公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2020年12月31日，公司总资产为552337千美元，较9月30日的458067千美元增长20.58%[18] - 截至2020年12月31日，公司总负债为367854千美元，较9月30日的284780千美元增长29.17%[18] - 截至2020年12月31日，公司股东权益为184483千美元，较9月30日的173287千美元增长6.46%[18] - 2020年第四季度，公司总营收为214083千美元，较2019年同期的153698千美元增长39.28%[20] - 2020年第四季度，公司销售成本为161647千美元，较2019年同期的121509千美元增长33.04%[20] - 2020年第四季度，公司运营收入为16036千美元，较2019年同期的2687千美元增长496.79%[20] - 2020年第四季度，公司其他费用净额为1750千美元，较2019年同期的3754千美元下降53.38%[20] - 2020年第四季度，公司税前收入为14286千美元，而2019年同期亏损1067千美元[20] - 2020年第四季度，公司净利润为11775千美元，而2019年同期亏损1067千美元[20] - 2020年第四季度，公司净收入为778.8万美元，A类普通股基本每股收益为0.72美元，摊薄后每股收益为0.71美元[99] - 2020年第四季度，公司有效税率为17.6%，与法定税率不同主要因收益分配给非控股权益[105] - 2020年第四季度总营收2.141亿美元，较2019年同期的1.537亿美元增长6040万美元，增幅39.3%[158][159] - 2020年第四季度总毛利为5240万美元，较2019年同期的3220万美元增长2020万美元，增幅62.9%，毛利率从20.9%提升至24.5%[158][165] - 2020年第四季度运营收入为1600万美元，较2019年同期的270万美元增长1330万美元，增幅496.8%[158][176] - 2020年第四季度，净收入增加1280万美元，达到1180万美元，而2019年同期净亏损110万美元[183] - 2020年第四季度，调整后EBITDA为1670万美元，较2019年同期的120万美元增长，主要因同店销售额增长37.9%[188] 股东权益相关变化 - 2020年9月30日股东权益总额为173,287美元，2020年12月31日为184,483美元[23] - 2020年净收入为11,775美元，其中非控股股东权益为3,987美元[23] - 2020年向成员分配金额为 - 1,319美元[23] - 2020年9月发行股份影响使股东权益减少110美元[23] - 2020年B股换A股使股东权益无变化[23] - 2020年建立税收应收协议相关负债及递延税项资产变化使股东权益减少228美元[23] - 2020年权益薪酬使股东权益增加1,078美元[23] - 2019年9月30日股东权益总额为37,969美元，2019年12月31日为33,675美元[23][24] - 2019年净亏损为1,067美元[23] - 2019年向成员分配金额为 - 921美元[23] 公司门店与市场情况 - 截至2020年12月31日，公司在十个州共运营69家门店[29] - 公司是美国最大且增长最快的高端休闲船零售商之一，有69家门店，2020财年销售超10100艘新船和二手船，约40%卖给有以旧换新或已建立关系的客户[127] - 公司自2014年成立后通过20次收购新增49家门店，截至2020年12月31日有24个不同的本地和区域经销商集团[128] - 全国船艇经销商市场高度分散，有超4000家门店，公司占行业总销售额不到2%[129] - 2014年以来，公司通过20次经销商集团收购，新增52家门店[136] 各业务线销售数据关键指标变化 - 2020和2019年第四季度，公司前十大品牌新船销售额分别占总销售额的41.2%和41.8% [31] - 2020和2019年第四季度，Malibu Boats, Inc相关品牌分别占综合收入的13.7%和15.3% [31] - 新船销售2020年第四季度为1.518亿美元，较2019年同期的1.029亿美元增长4900万美元，增幅47.6%，销量增长31.0%，平均单价增长12.7%[158][160] - 二手船销售2020年第四季度为3860万美元，较2019年同期的3310万美元增长550万美元，增幅16.7%，平均单价增长27.9%，销量下降8.1%[158][162] - 金融与保险收入2020年第四季度为600万美元，较2019年同期的430万美元增长160万美元，增幅37.9%[158][163] - 服务、配件及其他销售2020年第四季度为1770万美元，较2019年同期的1350万美元增长430万美元，增幅31.7%[158][164] - 2020年和2019年第四季度，非船艇销售分别占收入的11.0%和11.6%，分别占毛利的28.6%和31.3%[144] 公司权益结构情况 - 截至2020年12月31日，OneWater Inc拥有OneWater LLC 72.6%的经济权益[32] - 截至2020年12月31日，公司拥有OneWater LLC 72.6%的经济权益，OneWater单位持有人拥有其余27.4%[96] 合同资产与负债情况 - 2020和2020年9月30日，公司在预付费用和其他流动资产中记录的合同资产分别为160万美元和150万美元[45] - 截至2020年12月31日，客户存款期初合同负债为17280000美元，期末为23386000美元[48] 现金流量情况 - 2020年第四季度经营活动净现金使用量为28615美元，2019年同期为28723美元[26] - 2020年第四季度投资活动净现金使用量为79963美元，2019年同期为1762美元[26] - 2020年第四季度融资活动净现金提供量为70361美元，2019年同期为29704美元[26] - 2020年第四季度，经营活动净现金使用量为2860万美元，较2019年减少10万美元[192] - 