非IFRS财务指标 - 公司使用非IFRS财务指标，包括调整后的毛利润、调整后的毛利率、调整后的销售、一般和管理费用（SG&A）、调整后的SG&A占收入的百分比、非IFRS营业收益（或调整后的EBIAT）、非IFRS营业利润率、调整后的净收益、调整后的每股收益（EPS）、调整后的投资资本回报率（ROIC）、调整后的自由现金流、调整后的税务费用和调整后的有效税率[30] - 非IFRS财务指标有助于投资者更一致地评估和比较公司的运营结果，并提供与管理层用于衡量绩效的相同指标[31] - 非IFRS财务指标不具有IFRS规定的标准化含义，可能与其他报告IFRS或美国GAAP的公司提供的类似指标不可比[32] - 非IFRS财务指标的显著限制是排除的费用或信用在IFRS下仍被认可，并对公司有经济影响[33] - 在计算非IFRS财务指标时，管理层排除了员工股票期权费用、TRS协议的公允价值调整、无形资产的摊销（不包括计算机软件）和其他费用（回收），所有这些都净除了相关的税务调整[34] - 员工股票期权费用被排除，因为授予活动在数量和公允价值上季度间变化显著，且有助于与竞争对手的运营结果进行更好比较[35] - TRS FVAs被排除，因为它们反映了公司普通股市场价格的波动，而不是持续的运营绩效[36] - 摊销费用（不包括计算机软件）被排除，因为它们受收购业务的时间和规模影响，有助于与竞争对手的运营结果进行更好比较[37] - 其他费用（回收）包括重组费用、过渡成本、净减值费用、咨询、交易和整合成本，以及与收购相关的费用或释放，被排除因为它们与持续的运营结果不直接相关[38] 2023年第三季度财务表现 - 2023年第三季度收入为2043.3亿美元，同比增长22.3%[46] - 2023年第三季度非IFRS调整后净利润为78.2亿美元，同比增长58.3%[46] - 2023年第三季度非IFRS调整后每股收益为0.65美元，同比增长53.8%[46] - 2023年第三季度非IFRS调整后自由现金流为34.1亿美元，同比增长118.5%[46] - 2023年第三季度非IFRS调整后ROIC为21.5%，同比增长31.0%[46] - 2023年第三季度非IFRS调整后有效税率从20%降至19%[48] - 2023年第三季度非IFRS调整后税费为19.2亿美元，同比增长19.6%[50] - 2023年第三季度非IFRS调整后运营利润率为5.7%，同比增长17.5%[46] - 2023年第三季度非IFRS调整后SG&A费用为66.7亿美元，同比增长15.0%[46] - 2023年第三季度非IFRS调整后EBIAT为115.7亿美元，同比增长45.0%[46] 2024年第三季度财务表现 - 2024年第三季度，IFRS运营收入为136.4百万美元，年度化后为545.6百万美元[55] - 2024年第三季度，非IFRS调整后的EBIAT为167.7百万美元，年度化后为670.8百万美元[55] - 2024年第三季度，平均净投资资本为2,346.0百万美元，IFRS ROIC为23.3%，非IFRS调整后的ROIC为28.6%[55] - 2024年第三季度末，净投资资本为2,381.4百万美元，总资产为5,926.8百万美元，现金为398.5百万美元[55] - 2024年第三季度末，流动资产总额为4,468.7百万美元，包括现金及现金等价物398.5百万美元，应收账款2,007.7百万美元，存货1,827.4百万美元[56] - 2024年第三季度末，流动负债总额为3,036.8百万美元，包括应付账款1,392.5百万美元，应计和其他流动负债1,481.3百万美元[56] - 2024年第三季度末，总资产为5,926.8百万美元，总负债和权益为5,926.8百万美元[56] - 2024年第三季度末，权益总额为1,819.7百万美元，包括资本股1,637.0百万美元，库存股-87.5百万美元[56] - 2024年第三季度末，长期借款和租赁义务为883.4百万美元，养老金和非养老金后就业福利义务为90.3百万美元[56] - 2024年第三季度净收入为91.7百万美元，同比增长14.3%[65] - 