公司业务总体情况 - 截至2020年6月30日，公司客户累计节省超17亿美元利息和费用，14年发放超380万笔贷款，信贷总额超90亿美元，服务超180万客户[104] - 个人贷款额度300 - 10000美元，期限6 - 48个月；汽车贷款额度5000 - 35000美元，期限24 - 72个月；信用卡额度300 - 1500美元，截至2020年6月30日有19个州的客户[105][106] - 2020年7月28日宣布全国新发放贷款实行36%的“全包含”APR上限，预计8月中旬全面实施[108] - 过去六年在资产支持证券市场进行14次债券发行，最近11次含投资级债券；与机构投资者有整笔贷款销售协议，承诺出售至少10%无担保贷款，可额外出售5%；有4亿美元担保融资安排至2021年10月[109] - 业务季节性强，第四季度通常是贷款发放旺季，2020年3月和第二季度COVID - 19影响了季节性趋势[113] - 截至2020年6月30日，98%的零售门店开业[114] 贷款相关关键指标变化 - 截至2020年6月30日，5.0%的期末自有本金余额处于紧急困难延期还款状态，低于4月底的14.6%、5月底的7.6%和3月底的6.1%；截至7月31日，该比例降至3.9% [115] - 7月有61.1%获得紧急困难延期还款的客户进行了还款[115] - 2020年第二季度末30+天逾期率为3.7%，低于4月、5月的4.0%和第一季度末的3.8%；7月31日，30+天逾期率降至3.4%[116] - 2020年第二季度年化净冲销率为10.6%，高于第一季度的8.9%；7月年化净冲销率为11.92%，低于6月的12.5%[121] - 6月贷款发放量较5月增长46%，较4月增长64%，但同比下降60%；7月贷款发放量为8530万美元，较6月增长24.2%，同比下降54.4%[122] - 2020年6月30日自有本金余额为16.4亿美元，低于3月31日的18.3亿美元；7月31日为16.0亿美元[126] - 2020年第二季度贷款应收款公允价值增加6310万美元，贷款公允价值价格从3月31日的96.0%升至6月30日的99.4%[128] - 2020年第二季度资产支持票据公允价值增加9880万美元，加权平均价格从3月31日的89.75%升至6月30日的98.63%[129] - 2020年第二季度末汽车贷款为460万美元，通过合作银行发行的信用卡应收款为270万美元，信用卡产品已在19个州推出[130] - 截至2020年6月30日的三个月，总发起额从2019年同期的4.732亿美元降至1.576亿美元，降幅66.7%；六个月从8.89亿美元降至5.904亿美元，降幅33.6%[139][141] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月，贷款发起数量分别为48,193笔和169,593笔，降幅71.6%；六个月分别为191,343笔和320,415笔，降幅40.3%[140][141] - 截至2020年6月30日，活跃客户较2019年同期减少4.8%[142] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月，日均本金余额从15.5亿美元增至17.4亿美元，增幅11.9%；六个月从15.4亿美元增至18.0亿美元，增幅16.9%[145][146] - 2020年和2019年6月30日，30天以上逾期率分别为3.7%和3.4%[147] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月，年化净冲销率分别为10.6%和7.7%；六个月分别为9.8%和8.0%[148] 财务数据关键指标变化 - 2020年第二季度和上半年的新冠疫情相关费用分别约为240万美元和300万美元[131] - 2020年6月23日，发行人通知受托人赎回2亿美元2017 - B系列资产支持票据[132] - 截至2020年6月30日，公司有现金、现金等价物和受限现金1.98亿美元，调整后有形账面价值4.298亿美元；6个月经营活动产生现金9400万美元[133] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月，客户获取成本分别为413美元和136美元，增幅203.7%；六个月分别为232美元和138美元，增幅68.1%[143] - 截至2020年6月30日，期末管理本金余额较2019年同期增长2.7%[144] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月，运营效率分别为65.2%和58.4%，调整后运营效率分别为60.0%和57.1%；六个月运营效率分别为62.6%和57.6%，调整后运营效率分别为58.6%和56.5%[149] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月，净资产收益率分别为 -29.4%和14.9%，调整后净资产收益率分别为 -29.9%和11.7%；六个月净资产收益率分别为 -20.3%和15.7%，调整后净资产收益率分别为 -15.3%和11.1%[150] - 三个月内，总营收从2019年的1.426亿美元增至2020年的1.427亿美元，增长0.1亿美元，增幅0.1%；六个月内，总营收从2019年的2.809亿美元增至2020年的3.061亿美元，增长2521.1万美元，增幅9.0%[157] - 三个月内，利息收入从2019年的1.298亿美元增至2020年的1.361亿美元，增长632.6万美元，增幅4.9%；六个月内，利息收入从2019年的2.565亿美元增至2020年的2.868亿美元，增长3028万美元，增幅11.8%[157][158][159] - 三个月内，非利息收入从2019年的1283.6万美元降至2020年的662.1万美元，减少621.5万美元，降幅48.4%；六个月内，非利息收入从2019年的2441.8万美元降至2020年的1934.9万美元，减少506.9万美元，降幅20.8%[157][160][161] - 