每股关键指标变化 - 2020年6月30日，公司每股净资产值为10.10美元，2019年12月31日为12.46美元[148] - 2020年第二季度，公司每股净投资收入为0.19美元，去年同期为0.36美元；每股净资产运营净增减为0.57美元，去年同期为0.25美元；每股分红为0.17美元，去年同期为0.34美元[148] - 2020年7月28日，董事会宣布2020年第三季度每股分红0.17美元，9月30日支付[154] - 2020年7月28日，董事会宣布2020年第三季度每股分红0.17美元，9月30日支付[261] 投资组合关键指标变化 - 截至2020年6月30日的三个月，公司投资组合净收益为510万美元，即每股0.38美元；但2020年上半年投资组合下跌3010万美元，即每股2.2美元[149] - 2020年第二季度投资组合净收益为510万美元，部分被750万美元净损失抵消[208] - 2020年截至6月30日的六个月投资组合净未实现损失为2090万美元，已实现损失为1000万美元[209] 贷款相关指标变化 - 截至2020年3月31日，公司96%的正常贷款满足了2020年第二季度的利息支付；截至2020年6月30日，未动用承诺资金为430万美元[152] - 截至2020年6月30日，公司约3.41亿美元（本金）的债务投资组合按浮动利率计息[156] - 2020年6月30日，广泛银团贷款市场的平均买卖价差从3月31日的3.41点收窄至1.98点[159] - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，公司债务组合中浮动利率贷款公允价值占比分别为87%和93%，固定利率贷款公允价值占比分别为13%和7%[177] - 截至2020年6月30日，公司87%的债务投资按公允价值计算为浮动利率[264] 投资组合公司投资指标变化 - 2020年6月30日和2019年12月31日，投资组合公司投资的摊销成本分别为4.43587亿美元和5.15545亿美元，公允价值分别为4.05732亿美元和4.95321亿美元[168] - 约80%的投资组合公司投资公允价值为借款人的优先证券[169] - 截至2020年6月30日，投资组合公允价值前三的行业为制造业（19.8%）、批发贸易（14.7%）、医疗保健和社会援助（14.1%），合计约占48.5%，零售贸易行业敞口有限（5.9%）[170] - 2020年第二季度和上半年，公司对新投资组合公司的债务投资分别为240万美元和4230万美元，对现有投资组合公司的债务投资分别为480万美元和1580万美元[179] - 2019年第二季度和上半年，公司对新投资组合公司的债务投资分别为4080万美元和7230万美元，对现有投资组合公司的债务投资分别为1840万美元和3100万美元[183] - 自2020年3月16日以来，公司没有直接发起新的投资组合公司投资，2020年第二季度购买了五笔银团贷款，总成本为240万美元[185] 投资估值方法及评级调整 - 2020年3月31日，公司将七种摊销成本总计1270万美元的工具从基于二级NBIP输入的公允价值估计转为基于模型和三级输入的估计，其中三种摊销成本总计440万美元的投资恢复为基于二级NBIP输入的公允价值估计[159] - 2020年3月31日，公司将综合债务评级方法和重新承销分析的权重从50/50调整为10/90，6月30日部分恢复至25/75[160] 费用相关指标变化 - OFS Advisor将部分基础管理费从每季度0.4375%（年化1.75%）降至0.25%（年化1.00%），2020年1月1日起进一步降至该水平且不考虑法定资产覆盖率[163] - 2020年截至6月30日的三个月管理费用较上年同期减少20万美元[201] - 2020年截至6月30日的三个月和六个月激励费用分别减少100万美元和130万美元，其中6个月数据含40万美元费用豁免[202] - 2020年截至6月30日的三个月和六个月专业费用分别增加10万美元和20万美元[203] - 2020年截至6月30日的三个月和六个月行政费用分别增加10万美元和20万美元[204] - 2020年截至6月30日的六个月其他费用较上年同期增加40万美元[205] 投资收益及收入指标变化 - 2020年和2019年第二季度及上半年，总投资收入分别为10,981千美元和12,900千美元、23,851千美元和25,245千美元，净投资收入分别为2,607千美元和4,860千美元、6,579千美元和9,688千美元[194] - 2020年和2019年第二季度及上半年，净投资收益（损失）分别为5,051千美元和 - 1,507千美元、 - 31,081千美元和 - 2,603千美元，运营导致的净资产净增加（减少）分别为7,658千美元和3,353千美元、 - 24,502千美元和7,085千美元[194] - 