财务报表编制原则 - 公司合并财务报表按美国公认会计原则编制，需管理层进行估计和判断，实际结果可能与估计不同[89] 收入确认 - 公司在客户取得承诺商品或服务控制权时确认收入，产品销售收入按时间点模型确认，付款期限0 - 90天[90] 存货计量 - 存货按成本与可变现净值孰低计量，采用先进先出法确定成本，历史存货减记不重大[90] 业务合并与商誉处理 - 公司按收购法记录业务合并中取得的资产和承担的负债，商誉每年或特定情况进行减值测试[92] - 2020年8月31日年度商誉减值测试显示，增强材料、气相金属氧化物等报告单元公允价值远超账面价值[92] 长期资产减值测试 - 长期资产在特定情况进行减值测试，资产减值时减记至公允价值[93] 诉讼负债计提 - 公司在正常业务中涉及诉讼，在可能发生且金额可合理估计时计提诉讼负债，最大储备为呼吸器诉讼索赔[95] 所得税处理 - 公司业务全球运营，需在多个司法管辖区纳税，确定所得税需重大判断，已记录税收储备[96] - 公司对不确定税务立场按评估确认税收利益，对各类递延税资产建立估值备抵[96] 业务部门与运营区域 - 公司分为增强材料、高性能化学品和净化解决方案三个报告业务部门，按美洲、欧洲中东非洲和亚太三个地理区域运营[99] 财年业绩变化及原因 - 2020财年持续经营业务税前收入和附属公司权益收益较2019财年减少，主要因增强材料和高性能化学品业务受疫情影响，以及净化解决方案业务的矿山出售损失和资产减值费用[106] - 2020财年净销售额较2019财年减少7.23亿美元，主要因销量降低、价格和产品组合不利及外币换算影响[108] - 2020财年毛利润较2019财年减少1.85亿美元，主要因增强材料和净化解决方案业务销量降低及高性能化学品业务单位利润率下降[108] - 2020财年销售和管理费用较2019财年增加200万美元，主要因法律和解费用，部分被激励薪酬应计减少和其他成本削减活动抵消[108] - 2020财年研发和技术费用较2019财年减少300万美元，主要因2020财年的成本削减活动[108] - 2020财年利息和股息收入较2019财年减少100万美元，主要因利率降低[108] - 2020财年利息支出为5300万美元，2019财年为5900万美元[110] - 2020财年公司将资本支出从原计划目标降至约2亿美元以应对疫情影响[107] - 2020财年利息支出较2019财年减少600万美元，主要因平均债务余额降低[111] - 2020财年其他费用较2019财年增加800万美元，主要因美国现金余额计划结算损失和外币折算不利影响[111] - 2020财年公司报告归属于卡博特公司的净亏损为2.38亿美元，2019财年为净收入1.57亿美元[113] - 2020财年持续经营业务在所得税和附属公司权益收益前的收入较2019财年减少2.88亿美元[115] - 2020财年总部门息税前利润较2019财年减少1.61亿美元，排除特种流体业务影响后减少1.37亿美元[115] - 2020财年强化材料业务因新冠疫情导致轮胎和汽车需求疲软，销量减少1.19亿美元[115] - 2020财年净化解决方案业务因汞去除应用需求降低，销量减少2300万美元[115] - 2020财年固定成本因产量降低和其他成本削减措施减少3000万美元[115] - 2020财年附属公司税后权益收益较2019财年增加200万美元，主要因2019年委内瑞拉权益联营公司损失未在2020年重复[113] - 2020财年归属于非控股股东的税后净收入较2019财年减少1200万美元，主要因中国和捷克共和国合资企业盈利能力下降[113] - 2020财年其他未分配项目较2019财年变化400万美元，主要因公司项目未分配成本减少、激励薪酬降低及外币折算不利影响[119] - 2020财年增强材料销售额较2019财年减少5.59亿美元，EBIT减少1.04亿美元，主要受新冠疫情影响，第三季度销量较2019年同期下降42%，第四季度下降11%[119] - 2021财年第一季度增强材料销量预计与2020财年第四季度持平，全年业绩受需求复苏可持续性、成本回升速度、定价管理等因素影响[119] - 