财务数据关键指标变化 - 截至2019年3月31日和2018年12月31日，公司总资产分别为26.1445亿美元和26.8171亿美元[16] - 2019年第一季度和2018年同期，公司总营收分别为6682.4万美元和6234万美元，同比增长7.2%[20] - 2019年第一季度和2018年同期，公司净亏损分别为3409.1万美元和3287.3万美元，亏损幅度扩大3.7%[20] - 截至2019年3月31日和2018年12月31日，公司股东权益分别为498.6万美元和3216.2万美元[16] - 2019年第一季度和2018年同期，公司经营活动净现金使用分别为3181.9万美元和提供104.6万美元[26] - 2019年第一季度和2018年同期，公司投资活动净现金提供分别为1291.7万美元和2505.9万美元[26] - 2019年第一季度和2018年同期，公司融资活动净现金提供分别为257.8万美元和56.4万美元[26] - 2019年第一季度公司净亏损34.1百万美元，截至2019年3月31日累计亏损增至608.5百万美元，2018年12月31日为574.6百万美元[34] - 2019年3月31日，公司现金及现金等价物为34.3百万美元，有价证券为93.8百万美元，信贷额度未偿还余额为50.2百万美元，2017年定期贷款净账面价值为73.4百万美元[34] - 2019年4月，公司完成股权发行，出售6052631股普通股，扣除包销折扣前净收益108.1百万美元，发行费用0.6百万美元[36] - 截至2019年3月31日，短期受限现金为0.4百万美元[43] - 2019年3月31日和2018年12月31日，公司内部使用的资本化软件净账面价值分别为1.9百万美元和1.7百万美元[59] - 2019年和2018年第一季度，内部使用软件此前资本化金额的摊销费用分别为0.3百万美元和0.4百万美元[59] - 2019年第一季度可供出售证券未实现净收益为286000美元，2018年为未实现净损失170000美元[61] - 2019年3月31日和2018年3月31日，累计其他综合损失期末余额分别为266000美元和904000美元[61] - 2019年和2018年第一季度分别有50万美元和90万美元从其他应计负债准备金中释放并确认为产品收入[83] - 截至2019年3月31日，应收账款为6029.3万美元，递延收入为4462.6万美元[103] - 2019年第一季度，期初递延收入中确认的收入约为50万美元[104] - 截至2019年3月31日，长期递延收入预计满足履约义务后确认900万美元[106] - 2019年3月31日，金融资产公允价值总计9439.3万美元，2018年12月31日为1.34亿美元[110] - 截至2019年3月31日，公司现金等价物和投资总额为9.4393亿美元，较2018年12月31日的13.4亿美元有所下降[112] - 截至2019年3月31日，公司物业和设备净值为2330.2万美元，较2018年12月31日的2433.6万美元有所下降[114] - 截至2019年3月31日和2018年12月31日，与健康保险协议相关的递延成本分别为80万美元和100万美元，每季度摊销成本为20万美元[115] - 截至2019年3月31日，公司累计薪酬为1081.8万美元，较2018年12月31日的1266.8万美元有所下降[119] - 截至2019年3月31日，公司其他应计负债为3783.9万美元，较2018年12月31日的3244.2万美元有所上升[120] - 截至2019年3月31日，公司与保险承运人相关的退款准备金为1100万美元，较2018年12月31日的1000万美元有所上升[121] - 截至2019年3月31日，公司经营租赁负债总额为3582.1万美元，其中流动部分为514.7万美元，长期部分为3067.4万美元[127] - 2019年第一季度，公司确认租赁费用190万美元，支付与经营租赁负债计量相关的现金210万美元[128] - 截至2019年3月31日，公司所有不可撤销经营租赁的未来年度最低租赁付款额现值为4859.3万美元，扣除利息后为3582.1万美元[129] - 截至2019年3月31日，公司投资组合中有12项投资处于未实现亏损状态[112] - 2019年和2018年第一季度所得税费用分别为7.4万美元和10万美元，外国所得税费用分别约为7.4万美元和6万美元，2018年第一季度州所得税费用为4.4万美元[177] - 2019年3月31日和2018年12月31日未确认税收利益分别为780万美元和740万美元[180] - 2019年第一季度基本和摊薄每股净亏损分别为0.54美元和0.61美元，2018年为0.61美元[185] - 2019年第一季度公司收入为6680万美元，2018年同期为6230万美元[191] - 2019年和2018年第一季度，公司从与DNA诊断中心的合作中分别获得0.7百万美元收入，从许可安排中分别获得0.6百万美元收入[196] - 2019年第一季度公司收入从2018年同期的6230万美元增至6680万美元，其中全景测试收入占比从53%升至56%，HCS测试收入占比从29%升至34% [201] - 2019年和2018年第一季度美国以外客户收入分别为650万美元和1200万美元[201] - 2019年和2018年第一季度公司净亏损分别为3410万美元和3290万美元，其中非现金股票薪酬费用分别为400万美元和310万美元，截至2019年3月31日累计亏损6.085亿美元[202] 业务线数据关键指标变化 - 公司产品包括Panorama非侵入性产前测试、Vistara单基因突变筛查测试等多种基因检测服务[29] - 公司只有一个经营部门，即基因检测服务的发现、开发和商业化[28] - 公司产品收入主要来自产前基因检测，许可和其他收入来自云服务Constellation和脐带血存储服务Evercord[77][84] - 2018年3月公司与Qiagen签订10年期协议，初始获4000万美元前期许可费和预付特许权使用费[92] - 协议初始交易价格估计为1500万美元，技术许可初始分配金额为550万美元[96] - 2019年和2018年第一季度，公司与Qiagen相关收入分别为20万美元和550万美元[97] - 