销售数据 - 2024年第三和第九个月分别销售约42亿美元和125亿美元的精炼石油产品、汽油混合原料、可再生燃料和原油[176] - 2024年9月30日止三个月和2023年总销售额分别为44亿美元和42亿美元增加0.2亿美元或5%[239] - 2024年9月30日止三个月和2023年产品销售总量分别为17亿加仑和14亿加仑增加3.56亿加仑[239] - 2024年前九个月总销售额为129亿美元较2023年增长7%[241] - 2024年第三季度汽油及汽油混合原料销售额为18亿美元较2023年增长11%[244] - 2024年前九个月汽油及汽油混合原料销售额为49亿美元较2023年增长17%[245] - 2024年第三季度馏分油及其他油类销售额为9亿美元较2023年增长31%[246] - 2024年前九个月馏分油及其他油类销售额为31亿美元较2023年增长16%[248] - 2024年第三季度汽油分销销售额为12亿美元较2023年下降13%[249] - 2024年前九个月汽油分销销售额为37亿美元较2023年下降8%[250] - 2024年第三季度商业销售额为2.771亿美元较2023年增长1%[253] - 批发部门2024年9月止九个月的汽油和汽油混合燃料销售额为4909560000美元2023年同期为4213536000美元[226] - 批发部门2024年9月止九个月的馏分油和其他油类销售额为3116686000美元2023年同期为2682493000美元[226] - 汽油配送和加油站运营部门2024年9月止九个月的销售额为4114416000美元2023年同期为4428841000美元[226] - 商业部门2024年9月止九个月的销售额为836666000美元2023年同期为758192000美元[226] 财务指标 - 2024年9月止三个月的净收入为45922000美元2023年同期为26808000美元[226] - 2024年9月止九个月的EBITDA为294791000美元2023年同期为245494000美元[226] - 2024年9月止三个月的调整后EBITDA为113956000美元2023年同期为77732000美元[226] - 2024年9月止三个月的可分配现金流为71133000美元2023年同期为42229000美元[226] - 2024年9月止三个月的调整后可分配现金流为71639000美元2023年同期为43262000美元[226] - 2024年9月30日止三个月净收入为45922美元2023年为26808美元[233] - 2024年9月30日止九个月净收入为86469美元2023年为97228美元[233] - 2024年9月30日止三个月调整后EBITDA为113956美元2023年为77732美元[233] - 2024年第三季度毛利润为2.86亿美元较2023年增长25%[242] - 2024年前九个月毛利润为7.891亿美元较2023年增长14%[243] 运营情况 - 公司业务分为批发、汽油分销和加油站运营、商业三个板块[182] - 批发板块从事多种产品的销售、收集、混合、储存和运输[183] - 截至2024年9月30日公司运营加油站等共1589个其中公司运营306个委托代理312个承租人经销商177个合同经销商794个[187] - 公司商业板块包括向公共部门终端用户等销售无品牌汽油等产品[191] - 2024年9月30日公司运营数量为306 2023年为342[227] - 2024年9月30日委托代理商数量为312 2023年为300[227] - 2024年9月30日承租人经销商数量为177 2023年为184[227] - 2024年9月30日合同经销商数量为794 2023年为798[228] - 2024年9月30日总GDSO组合为1589 2023年为1624[228] 资本运作 - 2024年4月15日赎回所有A系列优先股[178] - 2024年4月9日以约2.15亿美元收购海湾石油的四个精炼产品码头[179] - 2024年2月5日对信贷协议设施进行重新分配和手风琴式减少[180] - 2024年1月18日发行4.5亿美元2032年到期的8.250%优先票据[181] - 2024年2月15日向A系列优先股持有者支付210万美元现金分配 利率12.42%[267] - 2024年4月15日赎回A系列优先股 总金额7040万美元[267] - 2024年2月15日向B系列优先股持有者支付180万美元现金分配 利率9.50%[268] - 2024年1月18日，公司与GLP Finance Corp.发行4.5亿美元本金的2032年到期的8.250%优先票据，净收益用于偿还信贷协议下的部分借款和一般公司用途[294] 风险因素 - 公司业务受精炼石油产品等市场影响价格波动影响财务状况运营结果等[193] - 公司投入资源进行收购和增长项目但存在不确定性[196] - 可能无法实现合资企业的预期回报[197] - 信贷市场状况可能影响公司流动性[198] - 依赖多种运输服务运输石油产品服务中断影响财务等状况[199] - 汽油业务受季节性波动影响一四季度财务结果可能较低[202] - 取暖油和残油业务二三季度财务结果可能较低[203] - 新技术替代燃料等可能减少汽油便利店等销售[205] 现金流量 - 2024年9个月维护资本支出约3190万美元 2023年同期约3540万美元[271] - 2024年9个月扩张资本支出约2460万美元 2023年同期约1930万美元[272] - 2024年维护资本支出预计约5000万 - 6000万美元 扩张资本支出约4000万 - 5000万美元[273] - 2024年9个月经营活动现金流量为 - 3564.7万美元 2023年同期为3.43025亿美元[275] - 2024年9个月投资活动现金使用2.30369亿美元[279] - 2024年9个月融资活动现金提供2.66941亿美元[281] 债务与金融工具 - 截至2024年9月30日，营运资金循环信贷安排下有2.192亿美元借款未偿还，循环信贷安排下有1.77亿美元未偿还，信用证未偿还金额为6820万美元，借款和信用证的总剩余可用额度分别为10.9亿美元和11.3亿美元[290] - 2032年票据于2032年1月15日到期，年利率为8.250%，自2024年7月15日起支付利息，之后每年1月15日和7月15日每半年支付一次[296] - 发行人可在2027年1月15日前赎回最多35%的2032年票据，赎回价格为本金金额的108.250%加上应计和未付利息（如有）[297] - 截至2024年9月30日，信贷协议下未偿还借款总额为3.962亿美元，利率上升1%将导致利息费用每年增加约400万美元[307] - 公司利用可变利率债务，面临利率风险，会利用利率上下限、掉期和上限来对冲特定和预期债务发行的利息义务[306] - 公司面临商品风险，通过各种衍生工具管理风险，包括交易所交易期货合约、掉期协议等[308] - 截至2024年9月30日，所有商品风险衍生工具的公允价值为4.8085万美元[312] - 10%的价格上涨或下跌对商品风险衍生工具公允价值的影响[312] - 公司面临交易对手不履约的信用损失风险，但预计不会对财务状况等产生重大不利影响[313] 其他收入 - 2024年第三和第九个月分别有其他收入约2亿美元和4亿美元[176] - 2024年9月30日合同义务中信贷融通义务2024年剩余部分为6228.5万美元 2024年后为36978万美元[269]