财务数据关键指标变化 - 2020年第一季度净销售额为2.807亿美元，较2019年第一季度的3.023亿美元下降7.1%，较2019年第四季度的3.012亿美元下降6.8%[82] - 2020年第一季度毛利润为9580万美元，2019年第一季度为1.124亿美元，2019年第四季度为1.094亿美元；毛利率为34.1%，2019年第一季度为37.2%，2019年第四季度为36.3%[82] - 2020年第一季度净利润为2020万美元，摊薄后每股收益0.38美元；2019年第一季度净利润为3170万美元，摊薄后每股收益0.62美元；2019年第四季度净利润为4720万美元，摊薄后每股收益0.90美元[82] - 2020年第一季度经营活动现金流为5370万美元，净现金流为正1140万美元，包括偿还1660万美元长期债务和1420万美元资本支出[82] - 2020年第一季度与2019年同期相比，销售成本减少约500万美元，降幅2.6%；总运营费用减少约30万美元，降幅0.4%；利息收入减少68.8%；利息费用减少42.0%；所得税费用减少55.8%[94] - 2020年第一季度销售、一般和行政费用（SG&A）减少约150万美元，研发费用（R&D）增加约150万美元；SG&A占销售额比例2020年为15.0%，2019年为14.5%；R&D占比2020年为8.4%，2019年为7.3%[96] - 2020年3月31日和2019年12月31日，公司营运资金分别为5.323亿美元和5.246亿美元[104] - 2020年和2019年第一季度资本支出分别为1260万美元和1630万美元，2020年第一季度资本支出约占净销售额的4.5%，略低于5% - 9%的目标范围[105] - 2019年12月31日至2020年3月31日，公司现金及现金等价物从2.584亿美元增至2.695亿美元[108] - 2020年和2019年第一季度经营活动提供的净现金流分别为5370万美元和6990万美元[109][111] - 2020年和2019年第一季度投资活动使用的净现金及现金等价物分别为1760万美元和1715.2万美元[109][112] - 2020年和2019年第一季度融资活动使用（提供）的净现金及现金等价物分别为2140万美元和960万美元[109][113] 各条业务线数据关键指标变化 - 2020年第一季度汽车市场销售额占总销售额的11%，计算市场占比从2019年的15%升至17%，工业市场占比从29%降至26%[94][95] 公司收购计划 - 公司预计在2020年下半年完成对Lite - On Semiconductor Corporation的收购，基于2020年3月31日汇率，收购总价约4.26亿美元[83] 公司资金状况 - 截至2020年3月31日，公司现金、现金等价物和短期投资为2.724亿美元，美国信贷安排循环部分还有2.5亿美元额外借款额度[88] - 公司亚洲子公司全球信贷安排总额为1.628亿美元，截至2020年3月31日，未偿还借款为1340万美元，未偿还信用证为40万美元[101] - 美国信贷安排可循环借款最高2.5亿美元，另有2.5亿美元定期贷款，到期日为2021年10月26日，定期贷款剩余部分按季度分期偿还，2020年前三季度每季度780万美元，最后一年每季度940万美元，还可申请增加最高2亿美元承诺额度[102] - 截至2020年3月31日，短期债务中外国信贷额度为1.3397万美元，长期债务总计8.1872万美元，扣除流动部分和未摊销债务发行成本后，长期债务净额为4.6011万美元[104] - 截至2020年3月31日，外国子公司持有约1.436亿美元现金、现金等价物和投资，其中约2140万美元分配时可能需缴纳非美国预扣税，920万美元在中国[106] - 截至2020年3月31日，公司短期投资总计290万美元[107] 公司面临风险 - 客户订单可取消或修改且通常无惩罚，大量取消或减少订单量会影响公司净销售额、经营业绩和财务状况[131] - 制造工厂生产可能因自然灾害等原因中断，影响产品供应和销售[132] - 新技术可能使竞争对手开发新产品，导致公司产品需求下降，影响净销售额、市场份额等[133] - 公司依赖第三方供应商，无法及时获得充足供应会影响声誉、经营业绩和财务状况[135] - 公司面临诉讼风险，包括证券集体诉讼和知识产权诉讼，可能产生高额辩护费用[139] - 产品可能被发现有缺陷，引发保修和产品责任索赔，损害公司业务和声誉[140] - 公司面临利率风险，会影响营运资金成本和利息费用[143] - 公司有大量债务，可能影响业务、经营业绩、财务状况和偿债能力[144] - 公司国际业务面临风险，如政府政策变化、关税限制等，影响财务表现和经营业绩[155] - 公司季度经营业绩变化可能导致股价波动[164]