公司基本信息 - 公司是美国最大的上市甲级写字楼开发商、所有者和管理者，专注于六个活力门户市场[1] - 公司是一家完全整合的房地产公司，以房地产投资信托（REIT）形式组织[1] - 公司连续第十二次获得GRESB“绿色之星”认可和最高的GRESB 5星评级，被《时代》杂志评为全球最具可持续发展力的公司之一[1] - 公司财政年度结束日期为12月31日[7] 公司物业总体情况 - 截至2024年9月30日，公司物业总数为184处，总面积达5300万平方英尺[7] - 截至2024年9月30日，公司在役物业共175处，总面积50,291,111平方英尺，整体入住率87.0%，出租率89.1%，每平方英尺年化租金义务80.62美元[43] - 公司可出租物业总面积为50291111平方英尺，其中办公、零售、住宅、酒店占比分别为91.16%、5.47%、2.71%、0.66%[34] - 公司租赁收入为848808000美元，公司所占份额为824698000美元，办公、零售、住宅、酒店占比分别为89.31%、7.13%、1.74%、1.82%[35] - 公司净营业收入（NOI）中，中央商务区（CBD）和郊区占比分别为89.52%、10.48%[36] 公司股权与市值情况 - 截至季度末，公司普通股、普通股单位和LTIP单位（非未获授的多年期长期激励计划单位）按转换后计算为1.762亿股[7] - 截至季度末，公司收盘价为每股80.46美元[7] - 公司综合市值和BXP份额的市值均为304亿美元[7] 公司股息情况 - 公司季度/年化股息为每股0.98/3.92美元，股息收益率为4.9%[7] 公司债务评级情况 - 公司无担保优先债务评级为S&P的BBB级和Moody's的Baa2级[7] 公司财务指标预测 - 2024年全年摊薄后每股普通股归属于公司的收益（EPS）预计为2.05 - 2.07美元[10] - 2024年运营物业平均在役投资组合入住率预计为87.00% - 88.20%[11] - 公司在相同物业净营业收入（不含终止收入）的份额预计下降1.50% - 3.00%[11] 2024年第三季度公司财务指标 - 2024年第三季度净利润归属于公司为83,628,000美元，摊薄后每股净利润为0.53美元[12] - 2024年第三季度资金可分配给普通股股东和普通股单位持有人（FAD）为219,130,000美元[12] - 2024年第三季度收入为859,227,000美元[12] - 2024年第三季度利息覆盖率（不含资本化利息）为2.95[12] - 2024年第三季度公司在相同物业净营业收入（不含终止收入）的份额变化为 - 3.0%[12] - 2024年第三季度FAD派息率为78.86%[12] - 截至2024年第三季度末，合并债务为16,215,246,000美元[12] - 2024年第三季度，公司总营收为8.59227亿美元，较上一季度的8.50482亿美元增长1.03%[15] - 2024年第三季度，公司总费用为5.97809亿美元，较上一季度的5.99253亿美元下降0.24%[15] - 2024年第三季度，公司净收入为1.08452亿美元，较上一季度的1.06949亿美元增长1.41%[15] - 2024年第三季度，归属于BXP公司的净收入为0.83628亿美元，较上一季度的0.79615亿美元增长5.04%[15] - 2024年第三季度，基本每股收益为0.53美元，与上一季度持平[14] - 2024年第三季度，运营合伙企业的基本资金从运营（FFO）为3.19086亿美元，较上一季度的3.10956亿美元增长2.61%[17] - 2024年第三季度，归属于BXP公司的FFO为2.86858亿美元，较上一季度的2.78399亿美元增长3.04%[17] - 2024年第三季度，BXP公司在基本FFO中的百分比份额为89.90%，较上一季度的89.53%略有上升[17] - 2024年第三季度基本FFO为319,086美元，上一季度为310,956美元；摊薄后FFO为319,086美元，上一季度为310,956美元[18] - 2024年第三季度BXP公司摊薄后FFO份额为286,954美元，上一季度为278,430美元[18] - 2024年第三季度基本FFO股份/单位为175,446，上一季度为175,408；摊薄后FFO股份/单位为175,934，上一季度为175,660[19] - 2024年第三季度BXP公司摊薄后FFO股份/单位份额为158,213，上一季度为157,291；占比为89.93%，上一季度为89.54%[19] - 2024年第三季度可用于分配的资金（FAD）为219,130,000美元，上一季度为270,639,000美元；FAD派息率为78.86%，上一季度为63.85%[20] - 2024年第三季度净营业收入（NOI）为511,078,000美元，去年同期为501,881,000美元[21] - 2024年第三季度BXP公司NOI份额为498,510,000美元，去年同期为490,999,000美元[21] - 2024年第三季度BXP公司剔除终止收入后的NOI份额为486,331,000美元，去年同期为488,064,000美元[21] - 2024年第三季度相同物业剔除终止收入后的NOI为478,075,000美元，去年同期为498,407,000美元[21] - 2024年第三季度BXP公司相同物业剔除终止收入后的NOI份额为463,893,000美元，去年同期为478,386,000美元[21] - 2024年第三季度归属于BXP公司的净收入为83,628千美元，2023年同期为亏损111,826千美元[22] - 2024年第三季度净收入为108,452千美元，2023年同期为亏损103,543千美元[22] - 2024年第三季度利息费用为163,194千美元，2023年同期为147,812千美元[22] - 2024年第三季度折旧和摊销费用为222,890千美元，2023年同期为207,435千美元[22] - 2024年第三季度净营业收入（NOI）为511,078千美元，2023年同期为501,881千美元[22] - 2024年第三季度NOI - 现金（不包括终止收入）为473,400千美元，2023年同期为471,599千美元[22] - 2024年第三季度同一物业NOI - 现金（不包括终止收入）为455,096千美元，2023年同期为470,929千美元[22] - 2024年第三季度BXP公司在同一物业NOI - 现金（不包括终止收入）的份额为444,722千美元，2023年同期为453,966千美元[22] - 2024年Q3租赁收入（不含终止收入）为8.00212亿美元，较2023年同期的8.04168亿美元减少395.6万美元，降幅0.5%[23] - 2024年Q3净营业收入（不含终止收入）为4.78075亿美元，较2023年同期的4.98407亿美元减少2033.2万美元，降幅4.1%[23] - 2024年Q3运营费用和房地产税为3.22137亿美元，较2023年同期的3.05761亿美元增加1637.6万美元，增幅5.4%[23] - 2024年Q3直线租金和公允价值租赁收入及销售型租赁的摊销和增值为2844.2万美元，较2023年同期的2211.3万美元增加632.9万美元，增幅28.6%[23] - 2024年Q3符合租金条件的租赁交易成本诱因增加1090.7万美元，增幅183.5%[23] - 2024年Q3现金净营业收入（不含终止收入）为4.55096亿美元，较2023年同期的4.70929亿美元减少1583.3万美元，降幅3.4%[23] 公司资产与负债变化情况 - 截至2024年9月30日，公司总资产为2.6405536亿美元，较6月30日的2.5474448亿美元增长3.65%[13] - 截至2024年9月30日，公司总负债为1.812323亿美元，较6月30日的1.7184205亿美元增长5.46%[13] - 2024年9月30日资本支出为4.2864亿美元，较2024年6月30日的3.5444亿美元增加7420万美元[25] - 2024年9月30日公司资本支出份额为4.0255亿美元，较2024年6月30日的3.4963亿美元增加5292万美元[25] - 2024年9月30日可租赁面积为119.0695万平方英尺，较2024年6月30日的60.296万平方英尺增加58.7735万平方英尺[26] - 2024年9月30日租户改进和租赁佣金每平方英尺为74.93美元，较2024年6月30日的63.24美元增加11.69美元[26] 公司重大业务交易 - 公司完成收购合资伙伴50%经济所有权权益，该物业有一笔约2.071亿美元的抵押贷款，年利率3.61%，2025年1月5日到期，收购后修改贷款条款，有两个共五年的展期选项，首个展期四年固定年利率5.0%[27] - 公司将与主要客户Finnegan Henderson Farabow Garrett & Dunner, L.L.P.的21.4万平方英尺租约延长至2042年，并同意完成约2500万美元的建筑改进[27] - 公司向挪威银行投资管理公司出售290 Binney Street 45%所有权权益，该投资将使公司在该项目的预计开发支出随时间减少约5.335亿美元，交易完成时挪威银行支付约1.42亿美元，其中9700万美元为公司的特别分配[27] - 挪威银行投资管理公司为300 Binney Street项目投资在交易完成时出资约2.129亿美元，公司提款约2.129亿美元并将承担项目未来所有成本[29] - 公司对290 Binney Street地下电气 vault 建设有独家义务，预计总成本1.839亿美元，建成后将以8410万美元出售给第三方，净投资9980万美元将计入公司在该项目的外部基础，截至9月30日已投资5890万美元[29] - 公司签署两笔重要租赁交易，AstraZeneca租赁290 Binney Street，面积573,000平方英尺；The Broad Institute租赁300 Binney Street，面积225,000平方英尺[45] 公司在建与已投入使用项目情况 - 截至2024年9月30日，在建项目总可租赁面积273.1万平方英尺，总投资10.29105亿美元，预计总投资20.545亿美元，已提取1.81404亿美元，预计未来权益需求10.22329亿美元，整体出租率54%，净营业收入108000美元[28] - 2024年已完全投入使用项目总面积44.7195万平方英尺，总投资2592.2万美元，预计总投资3343万美元，出租率58%，净营业收入415万美元[28] 公司土地情况 - 截至2024年9月30日，公司拥有土地可开发面积总计1586.2万平方英尺，分布在多个地区[30] - 公司土地购买期权涉及的可开发面积总计307.3万平方英尺，分别位于波士顿、沃尔瑟姆和剑桥，公司预计在这些项目未来开发中占50%份额[31] 公司租赁业务情况 - 2024年第三季度末可租赁空置面积为6321509平方英尺，可用空间净减少32210平方英尺[32] - 本季度开始的租赁总面积为1266021平方英尺，其中第二代租赁面积为1190695平方英尺[32][33] - 第二代租赁加权平均租赁期限为76个月，加权平均免租期为153天，每平方英尺总交易成本为74.93美元[32] - 第二代租赁毛租金减少4.48%，净租金减少6.81%[32][33] - 2024年第三季度公司投入使用的物业总面积为209413平方英尺，退出服务的物业总面积为316538平方英尺[32][33] 公司各地区物业情况 - 波士顿CBD写字楼小计：21栋建筑，总面积10901670平方英尺，入住率95.7%，出租率97.1%，每平方英尺年化租金义务82.51美元[40] - 东剑桥写字楼小计：10栋建筑，总面积2464316平方英尺，入住率96.7%，出租率96.7%，每平方英尺年化租金义务95.15美元[40] - 洛杉矶西区写字楼小计：27栋建筑，总面积2311364平方英尺，入住率84.9%，出租率86.3%，每平方英尺年化租金义务73.92美元[40] - 纽约广场区767第五大道（通用汽车大厦）：1栋建筑，面积1970335平方英尺，入住率91.6%，出租率98.2%，每平方英尺年化租金义务167.49美元[40] - 纽约公园大道601列克星敦大道：1栋