2018年毛利为人民币641.6百万元，较2017年的人民币724.4百万元下降11.4%[38] - 2018年公司拥有人应占溢利为人民币155.6百万元，同比下降35.4%[51] - 2018年经调整溢利为人民币254.3百万元，同比增长3.2%[52] 资产与负债 - 2018年非流动资产为人民币16.47亿元，较2017年增长142.6%[17] - 2018年流动资产为人民币145.78亿元，较2017年增长70.1%[17] - 2018年流动负债为人民币28.69亿元，较2017年减少23.1%[17] - 2018年权益总额为人民币133.55亿元，较2017年增长141.9%[17] - 公司截至2018年12月31日无银行借款[76] - 公司截至2018年12月31日无任何重大或然负债[93] - 公司截至2018年12月31日无任何资产抵押[78] - 公司截至2018年12月31日的可分派储备总额为人民币零元[72] 市场与用户 - 2018年中国手游市场收益达人民币1,340亿元，同比增长15.4%[21] - 2018年中国手游用户规模达6.05亿人，市场份额占收益总额的65.3%[21] - 每名每月付费用户的平均收益（ARPPU）上升11.0%至人民币437元，累计注册用户总数达到150百万名[26] 游戏产品 - 四款游戏平均每月总流水账额超过人民币13百万元，旗舰游戏《坦克前线》平均每月总流水账额超过人民币33百万元[25] - 公司推出两款ARPG产品《风色世界》和《王者之光》，其中《风色世界》获硬核联盟评选为“最受欢迎MMO游戏”[27] - 公司首款出海SLG游戏《United Front》在Google Play商店正式上线，并获全球推荐（除日本）[28] - 公司计划在2019年推出新游戏，并进行综合测试和优化产品投放策略[34] - 公司将继续投放资源推广《United Front》，并增聘海外游戏市场经验人才，筹备更多全球化产品和布局[35] 研发与营销 - 2018年研发开支为人民币54.6百万元，同比增长29.9%[49] - 2018年销售及营销开支为人民币325.0百万元，同比下降16.6%[46] 财务收入与支出 - 2018年财务收入为人民币8.6百万元，同比增长411.1%[45] - 2018年行政开支为人民币102.8百万元，主要由于上市开支及以股份为基础的薪酬增加[48] - 2018年所得税开支为人民币21.0百万元，同比下降33.9%[50] 股东与股权 - 公司于2018年回购了18,278,000股普通股，总代价为31,001,540港元[75][79] - 2018年11月和12月分别回购了5,214,000股和13,064,000股普通股，每股购买价分别为1.57-1.77港元和1.63-1.83港元[80] - 公司于2018年12月11日认购了总金额为100,000,000港元的基金L类股份[92] - 公司首次公开发售筹集了约1,035,000,000港元，截至2018年12月31日尚未动用[95] - 公司主要股东LJ Technology Holding Limited持有1,107,837,500股，占比55.66%[124] - 公司主要股东ZYB Holding Limited持有214,488,000股，占比10.77%[124] - 公司主要股东ACERY Holding LIMITED持有103,545,000股，占比5.20%[124] 公司治理 - 公司董事及高级管理层薪酬由董事会参考薪酬委员会建议，结合公司经营业绩、个人表现及市场统计数据决定[105] - 截至2018年12月31日，公司未向任何董事或五位最高薪酬人士支付加入或离职补偿[105] - 公司董事及其联系人在2018年度未持有与公司业务直接或间接竞争的权益[106] - 公司控股股东已遵守不竞争契据，独立非执行董事确认其未违反任何不竞争承诺[110] - 公司未卷入任何重大法律诉讼[112] - 公司未向董事、高级管理层、控股股东或其关联人士提供贷款或担保[113] - 公司采纳受限制股份单位计划，已发行75,000,000股股份用于奖励合资格管理层及员工[114] - 公司采纳购股权计划，计划期限为十年，最多可发行200,000,000股新股[116] - 截至2018年12月31日，公司董事及最高行政人员在公司股份中的权益分别为55.66%、10.77%、5.20%和0.74%[120] - 公司已为董事购买及投购适当的董事责任保险，以保障其在履行职责时的权益[175] - 