公司整体财务数据关键指标变化 - 2019年前九个月公司净收入为18.72亿美元，2018年同期为10.99亿美元，同比增长70%[168] - 2019年前九个月公司在中游基础设施项目投资9.88亿美元，预计2019全年扩张资本约为13.5亿美元[171] - 2019年前九个月公司向普通单位持有人支付约7.41亿美元现金分红，向A类优先股单位持有人支付约1.12亿美元，向B类优先股单位持有人支付2450万美元[173] - 公司将目标长期债务与调整后EBITDA杠杆比率降低0.5倍至3.0倍至3.5倍[177] - 公司建立了基于主要收费现金流的130%的长期可持续最低年度分红覆盖水平[177] - 2019年第三季度净收入为4.54亿美元，2018年同期为7.1亿美元，同比下降36%；前九个月为18.72亿美元，2018年同期为10.99亿美元，同比增长70%[182] - 2019年基本每股普通股净收入为0.55美元，2018年为0.91美元；前九个月为2.35美元，2018年为1.3美元[182] - 2019年摊薄后每股普通股净收入为0.55美元，2018年为0.87美元；前九个月为2.28美元，2018年为1.3美元[182] - 2019年三季度净利润4.54亿美元，2018年同期7.1亿美元，同比减少2.56亿美元，降幅36%；2019年前三季度净利润18.72亿美元，2018年同期10.99亿美元，同比增加7.73亿美元，增幅70%[188] - 2019年三季度调整后EBITDA为7.31亿美元，2018年同期6.36亿美元，同比增加0.95亿美元，增幅15%；2019年前三季度调整后EBITDA为23.77亿美元，2018年同期17.35亿美元，同比增加6.42亿美元，增幅37%[188] - 2019年三季度隐含DCF为5.06亿美元，2018年同期4.33亿美元，同比增加0.73亿美元，增幅17%；2019年前三季度隐含DCF为17.87亿美元，2018年同期12.06亿美元，同比增加5.81亿美元，增幅48%[189] - 2019年三季度利息费用净额1.08亿美元，2018年同期1.1亿美元，同比减少0.02亿美元，降幅2%；2019年前三季度利息费用净额3.11亿美元，2018年同期3.27亿美元，同比减少0.16亿美元，降幅5%[188] - 2019年三季度所得税费用4100万美元，2018年同期收益1000万美元，同比增加5100万美元；2019年前三季度所得税费用4200万美元，2018年同期3500万美元，同比增加700万美元，增幅20%[188] - 2019年三季度折旧和摊销费用1.56亿美元，2018年同期1.29亿美元，同比增加0.27亿美元，增幅21%；2019年前三季度折旧和摊销费用4.39亿美元，2018年同期3.85亿美元，同比增加0.54亿美元，增幅14%[188] - 2019年三季度非合并实体折旧和摊销费用1800万美元，2018年同期1500万美元，同比增加300万美元，增幅20%；2019年前三季度非合并实体折旧和摊销费用4500万美元，2018年同期4400万美元，同比增加100万美元，增幅2%[188] - 2019年三季度维护资本支出8500万美元，2018年同期7800万美元，同比增加700万美元，增幅9%；2019年前三季度维护资本支出2.04亿美元，2018年同期1.86亿美元，同比增加0.18亿美元，增幅10%[189] - 2019年三季度当前所得税费用1900万美元，2018年同期1400万美元，同比增加500万美元，增幅36%；2019年前三季度当前所得税费用7200万美元，2018年同期3400万美元，同比增加3800万美元，增幅112%[189] - 2019年前九个月和2018年前九个月，经营活动提供的净现金分别为17.78亿美元和12.94亿美元[240] - 2019年前九个月，公司支付4700万美元收购资产，包括一个原油储存终端[244] - 2019年前九个月，公司在中游基础设施投资约9.88亿美元，预计2019年全年投资约13.5亿美元[245] - 2019年第二季度，公司与Delek成立合资企业Red River LLC，获得约1.28亿美元[248] - 