净销售额情况 - 2024年第三季度净销售额为42.09亿美元，较2023年第三季度的35.27亿美元增长6.83亿美元，增幅19.4%[155] - 2024年第三季度运营净销售额增长19.5%，其中有机净销售额增长18.2%，收购带来130个基点的积极影响，外币波动有10个基点的负面影响[155] - 2024年前九个月净销售额为121.86亿美元，较2023年前九个月的105.15亿美元增长16.71亿美元，增幅15.9%[161] - 2024年前九个月运营净销售额增长16.9%，其中有机净销售额增长15.4%，投资和收购带来150个基点的积极影响，外币波动有100个基点的负面影响[161] - 2024年第三季度净销售额42.09亿美元，2023年同期为35.27亿美元，增长19.4%；2024年前九个月净销售额121.86亿美元，2023年同期为105.15亿美元，增长15.9%[166][167] 净收入情况 - 2024年第三季度归属波士顿科学普通股股东的报告净收入为4.69亿美元，摊薄后每股0.32美元；调整后净收入为9.37亿美元，摊薄后每股0.63美元[155] - 2023年第三季度归属波士顿科学普通股股东的报告净收入为5.05亿美元，摊薄后每股0.34美元；调整后净收入为7.32亿美元，摊薄后每股0.50美元[155] - 2024年前九个月归属波士顿科学普通股股东的报告净收入为12.88亿美元，摊薄后每股0.87美元；调整后净收入为26.83亿美元，摊薄后每股1.81美元[161] - 2023年前九个月归属波士顿科学普通股股东的报告净收入为10.65亿美元，摊薄后每股0.73美元；调整后净收入为21.81亿美元，摊薄后每股1.50美元[161] - 2024年前三季度报告显示，所得税前收入14.8亿美元，净利润10.88亿美元，归属于波士顿科学普通股股东的净利润10.65亿美元，每股收益0.73美元；调整后数据分别为24.97亿美元、2.9亿美元、22.06亿美元和1.5美元[165] 净销售额增长原因 - 净销售额增长主要得益于各业务的强劲商业执行，尤其是Farapulse™脉冲场消融系统于2024年初在美国推出后被迅速采用[155][161] 公司收购情况 - 公司在2023 - 2024年进行了多项收购，包括Relievant、Braun的腔内真空治疗产品组合、Silk Road Medical等[155][161] - 2024年1月8日，公司宣布以约36.7亿美元现金收购Axonics，预计2024年第四季度完成[213] 各业务板块销售情况 - 各业务板块中，2024年第三季度心血管业务净销售额27.31亿美元，增长25.0%；前九个月为78.13亿美元，增长19.6%；其中，心脏病学业务第三季度净销售额21.29亿美元，增长29.2%，前九个月为60.48亿美元，增长22.0%[166][167][175] - 2024年第三季度内窥镜业务净销售额6.78亿美元，增长7.8%；前九个月为19.96亿美元，增长8.7%；泌尿业务第三季度净销售额5.32亿美元，增长10.3%，前九个月为15.7亿美元，增长9.3%[166][167][168][171] - 2024年第三季度神经调节业务净销售额2.68亿美元，增长17.0%；前九个月为8.07亿美元，增长14.0%；外周介入业务第三季度净销售额6.02亿美元，增长11.8%，前九个月为17.65亿美元，增长11.9%[166][167][173][177] - 2024年第三季度各业务板块增长中，内窥镜业务运营净销售增长7.9%，泌尿业务为10.4%，神经调节业务为17.1%，心脏病学业务为29.3%，外周介入业务为12.0%[168][171][173][175][177] - 2024年前九个月各业务板块增长中，内窥镜业务运营净销售增长9.4%，泌尿业务为9.8%，神经调节业务为14.4%，心脏病学业务为23.1%，外周介入业务为13.4%[168][171][173][175][177] 新兴市场销售情况 - 2024年第三季度新兴市场净销售额占比16%，前九个月占比17%；第三季度增长15.2%，前九个月增长17.3%，主要受中国市场增长推动[180] - 公司为推动全球扩张，将除美国、西欧、中欧、日本、澳大利亚、新西兰和加拿大以外的国家列为新兴市场[179] 公司业务挑战 - 公司业务受全球供应链中断影响，虽有所改善但挑战仍存，同时面临通胀、利率、货币政策、税收法律及地缘政治等不确定性[181] 利润及费用情况 - 2024年第三季度毛利润为28.97亿美元，2023年同期为24.26亿美元；2024年前九个月毛利润为83.95亿美元，2023年同期为73.17亿美元[182] - 2024年第三季度销售、一般和行政费用（SG&A）较上年同期增加3.2亿美元，增幅26%；前九个月增加5.61亿美元，增幅15%[183] - 2024年第三季度研发费用（R&D）较上年同期增加5100万美元，增幅14%；前九个月增加1.04亿美元，增幅10%[184] - 