业绩数据 - 2024 - 2028年标的资产收入从380,582.15万元增长至454,025.44万元，收入增长率分别为8.96%、4.96%、3.04%、1.24%[1] - 2024 - 2028年标的资产毛利率预测为6.20%、6.47%、6.63%、6.70%、6.72%[1] - 截至2024年6月30日，营业收入181,453.64万元，完成率47.69%；净利润4,646.61万元，完成率42.30%[7] - 2023年主动元器件销售金额302436.65万元，销售数量106556.22万颗，销售均价2.8383元/颗；被动元器件销售金额44157.76万元，销售数量4722301.66万颗，销售均价0.0094元/颗[12] - 2023年全球前五大智能手机厂商出货量占当年总出货量的比例达69%[14] - 2023年全球智能手机市场出货量同比下跌4.3%，2024第一季度小米手机出货量同比增长33.8%，全球份额达14.1%[47] - 2024年1 - 6月标的资产已实现收入181453.64万元，与在手订单合计占2024年全年预测收入的62.08%[50] - 2024年一季度全球半导体收入达1377亿美元，同比增长15.20%；5月销售额达491亿美元，同比增长19.3%[52][53] - 2024年二季度全球智能手机出货量同比增长6.5%至2.85亿部；上半年国内市场手机出货量为1.47亿部，同比增长13.2%[54] - 2024年1 - 6月标的资产实现收入181453.64万元，同比增长27.12%[59] - 2024年主动元器件预测收入327530.93万元，较上年增长8.30%；被动元器件预测收入52989.31万元，较上年增长20.00%；合计预测收入380520.24万元，较上年增长9.79%[52] - 2024年1 - 6月存储芯片收入36,894.92亿元，毛利率7.52%，较2023年上升3.69个百分点[75] - 2023年营业收入346,643.03万元，2022年为311,322.81万元[102] 用户数据 - 报告期内销售收入10万以上的新增客户达108家[15] - 2022年标的资产销售收入规模10万元以上的新增客户50家，新增客户当年产生收入75447.80万元，占全年收入24.23%；2023年新增客户58家，新增客户当年产生收入59448.21万元，占全年收入17.15%[41] 市场相关 - 深圳华强前五大供应商采购集中度51.52%，前五大客户销售集中度23.62%，员工人数2400人，人均收入858.07万元，存货周转率6.74次[17] - 英唐智控前五大供应商采购集中度53.16%，前五大客户销售集中度21.49%，员工人数588人，人均收入843.23万元，存货周转率5.59次[17] - 力源信息前五大供应商采购集中度54.75%，前五大客户销售集中度16.43%，员工人数1164人，人均收入510.64万元，存货周转率3.35次[17] - 润欣科技前五大供应商采购集中度71.42%，前五大客户销售集中度25.07%，员工人数200人，人均收入1080.14万元，存货周转率5.34次[17] - 商络电子前五大供应商采购集中度49.89%，前五大客户销售集中度23.83%，员工人数828人，人均收入616.29万元，存货周转率5.10次[17] - 标的资产前五大供应商采购集中度83.05%，前五大客户销售集中度59.70%，员工人数84人，人均收入4126.70万元，存货周转率10.98次[17] - 2024年第二季度国内前五大智能手机厂商市场份额：vivo为18.50%、华为为18.10%、OPPO为15.70%、荣耀为14.50%、小米为14.00%，占比超80%且集中度较2023年第二季度提升[24] - 2023年国际三大元器件分销商艾睿电子、大联大、安富利合计收入规模超800亿美元，占全球营业收入前五十名的电子元器件分销商营业收入合计的46%[33] - 2017年中国本土最大的25家分销商销售金额合计约1200亿元，2023年销售总额为1821.42亿元，销售额超百亿的分销商从2家升至5家，前三名合计收入714.42亿元，占全球前三大分销商同期营业收入的12.60%[38] 评估相关 - 标的资产最近三年与交易相关评估共2次，2021年4月筹划收购49%股权，首次评估值128,949.22万元，增值率291.36%；补充评估值129,520.00万元，增值率202.36%[1] - 三次评估值分别为128,949.22万元、129,520万元和149,600万元，评估增值率分别为291.36%、202.36%和138.73%[77] - 本次评估与前次评估差异为20,080万元[78] - 2023年12月31日标的资产净资产为62,665.38万元，较202年增加19,829.21万元[79] - 剔除净资产增加影响，本次评估较上次评估差异仅为250.79万元[80] - 标的资产市盈率25.27倍、市净率2.39倍，均低于同行业可比上市公司[81] - 本次评估营业收入预测高于前次，因开拓新产品线提升持续经营能力[85] - 本次评估毛利率预测低于前次，因产品线结构变化[86] - 本次评估折现率为10.24% - 10.26%，较前次评估低0.79% - 0.81%[87] 其他 - 2023年末应付账款余额同比减少13,878.03万元，2024年营运资金增加额预测为 - 9,405.05万元[2] - 2023年末上市公司对标的资产相关经营性资产组计提商誉减值0.16亿元[2][2] - 2023年主动元器件销量较2022年增长37.22%，综合类芯片销量增长70.37%，指纹芯片销量增长183.00%，存储芯片销量增长110.17%，射频芯片销量下降30.34%，电源芯片销量增长31.86%[30] - 标的资产与汇顶科技、唯捷创芯合作年限在8 - 11年[39] - 2023年闻泰科技销售额47248.65万元，同比增长11.54%；欧菲光销售额45940.29万元，同比增长69.28%；信利光电销售额28814.62万元，同比增长122.25%[45] - 2023年末标的资产存货账面价值同比增加18,938.80万元，增幅91.84%[91] - 2023年末主动元器件存货账面余额32,777.74万元，在手订单金额56,772.92万元，覆盖率173.21%；被动元器件存货账面余额7,726.59万元，在手订单金额9,011.44万元，覆盖率102.11%[91] - 本次评估和商誉减值测试盈利预测数据差异主要在管理费用[104] - 标的资产长期资产占总资产不到0.1%，属于“轻资产”企业[98]