截至2019年9月30日和2018年12月31日，公司在信贷协议或商业票据计划下无未偿还借款；2019年前九个月，公司在信贷协议和商业票据计划下借贷和偿还105亿美元[253] - 2018年前九个月，公司在信贷安排和商业票据计划上净偿还5.42亿美元[255] - 2019年9月，公司完成发行10亿美元、利率3.55%的高级票据，预计2029年12月到期，发行价格为面值的99.801% [256] - 2019年11月15日，公司将赎回5亿美元、利率2.60%的高级票据；2019年第四季度，公司还打算赎回5亿美元、利率5.75%的高级票据[257] - 2019年11月14日，公司将向A类优先股股东支付3700万美元现金分红；11月15日，将向B类优先股股东支付2450万美元半年度现金分红；11月14日，将向普通股股东支付每股0.36美元的季度分红[258][259][260] - 截至2019年9月30日，公司各项合同义务总计773.68亿美元，其中长期债务及相关利息150.69亿美元、租赁6.75亿美元、其他义务39.72亿美元、原油等采购576.52亿美元[265] - 2019年9月30日和2018年12月31日，公司未偿还信用证分别约为1.49亿美元和1.84亿美元[266] - 公司存储、加工和运输协议中，与按公布费率在管道或权益法投资企业拥有的设施上存储、加工和运输原油的协议相关金额约为20亿美元[266] - 2019年9月30日，公司商品衍生品总公允价值为3.37亿美元，原油、天然气、NGL及其他衍生品公允价值分别为1.66亿、0.01亿、1.7亿美元；价格10%上涨时，三者公允价值变化分别为 - 0.35亿、0.08亿、 - 0.26亿美元；价格10%下跌时，变化分别为0.46亿、 - 0.08亿、0.26亿美元[279] - 2019年9月30日，公司可变利率债务约为2亿美元，九个月平均利率为3.1%，利率衍生品公允价值负债为0.64亿美元；远期LIBOR曲线10%上涨或下跌，利率衍生品公允价值相应增加或减少0.08亿美元[280] - 2019年9月30日，公司外汇衍生品公允价值负债为0.01亿美元；美元兑加元汇率10%上涨或下跌，外汇衍生品公允价值相应减少或增加0.06亿美元[281] - 2019年9月30日，公司A类优先股的优先股股息率重置期权嵌入式衍生品公允价值负债为0.019亿美元，公允价值10%的涨跌影响为0.002亿美元[282] - 2019年9月30日公司可变利率债务约为2亿美元，九个月平均利率为3.1%[280] - 2019年9月30日公司利率衍生品公允价值负债为6400万美元[280] - 2019年9月30日远期LIBOR曲线上升10%，利率衍生品公允价值增加800万美元[280] - 2019年9月30日远期LIBOR曲线下降10%，利率衍生品公允价值减少800万美元[280] - 2019年9月30日公司外汇衍生品公允价值负债为100万美元[281] - 2019年9月30日美元兑加元汇率上升10%，外汇衍生品公允价值减少600万美元[281] - 2019年9月30日美元兑加元汇率下降10%，外汇衍生品公允价值增加600万美元[281] - 2019年9月30日A系列优先股单位的嵌入式衍生品公允价值负债为1900万美元[282] - 2019年9月30日嵌入式衍生品公允价值上升或下降10%，影响为200万美元[282] 运输业务线数据关键指标变化 - 2019年第三季度运输业务调整后EBITDA为4.62亿美元，2018年同期为3.88亿美元，同比增长19%；前九个月为12.71亿美元，2018年同期为10.83亿美元，同比增长17%[182] - 2019年第三季度和前九个月运输业务收入分别为5.97亿美元和17.12亿美元，较2018年同期分别增长9900万美元（20%）和2.85亿美元（20%）[199] - 2019年第三季度和前九个月运输业务调整后EBITDA分别为4.62亿美元和12.71亿美元，较2018年同期分别增长7400万美元（19%）和1.88亿美元（17%）[199] - 2019年第三季度和前九个月运输业务维护资本支出分别为4200万美元和1.1亿美元，较2018年同期分别增长100万美元（2%）和800万美元（8%）[199] - 2019年第三季度和前九个月原油管道日均运输量分别为680.7万桶和651.2万桶，较2018年同期分别增长106.1万桶（18%）和106.4万桶（20%）[201] - 