公司财务表现 - 公司2024年上半年营业收入为16.54亿元人民币，同比增长21.89%[13] - 归属于上市公司股东的净利润为2.42亿元人民币，同比下降36.11%[13] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1.77亿元人民币，同比下降41.59%[13] - 经营活动产生的现金流量净额为2.31亿元人民币，同比下降20.73%[13] - 基本每股收益为0.18元，同比下降40.00%[13] - 加权平均净资产收益率为2.52%，同比下降1.93个百分点[13] - 公司总资产为197.30亿元人民币，同比增长9.95%[13] - 归属于上市公司股东的净资产为97.66亿元人民币，同比下降0.29%[13] - 公司2024年上半年营业总收入为16.54亿元，同比增长21.9%[160] - 营业总成本为14.48亿元人民币，同比增长44.1%[161] - 净利润为2.42亿元人民币，同比下降36.1%[161] - 研发费用为1.15亿元人民币，同比增长0.8%[161] - 财务费用为2485.63万元人民币，去年同期为-899.51万元人民币[161] - 母公司2024年上半年营业收入为14.13亿元人民币，同比增长43.4%[163] - 母公司净利润为4909.72万元人民币，同比增长34.9%[164] - 基本每股收益为0.18元，同比下降40%[162] - 归属于母公司所有者的综合收益总额为2.58亿元人民币，同比下降33%[162] - 外币财务报表折算差额为1618.58万元人民币，同比增长143.5%[162] 公司业务与产品 - 公司主要业务涉及锂离子电池、电动汽车电池模组、电池管理系统等[5] - 公司产品主要应用于汽车、电网存储、工业机械和便携式工具等领域[5] - 公司是专业从事锂离子电池隔膜研发、生产及销售的国家级高新技术企业，产品广泛应用于新能源汽车、储能电站、电动自行车、电动工具、3C数码及医疗环境等领域[21] - 公司生产的隔膜主要包括湿法隔膜、干法隔膜、涂覆隔膜及各种功能膜，产品规格从3-40μm不等，应用于电动汽车、电动工具、数码、储能等领域[22] - 公司所处行业为电池隔膜行业，上游行业主要包括聚丙烯（PP）、聚乙烯（PE）、陶瓷粉等化工行业，下游行业以新能源、新材料及新能源汽车为主[24] - 公司采取"以销定产"的订单生产模式，导入ERP、MES系统，制定ISO生产过程控制程序，建立快速有效的订单处理流程[25] - 公司主要采取直接销售给终端客户的直销模式，国内外市场均有销售，通过互联网宣传、客户上门洽谈、参与招投标等方式获取订单[26] - 公司隔膜产品品质处于国际高品质水准，是全球中高端锂离子电池隔膜主流供应商之一[27] - 公司全面掌握干法、湿法和涂覆隔膜制备技术，拥有隔膜微孔制备工艺的自主知识产权[27] - 公司干法系列产品继续保持强劲增长，湿法系列产品产能进一步释放[31] - 公司主要客户覆盖宁德时代、比亚迪、中创新航、国轩高科、欣旺达、蜂巢能源、亿纬锂能、天津力神等知名锂离子电池厂商[31] - 公司产品批量供应LG化学、三星SDI、远景AESC、NORTHVOLT、村田、SAFT等一线厂商[31] - 公司自主研发的隔膜原料分析表征技术可快速准确判定原材料配方，满足电池厂商对不同产品规格和品质的要求[32] - 公司是全球少数同时掌握干、湿、涂覆隔膜专利技术并产业化的锂离子电池隔膜厂商[32] - 公司第五代超级湿法线单线产能2.5亿平方米，单线产能提升超2倍，生产效率刷新行业标准[33] - 公司第五代超级湿法线具备超低排放、超高回收等特点，在品质、效率、智能化、低碳化等指标方面均刷新行业标准[33] - 公司拥有行业领先的电化学专家团队和先进的研发项目管理机制，具备快速满足客户定制需求的能力[33] - 公司建立了辐射国内外主要电池厂商的技术服务网络，形成了全过程技术服务体系[33] - 公司锂离子电池隔膜新能源材料营业收入为16.29亿元人民币，同比增长20.90%[40] - 公司海外销售收入为2.27亿元人民币，同比增长16.58%[40] - 