公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2020年3月31日，公司总资产为874,886千美元，较2019年12月31日的912,302千美元下降4.1%[7] - 2020年第一季度，公司总营收为20,910千美元，较2019年同期的12,666千美元增长65.1%[10] - 2020年第一季度，公司总运营费用为55,530千美元，较2019年同期的32,711千美元增长70%[10] - 2020年第一季度，公司运营亏损为34,620千美元，较2019年同期的20,045千美元扩大72.7%[10] - 2020年第一季度，公司净亏损为31,403千美元，较2019年同期的18,386千美元扩大70.8%[10] - 2020年第一季度，归属于普通股股东的净亏损为31,403千美元，较2019年同期的18,640千美元扩大68.5%[10] - 2020年第一季度，归属于普通股股东的基本和摊薄后每股净亏损为0.25美元，2019年同期为1.45美元[10] - 截至2020年3月31日，公司总负债为323,323千美元，较2019年12月31日的341,263千美元下降5.3%[7] - 2020年第一季度，公司综合亏损为28,761千美元，较2019年同期的18,187千美元扩大58.1%[12] - 截至2020年3月31日，公司股东权益为551,563千美元，较2019年12月31日的571,039千美元下降3.4%[16] - 2020年第一季度净亏损31,403千美元，2019年同期为18,386千美元[18] - 2020年第一季度折旧费用为1,554千美元，2019年同期为1,364千美元[18] - 2020年第一季度经营活动净现金使用量为31,606千美元，2019年同期为提供278,303千美元[18] - 2020年第一季度投资活动净现金提供量为142,759千美元，2019年同期为使用222,176千美元[18] - 2020年第一季度融资活动净现金提供量为4,959千美元，2019年同期为124千美元[18] - 2020年第一季度有效税收利益为30万美元，2019年无有效税收利益[79] - 2020年第一季度归属于普通股股东的基本和摊薄净亏损为3140.3万美元，每股净亏损为0.25美元；2019年分别为1864万美元和1.45美元[82] - 2020年第一季度公司收入为2091万美元，2019年同期为1267万美元，净亏损分别为3140万美元和1839万美元[88][100] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，公司现金、现金等价物和有价证券分别为6.558亿美元和6.823亿美元[88] - 2020年第一季度总营收2090万美元，较2019年同期的1270万美元增长820万美元，增幅65%[101] - 2020年第一季度收入成本530万美元，较2019年同期的500万美元增长约40万美元，增幅约7%[102] - 2020年第一季度研发费用2390万美元，较2019年同期的1250万美元增长约1150万美元，增幅92%[103][106] - 2020年第一季度销售和营销费用1400万美元，较2019年同期的780万美元增长620万美元，增幅79%[107] - 2020年第一季度一般和行政费用1180万美元，较2019年同期的700万美元增长480万美元，增幅69%[108] - 2020年第一季度利息和其他收入净额290万美元，较2019年同期的170万美元增长120万美元，增幅约74%[109] - 2020年第一季度调整后EBITDA为 - 2796.7万美元，2019年同期为 - 1521.6万美元[113] - 截至2020年3月31日，公司累计亏损3.968亿美元，拥有现金、现金等价物和有价证券6.558亿美元[114] - 2020年第一季度经营活动净现金使用3160万美元，2019年同期提供2.783亿美元[117][118] - 2020年第一季度投资活动净现金提供1.428亿美元，2019年同期使用2.222亿美元[117][119] - 2020年第一季度融资活动净现金提供500万美元，2019年同期提供12.4万美元[117][121] 各业务线数据关键指标变化 - 2020年第一季度，Genentech, Inc.收入占比54.4%，2019年同期为49.8%[26] - 公司收入来源于测序收入和开发收入，2020年第一季度测序收入为947万美元，开发收入为1144万美元，2019年同期分别为608万美元和658万美元[90][100] - 2020年第一季度测序收入950万美元，较2019年同期的608.3万美元增长340万美元，增幅56%；研发收入1140万美元，较2019年同期的658.3万美元增长490万美元，增幅74%[101] - 2020年第一季度研究测序量增长23%至6030个，临床测序量增长75%至3518个[101] 公司重大事件 - 2019年7月1日，公司完成首次公开募股，发行并出售17,250,000股普通股，发行价为每股20美元[21] - 2019年1月，clonoSEQ获得医疗保险覆盖，目前估计每位患者治疗周期约需四次测试[29] - 公司在2020年1月1日采用ASC 842准则，确认3300万美元使用权资产和3970万美元租赁负债，注销3660万美元资产及对应负债，留存收益增加10万美元[32] - 2019年2月公司收到Genentech 3亿美元不可退还预付款，未来可能获得超18亿美元，包括最高7500万美元监管里程碑付款、最高3亿美元开发里程碑付款和最高14.3亿美元商业里程碑付款[38] - 2020年1月1日公司采用ASU 2016 - 13准则，因应收账款短期性质，对财务报表无重大影响，未确认可供出售债务证券的信用损失备抵[34] - 2020年1月1日公司前瞻性采用ASU 2018 - 15准则，对财务报表无影响[34] - 2020年1月1日公司提前采用ASU 2019 - 12准则，对财务报表无重大影响[34] - 公司与生物制药客户签订协议，交易价格可能包括不可退还预付款、测序费、进度里程碑和监管里程碑付款[30] - 公司2019年7月1日完成首次公开募股，发行并出售1725万股普通股，发行价每股20美元，总发行价3.45亿美元[140] 