2019年第三季度和前九个月NGL管道日均运输量分别为19.3万桶和19.5万桶，较2018年同期分别增长1.9万桶（11%）和2.2万桶（13%）[201] - 2019年第三季度和前九个月运输业务总日均运输量分别为708.1万桶和679.3万桶，较2018年同期分别增长106.6万桶（18%）和107.7万桶（19%）[201] - 2019年第三季度和前九个月二叠纪盆地地区收入分别增加约7100万美元和1.92亿美元，主要因产量增加和资本扩张项目使运输量提高[206] - 2019年前九个月南德克萨斯/伊格尔福特地区股权收益增加，主要源于Eagle Ford Pipeline LLC运输量增加和最低量承诺不足相关收入确认[207] - 2019年第三季度和前九个月中央地区收入增加，主要因部分管道运输量增加和2019年确认递延收入[207] - 2019年前九个月墨西哥湾沿岸地区运输量下降，与Capline管道2018年第四季度停运和低关税管道有关[207] - 2019年第三季度，Capline管道公司所有者批准反转Capline管道系统并连接Diamond管道[209] - 2019年前三季度与2018年同期相比，落基山脉地区收入减少，主要因2018年5月出售部分资产[209] - 2019年前三季度与2018年同期相比，加拿大地区收入增加，主要因部分加拿大原油管道及相关系统资产关税提高，部分被不利外汇影响抵消[212] - 2019年前三季度与2018年同期相比，其他地区、运输和管道损失补贴收入增加，主要因2019年更高的交易量和价格带来更多损失补贴收入[212] 供应与物流业务线数据关键指标变化 - 2019年第三季度供应与物流业务调整后EBITDA为9200万美元，2018年同期为7500万美元，同比增长23%；前九个月为5.71亿美元，2018年同期为1.2亿美元，同比增长376%[182] - 供应与物流部门2019年第三季度收入75.42亿美元，较2018年的84.83亿美元下降11%；前九个月收入234.8亿美元，较2018年的243.76亿美元下降4%[222] - 2019年前九个月NGL业务净收入增加，主要因业务精简、区域差异有利和非经常性项目影响，但第三季度销量和利润率下降部分抵消了有利影响[225] - 2019年前三季度和前九个月原油业务净收入增加，主要因二叠纪盆地和加拿大地区差价更有利[226] - 2019年第三季度NGL业务净收入下降，主要因销量和利润率下降[226] 设施业务线数据关键指标变化 - 2019年前三季度与2018年同期相比，设施部门收入分别为2.91亿美元和2.89亿美元，增长200万美元（1%）；前三季度分别为8.8亿美元和8.66亿美元，增长1400万美元（2%）[216] - 2019年前三季度与2018年同期相比，设施部门购买及相关成本分别为 - 300万美元和 - 300万美元；前三季度分别为 - 1000万美元和 - 1200万美元，增长200万美元（17%）[216] - 2019年前三季度与2018年同期相比，设施部门现场运营成本分别为 - 9200万美元和 - 9500万美元，增长300万美元（3%）；前三季度分别为 - 2.67亿美元和 - 2.71亿美元，增长400万美元（1%）[216] - 2019年前三季度与2018年同期相比，设施部门维护资本分别为2800万美元和3300万美元，减少500万美元（15%）；前三季度均为7400万美元[216] - 2019年前三季度与2018年同期相比，设施部门液体存储平均月容量分别为1.1亿桶和1.09亿桶，增长100万桶（1%）；前三季度均为1.09亿桶[216] - 2019年前三季度与2018年同期相比，设施部门天然气存储平均月工作容量分别为630亿立方英尺和650亿立方英尺，减少20亿立方英尺（3%）；前三季度分别为630亿立方英尺和660亿立方英尺，减少30亿立方英尺（5%）[216] 公司财务指标变动原因 - 2019年前三季度和前九个月维护资本支出增加，主要因新的拖挂式卡车租赁[228] - 2019年前三季度和前九个月折旧和摊销费用增加，主要因资本扩张项目完成和资产使用寿命调整[229] - 2019年前九个月对非合并实体投资