收购情况 - 公司于2019年3月8日完成对Trinity Capital Corporation的收购，收购资产公允价值12.31631亿美元，承担负债公允价值11.16377亿美元，净收购资产1.15254亿美元，支付对价2.0916亿美元，产生商誉9390.6万美元[137][138][139] 净收入与每股收益 - 2019年第三季度和前九个月净收入分别为2910万美元和6360万美元，而2018年同期分别为2250万美元和6570万美元；2019年前九个月净收入和每股收益受1800万美元税前（1400万美元税后）合并相关费用影响[142][144] 回报率指标 - 2019年前九个月剔除合并相关费用影响后，调整后的平均资产回报率、平均普通股权益回报率和平均有形普通股权益回报率分别为1.54%、13.42%和18.50%[144] 净利息收入 - 2019年第三季度和前九个月净利息收入较上年同期分别增加1500万美元和3580万美元，收购Trinity、有机贷款增长和投资组合扩张支撑了增长[145] - 2019年第三季度，净利息收入为6348.3万美元，上年同期为4829.9万美元[157] - 2019年9月30日止九个月，净利息收入为1.78188亿美元，较2018年的1.41939亿美元增长[159] - 2019年9月30日止三个月和九个月，按税收等价基础计算的净利息收入较上年同期分别增长31%和26%，主要源于贷款和投资规模增加[162] - 2019年第三季度核心净利息收入为6.0906亿美元，2018年同期为4.7558亿美元；2019年前九个月为17.2897亿美元，2018年同期为13.972亿美元[229] 净利息收益率 - 2019年第三季度和前九个月净利息收益率较上年同期均有所扩大，核心净利息收益率前九个月上升2个基点至3.76%，第三季度下降5个基点至3.69%[146] - 2019年第三季度，净息差为3.81%，上年同期为3.78%[157] - 2019年第三季度，核心净息差为3.69%，上年同期为3.74%[154] - 2019年9月30日止三个月和九个月，税收等价净利息收益率分别为3.81%和3.85%，上年同期均为3.78%[164] - 2019年第三季度报告的净利息收益率为3.81%，2018年同期为3.78%；2019年前九个月为3.85%，2018年同期为3.78%[230] - 2019年第三季度核心净利息收益率为3.69%，2018年同期为3.74%；2019年前九个月为3.76%，2018年同期为3.74%[230] 非利息收入 - 2019年第三季度和前九个月非利息收入较上年同期分别增加520万美元和710万美元，主要因Trinity贡献及税收抵免收入增加[147] - 2019年前三季度非利息收入分别增长520万美元（61%）和710万美元（26%），主要受益于Trinity收购[170] - 公司预计2019和2020年非利息收入将实现高个位数增长，不包括Trinity收购影响[171] - 2019年第三季度核心非利息收入为1.2226亿美元，2018年同期为0.8403亿美元；2019年前九个月为3.2787亿美元，2018年同期为2.5949亿美元[229] 非利息支出 - 2019年第三季度和前九个月非利息支出较上年同期分别增加830万美元和3880万美元，第三季度增加源于Trinity持续运营费用，前九个月增加主要因合并相关费用和运营费用增加[148] - 2019年前三季度非利息支出分别增长830万美元（28%）和3880万美元（44%），受并购相关费用和Trinity收购影响[175] - 公司预计2019年第四季度非利息支出在3700万至3900万美元之间[175] 贷款情况 - 截至2019年9月30日，贷款总额增至52亿美元，较2018年12月31日增加8.78亿美元，主要归因于收购Trinity及部分类别贷款增长[149] - 截至2019年9月30日，贷款总额达52.28亿美元，较2018年底增长8.78亿美元（20%），预计2019和2020年贷款增长6 - 8%，不包括Trinity收购的贷款[182] - 2019年前九个月贷款平均总额为49.30635亿美元，2018年同期为42.05585亿美元[188] - 2019年第三季度和前九个月贷款损失准备金分别为180万美元和500万美元，2018年同期分别为230万美元和450万美元[188] - 2019年9月30日贷款损失准备金占贷款的比例为0.85%，2018年9月30日为1.04%，下降主要因收购Trinity贷款[190] - 2019年9月30日不良贷款从2018年12月31日的1670万美元降至1560万美元，净冲销主要来自2018年底确定的两笔不良贷款[193] - 2019年9月30日不良贷款占总贷款比例为0.30%，2018年为0.38%[193] - 2019年9月30日不良资产占总资产比例为0.33，2018年为0.30[193] - 