三个月内，利息支出从2019年的1463.3万美元增至2020年的1511万美元，增长47.7万美元，增幅3.3%；六个月内，利息支出从2019年的2925.2万美元增至2020年的3147.1万美元，增长221.9万美元，增幅7.6%[163][164] - 三个月内，平均每日本金余额从2019年的15.5亿美元增至2020年的17.4亿美元，增幅11.9%；六个月内，平均每日本金余额从2019年的15.4亿美元增至2020年的18亿美元，增幅16.9%[158][159] - 三个月内，贷款销售收益减少650万美元，降幅76.5%；六个月内，贷款销售收益减少630万美元，降幅39.7%，主要因新冠疫情影响贷款发放量及出售比例调整[160][161] - 三个月内，服务费用增加40万美元，增幅10.0%；六个月内，服务费用增加130万美元，增幅17.6%，反映出售贷款服务组合增长[160][161] - 三个月内，平均每日债务余额从2019年的13.2亿美元增至2020年的14.9亿美元，增幅13.5%；六个月内，平均每日债务余额从2019年的13.2亿美元增至2020年的15.3亿美元，增幅15.8%[163][164] - 2020年第二季度公允价值净减少8150万美元，其中公允价值按市值计价减少3580万美元，公允价值贷款冲销净额4570万美元[171] - 2020年上半年公允价值净减少1.48亿美元，其中公允价值按市值计价减少6080万美元，公允价值贷款冲销净额8720万美元[172] - 2020年第二季度和上半年贷款冲销净额分别为4572.2万美元和8715.5万美元，较2019年同期分别增长72.3%和77.7%[173] - 2020年第二季度和上半年年化净冲销率分别升至10.6%和9.8%，高于2019年同期的7.7%和8.0%[175] - 技术和设施费用在2020年第二季度为3151.2万美元，较2019年同期增加707.6万美元，增幅29%；上半年为6228.6万美元，较2019年同期增加1620.9万美元，增幅35%[178][179] - 销售和营销费用在2020年第二季度为2006万美元，较2019年同期减少304.1万美元，降幅13%；上半年为4488.7万美元，较2019年同期增加52万美元，增幅1.2%[181] - 2020年第二季度客户获取成本（CAC）为413美元，较2019年同期增加277美元，增幅203.7%；上半年为232美元，较2019年同期增加94美元，增幅68.1%[181] - 2020年6月30日零售门店数量从2019年的323家增至342家，增幅6%[178][179] - 2020年第二季度贷款发放数量较2019年同期下降71.6%[181] - 贴现率从2019年的8.38%升至2020年的8.84%，剩余累计冲销率从2019年的10.05%升至2020年的12.73%[170] - 销售和营销费用从2019年6月30日止六个月的4440万美元增至2020年同期的4490万美元，增加了50万美元，增幅1%[182] - 获客成本（CAC）从2019年6月30日止六个月到2020年同期增长了68%，贷款发起数量下降了40.3%[182] - 销售相关成本从2019年6月30日止六个月的2600万美元增至2020年同期的2670万美元，营销相关成本从1830万美元降至1820万美元[182] - 人员费用从2019年6月30日止三个月的1890万美元增至2020年同期的2770万美元，增加了880万美元，增幅46%；从2019年6月30日止六个月的3780万美元增至2020年同期的5330万美元，增加了1550万美元，增幅41%[184][185] - 外包和专业费用从2019年6月30日止三个月的1320万美元降至2020年同期的1110万美元，减少了210万美元，降幅16%；从2019年6月30日止六个月的2680万美元降至2020年同期的2470万美元，减少了200万美元，降幅8%[187][188] - 一般、行政及其他费用从2019年6月30日止三个月的360万美元降至2020年同期的260万美元，减少了90万美元，降幅26%；从2019年6月30日止六个月的690万美元降至2020年同期的650万美元，减少了50万美元，降幅7%[190][191] - 所得税费用从2019年6月30日止三个月的510万美元降至2020年同期的 - 1270万美元，减少了1780万美元，降幅348%；从2019年6月30日止六个月的1050万美元降至2020年同期的 - 1740万美元，减少了2780万美元，降幅266%[194][195] - 2020年第二季度利息收入为136,086千美元，较2019年同期增长5.2%[213] - 2020年上半年利息收入为286,786千美元，较2019年同期增长12.4%[214] - 2020年第二季度非利息收入为6,621千美元，较2019年同期下降48.4%[213] - 2020年上半年非利息收入为19,349千美元，较2019年同期下降20.8%[214] - 2020年6月30日现金及现金等价物为139,218千美元，较2019年12月31日增长92.9%[214] - 2020年6月30日贷款应收款为1,635,684千美元，较2019年12月31日下降15.1%[214] - 2020年第二季度净收入亏损为34,248千美元，较2019年同期下降532.9%[213] - 2020年上半年净收入亏损为47,549千美元，较2019年同期下降359.6%[214] - 2020年6月30日总负债为1,520,290千美元，较2019年12月31日下降11.3%[214] - 2020年6月30日股东权益总额为454,332千美元，较2019年12月31日下降6.7%[214] - 截至2020年6月30日的三个月和六个月，公允价值按市值计价调整分别为-45171千美元和-58551千美元，2019年同期分别为-2065千美元和-4123千美元[217] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月调整后EBITDA分别为4837千美元和19879千美元，六个月分别为233