薪资保护计划贷款相关 - 公司于2020年4月24日获得薪资保护计划贷款约650万美元[157] - 薪资保护计划灵活性法案将贷款宽限期从8周延长至24周，薪资支出比例从75%降至60%，允许修改贷款期限从2年至5年[158] - 因总薪资保护计划贷款收益超过200万美元，公司的贷款豁免申请将接受美国小企业管理局审计[159] - 2020年4月24日，公司获得薪资保护计划贷款约650万美元，原规定至少75%用于支付符合条件的工资成本，后贷款宽限期延长至24周，工资支出比例降至60% [234] - 2020年4月20日公司与Liberty Bank签订PPP票据获约650万美元贷款，年利率1.00%，2022年4月16日到期[284][285] - 原CARES法案要求至少75%贷款用于合格工资成本，2020年6月5日PPP灵活性法案将贷款减免期从8周延至24周，工资支出比例降至60%[286][288] 股权相关决策 - 2020年5月8日股东批准增加1.125亿股普通股授权，使总授权股数从2.25亿股增至3.375亿股[160] - 2020年5月8日股东批准修订2018年综合激励计划，授权增发400万股普通股，非员工董事奖励公允价值上限从20万美元提高到25万美元[161][162] 二级贷款相关 - 2020年6月8日公司签订猎户座信贷协议第五次修订案，贷款人承诺提供最高3500万美元的二级贷款[165] - 二级贷款可在2020年6月5日至9月14日期间提取，每次提款不少于500万美元，30天内不超过1500万美元，需在2021年9月1日前还清[166] - 公司需支付100万美元期权费，每次提取二级贷款需支付提取金额5%的初始提取折扣，若6个月内未全额偿还需额外支付10%，9个月内未全额偿还需额外支付20%[167] - 二级贷款未偿还金额按每年9.9%支付现金利息，每年2.05%的实物支付利息将累计到现有Orion贷款的未偿还本金余额中[169] - 若公司发行债务或股权，需将债务发行净收益的100%和股权发行净收益的50%用于偿还二级贷款未偿还金额[171] - 2020年6月8日，公司签订第五次修订协议，贷款人承诺在6月8日至9月14日提供最高3500万美元的延迟提取贷款，需在2021年9月1日偿还[231] - 第五次Orion修订案下，贷款人承诺在2020年执行日至9月14日期间提供最高3500万美元的延迟提取贷款[248] 公司运营与生产相关 - 公司自1969年成立，2003年开始商业销售固定式燃料电池发电厂，已生产超1000万兆瓦时清洁电力[154] - 2020年3月18日公司暂停康涅狄格州托灵顿制造工厂运营，暂定6月22日恢复[156] - 若按计划6月22日恢复生产，预计不会对当前项目进度产生重大不利影响，否则项目进度和融资可能受影响[156] - 2020年6月5日，公司通知B. Riley FBR, Inc.终止2019年10月4日的市场发行销售协议，于2020年6月12日下午5点生效[172] - 2020年4月30日的年化生产率为16.5兆瓦，受COVID - 19疫情导致的工厂持续关闭影响[248] 财务数据关键指标变化（三个月） - 2020年4月30日止三个月总营收1888万美元，较2019年同期的921.6万美元增加966.4万美元，增幅105%[174] - 2020年4月30日止三个月产品收入成本降至283.8万美元，较2019年同期的639.3万美元减少355.5万美元，降幅56%[175] - 2020年4月30日止三个月服务和许可收入为697.2万美元，较2019年同期的259.8万美元增加437.4万美元，增幅168%[178] - 2020年4月30日止三个月发电收入为463.1万美元，较2019年同期的163.3万美元增加299.8万美元，增幅184%[182] - 2020年4月30日止三个月，先进技术合同收入为730万美元，较2019年同期的500万美元增长230万美元，增幅46%[184] - 2020年和2019年4月30日止三个月，行政和销售费用分别为720万美元和980万美元，较上年同期减少[186] - 2020年4月30日止三个月，研发费用降至110万美元，而2019年同期为420万美元[187] - 