2020财年高性能化学品销售额较2019财年减少6200万美元，EBIT减少3400万美元，主要因价格和产品组合不利及新冠疫情影响[120][122] - 2021财年第一季度高性能化学品业务预计改善，全年业绩受需求复苏、成本和定价管理影响[122] - 2020财年净化解决方案销售额较2019财年减少2500万美元，EBIT增加100万美元，预计2021财年通过重组活动实现EBIT收益1500万美元[123] 业务剥离与收购 - 2019年6月28日公司剥离特种流体业务[124] - 2020年4月1日，公司收购深圳三顺纳米新材料有限公司[173] 流动性与资金状况 - 2020财年公司流动性状况下降2500万美元，截至2020年9月30日，现金及现金等价物1.51亿美元，循环信贷协议借款额度13亿美元[125] - 公司有三项信贷协议，2020年6月8日修订协议以增加财务灵活性，截至2020年9月30日，欧元信贷协议借款1.48亿美元，商业票据未偿还余额1400万美元[127] - 受新冠疫情影响，公司推迟资本支出和增长项目支出，暂停股票回购活动，预计未来有足够流动性满足运营和投资需求[127] - 2020财年经营活动提供现金3.77亿美元，2019财年和2018财年分别为3.63亿美元和2.98亿美元[129] - 2020财年投资活动使用现金2.88亿美元，2019财年和2018财年分别为0.94亿美元和2.46亿美元，2021财年资本支出预计在1.75 - 2亿美元[130] - 2020财年融资活动使用现金1.32亿美元，2019财年和2018财年分别为2.36亿美元和1.41亿美元[131] - 截至2020年9月30日，公司信贷协议下可用额度为13亿美元，2020年和2019年9月30日商业票据未偿还余额分别为1400万美元和3300万美元，固定利率长期债务加权平均利率为3.85%[133] - 2020财年公司在公开市场回购0.9百万股普通股，花费3900万美元，2019财年回购3.6百万股，花费1.67亿美元，截至2020年9月30日，约有500万股可根据董事会授权回购[134] - 2020财年和2019财年公司普通股现金股息均为8000万美元，每股分别为1.40美元和1.36美元[135] - 截至2020年9月30日，公司合并养老金义务净额为7700万美元，2020财年向养老金计划现金缴款700万美元，2021财年预计缴款500万美元[136] - 截至2020年9月30日，公司长期合同义务总计33.67亿美元，其中采购承诺19.28亿美元，长期债务10.75亿美元[140] 外汇风险管理 - 公司有交叉货币互换和短期远期合约对冲外汇风险，2020财年净外汇损失600万美元[146] 重大交易情况 - 截至2020年9月30日，公司无符合定义的重大表外交易[137] 多财年关键财务指标对比 - 2020年净销售额和其他营业收入为26.14亿美元，2019年为33.37亿美元，2018年为32.42亿美元[152] - 2020年净亏损2.38亿美元，2019年净利润1.57亿美元，2018年净亏损1.13亿美元[152] - 2020年基本每股收益为 - 4.21美元，2019年为2.64美元，2018年为 - 1.85美元[152] - 2020年综合亏损1.73亿美元，2019年综合收益1.06亿美元，2018年综合亏损1.36亿美元[156] - 截至2020年9月30日，现金及现金等价物为1.51亿美元，2019年为1.69亿美元[160] - 截至2020年9月30日，总资产为27.81亿美元，2019年为30.04亿美元[160] - 截至2020年9月30日，总负债为19.67亿美元，2019年为18.7亿美元[164] - 截至2020年9月30日，股东权益为8.14亿美元，2019年为11.34亿美元[164] - 2020年销售及管理费用为2.92亿美元，2019年为2.9亿美元，2018年为3.08亿美元[152] - 2020年研究及技术费用为5700万美元，2019年为6000万美元，2018年为6600万美元[152] - 2020年净亏损2.21亿美元，2019年净利润1.86亿美元，2018年净亏损7400万美元[167] - 