发行信息 - 公司向不特定合格投资者公开发行29,932,748股普通股票（不含超额配售选择权），若全额行使超额配售选择权，公开发行股票不超过34,422,660股[10][54][116] - 每股发行价格为人民币10.81元，发行后总股本为29,113.2748万股（超额配售选择权行使前）；若全额行使超额配售选择权，则发行后总股本将扩大至29,562.2660万股[10] - 发行股数占发行后总股本的比例为10.28%（超额配售选择权行使前）、11.64%（超额配售选择权全额行使后）[54] - 发行前市盈率12.55倍，发行后市盈率13.99倍（行使超额配售选择权前）、14.20倍（全额行使超额配售选择权）[54][56] - 发行前市净率2.49倍，发行后市净率2.21倍（行使超额配售选择权前）、2.18倍（全额行使超额配售选择权）[54][56] - 发行后每股收益0.77元/股（行使超额配售选择权前）、0.76元/股（全额行使超额配售选择权），发行前每股净资产4.35元/股，发行后每股净资产4.89元/股（行使超额配售选择权前）、4.97元/股（全额行使超额配售选择权）[54][56] - 发行前净资产收益率10.12%，发行后净资产收益率8.03%（行使超额配售选择权前）、7.78%（全额行使超额配售选择权）[54][56] - 战略配售发行数量为598.6549万股，占超额配售选择权行使前本次发行数量的20.00%，约占超额配售选择权全额行使后本次发行总股数的17.39%[55] - 预计募集资金总额32,357.30万元（超额配售选择权行使前）、37,210.90万元（超额配售选择权全额行使后）[55] - 预计募集资金净额28,739.07万元（超额配售选择权行使前）、33,248.17万元（超额配售选择权全额行使后）[55] - 保荐及承销费用2,478.11万元（超额配售选择权行使前）、2,821.53万元（超额配售选择权全额行使后）[55] 业绩情况 - 2023年1 - 3月预计营业收入141,116.76万元，同比减少10.56%[30][31] - 2023年1 - 3月归属于母公司所有者的净利润为5,138.61万元，同比减少24.69%[30][31] - 2023年1 - 3月扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润为5,060.92万元，同比减少23.29%[30][31] - 2022年6月30日资产总计23.28亿元，2021年12月31日为24.57亿元，2020年12月31日为20.85亿元，2019年12月31日为20.08亿元[47] - 2022年6月30日股东权益合计11.35亿元，2021年12月31日为11.24亿元，2020年12月31日为9.71亿元，2019年12月31日为8.18亿元[47] - 2022年6月30日资产负债率（母公司）为49.00%，2021年为52.65%，2020年为45.51%，2019年为51.59%[47] - 2022年6月30日营业收入32.06亿元，2021年为79.77亿元，2020年为51.07亿元，2019年为45.55亿元[47] - 2022年6月30日毛利率为7.55%，2021年为6.84%，2020年为8.89%，2019年为10.63%[47] - 2022年6月30日净利润1.14亿元，2021年为2.35亿元，2020年为2.04亿元，2019年为1.67亿元[47] - 2022年研发投入占营业收入的比例为4.43%，2021年为4.39%，2020年为4.40%，2019年为3.92%[48] - 公司最近两年净利润分别为18415.58万元、22499.24万元，加权平均净资产收益率分别为20.59%、21.59%[69] 风险提示 - 若未来不能通过高新技术企业重新认定，将按25%的税率缴纳企业所得税[20][82] - 2019 - 2021年度利润表“研发费用”总额占同期销售收入总额的比例低于3%，可能影响税收优惠[21][83] - 本次发行受市场环境等多因素影响，若无法满足上市条件可能导致发行失败[12] - 公司面临产品技术水平及更新换代风险，若不能顺应行业趋势提高技术水平或研发不匹配，会影响长远发展[17] - 公司面临上游原材料价格波动风险，原材料价格频繁大幅波动会影响盈利能力稳定性[18] - 公司面临汇率波动风险，人民币升值会削弱产品国际价格优势，出口业务外币结算会产生汇兑损益[19] - 发行人相关主体行政处罚风险敞口为285万元 - 1,420万元罚款[26][93] 产品项目 - 一诺威新材料2020年12月投产年产20万吨特种聚醚产品项目，解决聚醚2019 - 2020年度超产能生产情况[24][90] - 东大聚氨酯有年产30,000吨聚氨酯组合聚醚技改项目，完工前部分订单转至一诺威新材料生产[25][90] - 公司年产34万吨聚氨酯系列产品扩建项目拟投入募集资金33400万元[72] 公司基本情况 - 公司名称为山东一诺威聚氨酯股份有限公司，证券简称一诺威，证券代码834261[40] - 有限公司成立于2003年12月3日，股份公司成立于2013年10月21日[40] - 公司注册资本为26,120.00万元[40][95] - 公司于2015年11月12日挂牌，主办券商为东吴证券股份有限公司[40] - 徐军为公司控股股东暨实际控制人，直接持有公司43.97%股份[41][108] - 公司办公地址和注册地址均为山东省淄博市高新区宝山路5577号[40] - 公司证监会行业分类为C26化学原料和化学制品制造业[40] - 公司是聚氨酯原材料及EO、PO其他下游衍生物系列产品规模化生产企业，产品分三大类，还承接体育场地工程施工[43] - 公司已获授权并在有效期内的发明专利达420余项，主持或参与起草20项国家标准及多项行业标准，取得40余项省、市级科技成果鉴定[46][66] 公司治理 - 截至招股书签署日，公司董事会由9名董事组成，其中独立董事3名[142] - 截至招股书签署日，公司监事会由3名监事组成，其中职工代表监事1名[155] - 截至招股书签署日，公司高级管理人员共计5名[160] - 公司董事每届任期3年，独立董事连任时间不得超过6年[142] - 公司监事每届任期3年，可以连选连任[155] 股东承诺 - 控股股东、实际控制人、董事长、总经理徐军自公司股票上市之日起12个月内不转让或委托管理发行前已发行股份[175] - 李健等股东自公司股票上市之日起12个月内不转让或委托管理发行前已发行股份，也不由公司回购[177][179][181] - 公司及相关人员对招股书真实性等担责，有虚假记载等致损失将赔偿[192]