公司及Frost Bank总资产与存款数据 - 截至2018年12月31日，公司合并总资产为323亿美元[12] - 截至2018年12月31日，Frost Bank合并总资产为324亿美元，总存款为272亿美元[19] 贷款组合结构数据 - 截至2018年12月31日，贷款组合中能源相关贷款约占贷款总额的11.4%[14] - 2018年12月31日能源贷款约占公司贷款组合的11.4%，原油价格每桶约45美元，较2017年12月31日的60美元下跌[132][134] - 2018年12月31日商业房地产抵押贷款约占公司贷款组合的29.2%[135] Frost Bank业务运营情况 - Frost Bank通过约131个金融中心开展业务，运营着超1200台自动取款机[19] Frost Bank信托资产数据 - 截至2018年12月31日，Frost Bank信托资产的估计公允价值为333亿美元，其中管理资产为147亿美元，托管资产为187亿美元[20] 信托优先股发行情况 - Cullen/Frost Capital Trust II于2004年发行1.2亿美元信托优先股[26] - WNB Capital Trust I于2004年发行1300万美元信托优先股[27] 联邦储备系统成员银行相关规定 - 所有联邦储备系统成员银行需持有相当于其资本股票和盈余6%的股票[38] - 资产超100亿美元的成员银行年度股息率与10年期美国国债挂钩，最高股息率上限为6%[38] Frost Bank股票股息情况 - Frost Bank 2018年从美联储获得的股票股息总额为100万美元，2017年为80.7万美元，2016年为73.5万美元[38] 银行控股公司收购规定 - 银行控股公司直接或间接收购商业银行或其母公司超过5.0%的有表决权股份，需事先获得美联储批准[45] Frost银行股息支付情况 - 截至2018年12月31日，Frost银行在保持“资本充足”状态下，可向Cullen/Frost支付约6.313亿美元的总股息，无需获得政府肯定批准[48] 巴塞尔协议III资本规则相关 - 自2015年1月1日起，巴塞尔协议III资本规则规定的最低资本比率为：CET1与风险加权资产的比率为4.5%；一级资本与风险加权资产的比率为6.0%；总资本与风险加权资产的比率为8.0%；一级资本与合并财务报表中报告的平均合并资产的杠杆比率为4.0%[58] - 资本保护缓冲于2016年1月1日开始实施，初始水平为0.625%，此后每年1月1日增加0.625%，至2019年1月1日达到2.5%[59] - 自2019年1月1日全面实施后，巴塞尔协议III资本规则要求Cullen/Frost和Frost银行保持2.5%的CET1资本保护缓冲，有效使CET1与风险加权资产的最低比率达到7%，一级资本与风险加权资产的最低比率达到8.5%，总资本与风险加权资产的最低比率达到10.5%，最低杠杆比率为4%[60] - 对CET1的扣除和其他调整于2015年1月1日开始实施，并在4年内逐步推进，2015年1月1日开始为40%，此后每年增加20%[61] - 若某一类别超过CET1的10%或所有此类项目合计超过CET1的15%，某些递延税资产和对非合并金融实体的重大投资需从CET1中扣除[61] 巴塞尔协议IV相关 - 巴塞尔协议IV标准将于2022年1月1日生效，总产出下限将在2027年1月1日前逐步实施[67] 会计准则更新相关规则 - 2018年12月，联邦银行监管机构发布最终规则，为2020年1月1日采用会计准则更新（ASU）2016 - 13的首日监管资本影响提供可选的三年过渡期[68] - 2018年12月联邦银行监管机构发布最终规则，为采用ASU 2016 - 13的首日监管资本影响提供可选的三年逐步实施期[130] - 公司于2020年1月1日采用ASU 2016 - 13，可能会因从“已发生损失”模型转变为“预期损失”模型而增加贷款损失准备金[130] 