公司整体财务关键指标变化 - 2019年公司营收424330千美元，2018年为441320千美元，2017年为510367千美元[160] - 2019年公司净亏损17694千美元，2018年为19298千美元，2017年为83032千美元[160] - 2019年公司基本和摊薄后每股净亏损0.32美元，2018年为0.37美元，2017年为1.66美元[160] - 2019年总营收为424,330千美元，2018年为441,320千美元[236] - 2019年净亏损为17,694千美元，2018年为19,298千美元[236] - 2019年每股基本和摊薄净亏损为0.32美元，2018年为0.37美元[236] - 2019年综合亏损为17,795千美元，2018年为19,882千美元[236] - 2017年净亏损83,032美元，2018年净亏损19,298美元，2019年净亏损17,694美元[240][243] - 2017年股票薪酬为12,368美元，2018年为17,473美元，2019年为11,181美元[240][243] - 2017年经营活动净现金使用62,772美元，2018年提供3,560美元，2019年提供4,654美元[243] - 2017年投资活动净现金提供19,734美元，2018年使用76美元，2019年使用13,353美元[243] - 2017年融资活动净现金提供31,990美元，2018年提供7,492美元，2019年提供5,971美元[243] - 2017年现金及现金等价物和受限现金净减少10,584美元，2018年净增加10,499美元，2019年净减少2,817美元[243] - 2017年利息支付313美元，2018年支付649美元，2019年支付1,123美元[243] - 2017年所得税支付915美元，2018年支付561美元，2019年支付403美元[243] - 2019 - 2017年公司净亏损分别为1769.4万美元、1929.8万美元和8303.2万美元，基本和摊薄后每股净亏损分别为0.32美元、0.37美元和1.66美元[324] - 2019 - 2017年公司总营收分别为4.2433亿美元、4.4132亿美元和5.10367亿美元，美国市场营收占比最大[328] 公司资产负债关键指标变化 - 2019年现金及现金等价物为46,829千美元，2018年为49,646千美元[232] - 2019年应收账款净额为46,509千美元，2018年为67,026千美元[232] - 2019年总流动资产为143,817千美元，2018年为174,757千美元[232] - 2019年总负债为162,795千美元，2018年为165,146千美元[232] - 2019年总股东权益为154,028千美元，2018年为151,934千美元[232] - 截至2019年12月31日，公司现金及现金等价物为4680万美元，SVB贷款协议下有3000万美元未偿还借款[210] - 公司有大约240万美元现金由其在巴西、中国和英国的外国子公司持有[259] - 截至2019年12月31日，公司有60万美元受限现金与圣何塞设施租赁的信用证有关[262] - 2019年末现金及现金等价物为4682.9万美元，2018年末为4964.6万美元；受限现金2019年末和2018年末均为62.8万美元[276] - 2019年末和2018年末货币市场基金分别为1.4万美元和380万美元，均为一级金融资产[278] - 2019年末应收账款净额为4650.9万美元，2018年末为6702.6万美元[279] - 2019年坏账准备年末余额为37.4万美元，产品退货负债年末余额为91.9万美元[281] - 2019年末存货为4015.3万美元，2018年末为5015.1万美元[281] - 2019年末物业和设备净额为2152.7万美元，2018年末为2494.5万美元[281] - 2019 - 2017年折旧和摊销费用分别为1030万美元、920万美元和1100万美元[281] - 2019年12月31日应计负债总计5754.6万美元，2018年为5786.9万美元[285] - 截至2019年和2018年12月31日，公司信贷额度借款余额均为3000万美元，利率分别为6.3%和7.0%[289] - 2018年公司为购买设备签订约510万美元融资协议，截至2019年12月31日未偿还290万美元[290] - 2017 - 2019年公司为咨询服务签订540万美元融资协议，截至2019年12月31日未偿还210万美元[290] - 截至2019年12月31日，不可撤销经营租赁未来最低付款总额为2068.1万美元，折现后为1700万美元[292] - 2019 - 2017年公司总租金费用分别为470万美元、340万美元和370万美元[292] - 截至2019年12月31日，公司有5250万美元的库存采购承诺[294] - 截至2019年和2018年12月31日，供应商处估计的多余和陈旧库存分别为190万美元和270万美元[294] - 2019年末合同资产余额为500万美元，预计2020年开具其中82%的账单[329] - 2019年末递延收入余额为3549.8万美元，较2018年增加，预计确认5770万美元剩余履约义务收入的40%[330][332] - 2019年末未摊销的递延佣金余额为70万美元，当年摊销额为20万美元[333] 外汇汇率对财务的影响 - 若2019年汇率与2018年相同，公司2019年运营费用将减少约90万美元；若美元相对人民币和英镑升值或贬值10%，运营费用将减少或增加约190万美元，约1%[214] - 2019年公司运营费用中美元占比90%，人民币占比7%，英镑占比3%[215] - 