公司第五代超级湿法线单线产能达到2.5亿平方米，设备宽幅超8米[35] - 公司荣获2023年度国家科学技术进步奖一等奖[34] - 公司隔膜产品出口占比连续多年保持行业领先水平[35] - 公司持续为国内外一线锂离子电池厂商提供具有综合领先优势的隔膜产品[37] - 公司开发低闭孔湿法产品、纳米纤维超薄涂覆膜、油涂低成本产品等，提升产品市场竞争力[80] - 公司开展聚合物固态电解质隔膜等半固态电池隔膜的设计开发，推动半固态电池技术产业化[80] - 公司联合仙湖实验室开展氢能源关键膜材料的开发工作，前瞻布局氢能产业领域[80] - 公司湿法隔膜设备迭代至第五代超级湿法线，干法隔膜产线迭代至第六代产线，推动技术与数据相融合[80] 公司研发与技术创新 - 公司及控股子公司共申请专利649件，其中申请国外专利142件，已取得有效专利314件，授权发明专利139件（含国外发明专利49件）[30] - 公司自主研发了多项锂离子电池隔膜关键技术，包括超薄高强度、低阻抗、高效率聚烯烃微孔膜制备技术等[30] - 公司建立了行业内领先的隔膜研发平台，包括“广东省微孔电池隔膜材料工程技术研究中心”等多个研发机构[29] - 公司与多所高校和科研机构开展合作，包括四川大学、广东工业大学等，并在国内外设立了多个研究院[29] - 公司技术委员会负责审议确定公司技术研发战略规划及新产品研发方向，具有丰富的锂离子电池隔膜研发经验[29] - 公司采取“构思一批、预研一批、研究一批、开发一批、应用一批”的技术创新路径，建立了科学合理的研发流程[29] - 公司2022年研发投入为20,728.49万元，近三年平均研发投入占比达到6.57%[94] - 公司2024年上半年研发投入为1.15亿元人民币，同比增长0.82%[39] - 公司于2023年全球首发第五代超级湿法线，提升行业领先优势[94] - 公司建立了行业内领先的锂离子电池隔膜研发平台，并与多所高校、机构开展合作[94] 公司风险与应对措施 - 公司面临的风险因素详见报告第三节管理层讨论与分析之“十、公司面临的风险和应对措施”[2] - 锂离子电池隔膜市场竞争加剧可能导致产品价格下跌，公司着力开拓中高端市场以应对[81] - 公司主要客户包括宁德时代、比亚迪等知名锂离子电池厂商，客户集中度较高[82] - 公司面临业绩下滑风险，计划通过维护客户关系和拓展新应用市场来应对[83] - 原材料PP、PE价格上升可能影响公司毛利率，公司通过开发新供应商和国产原材料降低风险[84] - 公司业务和产品结构单一，计划开展多种功能膜研究以丰富产品种类[85] - 应收账款余额可能保持较高水平，公司制定了严格的应收账款管理制度[86] - 汇率波动可能对公司生产经营产生不利影响，公司将选择强势货币结算并利用金融工具控制风险[87] - 锂离子电池隔膜面临被其他类型电池替代的风险，公司正在开发新产品和新技术以应对[88] - 公司制定了激励政策和管理制度以防止核心技术人员流失和核心技术泄密[89] - 新能源汽车行业政策变化可能对公司经营业绩造成不利影响，公司计划加大研发投入以降低风险[90] 公司股东与股权结构 - 公司控股股东陈秀峰、陈良承诺在锁定期满后两年内每年减持股份不超过上一年度最后一个交易日登记在本人名下的股份总数的25%[111] - 公司承诺如招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，将依法回购首次公开发行的全部新股[111] - 公司及其控股股东、实际控制人、全体董事、监事、高级管理人员承诺如招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，将依法赔偿投资者损失[111] - 公司有限售条件股份变动后数量为132,203,789股，占总股本的9.83%[140] - 公司无限售条件股份变动后数量为1,212,855,621股，占总股本的90.17%[140] - 公司总股本变动后为1,345,059,410股[140] - 报告期内，董监高持有的高管锁定股增加了71,974股[140] - 