巴塞尔协议III流动性框架要求 - 巴塞尔协议III流动性框架要求银行和银行控股公司根据特定流动性测试衡量其流动性，包括流动性覆盖率（LCR）和净稳定资金比率（NSFR）[69] Frost Bank资本充足情况 - 2018年12月31日，公司子公司Frost Bank被认为“资本充足”，总风险资本比率达10.0%或更高，CET1资本比率达6.5%或更高，一级风险资本比率达8.0%或更高，杠杆比率达5.0%或更高[74][79] FDIC存款保险费用情况 - 2018、2017和2016年，FDIC存款保险费用分别为1640万美元、2010万美元和1740万美元[83] FDIC存款保险评估率及附加费规定 - 2016年第三季度起，初始基本存款保险评估率年化范围从3至30个基点调整，总基本评估率年化范围为1.5至40个基点[82] - 2016年第三季度至2018年第三季度，资产达100亿美元或以上的存款机构包括Frost Bank需缴纳季度附加费，以提高DIF储备比率至1.35% [82] 流动性要求修订情况 - 2018年7月，美联储表示总资产低于1000亿美元的银行控股公司无需遵守LCR修订版[71] - 2018年10月，联邦银行监管机构提议修订流动性要求，非全球系统重要性银行且总资产低于2500亿美元、表外风险敞口等各项低于750亿美元的银行组织不受LCR或NSFR要求约束[71] 上市银行控股公司风险委员会规定 - 2014年2月，美联储规定2015年起总资产达100亿美元或以上的上市银行控股公司需设立风险委员会，公司已设立并符合要求[87] 电子借记卡交易交换费规定 - 资产达100亿美元或以上的金融机构，电子借记卡交易最高允许交换费为每笔21美分加交易价值的0.05%，若满足防欺诈标准可上调最多1美分[91] 《多德 - 弗兰克法案》相关 - 《多德 - 弗兰克法案》修订后，美联储对总资产达2500亿美元或以上的银行控股公司实施增强审慎标准，公司不受此严格标准约束[86] 《沃尔克规则》相关 - 《沃尔克规则》自2015年7月生效，对公司及其子公司运营无重大影响[88] 数据安全事件情况 - 2018年数据安全事件导致第三方锁箱软件程序被非法访问，相关自付成本达210万美元[107] - 2018年公司经历数据安全事件，导致第三方锁箱软件程序被未经授权访问[169] CRA相关情况 - 2018年4月美国财政部建议修改CRA实施条例以降低银行负担，公司将评估影响[95] - 2015年Frost Bank在最近一次CRA检查中获得“满意”评级[95] 激励性薪酬安排规则相关 - 2016年第二季度美国金融监管机构提议修订至少10亿美元总资产受规管实体的激励性薪酬安排规则，公司及Frost Bank总资产低于500亿美元不适用额外要求[102] 网络安全相关声明 - 2015年3月联邦监管机构发布两份网络安全相关声明，若未遵守可能面临监管制裁[104] 激励性薪酬政策最终指引 - 2010年6月美联储、OCC和FDIC发布激励性薪酬政策最终指引，确保银行组织政策不鼓励过度冒险[101] CFPB相关权力 - CFPB对资产超100亿美元的银行及其附属机构有检查和执法权，可对违规实体采取行动[94] 公司员工情况 - 截至2018年12月31日公司雇佣4370名全职等效员工，无员工由集体谈判协议代表[109] 公司监管相关 - 公司受众多联邦和州消费者保护法律监管，违规可能面临重大潜在责任[93] - 公司需遵守反洗钱、金融隐私、外国资产控制等多项法规，违规会有严重后果[96][98][99] - 公司受联邦和州的广泛监管，监管变化可能带来额外成本、限制业务，违规可能面临法律行动[141] 公司市政债券投资组合情况 - 公司市政债券投资组合中约98.4%的证券由德克萨斯州内的政治分区或机构发行[131] LIBOR相关情况 - 