2024年第三季度摊销费用较上年同期减少300万美元，降幅1%；前九个月增加1100万美元，增幅2%[185] - 2024年第三季度未记录无形资产减值费用，前九个月记录2.76亿美元；2023年第三季度记录不到100万美元，前九个月记录5800万美元[186] - 2024年第三季度和前九个月分别记录或有对价净收益2300万美元和400万美元；2023年同期分别记录净费用1200万美元和4300万美元[188] - 2024年第三季度和前九个月分别记录重组费用800万美元和1200万美元，重组相关费用4400万美元和1.36亿美元[190] - 2024年第三季度和前九个月未记录诉讼相关净费用；2023年同期记录诉讼相关净信贷1.11亿美元[191] - 2024年第三季度和前九个月利息费用较上年同期增加，主要因2024年第一季度发行20亿欧元高级债券；利息收入也增加，因现金余额增加[193] - 2024年第三季度和前九个月报告税率分别为30.0%和24.4%，2023年同期分别为17.3%和26.5%[194] 现金流量情况 - 截至2024年9月30日，公司拥有25.02亿美元无限制现金及现金等价物，其中包括Acotec持有的约6700万美元[202] - 2024年前九个月，经营活动产生的现金流量净额为19.79亿美元，较上年同期增加4.33亿美元[205][206] - 2024年前九个月，投资活动使用的现金流量净额为19.83亿美元，主要用于业务收购、购置物业等[205][207] - 2024年前九个月，融资活动产生的现金流量净额为16亿美元，主要来自2024年欧元债券的公开发行[205][208] 杠杆比率及债务情况 - 2021年循环信贷安排规定公司需维持最高杠杆比率为3.75倍，若进行超10亿美元的合格收购，后续四个季度最高杠杆比率为4.75倍[210] - 截至2024年9月30日，公司为收购Axonics产生的22.18亿美元债务未纳入杠杆比率计算[211] 股票相关情况 - 2023年6月1日，所有流通的MCPS自动转换为普通股，共发行约2400万股普通股[215] - 2024年前九个月和2023年前九个月，公司因股票期权和员工股票购买计划获得的股票发行收入分别为2.02亿美元和1.65亿美元[216] - 2020年12月14日，公司董事会批准最高10亿美元的股票回购计划，截至2024年9月30日，该授权额度未使用[217] 非GAAP财务指标 - 公司披露非GAAP财务指标，包括调整后净收入、运营净销售额和有机净销售额等，用于评估业绩和制定目标[224][228] - 计算调整后净收入等指标时，需排除摊销费用、商誉减值等特定费用[225] - 运营净销售额增长率计算需排除外汇波动影响，有机净销售额增长率还需排除收购和剥离的影响[227] 前瞻性陈述及风险 - 前瞻性陈述基于公司当前信念、假设和估计，实际结果可能因风险和不确定性而与预期有重大差异[231][232] - 风险因素包括国内外经济状况、供应链中断、劳动力短缺、新产品推出和市场接受度等[232][234] - 监管合规方面的风险包括医疗政策变化、法规执行加强、知识产权保护和网络安全等[236] - 创新和增长举措的风险涉及研发项目的时间、成本和成功，以及新产品的推出和市场竞争[237] - 国际市场的风险包括对国际净销售额的依赖、地缘政治和经济状况、外汇和利率波动等[240] - 流动性风险包括产生足够现金流、进入资本市场、税务和诉讼事项的不利解决等[241] - 公司依赖收购、联盟或投资引入新产品和进入新市场，存在整合和实现预期效益的风险[239] 衍生金融工具情况 - 公司使用衍生金融工具应对汇率和利率市场风险，不进行投机性衍生交易[245] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司未结清的货币衍生工具合同金额分别为64.71亿美元和58.99亿美元[246] - 2024年9月30日，美元相对对冲货币升值10%，衍生工具公允价值增加3.67亿美元；贬值10%，则减少4.49亿美元[246] - 2023年12月31日，美元相对对冲货币升值10%，衍生工具公允价值增加2.36亿美元；贬值10%，则减少2.88亿美元[246] - 公司利率风险主要与美元和欧元借款有关，截至2024年9月30日和2023年12月31日无未结清的利率衍生工具[247] - 截至2024年9月30日，公司未偿债务本金总额109.24亿美元为固定利率，约占总债务的100% [247] 内部控制情况 - 截至2024年9月30日，公司披露控制和程序有效[250] - 2022年起公司开始分阶段实施新的全球企业资源规划（ERP）系统，2023年已完成部分导致财务报告内部控制发生变化[251] - 2024年前九个月财务报告内部控制无变化，未来阶段实施预计将产生重大影响[251] 法律诉讼情况 - 法律诉讼相关信息参考本季度报告中未经审计的合并财务报表附注H [253]