公司2022年限制性股票激励计划9名激励对象因离职，回购注销47,559股限制性股票[140] - 公司股东陈秀峰持有127,867,118股高管锁定股，拟按照高管锁定股解除限售相关规则执行[143] - 公司股东王昌红持有1,029,374股高管锁定股，拟于2024年7月11日解除限售[143] - 公司其他股权激励对象持有3,166,872股股权激励限售股，拟按照股权激励限售股解除限售相关规定执行[143] - 公司报告期末普通股股东总数为82,830股[145] - 陈秀峰为公司最大股东，持股比例为12.68%，持股数量为170,489,491股[145] - 中国工商银行股份有限公司－易方达创业板交易型开放式指数证券投资基金持股比例为1.83%，持股数量为24,643,734股[145] - 德意志美国信孚银行持股比例为1.58%，持股数量为21,282,900股[145] - 深圳市速源控股集团有限公司持股比例为1.50%，持股数量为20,180,000股[145] - 中国农业银行股份有限公司－中证500交易型开放式指数证券投资基金持股比例为1.16%，持股数量为15,539,848股[145] - 深圳市速源投资企业（有限合伙）持股比例为1.03%，持股数量为13,890,000股[145] - 香港中央结算有限公司持股比例为1.00%，持股数量为13,489,703股[145] - 中信证券股份有限公司－社保基金17052组合持股比例为0.99%，持股数量为13,275,637股[145] - 中国邮政储蓄银行股份有限公司－东方新能源汽车主题混合型证券投资基金持股比例为0.98%，持股数量为13,139,593股[145] 公司资金与投资 - 公司获得政府补助8192.96万元人民币[17] - 公司2024年上半年非经常性损益合计为65,019,332.95元，其中非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益为-530,818.31元，其他营业外收入和支出为1,336,537.42元[18] - 公司投资收益为6,681,771.31元，占利润总额的2.38%，主要来自理财产品投资收益[41] - 公司公允价值变动损益为-7,212,589.62元，占利润总额的-2.57%[41] - 公司其他收益为81,929,580.18元，占利润总额的29.16%，主要来自与日常经营活动有关的政府补助[41] - 公司货币资金为2,735,169,914.23元，占总资产的13.86%，较上年末减少7.72%[42] - 公司在建工程为4,594,850,072.57元，占总资产的23.29%，较上年末增加3.68%，主要由于南通星源、佛山星源、瑞典星源的持续投资建设[42] - 公司长期借款为4,692,034,024.79元，占总资产的23.78%，较上年末增加7.49%[42] - 公司交易性金融资产期末数为2,153,267,033.01元，本期公允价值变动损益为-7,212,589.62元[43] - 公司报告期投资额为281,000,000元，较上年同期减少33.84%[46] - 公司年产10亿平方米锂离子电池涂覆隔膜项目累计实际投入金额为1,499,121,942.83元，项目进度为100.78%[47] - 公司瑞典湿法隔膜生产线及涂覆生产线累计实际投入金额为987,101,452.48元，项目进度为50.05%[48] - 交易性金融资产期末金额为21.53亿元，累计投资收益为15.30亿元[49] - 其他非流动金融资产期末金额为7516.18万元，累计投资收益为30万元[49] - 应收款项融资期末金额为8583.87万元，累计投资收益为7958.46万元[49] - 募集资金总额为44.70亿元，报告期投入募集资金总额为9070.07万元[50][51] - 累计变更用途的募集资金总额为6.71亿元，占募集资金总额的15.01%[51] - 公司累计已使用募集资金9.28亿元，尚未使用的金额为8808.24万元[52] - 2021年向特定对象发行股票募集资金总额为35.00亿元，累计已使用募集资金14.12亿元[52] - 