2019年9月30日贷款损失准备金与不良贷款比例为286%，2018年为260%[193] - 2019年9月30日，公司有25亿美元基于LIBOR的可变利率贷款和40万美元基于Prime的可变利率贷款，约80%的LIBOR贷款与1个月期LIBOR挂钩[241] 存款情况 - 截至2019年9月30日，总存款为56亿美元，较2018年12月31日增加10亿美元，主要归因于收购Trinity[150] - 截至2019年9月30日，核心存款为48亿美元，较2018年12月31日增加9.008亿美元，增幅23%[150] - 2019年9月30日，无息存款占总存款的比例为23%，较2018年12月31日的24%相对稳定[150] - 截至2019年9月30日，总存款为56亿美元，较2018年12月31日增长23%[202] - 公司有35亿美元货币市场和计息存款账户，过去几个季度收益率随利率上升而增加[166] - 约6亿美元存款直接与联邦基金利率挂钩，其他批发和经纪资金也会随联邦基金利率和其他指数调整[166] 资产负债情况 - 截至2019年9月30日，总资产达73.47亿美元，较2018年底增长30%，Trinity收购增加12亿美元资产[180] - 2019年9月30日，生息资产平均余额为61.93197亿美元，2018年为50.15471亿美元[159] - 2019年9月30日，计息负债平均余额为47.2912亿美元，2018年为37.29263亿美元[159] - 2019年9月30日负债总额为65亿美元，2018年12月31日为50亿美元，增长源于存款增加和FHLB预付款增加[201] - 截至2019年9月30日，股东权益总计8.461亿美元，较2018年12月31日增加2.423亿美元[203] - 2019年9月30日有形普通股权益与有形资产比率为8.54%，2018年12月31日为8.66%[231] 证券与融资情况 - 公司有一份有效的S - 3表格暂搁注册声明，可注册高达1亿美元的普通股、优先股、债务证券及其他证券[209] - 截至2019年9月30日，循环信贷协议下有100万美元未偿还，该协议允许借款最高达2500万美元，2020年2月到期[211] - 公司有一笔4000万美元的五年期定期票据，2024年3月到期[212] - 截至2019年9月30日，公司有9200万美元未偿还的次级债券[213] - 截至2019年9月30日，银行从Des Moines联邦住房贷款银行有5.32亿美元的借款能力，从联邦储备银行有10亿美元可用[216] - 截至2019年9月30日，银行的证券总计13亿美元，其中4.16亿美元已作为抵押品，其余8930万美元必要时可用于增强流动性[217] - 截至2019年9月30日，银行有15亿美元未使用的承诺[218] 资本充足情况 - 截至2019年9月30日和2018年12月31日，公司和银行均满足所有适用的资本充足要求[220] 核心效率比率 - 2019年第三季度核心效率比率为51.73%，2018年同期为52.23%；2019年前九个月为52.96%，2018年同期为52.86%[229] GAAP净利润 - 2019年第三季度GAAP净利润为2.9069亿美元，2018年同期为2.2516亿美元；2019年前九个月为6.3649亿美元，2018年同期为6.5688亿美元[234] 利率对净利息收入影响 - 利率正向冲击时净利息收入增加，如+300bp时年净利息收入变化为6.0%；负向冲击时减少，如 - 100bp时为 - 3.8%[240] 利率衍生工具 - 公司偶尔使用利率衍生金融工具对冲利率风险，稳定贷款收益率和资金来源利率之间的利差[242] 有效税率 - 2019年前三季度有效税率分别为20.4%和20.1%，高于2018年同期的7.4%和13.7%[177] - 公司预计2019年全年有效税率约为20%，不包括潜在税务规划策略[178] 其他不动产 - 2019年其他不动产增加，主要因540万美元商业地产止赎和收购Trinity的450万美元15处房产，部分被430万美元销售抵消[194] - 2019年9月30日其他不动产为850万美元，2018年9月30日为40万美元[198] 股票回购 - 2019年第三季度，公司回购302,756股，平均价格为每股39.03美元[154] 免税收入调整 - 2019年和2018年第三季度的免税收入按24.7%的税率进行税等效调整，分别为40万美元和20万美元[158] 计息负债成本 - 2019年9月30日止三个月和九个月，计息负债总成本较上年同期分别增加7个基点和28个基点[164] 资产负债表管理 - 公司管理资产负债表以抵御核心净利息收益率面临的压力，这些压力可能来自存款竞争、当前利率状况和短期利率下行[167] 专业贷款产品 - 专业贷款产品包括企业价值贷款、人寿保险保费融资和税收抵免贷款，有助于公司拓展和多元化市场[185] 贷款业务策略 - 公司持续专注于发起高质量商业和工业（C&I）贷款关系，以维持灵活的资产敏感利率风险状况[185]