公司概况与目标 - [公司是一家银行控股公司，通过子公司为纽约都会区和康涅狄格州的中小企业和零售客户提供服务，多数贷款位于康涅狄格州费尔菲尔德和纽黑文县][191] - [公司目标是成为当地首选银行，通过以客户为中心的产品和服务、有机增长和战略收购等方式实现][194] 分行开设情况 - [2018年6月9日，公司开设三家新分行，使分行总数增至12家][195] 净利息收入情况 - [2020年第一季度净利息收入为1330万美元，较2019年同期减少100万美元，降幅6.9%，主要因2019年第一季度有100万美元的高额提前还款费用][201] - [2020年第一季度FTE净利息收入为1330万美元，2019年为1430万美元，净利息收益率降至2.98%，较2019年同期下降21个基点][206] - [2020年净利息收入为13339千美元，2019年为14345千美元；2020年净息差为2.98%，2019年为3.19%][213] - [利率和平均生息资产及平均付息负债规模变化使净利息收入减少1006千美元，其中利率因素减少1049千美元，规模因素增加43千美元][216] 非利息收入情况 - [2020年第一季度非利息收入降至110万美元，较2019年同期减少20万美元，主要因贷款销售收益和费用缺失以及利率互换费用收入减少][202] - [2020年非利息收入为1072千美元，2019年为1308千美元，减少236千美元，降幅18%][221] - [2020年银行持有的人寿保险收入为243千美元，较2019年的249千美元减少6千美元，降幅2.4%][221] - [2020年服务收费和手续费为217千美元，较2019年的249千美元减少32千美元，降幅12.9%][221] - [2020年贷款销售收益和费用为0千美元，较2019年的89千美元减少89千美元，降幅100%][221] - [2020年其他非利息收入为612千美元，较2019年的721千美元减少109千美元，降幅15.1%][221] 净利润与每股收益情况 - [2020年第一季度归属于普通股股东的净利润为140万美元，摊薄后每股收益0.17美元，2019年同期分别为510万美元和0.65美元，主要因贷款损失拨备增加300万美元][203] 回报率情况 - [2020年第一季度平均股东权益回报率和平均资产回报率分别为3.03%和0.29%，2019年同期分别为11.60%和1.10%，受贷款损失拨备增加影响][204] 生息资产情况 - [2020年第一季度平均生息资产为18亿美元，较2019年同期减少730万美元，降幅0.4%，平均收益率从4.79%降至4.45%][207] - [2020年总生息资产平均余额为1791364千美元，收益率4.45%；2019年平均余额为1798619千美元，收益率4.79%][213] 利息支出情况 - [2020年第一季度利息支出较2019年同期减少40万美元，降幅5.5%，因货币市场和储蓄账户利率降低][209] 非利息支出情况 - [2020年第一季度非利息支出增至970万美元，较2019年同期增加70万美元，增幅8%，主要因薪资和员工福利及专业服务费用增加][222] 所得税费用情况 - [2020年第一季度所得税费用为20万美元，有效税率为10.0%；2019年同期分别为130万美元和20.8%，有效税率下降主要归因于2020年第一季度的离散收益及其他永久性差异][224] 资产与负债情况 - [2020年平均总资产为1902949千美元，2019年为1877522千美元；2020年平均总负债为1721822千美元，2019年为1699990千美元][213] - [截至2020年3月31日，总资产为21亿美元，较2019年12月31日增加1.714亿美元，增幅9.1%，主要因现金及现金等价物增加；存款为17亿美元，较2019年12月31日增加；股东权益为1.702亿美元，较2019年12月31日减少][225] 贷款情况 - [截至2020年3月31日，总贷款（未计递延贷款费用和贷款损失准备）为16.2亿美元，较2019年12月31日增加1650万美元][227] - [贷款组合中，商业房地产贷款、商业企业贷款有所增加，住宅贷款减少][228] - [2020年第一季度贷款冲销总额为1万美元，回收额为2000美元，净冲销额为8000美元；2019年同期分别为23.8万美元、1.1万美元和22.7万美元][241] - [截至2020年3月31日，公司收到190份贷款还款宽限申请，涉及贷款余额总计2.355亿美元][244] 贷款损失拨备情况 - [2020年3月31日止三个月贷款损失拨备为3200千美元，2019年同期为200千美元，增加3000千美元][218] - [截至2020年3月31日，贷款损失准备为1670万美元，占总贷款的1.03%，较2019年12月31日的1350万美元和0.84%有所增加，主要因管理层评估COVID - 19疫情导致信贷风险增加而计提增量贷款损失准备金][235][237][241] - [截至2020年3月31日，贷款损失准备金总额为1668.6万美元，占贷款总额的100%，较2019年12月31日的1350.9万美元有所增加][243] 不良资产情况 - [截至2020年3月31日，不良资产总额为1070万美元，占总资产的0.52%，较2019年12月31日的1060万美元和0.56%略有变化；非应计贷款为1070万美元，其中460万美元由小企业管理局担保，较2019年12月31日增加10万美元][235] 资产质量管理 - [公司通过承销实践和催收业务积极管理资产质量，董事会通过董事贷款委员会和审计委员会监督信用风险管理][232] - [公司制定了适用于各类贷款业务的信贷政策，评估客户信用状况，根据抵押物市场价值的一定比例提供信贷，主要抵押物为房地产等][233] 投资证券组合情况 - [截至2020年3月31日，投资证券组合账面价值为1.009亿美元，占总资产的4.9%，与2019年12月31日持平，但占比从5.4%下降][246] - [2020年3月31日投资组合净未实现收益为590万美元，无总未实现损失；2019年12月31日净未实现收益为320万美元，总未实现损失为2000美元][247] 存款情况 - [2020年3月31日总存款为17亿美元，较2019年12月31日增加1892万美元，主要因经纪存款增加][249] - [2020年3月31日和2019年12月31日，面额10万美元及以上的定期存款分别为6.961亿美元和5.028亿美元][250] 联邦住房贷款银行预付款情况 - [2020年3月31日和2019年12月31日，联邦住房贷款银行（FHLB）预付款分别为1250万美元和1500万美元][250] 资金情况 - [截至2020年3月31日，公司现金及现金等价物为2.1亿美元，可供出售证券为8230万美元，未偿还贷款承诺总额为7690万美元，未支付的批准信贷额度资金为1.477亿美元][256] 股东权益情况 - [截至2020年3月31日，股东权益为1.702亿美元，较2019年12月31日减少1220万美元，主要受利率互换套期保值公允价值变动等因素影响][257] 资本比率情况 - [截至2020年3月31日，银行普通股一级资本与风险加权资产比率为12.14%，总资本与风险加权资产比率为13.13%，一级资本与风险加权资产比率为12.14%，一级资本与平均资产比率为10.84%，均满足监管要求][258] 利率风险模拟政策 - [公司内部利率风险模拟政策规定，收益率曲线瞬时平行移动时，后续一年期估计净利息收入风险在100个基点移动时降幅不超6%，200个基点移动时不超12%，300个基点移动时不超18%][263] 净利息收入利率冲击变化情况 - [截至2020年3月31日，公司净利息收入在-100个基点平行冲击下估计百分比变化为1.40%，+100个基点时为(2.60)%，+200个基点时为(5.50)%，+300个基点时为(8.30)%；而在2019年12月31日对应数据分别为5.00%、(6.20)%、(12.90)%、(19.50)%][266] 负债敏感性情况 - [截至2020年3月31日，公司仍为负债敏感型，原因是市场利率变化时，需重新定价的负债多于资产][266] 经济价值权益风险模拟 - [公司进行经济价值权益风险模拟以确定利率风险的长期状况，关键假设包括贷款提前还款速度、存款定价弹性和非到期存款流失率等，且所有关键假设会定期审查][267] - [假设利率不同变动，2020年3月31日公司经济价值权益风险估计百分比变化为：-100个基点时为(28.00)%，+100个基点时为(4.70)%，+200个基点时为(14.60)%，+300个基点时为(22.80)%；2019年12月31日对应数据分别为(2.00)%、(6.50)%、(17.20)%、(25.50)%][268] 财务报表编制基础 - [公司财务报表按GAAP编制，以历史美元计量财务状况和经营成果，未考虑通货膨胀导致的货币相对购买力变化][273] 通货膨胀影响 - [通货膨胀通常会增加资金成本和运营费用，若贷款和其他资产为可变利率，也会提高此类资产收益率，且通胀和利率上升通常会降低投资和贷款的市场价值，可能对流动性、收益和股东权益产生不利影响][274]