公司发行全球存托凭证（GDR）募集资金总额为1.20亿美元，实际募集资金净额为8.24亿元[53] - 公司已使用GDR募集资金1170.52万美元，购买定期存款5500万美元和结构性存款4000万美元[53] - 超级涂覆工厂（二期）累计实现效益未达到预计效益，主要由于项目投资计划变更[57] - 公司将原计划投入“超级涂覆工厂（二期）”和“年产20,000万平方米锂离子电池湿法隔膜项目”的剩余募集资金67,099.83万元全部用于“高性能锂离子电池湿法隔膜及涂覆隔膜（一期、二期）项目”的建设[59] - 截至2024年6月30日，公司使用闲置募集资金暂时补充流动资金的金额为人民币3.9亿元[64] - 高性能锂离子电池湿法隔膜及涂覆隔膜（一期、二期）项目累计投入金额为82,915.66万元，投资进度为28.64%[63] - 补充流动资金项目累计投入金额为58,333.00万元，投资进度为100.00%[63] - 截至2024年6月30日，公司利用暂时闲置募集资金购买的16.7亿元结构性存款和补充流动资金3.9亿元尚未到期[64] - 高性能锂离子电池湿法隔膜及涂覆隔膜（一期、二期）项目累计实现效益为12,512.42万元[63] - 公司于2022年11月21日变更了高性能锂离子电池湿法隔膜及涂覆隔膜（一期、二期）项目的部分实施地点[63] - 截至2024年6月30日，公司利用暂时闲置募集资金购买的0.5亿元定期存款尚未到期[62] - 高性能锂离子电池湿法隔膜及涂覆隔膜项目（一期、二期）累计投入金额为60,861.90万元，投资进度达90.70%[65] - 高性能锂离子电池湿法隔膜及涂覆隔膜项目（一期、二期）预计2026年6月1日达到预定可使用状态[65] - 公司委托理财总额为270,200万元，其中未到期余额为230,000万元[67] - 公司使用闲置募集资金进行现金管理，涉及金额总计201,000万元[67] - 建设银行定期存单中，最大单笔金额为15,000万元，到期本金及利息为155,215,833.30元[68] - 中国工商银行挂钩汇率区间累计型法人人民币结构性存款产品中，最大单笔金额为35,000万元，未到期[69] - 渤海银行结构性存款中，最大单笔金额为30,000万元，未到期[69] - 宁波银行单位结构性存款中，最大单笔金额为10,000万元，到期本金及利息为100,762,739.70元[68] - 公司持有的工商银行存单金额为3000万元，到期日为2024年1月25日，本金及利息为30,914,300.00元，与预期无差异[70] - 公司持有的渤海银行结构性存款金额为1000万元，到期日为2024年1月12日，本金及利息为10,156,701.37元，与预期无差异[70] - 公司持有的兴业银行企业金融人民币结构性存款产品金额为6000万元，到期日为2024年1月24日，本金及利息为60,750,082.20元，与预期无差异[70] - 公司持有的华侨永亨银行结构性存款金额为20,200万元，到期日为2024年5月24日，本金及利息为204,277,325.56元，与预期无差异[70] - 公司持有的招商银行7天结构性存款金额为12,000万元，到期日为2024年2月2日，本金及利息为120,048,328.77元，与预期无差异[70] - 公司持有的招商银行21天结构性存款金额为1,500万元，到期日为2024年2月27日，本金及利息为15,018,986.30元，与预期无差异[70] - 公司持有的招商银行点金系列看涨两层区间87天结构性存款金额为10,000万元，到期日为2024年6月27日，本金及利息为100,624,493.15元，与预期无差异[70] - 公司持有的远期外汇合约初始投资金额为7,783.60万元，期末金额为7,913.11万元，占公司报告期末净资产比例为0.81%[72] - 公司报告期内以套期保值为目的的衍生品投资公允价值变动损益为129.51万元[72] - 公司开展外汇套期保值业务以减少汇率波动对公司影响为目的，禁止任何风险投机行为[72] 公司子公司与合作伙伴 - 公司控股子公司包括合肥星