公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2019年3月31日，公司总资产为3.13261亿美元，较2018年9月30日的3.07083亿美元增长1.9%[19] - 2019年第一季度净销售额为2.30447亿美元，较2018年同期的2.15911亿美元增长6.7%；上半年净销售额为4.51962亿美元，较2018年同期的4.18391亿美元增长7.9%[21] - 2019年第一季度净利润为386万美元，较2018年同期的340.4万美元增长13.4%；上半年净利润为605.7万美元，较2018年同期的858.5万美元下降29.5%[21] - 2019年上半年经营活动产生的现金流量净额为2259.3万美元，较2018年同期的2173.8万美元增长3.9%[24] - 2019年上半年投资活动使用的现金流量净额为1708.1万美元，较2018年同期的1052.5万美元增长62.3%[24] - 2019年上半年融资活动使用的现金流量净额为362.7万美元，较2018年同期的966.3万美元下降62.5%[24] - 截至2019年3月31日，公司现金及现金等价物为1128.3万美元，较2018年9月30日的939.8万美元增长20.1%[19] - 截至2019年3月31日，公司普通股股东权益为1.53181亿美元，较2018年9月30日的1.46726亿美元增长4.4%[19] - 2019年3月31日止三个月和六个月，基本每股收益分别为0.17美元和0.27美元，摊薄后每股收益相同；2018年同期分别为0.15美元和0.38美元[51] - 2019年和2018年截至3月31日的三个月，公司总利息支出分别约为130万美元和110万美元；六个月分别约为260万美元和230万美元[59] - 截至2019年3月31日和2018年9月30日，公司持有的库存股分别为78,726股和136,897股，总计约60万美元和100万美元[62] - 截至2019年3月31日和2018年9月30日，公司资本和融资租赁义务分别为45,623,000美元和41,142,000美元，净额分别为44,780,000美元和40,406,000美元[64] - 截至2019年3月31日和2018年9月30日，公司财产和设备净值分别为191,439,000美元和188,768,000美元[65] - 2019年和2018年截至3月31日的三个月，折旧和摊销费用分别为7,290,000美元和7,410,000美元；六个月分别为14,576,000美元和14,825,000美元[67] - 截至2019年3月31日和2018年9月30日，公司商誉和其他无形资产净值分别为6,464,000美元和5,648,000美元[68] - 截至2019年3月31日和2018年9月30日，公司应计费用分别为17,325,000美元和17,851,000美元[69] - 2019年第一季度净销售额为2.304亿美元，较2018年同期的2.159亿美元增加1450万美元，增幅6.7%；上半年净销售额为4.52亿美元，较2018年同期的4.184亿美元增加3360万美元，增幅8.0%[83] - 2019年第一季度净利润为390万美元，较2018年同期的340万美元增加50万美元，增幅13.4%；上半年净利润为610万美元，较2018年同期的860万美元减少250万美元，降幅29.4%[83] - 2019年第一季度EBITDA为1340万美元，较2018年同期的1310万美元增加40万美元，增幅2.7%；上半年EBITDA为2470万美元，较2018年同期的2270万美元增加210万美元，增幅9.1%[87] - 截至2019年3月31日，现金及现金等价物为1130万美元，信贷安排下可用借款额度为3880万美元，未使用、已开具且未到期的信用证为100万美元[87] - 截至2019年3月31日的三个月，净销售额增至2.304亿美元，较去年同期增长1450万美元，增幅6.7%[103][104] - 截至2019年3月31日的三个月，毛利润增至6220万美元，较去年同期增长390万美元，增幅6.7%，毛利率维持在27.0%[103][105] - 截至2019年3月31日的三个月，门店费用增至5020万美元，较去年同期增长370万美元，增幅7.9%，占销售额的比例从21.5%升至21.8%[103][107] - 截至2019年3月31日的三个月，行政费用增至580万美元，较去年同期增长30万美元，增幅5.6%，占销售额的比例维持在2.5%[103][108] - 截至2019年3月31日的三个月，开业前和搬迁费用降至20万美元，较去年同期减少50万美元，降幅77.5%，占销售额的比例从0.3%降至0.1%[103][109] - 截至2019年3月31日的六个月，净销售额增至4.52亿美元，较去年同期增长3360万美元，增幅8.0%[113][114] - 截至2019年3月31日的六个月，毛利润增至1.214亿美元，较去年同期增长990万美元，增幅8.9%，毛利率从26.6%升至26.9%[113][116] - 截至2019年3月31日的六个月，门店费用增至9930万美元，较去年同期增长770万美元，增幅8.3%，占销售额的比例从21.9%升至22.0%[113][118] - 截至2019年3月31日的六个月，行政费用增至1110万美元，较去年同期增长40万美元，增幅3.4%，占销售额的比例从2.6%降至2.5%[113][119] - 截至2019年3月31日的三个月和六个月，所得税费用分别降至100万美元和156.5万美元，有效所得税率分别降至20.3%和[111][113] - 2019年3月31日止六个月，开店和搬迁费用降至80万美元，减少40万美元，降幅33.1%，占销售额比例为0.2%，2018年同期为120万美元，占比0.3%[120] - 