2020年经营活动提供现金3.77亿美元，2019年为3.63亿美元，2018年为2.98亿美元[167] - 2020年投资活动使用现金2.88亿美元，2019年为9400万美元，2018年为2.46亿美元[167] - 2020年融资活动使用现金1.32亿美元，2019年为2.36亿美元，2018年为1.41亿美元[167] - 截至2020年9月30日，现金及现金等价物为1.51亿美元，2019年为1.69亿美元，2018年为1.75亿美元[167] - 2020年发行股票73.3万股，2019年为33万股，2018年为22万股[170] - 2020年购买并注销普通股94.4万股，2019年为376.9万股，2018年为225万股[170] - 2020年股东权益总额为8.14亿美元，2019年为11.34亿美元，2018年为12.79亿美元[170] 准则采用与业务调整 - 2019年10月1日起，公司采用财务会计准则委员会2016年2月发布的租赁会计准则[173] - 2019财年第二季度，公司对委内瑞拉股权投资计提1100万美元减值费用[177] - 2020和2019年9月30日，公司权益联营公司投资均为3900万美元，2020、2019和2018财年收到股息分别为300万、400万和900万美元[177] - 2020、2019和2018财年，公司分别资本化利息成本200万、400万和200万美元[182] - 2020和2019年9月30日，资产弃置义务准备金分别为1800万和2600万美元，减少因2020年9月30日出售马歇尔矿[184] - 2020、2019和2018财年，净外汇交易损失分别为600万、不足100万和400万美元[185] - 2020和2019年9月30日，中国贸易应收款中的银行票据分别为3400万和3000万人民币（分别约合500万和400万美元）[191] - 2020、2019和2018财年，公司出售银行票据和其他客户应收账款分别记录费用200万、300万和300万美元[191] - 公司按公允价值法确认员工股票奖励的薪酬费用，用布莱克 - 斯科尔斯期权定价模型计算股票期权公允价值[192] - 销售和行政费用包括销售和办公人员薪资等，研究和技术费用包括薪资、设备等支出并在发生时费用化[194] - 公司将设定受益养老金和其他退休后福利计划的资金状况确认为资产或负债[195] - 2019年10月1日采用新租赁准则，确认使用权资产1.06亿美元和租赁负债1.11亿美元，差额500万美元为历史递延租金余额重分类[201] - 2019年10月1日采用允许将AOCI重新分类至留存收益的标准，重新分类200万美元净收益[201] - 2020年10月1日采用信用损失计量新标准，对合并财务报表无重大影响[202] 收购与出售业务详情 - 2018年9月收购NSCC Carbon，购买价800万美元，2019财年和2020财年过渡成本分别为400万和200万美元，预计2022财年完成改造并投产[204] - 2020年4月1日收购SUSN，购买价1亿美元，2020财年下半年收入1200万美元，截至2020年9月30日产生收购和整合成本300万美元[204] - 2019年6月出售特种流体业务，总收益1.33亿美元，2019财年确认税前损失900万美元，2019财年第二季度确认减值损失2000万美元，2020财年第二季度调整后额外税前损失100万美元[206] - 2020年9月30日出售马歇尔矿，名义金额出售，预计承担900万美元关闭成本，确认税前损失6700万美元和减值损失6200万美元[207] 资产与负债情况 - 2020年和2019年存货净额分别为3.59亿和4.66亿美元，存货储备分别为2800万和2900万美元[208][209] - 2020年和2019年物业、厂房和设备净值分别为13.14亿和13.48亿美元，2020财年折旧费用1.51亿美元，2019和2018财年为1.42亿美元[211] - 2018财年第二季度，净化解决方案报告单元记录商誉减值9200万美元、长期资产减值1.62亿美元，税后减值费用2.24亿美元[212][213] - 截至20