公司金融资产相关数据 - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，受限现金均为210万美元[24] - 截至2020年3月31日，客户A应收账款净额占比22.0%，2019年12月31日为41.8%[26] - 2020年3月31日和2019年12月31日，按公允价值计量的金融资产分别为6.46316亿美元和6.74408亿美元[41][42] - 2020年3月31日和2019年12月31日，可供出售投资的短期和长期证券公允价值分别为3.42485亿美元和1.00618亿美元、4.8029亿美元和1.05435亿美元[44] - 2020年3月31日和2019年12月31日，应计利息应收款分别为190万美元和220万美元[44] - 截至2020年3月31日，处于未实现亏损状态的公司债券公允价值为576.7万美元，未实现亏损为27万美元[45] - 自2015年确认以来，商誉账面价值无变化[47] - 2020年3月31日和2019年12月31日，无形资产的净账面价值分别为1150.4万美元和1192.8万美元[47] - 收购的技术和购买的知识产权预计在未来6.8年内摊销[47] 公司收入确认相关 - 公司采用比例绩效模型确认与基因泰克协议相关的收入，预计在约7 - 8年内确认[40] - 2020年和2019年第一季度，与基因泰克协议相关的收入分别为1090万美元和630万美元[40] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，公司递延收入分别为2.734亿美元和2.80326亿美元[49] - 2020年第一季度，递延收入增加719.8万美元，确认收入1412.4万美元[51] 公司租赁相关数据 - 截至2020年3月31日，公司经营租赁加权平均剩余租赁期限为11.16年，加权平均折现率为4.5%[52] - 截至2020年3月31日，公司经营租赁未折现现金流量总计5095.6万美元，经营租赁负债为3804.7万美元[53] - 2020年第一季度，公司经营租赁费用为110万美元，可变租赁费用为50万美元[53] - 截至2020年3月31日，公司已签订但尚未开始的租赁未来不可撤销未折现租赁付款总额为1.001亿美元[55] - 截至2020年3月31日，租赁修订产生额外租赁义务890万美元[122] 公司股权相关数据 - 截至2020年3月31日，公司授权发行3.4亿股普通股，已发行1.26621829亿股[60] - 截至2020年3月31日，公司预留3978.6801万股普通股用于未来发行[61] - 2020年1月1日，公司2019年股权激励计划和员工股票购买计划储备分别自动增加626.1907万股和125.2381万股[62] - 截至2020年3月31日，公司有一份购买56875股普通股的认股权证尚未行使[63] - 2020年3月31日可授予股份为19433424股，较2019年12月31日的15396254股，因2020年1月1日储备增加6261907股、授予期权和受限股单位2292847股、没收或取消68110股而变化[68] - 2020年3月31日未行使期权为17489954股，加权平均行使价格为9.44美元，合计内在价值为329432千美元；可行使期权为9670591股，加权平均行使价格为5.03美元，合计内在价值为220010千美元[69] - 2020年第一季度股票期权行使所得款项为500万美元，其中50万美元与之前行使但在该季度结算的期权有关[70] - 2020年第一季度授予期权的估计公允价值为17.68 - 31.71美元，预期期限为5.27 - 6.08年，无风险利率为0.7% - 1.7%，预期波动率为70.5% - 72.1%；2019年分别为7.80美元、5.27 - 6.08年、2.5%、64.3% - 65.5%[71] - 2020年和2019年第一季度股份支付费用分别为470万美元和300万美元[77] - 2020年3月31日，未确认的与未归属股票期权相关的股份支付费用为7120万美元，预计在3.3年的剩余加权平均期间确认；与未归属受限股单位相关的为10万美元，预计在0.2年的剩余加权平均期间确认[78] 公司税收相关 - 公司正在评估《CARES法案》，预计对所得税拨备无重大影响[81] 公司未来业务展望 - 公司预计长期收入将增加，特别是随着收入结构向临床诊断和药物发现转移，但短期内由于COVID - 19大流行可能导致收入减少[93] - 公司预计随着测序量增长，收入成本绝对值将增加，但长期样本成本会因效率提升而降低，若样本量因疫情减少，收入成本占比可能受影响[94] - 公司预计研发费用绝对值将继续增加，但长期占收入百分比会下降，虽受疫情影响，但近长期都会增加费用支持相关举措[95] - 公司预计销售和营销费用绝对值会增加，长期占收入百分比会下降，不过会随时间波动[98] - 公司预计一般和行政费用绝对值会增加，长期占收入百分比会因收入增加而下降[99] 公司新冠疫情相关影响 - 公司针对COVID - 19开展两项应用，一是与微软扩展合作研究，开展虚拟临床研究；二是与安进达成合作意向开发抗体疗法[89] - 新冠疫情可能对公司依赖研发活动或临床试验的业务产生不利影响，导致业务管道延迟或中断，进而影响收入[137] - 新冠疫情可能导致临床试验患者招募或维持预定访视延迟、临床站点启动困难、医疗资源转移等问题[137] - 新冠疫情可能影响公司供应链，导致第三方制造或供应商设施人员受影响，或材料供应和成本出现问题[136] - 新冠疫情引发的全球经济波动、不确定性和破坏，可能对公司经济产生重大影响，降低公司获取资本的能力[136] - 公司总部所在的华盛顿州西雅图市和南旧金山办公室所在地区实施的居家令等限制措施，扰乱了公司正常运营[134] - 公司实验室打算依靠本季度早些时候实施的措施，降低继续在现场工作的员工感染新冠的风险[134] - 公司预计实验室工作人员很快将开始处理感染、接触或康复的新冠患者样本[134] - 新冠疫情的最终影响高度不确定，公司将密切关注疫情情况[136] 公司其他相关信息 - 截至2018年12月31日，约2.254亿美元联邦净经营亏损无永久使用限制[123] - 公司作为新兴成长公司将持续至最早满足四个条件之一，包括2024年12月