2020年第四季度，投资活动净现金使用量为8000万美元，较2019年增加7820万美元[193] - 2020年第四季度，融资活动净现金流入为7040万美元，较2019年增加4070万美元[194] 收入确认情况 - 截至2020年12月31日的三个月，时点转移的商品和服务占比93.1%，时段转移的商品和服务占比6.9%，总收入占比100%[49] 会计准则采用计划 - 公司计划在2023财年采用ASU 2016 - 02，预计对合并资产负债表有重大影响[58] - 公司计划在2024财年采用ASU 2016 - 13[59] - 公司计划在2023财年采用ASU 2019 - 12[60] 公司收购情况 - 2020年12月1日，公司以1020万美元收购Tom George Yacht Group，其中820万美元在收盘时支付，210万美元通过应付票据融资，年利率5.5%[63] - 2020年12月31日，公司以3230万美元收购Walker Marine Group，其中2390万美元在收盘时支付，预计或有对价480万美元，应计购买对价370万美元，或有对价最低支付0.1万美元，最高无上限[65] - 2020年12月31日，公司以4560万美元收购Roscioli Yachting Center，款项在收盘时支付[68] - 截至2020年12月31日的三个月，Tom George Yacht Group为合并收入贡献210万美元，为税前收入贡献20万美元，Walker和Roscioli未贡献收入和税前收入，收购成本为20万美元[71] - 2020年12月1日，公司收购佛罗里达州的Tom George Yacht Sales，有2家门店[156] - 2020年12月31日，公司收购佛罗里达州的Walker Marine Group，有5家门店[156] - 2020年12月31日，公司收购佛罗里达州的Roscioli Yachting Center，包括相关房地产和水上泊位[156] - 2020年第四季度，公司收购总价8820万美元，现金支付7760万美元，其余通过或有对价、应计购买对价和卖方应付票据融资[139] - 2020年第四季度，收购贡献合并收入210万美元，净收入20万美元，收购成本20万美元[139] 资产情况 - 截至2020年12月31日，存货总计19611.4万美元，其中新船16072.3万美元，二手船2447.8万美元，在制品、零件和配件1091.3万美元；截至2020年9月30日，存货总计15012.4万美元，其中新船12001.2万美元，二手船2126.2万美元，在制品、零件和配件885万美元[76] - 截至2020年12月31日，商誉余额为14656.2万美元，其中2020年收购增加3350.3万美元，9月30日余额为11305.9万美元[78] - 可辨认无形资产2020年9月30日余额为61304000美元，当年收购12700000美元，12月31日余额为74004000美元[79] 融资与债务情况 - 库存融资安排在2020年12月31日和9月30日的未偿还余额分别为1.703亿美元和1.24亿美元[80] - 2020年12月31日和9月30日库存融资安排的借款能力分别为2.222亿美元和2.685亿美元[81] - 2020年12月31日和9月30日长期债务总额分别为1.24214亿美元和9153.6万美元，长期债务净额分别为1.11466亿美元和8197.7万美元[85] - 2021年2月2日，公司签订第一修正案，获得3000万美元增量定期贷款，将用于偿还循环信贷额度等[122][123][125] - 2020年2月11日，公司将循环信贷额度从500万美元提高到1000万美元，多笔定期贷款最高额度从6000万美元提高到1亿美元[197] - 2020年3月31日结束的三个月内，公司额外借入3530万美元，使总债务达到1亿美元[198] - 2020年7月22日，公司全额偿还现有信贷安排下的所有未偿债务[199] - 2020年7月22日，公司签订再融资信贷安排，包括3000万美元循环信贷额度和8000万美元定期贷款，循环信贷额度可增加5000万美元[200] - 2021年2月2日，公司签订增量修订协议，增加3000万美元定期贷款，用于偿还循环信贷额度余额[203] - 2018 - 2019年，公司多次修订库存融资安排，最大借款额度从2亿美元增至3.925亿美元[205] - 库存融资安排下未偿还金额的利率为1个月LIBOR加2.75% - 5.00%（新船），二手船在此基础上加0.25%[209] - 公司需遵守库存融资安排的财务和非财务契约，包括债务与EBITDA比率不超过2.00:1.00，固定费用覆盖率至少为1.50:1.00[211] - 截至2020年12月31日和9月30日，库存融资安排下的债务分别为1.703亿美元和1.24亿美元[212] - 截至2020年12月31日和9月30日，库存融资安排下未偿还短期借款的有效利率分别为2.3%和4.0%[212] - 截至2020年12月31日和9月30日，库存融资安排下的额外可用借款分别为2.222亿美元和2.685亿美元[212] 费用情况 - 2020年和2019年第四季度，公司租金费用分别为320万美元和290万美元[111] - 销售、一般及行政费用2020年第四季度为3490万美元，较2019年同期的2830万美元增长660万美元，增幅23.2%，占营收比例从18.4%降至16.3%[158][171] - 折旧和摊销费用2020年第四季度为100万美元，较2019年同期的80万美元增长20万美元，增幅23.2%[158][172] - 交易成本2020年第四季度为20万美元，较2019年同期的40万美元减少20万美元，降幅54.2%[158][174] - 2020年第四季度，地板计划利息支出减少170万美元，降幅65.4%，降至90万美元[177] - 2020年第四季度，其他利息支出减少90万美元，降幅50.1%，降至90万美元[178] 税收情况 - 截至2020年12月31日和9月30日，公司根据税收应收协议的负债分别为1760万美元和1560万美元，占预计未来节税的85%[109]