2020年和2019年第二季度及上半年，经常性利息收入和PIK利息收入分别为10,395千美元和12,428千美元、22,390千美元和23,822千美元，2020年第二季度较2019年同期减少1.9百万美元[195][196] - 2020年和2019年上半年，总PIK收入分别为1.2百万美元和0.8百万美元，2020年第二季度修改两笔贷款，将0.7百万美元的第二季度利息延期至7月，其中0.4百万美元因收款存疑未在第二季度确认[197] - 2020年第二季度银团贷款手续费降至0千美元，2020年上半年总手续费收入与上年同期持平，因提前还款手续费增加抵消了银团贷款手续费的减少，自2020年3月16日以来无直接发起的投资组合公司投资[198] 利息费用指标变化 - 2020年第二季度和上半年利息费用分别为4,931千美元和9,853千美元，高于2019年同期的3,645千美元和7,100千美元，因发行2026年10月到期的无担保票据导致平均借款增加[199] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月和六个月的债务利息费用分别为493.1万美元、364.5万美元、985.3万美元和710万美元[200] 现金相关指标变化 - 2020年6月30日公司持有现金3180万美元，其中SBIC I LP持有2270万美元[220] - 2020年上半年净投资现金收入为161.9万美元，较2019年上半年的723.9万美元减少560万美元[223][225] - 2020年上半年投资组合净购买和发起额为4425.3万美元，主要因购买投资组合用资8020万美元，被1.245亿美元的还款和销售现金流入抵消；2019年上半年净购买额为-5164.2万美元，因购买用资9020万美元，被3870万美元的还款和销售现金流入抵消[223][226] - 2020年上半年经营活动提供的净现金为4587.2万美元，较2019年上半年的-4440.3万美元增加9030万美元[223][227] 债务相关指标变化 - 截至2020年6月30日和2019年6月30日，SBIC I LP未偿还的SBA债券分别为1.338亿美元和1.499亿美元；2020年3月1日，SBIC I LP提前偿还1610万美元SBA债券[228][230] - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，SBIC I LP独立资产分别为2.369亿美元和2.496亿美元，分别占公司合并总资产的约50%和46%[229] - 2020年6月26日，公司修订PWB信贷安排，将最低有形净资产价值契约从1.25亿美元降至1亿美元，最低季度净投资收入契约从300万美元降至200万美元，债务/价值比率契约从300%提高到350%[234] - 截至2020年6月30日，PWB信贷安排下未偿还金额为2110万美元，利率为5.25%，未使用承诺为7890万美元；7月29日，总承诺从1亿美元降至5000万美元，未使用承诺为3620万美元[235] - 公司发行的无担保票据总本金为1.529亿美元，净收益为1.474亿美元；截至2020年6月30日，加权平均固定现金利率为6.26%[237][241] - 截至2020年6月30日，BNP信贷安排下借款3070万美元，有效利率为5.55%，未使用承诺为1.194亿美元[245] - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，OFSCC - FS独立资产分别约为5810万美元和9250万美元，分别占公司合并总资产的约12.2%和17%[246] - 公司最低资产覆盖率从200%降至150%，自2019年5月3日起生效[249] - 截至2020年6月30日，公司高级证券未偿还总额为2.046亿美元，资产覆盖率为166%[252] - 截至2020年6月30日，公司合同义务总额为3.3837亿美元，其中不到一年到期的为2.11亿美元[253] - 公司约90%的债务在2024年及以后到期，提供了运营灵活性[255] 其他事项 - 2016年10月12日公司获SEC许可与特定实体共同投资组合公司，2020年7月8日收到新共同投资申请通知，若获批将取代原许可[164] - 2020年4月8日SEC发布的豁免令允许公司至少在2020年12月31日前在满足条件下与特定基金共同投资现有投资组合公司[165] - 公司与OFS Advisor签订投资顾问协议，支付基于总资产平均价值的年度基础管理费和基于投资业绩的激励费[165] - 公司与OFS Services签订管理协议，获取办公设施和行政服务[165] - 公司与OFSAM签订许可协议，获非排他、免版税使用“OFS”名称的权利[165] - 公司股票回购计划授权收购最高1000万美元流通股，有效期至2022年5月22日[250] - 公司需每年向股东分配至少90%的ICT I，并满足其他分配要求以维持RIC身份[258] - 假设2020年6月30日资产负债表不变，利率基点上升100个点，净增加346.9万美元；下降100个点，净减少24.2万美元[268]