2017年英国金融行为监管局宣布2021年后不再强制银行提交计算伦敦银行间同业拆借利率（LIBOR）所需的利率[125] 公司管理层情况 - 菲利普·D·格林（Phillip D. Green）64岁，自2016年4月起担任公司董事长兼首席执行官[111] - 帕特里克·B·弗罗斯特（Patrick B. Frost）58岁，自1993年8月起担任弗罗斯特银行行长[111] - 杰里·萨利纳斯（Jerry Salinas）60岁，自2015年1月起担任公司集团执行副总裁兼首席财务官[111] - 安妮特·阿隆佐（Annette Alonzo）50岁，自2016年4月起担任弗罗斯特银行集团执行副总裁兼首席人力资源官[111] 公司竞争相关 - 公司面临来自各类金融机构的激烈竞争，行业竞争可能因多种变化加剧，去中介化或导致费用收入、客户存款及相关收入损失[137] - 公司成功竞争取决于发展客户关系、扩大市场地位、产品服务范围及推出新产品服务的速度等因素[138] 公司会计与风险管理相关 - 公司会计估计和风险管理依赖分析与预测模型，模型不准确可能导致损失[143] 活期存款利息规定废除影响 - 自2011年7月21日起联邦禁止金融机构对活期存款支付利息的规定废除，若公司跟进或增加利息支出、降低净息差[146] 公司商誉和无形资产情况 - 截至2018年12月31日，公司有6.586亿美元商誉和其他无形资产，未来可能因多种因素减值[149] 公司子公司股息相关 - 公司主要从子公司股息获取收入，法律和法规限制子公司向公司支付股息，若无法收到股息可能影响业务[155] 公司收购相关风险 - 公司收购存在多种风险，包括潜在负债、资产质量问题、业务中断等，可能稀释股东价值[157] - 金融机构收购需获得监管批准，近年来获批难度增加，可能影响公司收购机会[160] 公司流动性风险 - 公司面临流动性风险，多种因素可能影响其获取资金的能力，无法维持充足流动性将影响业务[161] 公司人才相关风险 - 公司成功很大程度取决于吸引和留住关键人才的能力，但可能无法招聘或留住人才，且无与高级管理人员的雇佣或非竞争协议[162] 公司外部供应商相关风险 - 公司运营依赖外部供应商，若供应商出现问题或未按协议履行，可能对业务和财务状况产生重大不利影响，更换供应商也可能带来延迟和费用[170][171][173] 金融服务行业技术变革影响 - 金融服务行业技术变革迅速，公司可能无法有效实施和营销新技术产品和服务，跟不上变革可能影响业务和财务状况[174] 公司诉讼风险 - 公司面临与信托责任相关的诉讼风险，若索赔和法律行动未得到有利解决，可能导致重大财务责任和声誉损害[175] - 公司面临与知识产权相关的诉讼风险，若被认定侵权，可能需支付巨额赔偿或版税，或增加运营费用[176][177] 公司环境责任风险 - 公司贷款组合很大一部分以不动产作抵押，可能面临环境责任风险，相关成本和负债可能影响业务和财务状况[178] 外部事件对公司业务影响 - 恶劣天气、自然灾害、战争或恐怖主义等外部事件可能影响公司业务，导致存款基础不稳定、贷款还款能力受损等[180] 税收法律变化对公司影响 - 公司受税收法律变化影响，可能增加有效税率，影响当前和未来财务表现，且《减税与就业法案》影响不确定[182] 公司股票相关情况 - 公司股票价格可能因多种因素波动，且交易量低于其他大型金融服务公司，大量销售或预期销售可能导致股价下跌[184][188] - 公司未来可能减少或取消普通股股息，这或对股价产生不利影响[189] - 若公司选择递延次级可递延利息债券的利息支付，或不宣布和支付A类优先股股息，普通股股息的宣布或支付可能受限[190] - 公司普通股不是银行存款，不受联邦存款保险公司等机构的损失保险，投资有风险[191] - 联邦银行法的规定可能使第三方收购公司变得困难，或对公司普通股股价产生不利影响[192] 公司设施情况 - 公司总部位于得克萨斯州圣安东尼奥市中心，设施为租赁，还在多个地区拥有或租赁其他设施[194]