2024年前三季度净收入为293.0百万美元，同比增长82.7%[65] - 2024年第三季度经营活动提供的净现金为144.8百万美元，同比增长63.8%[65] - 2024年前三季度经营活动提供的净现金为399.0百万美元，同比增长37.1%[65] - 2024年第三季度投资活动使用的净现金为51.0百万美元，同比增长94.7%[65] - 2024年前三季度投资活动使用的净现金为161.5百万美元，同比增长78.5%[65] - 2024年第三季度融资活动使用的净现金为129.3百万美元，同比增长85.2%[65] - 2024年前三季度融资活动使用的净现金为209.4百万美元，同比增长-5.6%[65] - 2024年第三季度现金及现金等价物净减少35.5百万美元，期末余额为398.5百万美元[65] - 2024年前三季度现金及现金等价物净增加28.1百万美元，期末余额为398.5百万美元[65] 收入和利润预测 - 2023年第三季度收入为2043.3百万美元，2024年第三季度预计为2499.5百万美元[58] - 2023年第三季度毛利润为206.7百万美元，2024年第三季度预计为259.1百万美元[58] - 2023年第三季度净利润为80.2百万美元，2024年第三季度预计为91.7百万美元[58] - 2023年第三季度每股基本收益为0.67美元，2024年第三季度预计为0.78美元[58] - 2023年第三季度每股稀释收益为0.67美元，2024年第三季度预计为0.77美元[58] - 2023年第三季度综合收入为69.0百万美元，2024年第三季度预计为105.4百万美元[59] - 2023年第三季度外币兑换差异为-1.6百万美元，2024年第三季度预计为4.7百万美元[59] - 2023年第三季度货币远期衍生品变化为-9.8百万美元，2024年第三季度预计为15.3百万美元[59] - 2023年第三季度利息率互换衍生品变化为0.2百万美元，2024年第三季度预计为-6.3百万美元[59] - 2023年第三季度总权益为1736.3百万美元，2024年第三季度预计为1819.7百万美元[62] 部门和市场表现 - 公司2023年第三季度总收入为20.433亿美元，2024年第三季度总收入为24.995亿美元[75] - 公司2023年第三季度ATS和CCS部门的收入分别为8.594亿美元和11.839亿美元，分别占总收入的42%和58%[75] - 公司2023年第三季度通信和企业终端市场收入分别占总收入的36%和22%，2024年第三季度分别占总收入的42%和25%[75] - 公司2023年第三季度ATS和CCS部门的利润分别为4.9%和6.2%，2024年第三季度分别为4.8%和7.6%[76] - 公司2023年第三季度前九个月ATS和CCS部门的利润分别为4.7%和6.0%，2024年第三季度分别为4.7%和7.3%[76] 收购和投资 - 公司2024年第三季度完成对NCS Global Services LLC的收购，收购价格为39.6亿美元，包括净营运资本调整[78] - 公司2024年第三季度客户和品牌无形资产的摊销将增加约300万美元，预计摊销期限为10年[81] - 公司2024年第三季度库存减记净额为1680万美元，前九个月为2710万美元[87] - 公司2024年第三季度客户现金存款总额为5.211亿美元，用于减少库存风险[88] - 公司2024年第三季度完成对NCS的收购后，预计NCS的运营将贡献不到10%的合并收入和净收益[82] 财务结构和债务 - 公司借款利率根据借款货币和选择，范围从1.50%到2.25%（调整后的期限SOFR）或0.50%到1.25%（基准利率和加拿大Prime利率）[92] - 截至2023年12月31日，公司未偿还的定期贷款余额为627.2百万美元，截至2024年9月30日，余额为745.6百万美元[95] - 公司需遵守信用设施下的某些限制性契约，包括与特定债务、留置权、资产出售、指定投资和支付、售后回租交易以及某些财务契约相关的规定[93] - 公司通过利率互换协议对冲部分新定期贷款的利率变动风险[92] - 