公司投资目标与策略 - 公司投资目标为产生当期收入和长期资本增值，侧重前者[193] - 公司预计至少80%的总资产投资于有担保债务投资[194] - 公司主要投资美国私营中小企业，年收入在5000万美元至25亿美元，EBITDA在2500万美元至7500万美元[196] 组织和发行成本承担规则 - 若实际组织和发行成本超过总资本承诺的0.10%，超额部分由顾问或其关联方承担[202] 2019年第二季度收购投资情况 - 2019年第二季度，公司收购投资的总本金为7.805亿美元，其中7.611亿美元为第一留置权债务，1420万美元为第二留置权债务，520万美元为股权[206] 截至2019年6月30日投资组合结构 - 截至2019年6月30日，按公允价值计算，公司投资组合中第一留置权债务投资占比97.52%，第二留置权债务投资占比2.14%，股权投资占比0.34%[208] 截至2019年6月30日投资相关收益率 - 截至2019年6月30日，公司债务和创收证券的加权平均总成本收益率和公允价值收益率分别为9.04%和8.97%[208] 截至2019年6月30日投资组合公司情况 - 截至2019年6月30日，公司投资于47家投资组合公司，总公允价值为15.197亿美元[208] 2019年投资收入情况 - 2019年第二季度，公司总投资收入为2.9639亿美元，净投资收入为1.3014亿美元[212] - 2019年上半年，公司总投资收入为4.4878亿美元，净投资收入为1.9586亿美元[212] - 2019年3月和6月投资收入分别为2963.9万美元和4487.8万美元，投资组合公允价值从2018年12月31日的5.453亿美元增至2019年6月30日的15.197亿美元[213] 2019年费用情况 - 2019年3月和6月费用分别为1662.5万美元和2529.2万美元[214] 2019年利息费用情况 - 2019年3月和6月利息费用分别由6.512亿美元和5.033亿美元平均借款驱动，平均有效利率分别为4.53%和4.67%[216] 2019年激励费用情况 - 2019年3月和6月基于收入的激励费用分别为260万美元和380万美元，对应激励前净投资收入分别为1740万美元和2500万美元[217] - 2019年3月和6月资本利得激励费用分别为160万美元和210万美元，截至2019年6月30日累计净实现和未实现收益为1380万美元[218] 2019年净收益情况 - 2019年3月和6月未实现净收益分别为903.2万美元和1470.3万美元，主要由银团贷款组合价值增加驱动[223][225] - 2019年3月和6月实现净收益分别为160万美元和330万美元，主要来自银团贷款的全部或部分销售[227] 截至2019年6月30日高级证券与资产覆盖率 - 截至2019年6月30日，高级证券总额为6.512亿美元，资产覆盖率为248.0%[229] 2019年上半年现金流量情况 - 2019年上半年，经营活动使用现金1.0722亿美元，融资活动提供现金1.1068亿美元[231] 2019年上半年普通股发行情况 - 2019年上半年，公司发行普通股2793.8173万股，募集资金7.093亿美元[232] 认购信贷额度情况 - 认购信贷额度最高承贷额为2亿美元，可增至4亿美元[238] - 认购信贷额度借款利率按选择而定，未使用承贷费依未偿本金义务占比分0.30%和0.25%两档[239] JPM SPV信贷额度情况 - JPM SPV信贷额度初始本金3亿美元，可增至6亿美元，借款利率为三个月LIBOR加2.50%，承诺费为0.60%（前期0.375%）[244][245] BNP SPV信贷额度情况 - BNP SPV信贷额度初始最高承贷额4亿美元，后增至5.75亿美元，借款利率为三个月LIBOR加1.25%-2.15%，承诺费依未使用额度占比分0.70%和0.35%两档[249][250][251] 截至2019年6月30日和2018年12月31日未偿债务义务情况 - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司未偿债务义务总额分别为6.51242亿美元和1.85亿美元[254][255] 2019年第二季度和上半年未偿借款利率与本金情况 - 2019年第二季度和上半年，所有未偿借款加权平均利率分别为4.53%和4.67%，平均未偿本金债务分别为6.512亿美元和5.033亿美元[255] 截至2019年6月30日和2018年12月31日延迟提取定期贷款情况 - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司延迟提取定期贷款未提供资金承诺分别为1.088亿美元和0.547亿美元[256] 截至2019年6月30日和2018年12月31日中端市场仓库债务投资情况 - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，中端市场仓库债务投资本金总额分别为0.876亿美元和0.3亿美元，公司按远期购买协议未来需支付购买价分别为0.869亿美元和0.298亿美元[260] 截至2019年6月30日和2018年12月31日中端市场仓库远期购买义务损失情况 - 截至2019年6月30日和2018年12月31日，公司与中端市场仓库远期购买义务相关的未实现损失均为0.02亿美元[261] 2019年第二季度和上半年中端市场仓库购买情况 - 2019年第二季度和上半年，公司未从中端市场仓库购买任何债务投资[262] 2018年联合仓库股权收购情况 - 2018年12月11日公司行使权利收购联合仓库股权，总价2490万美元，收购日起仓库资产和负债并入合并财务报表[266] - 2018年12月31日止期间，公司记录损失60万美元，为股权收购总价超出所承担联合仓库净资产公允价值的部分[266] 截至2019年6月30日合同付款义务情况 - 截至2019年6月30日，公司合同付款义务总计737936000美元，其中不到1年到期的为86770000美元，3 - 5年到期的为651166000美元[269] 截至2019年6月30日债务投资利率情况及基准利率变动影响 - 截至2019年6月30日，公司100%的债务投资公允价值为浮动利率[278] - 假设基准利率上调300个基点，公司利息收入增加46151000美元，利息支出增加19537000美元，净收入增加26614000美元[278] - 假设基准利率上调200个基点，公司利息收入增加30767000美元，利息支出增加13025000美元，净收入增加17742000美元[278] - 假设基准利率上调100个基点，公司利息收入增加15384000美元，利息支出增加6512000美元，净收入增加8872000美元[278] - 假设基准利率下调100个基点，公司利息收入减少15384000美元，利息支出减少6512000美元，净收入减少8872000美元[278] - 假设基准利率下调200个基点，公司利息收入减少20306000美元，利息支出减少13025000美元，净收入减少7281000美元[278] - 假设基准利率下调300个基点，公司利息收入减少20306000美元，利息支出减少14979000美元，净收入减少5327000美元[278]