现金及现金等价物情况 - 截至2020年9月30日和2019年12月31日，公司现金及现金等价物分别为104,148千美元和180,886千美元[30] - 截至2020年9月30日，公司现金及现金等价物为1.041亿美元，占总资产的61.7%；截至2019年12月31日，现金及现金等价物为1.809亿美元，占总资产的76.9%[225] - 2020年第三季度和前三季度，公司现金及现金等价物利息收入分别少于10万美元和80万美元[225] 营收情况 - 2020年第三季度和2019年第三季度，公司营收分别为7,363千美元和4,865千美元；2020年前九个月和2019年前九个月，营收分别为15,439千美元和15,716千美元[33] - 2020年前9个月，公司记录累计追溯调整，减少收入确认520万美元，此外还有合同负债调整[59] - 2020年前9个月，公司确认了2019年12月31日递延收入余额中的830万美元收入[60] - 公司与Servier的合作协议中，前期付款1.05亿美元，2020年和2019年前九个月分别确认收入约970万美元和440万美元[108][109][110] - 2020年7月6日，吉利德通知终止合作协议，该协议于9月4日终止，2020年和2019年前九个月分别确认收入约390万美元和1000万美元[112][113] 研发费用情况 - 2020年第三季度和2019年第三季度，公司研发费用分别为24,873千美元和19,791千美元；2020年前九个月和2019年前九个月，研发费用分别为74,935千美元和62,512千美元[33] 运营亏损情况 - 2020年第三季度和2019年第三季度，公司运营亏损分别为26,044千美元和21,978千美元；2020年前九个月和2019年前九个月，运营亏损分别为86,348千美元和65,343千美元[33] - 公司自成立以来一直有重大运营亏损，预计未来仍会亏损，可能无法实现或维持盈利[19] - 2020年第三季度合并运营亏损2604.4万美元，2019年同期合并运营亏损2197.8万美元[119] - 2020年前三季度合并运营亏损8634.8万美元，2019年同期合并运营亏损6534.3万美元[120] 净亏损情况 - 2020年第三季度和2019年第三季度，公司净亏损分别为26,016千美元和20,742千美元；2020年前九个月和2019年前九个月，净亏损分别为85,553千美元和71,961千美元[33] - 2020年前九个月净亏损8555.3万美元，2019年同期为7196.1万美元[39] 资金需求与运营支持情况 - 公司需要大量额外资金，若无法筹集足够资金，可能会延迟、减少或取消部分或全部研究、产品开发和商业化工作[19] - 管理层认为现有现金、现金等价物、预期运营收入和可用信贷能支持公司运营至2022年，之后公司持续运营依赖于继续筹集额外资金[48] 技术与市场风险情况 - ARCUS是新技术，难以预测产品候选开发的时间、成本和潜在成功，多数产品候选的安全性和有效性尚未在人体中评估[21] - 公司在快速技术变革的行业面临激烈竞争，竞争对手可能先获得监管批准或开发出更安全有效的产品候选[23] - 临床试验设计和实施困难、昂贵、耗时且结果不确定，无法成功及时开展临床试验并获得监管批准将严重损害公司业务[26] 股东权益与股份情况 - 2019年1月1日，公司A类优先股2565万股，B类优先股2195.6095万股，普通股1671.7117万股，股东权益总额39960美元[36] - 2019年3月31日，股东权益总额降至10830美元[36] - 2019年6月30日，A类和B类优先股全部转换为普通股，普通股增至5140.1015万股，股东权益总额升至173978美元[36] - 2020年9月30日，普通股为5328.5492万股，股东权益总额为63824美元[36] - 2019年4月1日公司完成首次公开募股，发行并出售908.5万股普通股，发行价每股16美元，扣除承销折扣、佣金约1020万美元和发行成本约460万美元后，净收益约1.305亿美元[45] - IPO时，已发行和流通的普通股按1比2.134686进行反向拆分，A类和B类优先股转换比例也相应调整[46] - IPO结束时，所有流通的可转换优先股自动转换为2230.119万股普通股，流通的可转换应付票据（含应计利息）结算为292.1461万股普通股[47] - 首次公开募股完成后，A 类和 B 类可转换优先股自动转换为 22301190 股普通股，未偿还的可转换应付票据及应计利息转换为 2921461 股普通股[74] - 2019 年 4 月 1 日，公司将授权股份增加至 2.1 亿股，其中 2 亿股为面值 0.000005 美元的普通股，1000 万股为面值 0.0001 美元的优先股[75] 现金流情况 - 2020年前九个月经营活动净现金使用量为7393.4万美元，2019年同期为5045.9万美元[39] - 2020年前九个月投资活动净现金使用量为393.5万美元，2019年同期为1913.7万美元[39] - 2020年前九个月融资活动净现金提供量为113.1万美元，2019年同期为17266.8万美元[39] 会计政策变更情况 - 2020年1月1日公司采用ASC 842，在资产负债表记录租赁负债1160万美元、使用权资产680万美元，并减少现有递延租金余额480万美元[67] - 2019年1月1日公司采用ASC 606，第一季度记录100万美元过渡调整，以减少2019年1月1日累计亏损的期初余额[68][69] - 采用ASC 606后，公司收入确认的重大变化涉及某些期权费和里程碑付款的会计处理以及收入确认模式[70] 