截至2024年9月30日，公司未偿还的循环贷款余额为0，未偿还的A期贷款和B期贷款的利率分别为调整后的期限SOFR加1.75%和期限SOFR加1.75%[92] - 公司截至2024年9月30日和2023年12月31日，均符合信用设施下的所有限制性和财务契约[93] - 公司截至2024年9月30日和2023年12月31日的租赁义务分别为207.2百万美元和176.5百万美元[96] - 公司截至2024年9月30日和2023年12月31日的未偿还信用证总额分别为35.4百万美元和27.0百万美元[97] - 公司在2024年前三季度因终止初始定期贷款而产生的加速摊销费用为0.8百万美元[96] - 公司在2024年前三季度因终止初始定期贷款而记录的修改收益为5.2百万美元[98] 股票回购和员工激励 - 公司启动了2023年NCIB，计划在2023年12月14日至2024年12月13日期间回购最多约1180万普通股[104] - 截至2024年9月30日，约有890万普通股可用于回购[104] - 2024年第三季度，公司回购了220万普通股用于注销，总成本为1亿美元[107] - 2024年前三季度，公司回购了290万普通股用于注销，总成本为1265亿美元[107] - 2024年第三季度，公司回购了200万普通股用于SBC计划交付，总成本为4200万美元[107] - 2024年前三季度，公司回购了280万普通股用于SBC计划交付，总成本为1016亿美元[107] - 截至2024年9月30日，经纪商持有260万普通股，价值8750万美元，用于SBC计划交付[108] - 2024年前三季度，公司授予了70万RSU，加权平均授予日公允价值为3736美元[111] - 2024年前三季度，公司授予了50万PSU，加权平均授予日公允价值为4347美元[111] 成本和费用 - 2024年前三季度，公司重组费用为1130万美元，主要用于员工终止成本[116] - 公司记录了与潜在收购相关的收购成本，Q3 2024为0.4百万美元，YTD 2024为2.5百万美元，其中包括对NCS的收购[120] - 公司在Q3 2024没有记录其他成本或回收，但在YTD 2024记录了1.3百万美元的其他回收，主要来自法律回收[121] 税务和法律事项 - Q3 2024的所得税费用为33.7百万美元，其中包括2.6百万美元的预扣税和2.0百万美元的汇回费用[123] - YTD 2024的所得税费用为68.1百万美元，其中包括18.8百万美元的预扣税和2.0百万美元的汇回费用[123] - 公司在Q3 2023的所得税费用为18.9百万美元，其中包括3.5百万美元的汇回费用[124] - YTD 2023的所得税费用为42.1百万美元，其中包括6.8百万美元的汇回费用[124] - 公司在2021年向罗马尼亚税务机关支付了约3100万罗马尼亚列伊（约合700万美元）的税款，以应对2014至2018年期间的税务评估[139] - 公司认为其原始税务申报符合罗马尼亚税法，并将通过所有必要的上诉或其他司法程序维护其立场[139] - 公司可能面临政府机构（包括税务机关）的索赔，可能导致支付大量税款或其他费用、利息和罚款[140] - 公司认为已为任何可能的不利裁决提供了足够的准备金，但无法保证最终结果，如果裁决不利，可能需要支付的金额可能超过已计提的金额[140] 风险管理 - 公司在2024年9月30日的利率互换协议的公允价值为6.3百万美元的未实现收益[130] - 公司在2024年9月30日的TRS协议的公允价值为47.8百万美元的未实现收益[127] - 公司在2024年9月30日的未对冲信贷设施借款为415.6百万美元，其中包括298.7百万美元的Term B贷款和116.9百万美元的Term A贷款[129] - 公司在2024年9月30日的外汇合约和互换合约的公允价值为19.4百万美元的未实现收益[134] - 公司认为其交易对手的信用风险较低，未在2024年第三季度或年初至今对坏账准备进行重大调整[136] - 公司的流动性风险管理通过维持手头现金和多种融资安排来实现，预计现有资金足以满足当前的财务义务[137] - 公司面临诉讼、调查和其他索赔，但管理层认为这些不会对财务表现、财务状况或流动性产生重大不利影响[138]