公司已采纳上市规则附录十四所载企业管治守则，并在报告期内遵守相关守则条文[179][180] - 公司核数师罗兵咸永道会计师事务所已发出无保留意见函件，确认公司持续关连交易的合规性[171] - 公司核数师罗兵咸永道会计师事务所已审核截至2018年12月31日止年度的综合财务报表，并建议在股东周年大会上重新委任[185] 员工与薪酬 - 公司2018年雇员总数为390名，较2017年的227名增长71.8%[131] - 公司向雇员提供具竞争力的薪酬及福利，并定期审阅薪酬政策[131] - 公司所有雇员均参与中国政府的国家管理退休福利计划[132] 合约安排与法律风险 - 公司通过合约安排控制中国运营实体，以规避外资所有权限制[137] - 公司中国运营实体的财务业绩按国际财务报告准则综合入账[138] - 合約安排項下的結構性合約包括獨家購股權協議、獨家業務合作協議及股份質押協議[142] - 合約安排項下的結構性合約均無遭解除，原因是概無刪除任何導致採納合約安排項下的結構性合約的限制[145] - 中國營運實體已獲得對公司所有業務運營而言屬必要的網絡文化經營許可證及ICP許可證[148] - 公司的大多數知識產權，包括軟件著作權、商標、專利及域名，均由遊民網絡持有[148] - 合約安排項下的相關獨家業務合作協議規定，倘任何訂約方的經濟利益因法律、法規或規則變更而受到重大不利影響，則根據原始條款，該協議繼續有效[150] - 公司通过合约安排下的授权书、股份质押协议及独家业务合作协议，确保在中国营运实体或其股东违约时，仲裁庭可裁定赔偿或强制执行资产转移[153] - 若中国营运实体宣告破产或面临清盘程序，公司可能失去使用其重要资产的能力，但根据合约安排，中国营运实体应按最低销售价格向公司或其指定实体出售资产[153] - 中国营运实体的股东承诺在合约安排有效期内不从事与公司业务竞争的活动，并避免利益冲突[153] - 合约安排可能受到中国税务机关审查，若发现欠缴额外税款，公司综合净收入及投资价值可能大幅减少[157][158] - 公司中国法律顾问认为合约安排不违反中国合同法第52条，但未来法律解释存在不确定性[162] - 合约安排下的争议可通过中国国际经济贸易仲裁委员会仲裁，仲裁裁决为最终定论，但中国法院可能不认可境外法庭的临时补救或执行令[163][165] - 公司已获得联交所豁免，允许在合约安排下进行交易时无需严格遵守公告及独立股东批准规定[166] - 截至2018年12月31日，中国合约实体未向其股东作出任何股息或其他分派，且未与公司订立新合约[169] 公司结构与股东 - 遊民網絡的股權結構由劉先生、朱先生、吳先生、珠海三穀及珠海聚穀分別持有68.86%、13.49%、2.08%、10.38%及5.19%[146] - 闊遊網絡、猗國網絡、飛淼網絡、上海浪險勁、彬捷網絡、傑霸網絡、廣州浪險勁及米緣網絡均由遊民網絡100%擁有[146] 公司董事与高管 - 公司董事及高级管理层包括执行董事刘杰、吴俊杰、王在成和刘展喜，以及独立非执行董事郭静斗、姚敏茹和杜戈阳[188] - 公司董事刘杰先生拥有14年手机互联网行业经验，主要负责公司策略发展、整体经营管理及重大决策[189] - 公司董事吴俊杰先生负责公司策略发展及日常管理，拥有工商管理学士学位及高级工商管理硕士学位[193] - 公司董事王在成先生负责公司策略发展及投资者关系管理，曾在普华永道会计师事务所担任审计师及高级审计师[194] - 刘展喜先生拥有超过15年的财务管理经验，现任公司执行董事兼首席财务官，负责集团策略发展及财务运营[195] - 郭静斗先生现任公司独立非执行董事，负责监督董事会工作并提供独立判断，拥有丰富的房地产投资和并购经验[196][198] - 姚敏茹女士现任公司独立非执行董事，拥有超过16年的审计经验，曾在安永会计师事务所和欢聚时代担任高级审计师[199] - 杜戈阳先生现任公司独立非执行董事，拥有16年的审计、融资及房地产开发经验，曾在普华永道和银河娱乐集团担任高级职位[200] 供应商与客户 - 公司最大供应商采购额占比为13.8%，五大供应商采购额占比为52.4%[129] - 公司最大客户销售占比为29.1%，五大客户销售占比为61.8%[129] 其他 - 公司2018年未派发末期股息[62] - 公司收入主要及大部分以人民币计值，截至2018年12月31日无订立任何对冲交易[77] - 公司于报告期间并无大规模投资、收购或出售附属公司、联营公司及合营企业[91] - 公司维持上市规则规定的不少于已发行股份25%的足够公众持股量[184] - 公司业务运营主要由中国附属公司开展，并遵守开曼群岛、英属处女群岛、中国及香港相关法律法规[176]