2020年和2019年4月30日止三个月，运营亏损分别为810万美元和1760万美元，亏损有所减少[188] - 2020年和2019年4月30日止三个月，利息费用分别为360万美元和180万美元，有所增加[189] - 2020年4月30日止三个月，普通股认股权证负债公允价值变动费用为340万美元[190] - 2020年和2019年4月30日止三个月，其他收入（费用）净额分别为收入30万美元和费用3万美元[191] - 2020年和2019年4月30日止三个月，所得税收益净额分别为1万美元和7万美元[192] - 2020年和2019年4月30日止三个月，归属于普通股股东的净亏损分别为1560万美元和2290万美元，每股亏损分别为0.07美元和2.06美元[199] 财务数据关键指标变化（六个月） - 2020年4月30日止六个月服务和许可收入从2019年同期的1440万美元降至1260万美元，减少180万美元，降幅12%[204] - 2020年4月30日止六个月服务和许可收入成本从2019年同期的1410万美元降至760万美元，减少650万美元，降幅46%[205] - 2020年4月30日止六个月服务和许可收入毛利润从2019年同期的30万美元增至500万美元，增加470万美元，增幅1534%，毛利率从2.1%升至39.7%[206] - 2020年4月30日止六个月发电收入从2019年同期的310万美元增至1010万美元，增加700万美元，增幅224%，成本从330万美元增至1120万美元，增加790万美元，增幅239%，毛亏损从21万美元增至118万美元，增加97万美元，增幅463%[207] - 2020年4月30日止六个月先进技术合同收入从2019年同期的950万美元增至1250万美元，增加300万美元，增幅31%，成本从560万美元增至800万美元，增加240万美元，增幅42%，毛利润从390万美元增至450万美元，增加60万美元，增幅16%，毛利率从40.7%降至35.9%[208] - 2020年4月30日止六个月行政和销售费用从2019年同期的1660万美元降至1240万美元[209] - 2020年4月30日止六个月研发费用从2019年同期的1050万美元降至230万美元[211] - 2020年4月30日止六个月运营亏损从2019年同期的3290万美元降至1130万美元[212] - 2020年4月30日止六个月利息费用从2019年同期的430万美元增至690万美元[213] - 2020年和2019年4月30日止六个月归属于普通股股东的净亏损分别为5670万美元和5590万美元，每股亏损分别为0.27美元和5.77美元[225] - 2020年4月30日止六个月经营活动净现金使用量为1470万美元，2019年同期为1820万美元[252] - 2020年4月30日止六个月投资活动净现金使用量为1430万美元，2019年同期为2940万美元[255] - 2020年4月30日止六个月融资活动净现金流入为6280万美元，2019年同期为2040万美元[256] 项目与合作协议相关 - 公司需在2020日历年实现与埃克森美孚研究与工程公司联合开发协议中500万美元的技术性能里程碑[226] - 2019年11月5日，公司与埃克森美孚研究与工程公司签订联合开发协议，可获500万美元排他性和技术访问费、最高4500万美元研发费用和最高1000万美元里程碑付款[233] 公司财务状况相关 - 截至2020年4月30日，不受限制的现金及现金等价物为2910万美元，相比2019年10月31日的940万美元有所增加，其中Orion信贷协议资助的项目现金及现金等价物为1860万美元，2019年10月31日为0 [235] - 截至2020年4月30日，售后回租交易相关的项目资产融资义务为5570万美元，未来所需付款为2470万美元[240] - 公司预计在项目开始商业运营后，为项目资产组合寻求低成本的长期债务和税收权益融资[236] - 公司业务模式需要大量外部融资，若无法获得融资或满足融资条件，可能对财务状况和运营产生重大不利影响[226] - 截至2020年4月30日，运营项目总装机容量为32.6兆瓦，在建项目总装机容量为40.6兆瓦[241][243] - 