2019年2月公司与BGI Genomics签订10年期协议，将获5000万美元，需预付1000万美元[99] - 2019年第一季度公司未从与BGI Genomics的协议中确认收入[100] - 2019年第一季度公司处理200,194个测试，2018年同期约为164,355个，全景测试和HCS测试分别增加约19%和31%[194] - 2015年第四季度起公司开始通过云分销模式确认许可收入，2017年第二季度起开始确认脐带血服务收入[205] - 截至2019年3月31日，公司通过云分销模式与实验室达成14项许可和服务安排并在第一季度确认收入[206] - 公司收入增长依赖国内外市场渗透、直销、新测试商业化、第三方支付方报销等，微缺失筛查和全景测试报销情况影响财务表现[209] - 公司产品收入成本包括材料、设备、人员等费用，许可和其他收入成本包括测试套件、软件维护等费用[211][213] - 公司目前有14项产生收入的许可和服务协议，预计许可和其他收入成本因脐带血和Signatera业务增加[214] 会计政策相关 - 2019年1月1日起公司采用新会计要求，ASU 2018 - 07过渡时累计影响调整为0.2百万美元计入累计亏损[31] - 2019年1月1日公司采用ASC 842，记录使用权资产2820万美元，对应租赁负债3700万美元，包括冲销递延租金950万美元和预付租金70万美元[66] - 2019年1月1日公司采用ASU 2018 - 07，对现有未归属非员工股份支付奖励进行最终公允价值重计量，调整累计股份支付费用20万美元[68] - 2019年1月1日公司采用ASU 2018 - 02，因对递延所得税资产全额计提减值准备，无需重述或重分类[70] - 2019年第一季度和2018年第一季度的合并股东权益变动表被添加到10 - Q表中[71] - ASU 2016 - 13将于2020年第一季度对公司生效，允许2019年第一季度提前采用，公司正在评估影响[72] - ASU 2018 - 13将于2019年12月15日后的财年对公司生效，允许提前采用，公司正在评估影响[73] - ASU 2018 - 18将于2020年1月1日对公司生效，公司正在评估影响[75] - 2018年1月1日起公司采用新收入准则，按预期从保险商和患者收取的对价在测试报告期确认收入[208] 公司协议与承诺 - 公司与美国司法部达成和解协议，需支付约1140万美元，2017年记录费用1140万美元，2018年支付530万美元及季度分期款项，2019年3月支付最后一期140万美元[139] - 公司董事及高管赔偿方面，证券相关索赔初始为150万美元，商业一般责任索赔为30万美元[140] - 截至2019年3月31日，公司与供应商有不可撤销合同承诺，实验室测试材料约910万美元，其他重要供应商承诺约730万美元[142] - 截至2019年3月31日，公司与供应商有不可撤销合同承诺，生物样本处理和存储未来12个月约30万美元，诊断试剂供应商至2020年2月约180万美元[144] - 截至2019年3月31日，公司与供应商有不可撤销合同承诺，基因测试处理至2019年12月约690万美元，协议2020年12月到期[146] - 截至2019年3月31日，公司与供应商有不可撤销应用服务协议，剩余最低承诺费用170万美元，服务至2020年3月[143] 股权与薪酬相关 - 2019年第一季度，公司通过行使股票期权发行107万股普通股，获得257.8万美元收益[23] - 2015年股权奖励计划初始预留3451495股普通股，还授权预留最多9890310股[147] - 2017年6月董事会批准向执行董事长授予425000股股票期权，其中200000股为绩效期权，2019年第一季度和2018年分别达成两个里程碑，2019年第一季度记录费用20万美元，2018年第一季度确认费用20万美元[148][149] - 2018年12月董事会批准向执行董事长授予600000股绩效期权，2019年第一季度未达成收入里程碑，未确认费用[150] - 2019年1月董事会批准向首席执行官授予200000股股票期权和100000股受限股票单位，2019年第一季度未可能达成股票价值绩效目标，未确认费用[151] - 2019年1月董事会批准向首席财务官和首席运营官各授予100,000个受限股票单位[152] - 2015年二季度股东批准员工股票购买计划，员工可按6个月内股票公平市场价值较低者的85%购买股票，工资扣除额不超15%，每次购买不超5,000股，每年不超25,000美元公平市场价值股票，公司已提供893,548股用于发行[153] - 截至2019年3月31日，2019年第一个发行期（2018年11月1日至2019年4月30日）未购买股票[154] - 2019年第一季度期权活动：12月31日余额授予可用5,431千股，3月31日为6,774千股；12月31日股份数量9,463千股，3月31日为9,533千股；12月31日加权平均行使价格7.69美元，3月31日为9.37美元等[155] - 2019年第一季度受限股票单位活动：12月31日余额1,084千股，授予1,202千股，归属(187)千股，取消/没收(14)千股，3月31日余额2,085千股[156] - 2019年第一季度员工和非员工基于股票的薪酬费用：员工3,708千美元，非员工343千美元，总计4,051千美元；2018年员工5千美元，非员工3,149千美元，总计3,154千美元[159] - 截至2019年3月31日，约4580万美元未确认薪酬费用将在约3.56年加权平均期间确认[159] - 2019年第一季度使用Black - Scholes期权定价模型估计股票期权公允价值，预期期限5.33 - 5.53年，预期波动率42.53% - 42.75%，预期股息率0.00%，无风险利率2.26% - 2.60%[162] 贷款与认股权证相关 - 2015年9月公司与瑞银签订5000万美元循环信贷协议，利率为30天LIBOR加1.10%；2019年第一季度利息费用0.4百万美元，截至3月31日，剩余应计利息120万美元，本金加应计利息共5020万美元[166][167] - 2017年8月公司与OrbiMed签订最高1亿美元定期贷款协议