收入来源情况 - 公司收入主要通过合作研究、许可、开发和商业化协议产生[55] 股票期权情况 - 截至 2020 年 9 月 30 日，2006 年计划有 739781 份股票期权未行使，2015 年计划有 4630268 份，2019 年计划有 5054217 份[76][77][79] - 2019 年激励计划初始提供 475 万股，2020 年 1 月 1 日增加 2046209 股；2019 年员工股票购买计划初始预留 52.5 万股，2020 年 1 月 1 日增加 511552 股[79][80] - 2020 年前九个月，员工股票购买计划发行 42620 股（2019 年 10 月 21 日 - 2020 年 2 月 29 日）和 83608 股（2020 年 3 月 1 日 - 2020 年 8 月 31 日），确认基于股份的薪酬费用 0.3 百万美元[80] - 2020 年第三季度员工和非员工基于股份的薪酬费用为 370.9 万美元，2019 年同期为 249.1 万美元；2020 年前九个月为 993.2 万美元，2019 年同期为 631.9 万美元[82] - 截至 2020 年 9 月 30 日的九个月，公司股票期权计划中，年初余额 8919116 股，授予 3506334 股，行使 1193556 股， forfeited/canceled 807628 股，期末余额 10424266 股[83] - 2020 年和 2019 年前九个月行使股票期权的内在价值分别为 820 万美元和 530 万美元[83] - 截至 2020 年 9 月 30 日，与未归属股票期权相关的未确认薪酬成本约为 3310 万美元，预计在 2.7 年的加权平均期间内确认[84] 租赁情况 - 2020 年前九个月，公司对现有房地产租赁进行四项修订，MCAT 扩展空间预计建设成本最高 0.9 百万美元，年租金 0.5 百万美元，年上调 3%；总部扩展空间年租金低于 0.1 百万美元，年上调 3%，截至 9 月 30 日使用权资产和租赁负债为 0.2 百万美元[90] - 2020年9月30日止九个月，公司租赁成本总计2436000美元，其中经营租赁成本1431000美元、短期租赁成本292000美元、可变租赁成本713000美元[94] - 截至2020年9月30日，不可撤销租赁一年以上的未来租赁付款总额为1.3285亿美元，减去利息后，经营租赁负债总额为1.0964亿美元[94] - 2020年9月30日止九个月，经营租赁使用的经营现金流为191.7万美元，因取得使用权资产产生的经营租赁负债为62.3万美元[94] 可转换应付票据情况 - 2019年3月，公司发行3960万美元可转换应付票据，年利率6%，结算时以2921461股普通股结算，结算价每股13.60美元[96][97] 信贷额度情况 - 太平洋西部银行循环信贷额度总计3000万美元，到期日为2022年6月23日，若满足条件则延至2023年6月23日，利率为可变年利率[99][100][101] 税率情况 - 公司预计2020年全年有效税率为0%，递延所得税资产已全额计提减值准备[101][102] 公允价值计量资产情况 - 截至2020年9月30日，公司按公允价值计量的资产中，货币市场基金为11000美元；截至2019年12月31日，货币市场基金为3395000美元，回购协议为173000000美元[107] 业务板块情况 - 公司通过两个可报告业务部门开发候选产品，分别是治疗和食品[42] - 公司有两个可报告业务板块：治疗和食品，首席运营决策官根据板块收入和经营亏损评估业绩和分配资源[114] 各业务板块收入情况 - 2020年第三季度治疗业务收入704.8万美元，食品业务收入31.5万美元，总业务收入736.3万美元；2019年同期治疗业务收入471.9万美元，食品业务收入14.6万美元，总业务收入486.5万美元[119] - 2020年前三季度治疗业务收入1354.1万美元，食品业务收入189.8万美元，总业务收入1543.9万美元；2019年同期治疗业务收入1435.7万美元，食品业务收入135.9万美元，总业务收入1571.6万美元[120] 各业务板块运营现金支出情况 - 2020年第三季度治疗业务运营现金支出1761.2万美元，食品业务运营现金支出146.7万美元，总运营现金支出1907.9万美元；2019年同期治疗业务运营现金支出1837.1万美元，食品业务运营现金支出194.2万美元，总运营现金支出2031.3万美元[119] - 2020年前三季度治疗业务运营现金支出5598.6万美元，食品业务运营现金支出587.3万美元，总运营现金支出6185.9万美元；2019年同期治疗业务运营现金支出5302.4万美元，食品业务运营现金支出612.6万美元，总运营现金支出5915万美元[120] 各业务板块运营亏损情况 - 2020年第三季度治疗业务运营亏损1056.4万美元，食品业务运营亏损115.2万美元，总运营亏损1171.6万美元；2019年同期治疗业务运营亏损1365.2万美元，食品业务运营亏损179.6万美元，总运营亏损1544.8万美元[119] - 2020年前三季度治疗业务运营亏损4244.5万美元，食品业务运营亏损397.5万美元，总运营亏损4642万美元；2019年同期治疗业务运营亏损3866.7万美元，食品业务运营亏损476.7万美元，总运营亏损4343.4万美元[120] 子公司情况 - 公司拥有多家全资子公司，包括Elo Life Systems, Inc.、Elo Life Systems Australia Pty Ltd和Precision BioSciences UK Limited [43]