截至2020年4月30日，服务和许可积压订单为1.833亿美元，较2019年4月30日的2.243亿美元有所下降；发电积压订单为11亿美元，较2019年4月30日的10亿美元有所上升；产品销售积压订单为0，较2019年4月30日的1000美元有所下降；先进技术合同积压订单为5680万美元，较2019年4月30日的3290万美元有所上升[244] - 截至2020年4月30日，无限制现金及现金等价物为2910万美元，较2019年10月31日的940万美元有所上升；其中，Orion Facility提供的项目现金及现金等价物为1860万美元，较2019年10月31日的0有所上升[247] - 截至2020年4月30日，短期受限现金为810万美元，较2019年10月31日的350万美元有所上升[248] - 截至2020年4月30日和2019年10月31日，应收账款和未开票应收账款分别为1800万美元和1460万美元[250] - 截至2020年4月30日和2019年10月31日，总库存分别为6400万美元和5670万美元[250] - 截至2020年4月30日和2019年10月31日，总项目资产分别为1.539亿美元和1.441亿美元[250] - 2020财年预计资本支出少于100万美元，2019财年资本支出为220万美元[250] - 截至2020年4月30日，公司重大承诺和合同义务总计2.88亿美元，其中不到1年需支付5772.5万美元，1 - 3年需支付9568.1万美元，3 - 5年需支付6085.2万美元，超过5年需支付7369.5万美元[260] - 截至2020年4月30日，公司运营组合为32.6兆瓦，先进技术合同积压总计5680万美元，其中4660万美元已获资金，1020万美元未获资金[291][293] - 截至2020年4月30日，公司约1.0%的现金及现金等价物为非美元货币，主要是欧元、加元和韩元[300] 其他信贷协议相关 - 2019年10月31日，公司签订2亿美元的Orion信贷协议，当日提取1450万美元，11月22日提取6550万美元，剩余1.2亿美元可在首次提款后的18个月内提取[230] - 2019年10月31日，公司与Orion Energy Partners Investment Agent, LLC签订2亿美元高级担保信贷安排协议，首次提款1450万美元，扣除贷款折扣后收到1410万美元[262][263] - 2019年11月22日，公司第二次提款6550万美元，扣除贷款折扣后收到6390万美元，同时向Orion Lenders发行认股权证，可购买最多1400万股公司普通股[264] - 公司可在首次提款后的18个月内，经代理方批准，提取Orion Facility剩余额度最多1.2亿美元[265] - Orion Credit Agreement规定，现金利息按年利率9.9%按季度支付，实物支付利息按年利率2.05%累计[266] - Orion Facility未偿还本金将在7年内按直线法摊销，从首次提款一年后开始按季度支付[267] - 与首次提款和第二次提款相关的认股权证发行导致截至2019年10月31日记录390万美元负债[269] - 公司因第二次融资需设立500万美元债务储备金，图莱里BioMAT项目相关条件已满足，格罗顿项目部分条件待达成[270] - 2020年1月20日的协议要求公司在2021年11月1日前赎回FCE Ltd.的1系列优先股或存入足够现金[271] - 2020年2月11日的第三修正案将TRS Fuel Cell, LLC加入协议，Crestmark售后回租交易所得扣除约100万美元后存入项目收益账户，部分资金有特定用途，截至4月30日剩余约650万美元[272] - 2020年4月30日的第四修正案允许从项目收益账户释放350万美元，圣贝纳迪诺项目被加入协议，项目回报金额为500万美元[273][274] - 截至2019年10月31日，公司与康涅狄格绿色银行有180万美元长期贷款协议，2019年12月19日追加300万美元贷款，利率前期为5%，后期为8%，截至2020年4月30日余额为480万美元[275][276] - 2019年5月9日，布里奇波特燃料电池项目与康涅狄格绿色银行签订600万美元次级信贷协议，利率8%，截至2020年4