2019年因外汇汇率波动，公司综合财务状况产生约10万美元的净折算损失[217] - 2019年公司因外汇资产和负债产生约10万美元的净收益[218] - 2019、2018和2017年末累计其他综合损失中外汇换算调整余额分别为 - 854万美元、 - 753万美元和 - 169万美元[317] 财务审计与准则变更 - 审计机构认为公司2019年和2018年财务报表在所有重大方面公允反映财务状况，且2019年公司在财务报告内部控制方面保持有效[223] - 自2019年1月1日起，公司因采用FASB会计准则编码第842号对租赁会计处理方法进行变更[224] - 公司自2016年起由KPMG LLP担任审计师[230] - 2019年1月1日采用新租赁准则，确认1580万美元使用权资产和1670万美元租赁负债[273] - 公司在会计原则或实践、财务报表披露、审计范围或程序等方面无变更，也无与会计师的分歧[343] 公司业务相关政策与情况 - 公司是全球领先的云与软件平台、系统和服务提供商，专注于通信服务提供商接入网络[248] - 公司对有分级归属特征且包含业绩和服务条件的PSOs相关股份支付费用，按授予日估计的股票期权公允价值计量，并在必要服务期内采用分级归属法确认[256] - 公司在年度商誉减值测试中，若定性评估认为报告单元公允价值低于其账面价值可能性超50%，则需进行定量测试[268] - 截至2019年6月30日，公司认为其公允价值很可能大于账面价值，无需进行两步定量商誉减值测试[268] - 截至2019年12月31日，公司商誉账面价值无减值，2018年和2017年也无商誉减值损失[270] - 公司资本化为预期摊销期超一年的延长保修和Calix Cloud合同相关的销售佣金，摊销期通常为3 - 10年[266] - 公司产品有限保修期限为1、3或5年，按产品类型而定[255] - 公司应收账款付款条件通常为30 - 90天净付款，因客户规模、地点及产品或服务而异[271] 公司股权与薪酬相关情况 - 董事会有权指定并发行最多500万股优先股[297] - 2019年计划初始储备170万股普通股，截至2019年12月31日有200万股可供发行[299] - 2017年10月授予首席财务官30万份非合格股票期权，行权价5.05美元/股[299] - 2017年12月授予高管160万份基于绩效的股票期权奖励[299] - 2019年2月授予高管最多200万份绩效股票期权，授予日公允价值8.03美元/股[299] - 2019年确认0.5百万美元基于股票的薪酬费用[301] - 截至2019年12月31日，股票期权未行使数量为687.7万股，加权平均价格7.66美元，剩余合约期限7.3年，总内在价值530.3万美元[302] - 2019 - 2017年行使股票期权的总内在价值分别为0.2百万美元、0.1百万美元和1万美元[303] - 2019年ESPP可发行普通股数量从730万股增加到980万股，当年购买并发行90万股，年末有320万股可供未来发行[308] - 2019年NQ ESPP购买并发行50万股，另有50万股有没收风险，年末有200万股可供未来发行[308] - 2019、2018和2017年公司记录的基于股票的薪酬费用分别为1120万美元、1750万美元和1240万美元[309] - 2019年因2017年12月授予的PSOs确认基于股票的薪酬费用160万美元，2018年为690万美元；2019年因2019年2月授予的PSOs确认累计基于股票的薪酬费用50万美元[310][312] - 2019 - 2023年公司预计分别确认基于股票的薪酬费用710万美元、200万美元、100万美元和70万美元[313] - 2019和2018年公司401(k)计划匹配捐款分别为250万美元、250万美元和300万美元[316] 公司税务相关情况 - 2019、2018和2017年税前亏损国内部分分别为 - 1793.5万美元、 - 2046.3万美元和 - 8438.7万美元，国外部分分别为140.3万美元、169.5万美元和259.8万美元[318] - 2019、2018和2017年所得税拨备分别为116.2万美元、53万美元和124.3万美元[320] - 2019、2018和2017年有效税率分别为 - 7.1%、 - 2.8%和 - 1.5%[320] - 2019和2018年末递延所得税资产总额分别为20632.8万美元和20355.3万美元，估值备抵分别为 - 20633.9万美元和 - 20355万美元[320] - 2019和2018年公司估值备抵分别增加280万美元和480万美元[320] - 截至2019年12月31日，公司美国联邦和州净运营亏损分别约为6.089亿美元和2.164亿美元，美国联邦、加利福尼亚州和其他州研发税收抵免分别约为3500万美元、3620万美元和300万美元[322] - 2019年公司重新评估海外收益再投资计划，记录了60万美元与汇回非美国收益相关的税费[322] - 截至2019年和2018年12月31日，公司未确认的税收优惠分别为2230万美元和2200万美元，2019年末无应计利息或罚款[323] 公司其他事项 - 2019年第三季度软件注销产生250万美元费用[282] - 2019年第三季度资本化无形资产价值1320万美元，确认负债1320万美元，使用6.5%折现率[284] - 2017 - 2018年公司分别确认420万美元和570万美元的重组费用[286] - 2018年2月公司出售户外机柜产品线获1040万美元现金，确认670万美元收益[335] - 2020年1月公司终止SVB贷款协议，与美国银行签订新协议，最高可获3500万美元循环信贷额度[341] - 公司目前未涉及预计会对业务、经营成果或财务状况产生重大不利影响的法律诉讼[295]