2019年3月31日止六个月，利息费用增加30万美元，增幅14.7%，若资本和融资租赁义务归类为经营租赁，利息费用占销售额比例将分别降低约50和45个基点[121] - 2019年3月31日止六个月，所得税费用增至160万美元，增加450万美元，2018年同期为300万美元收益，有效所得税税率降至约20.5%[122] - 2019年3月31日止六个月，净利润为610万美元，摊薄后每股收益0.27美元，2018年同期为860万美元，摊薄后每股收益0.38美元[123] - 2019年3月31日止三个月，EBITDA增至1340万美元，增幅2.7%；六个月增至2470万美元，增幅9.1%，占销售额比例分别为5.8%和5.5%[124] - 截至2019年3月31日，公司现金及现金等价物为1130万美元，信贷安排下可用借款额度为3880万美元[130] - 2019年3月31日止六个月，经营活动提供的净现金增至2260万美元，增加90万美元，增幅3.9%；投资活动使用的净现金增至1710万美元，增加660万美元，增幅62.3%；融资活动使用的现金为360万美元[133][134][137][138] - 截至2019年3月31日和2018年9月30日，公司信贷安排下的未偿还借款分别为1020万美元和1320万美元，可用借款额度分别为3880万美元和3580万美元[142] 各条业务线数据关键指标变化 - 2019年3月31日止三个月和六个月，杂货销售占比分别为68%和68%，膳食补充剂为22%和21%，其他为10%和11%；2018年同期杂货为67%和67%，膳食补充剂为23%和22%，其他为10%和11%[33] - 2019年3月31日止三个月，杂货、膳食补充剂、其他收入分别为157802000美元、49700000美元、22945000美元；六个月分别为309103000美元、95484000美元、47375000美元；2018年同期数据不同[49] 门店运营情况 - 截至2019年3月31日，公司在19个州经营152家门店，较2018年9月30日的148家增加4家[30] - 截至2019年3月31日，公司在19个州经营152家门店，过去五年门店数量复合年增长率为15.5%，2019财年计划开设7 - 8家新店，已开5家，计划搬迁5家，已搬迁3家[79][81] - 2019年第一季度新开1家门店；上半年新开5家门店，关闭1家门店，截至3月31日共运营152家门店；计划2019财年新开7 - 8家门店，新店年增长率为4.7% - 5.4%[87] - 2019年上半年搬迁2家门店，计划2019财年共搬迁5家门店[87] 税收相关情况 - 2019财年（截至9月30日）美国联邦所得税税率为21.0%，2018财年混合税率约为24.3%；税改使公司递延税项余额重计量在2018年3月31日止六个月和2018财年产生约430万美元非现金税收利益[36] - 2018年截至3月31日的六个月，税改法案导致公司递延税项余额重估产生约430万美元的非现金税收优惠[71] 合同负债与礼品卡情况 - 截至2019年3月31日和2018年9月30日，未兑换礼品卡合同负债余额均为100万美元；2019年3月31日止三个月和六个月的收入分别包含约20万美元和50万美元2018年9月30日未兑换礼品卡合同负债余额[48] 信贷安排情况 - 信贷安排额度为5000万美元，含500万美元备用信用证子限额，到期日为2021年1月31日；2019年3月31日和2018年9月30日，未偿还金额分别为1020万美元和1320万美元，可用借款额度分别为3880万美元和3580万美元[53][56] 租赁项目情况 - 截至2019年3月31日和2018年9月30日，公司分别有21个和20个租赁项目计入资本和融资租赁义务[58] 会计准则相关情况 - 公司于2018年10月1日采用ASU 2014 - 09及相关修订，对2019年3月31日止三个月和六个月合并财务报表无重大影响[37][38] - ASU 2017 - 04、ASU 2016 - 02、ASU 2018 - 07将于2020财年第一季度对公司生效，公司正评估影响；公司计划在实施ASU 2016 - 02时选择ASU 2018 - 01实用权宜方法[39][40][42][43] 股息与股票回购情况 - 2019年和2018年3月31日止三个月和六个月，公司均未宣告股息[52] - 2016年5月4日，公司董事会授权一项为期两年的股票回购计划，可回购至多1000万美元普通股，2018年5月2日该计划延长两年至2020年5月4日，目前可回购金额约为830万美元[60][61] - 公司股票回购计划将于2020年5月4日到期，尚余约830万美元可用于回购[131] 资本支出计划 - 2019财年第三和第四季度，公司计划在开店和搬迁方面的资本支出约为990万至1290万美元[132] 公司内部控制与风险情况 - 公司管理层评估认为截至2019年3月31日披露控制与程序有效[151] - 公司最近一个财季财务报告内部控制无重大影响的变化[152] - 公司认为目前未决法律诉讼不会对业务等产生重大不利影响[155] - 美墨加贸易紧张，若限制或关闭美市场，将对公司业务等产生重大不利影响[157] - 公司编制合并财务报表需进行估计和假设，实际金额可能与估计不同[147] - 影响公司财务报表判断和估计的关键会计政策包括所得税、长期资产减值和租赁会计[148] - 公司信贷安排在一定程度上受利率变化影响，未使用金融工具进行交易或投机[149] - 公司按《交易法》规则评估披露控制与程序，认识到其只能提供合理保证[150] - 公司定期涉及各类法律诉讼，或有事项按估计损失记录[155] 行业竞争与公司战略影响 - 公司扩张战略导致租赁成本上升，预计未来仍将受此影响[85] - 公司所处行业竞争激烈，未来销售增长和盈利能力可能受竞争和经济条件影响[86][91] 财务报告格式情况 - 公司2019年第一季度季报相关材料以XBRL格式呈现[160] 财年相关情况 - 公司报告经营成果的财年截至9月30日[31]