公司收购事务 - 2024年7月25日公司将以约20亿美元现金收购KCA Deutag，包括9亿美元未调整的股价和11亿美元用于偿还债务，交易预计2024年底前完成[15] - KCA Deutag在中东有大量陆地钻探业务，占其2023年运营息税折旧摊销前利润的约三分之二[16] - 为收购KCA Deutag及其子公司相关事务将承担约16.5亿美元新债务[192] - 已发行12.5亿美元本金的高级债券[192] - 可能根据定期贷款信贷协议借款至多4亿美元[192] - 收购需满足多项条件若不满足或不及时满足可能导致多种不利情况[195] - 若2025年10月25日前未完成收购需按特定价格赎回债券[196] - 收购成功与否取决于能否有效整合KCA Deutag业务[197] - 整合过程可能面临多种困难包括业务中断未知负债等[198] - 若无法按预期实现收购带来的收益公司业务和经营成果可能受不利影响[198] - 公司未来成功部分取决于能否有效及时整合KCA Deutag的资产、运营和人员等以管理扩张业务[199] - 收购相关的不确定性可能扰乱公司业务关系对运营、现金流和财务状况产生重大不利影响[200] - 与公司有业务往来的各方因收购产生的不确定性可能导致业务关系中断并产生不利影响[201] - 收购相关的不确定性可能导致管理人员和关键员工流失影响未来业务[202] - 公司依赖管理人员和关键员工的经验和行业知识成功收购部分取决于能否留住他们[203] - 收购失败可能对公司股价产生负面影响并对运营、现金流和财务状况产生重大不利影响[204] - 若收购未完成公司业务可能受到重大不利影响且面临多种风险[205] - 公司将承担与收购相关的重大交易成本[206] - 公司已产生且预计继续产生与收购相关的非经常性成本[206] - 有许多因素可能影响与收购相关的整合和实施费用的总额或时间[206] 公司业务布局 - 公司在北美的业务主要位于得克萨斯州，也在其他州运营[13] - 公司国际业务主要位于阿根廷、澳大利亚、巴林、哥伦比亚和阿联酋，2025年第一季度开始在沙特阿拉伯开展业务[13] - 公司在俄克拉荷马州拥有少量商业房地产[14] - 公司拥有自己的专属保险公司[14] - 公司目前在南美等地有钻探业务，业务扩张可能面临多种国外风险[139] 公司业务板块钻机数量情况 - 截至2024年9月30日，公司北美解决方案业务板块的钻机数量情况[17] - 截至2024年9月30日，公司国际解决方案业务板块的钻机数量情况[18] - 截至2024年9月30日，公司墨西哥湾近海业务板块的钻机数量情况[20] 公司业务相关情况 - 公司是西半球最大的超规格交流驱动陆地钻机供应商[21] - 2024年9月30日有170个活跃钻机合同2023年和2023年9月30日分别为164和192个[42] - 2024年9月30日和2023年合同钻井积压分别为15亿美元和14亿美元[48] - 2024年9月30日积压量约53.3%预计在2025财年完成[48] - 2024年9月30日美国约有6200名员工国际业务约有800名员工[49] - 公司合同类型包括日工合同和绩效合同[47] - 绩效合同有积极风险回报成果客户采用率在增长[47] - 公司通过多种方式吸引和保留人才[51] - 提供多种员工培训项目[54] - 有多种员工福利项目[63] - 截至2024年9月30日，92台可用钻机未签合同[90] - 2024财年，公司约58.2%的综合营业收入来自十大钻探服务和解决方案客户，约27.3%来自三大客户（包括其附属公司）[118] - 截至2024年9月30日，公司钻探服务积压的未来营收约为15亿美元[121] - 公司钻探服务运营费用包含固定成本，可能不会随钻机使用率和日费率的下降成比例下降[126] - 公司可能面临钻探设备、物资或其他关键材料短缺的情况[128] - 持续的通货膨胀和成本增加可能影响公司销售利润率和盈利能力[130] - 公司部分国际员工已成立工会，工会扩张等可能增加劳动力成本、减少收入或限制运营灵活性[133] - 2024财年在阿根廷确认的外汇损失总计510万美元[140] - 2024、2023和2022财年所有业务的外汇损失分别为550万美元、640万美元和590万美元[140] - 2024和2023财年蓝筹股互换交易分别造成710万美元和1220万美元投资损失[140] - 2024和2023财年分别有1380万美元和980万美元净现金汇回美国[140] - 最近宣布的季度基本股息为每股0.25美元[182] - 2024年7月25日宣布将暂停2025财年的补充股息[182] 公司面临的运营风险 - 公司面临多种运营风险且未完全投保[65] - 公司业务受国内外政治发展及多种法律法规影响[70] - 环境法律法规会影响公司运营及资本支出[71] - 职业安全与健康相关法规对公司有约束[72] - 政府对油气进出口等方面的管控影响公司业务[73] - 公司受多种美国及外国法律约束如反贿赂反腐败数据隐私等[74] - 公司受国际贸易相关法律法规管辖[75] - 目前合规成本对公司业务和财务状况影响不大但未来不确定[76] - 公司业务依赖油气行业活动水平受油气价格波动影响[81] - 全球经济状况和油气价格波动可能影响公司业务[85] - 钻探服务业务竞争激烈过剩钻机可能影响利用率和利润率[87] - 行业整合可能影响公司运营结果[92] - 行业整合可能导致客户资本支出减少或主要客户被收购，影响公司产品和服务需求[93] - 新技术可能使公司钻井方法和设备竞争力下降，资本支出可能增加[94] - 无法保证有足够资本资源改进现有钻机或建造新钻机[95] - 即使开发出新技术也无法保证未来有需求，且可能面临谈判和定价难题[96] - 若不能及时且经济有效地升级设备或建造新钻机，服务需求可能下降[97] - 公司运营面临多种风险，包括环境和天气风险，且未完全投保[98] - 公司业务受网络安全和信息技术系统中断风险影响[104] - 公司的收购、处置和投资可能无法带来预期收益并存在风险[107] - 公共卫生危机等可能对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[134] - 替代能源技术的改进或新发现可能对公司财务状况和经营成果产生重大不利影响[136] - 债务协议中的契约限制公司开展某些活动[142] - 公司可能需要记录钻机和其他资产的减值费用[143] - 信用评级下降可能影响公司获取资本的成本和能力[146] - 公司可能无法产生足够现金偿还债务[151] - 气候变化相关法规可能增加公司合规成本[154] - 新的立法和监管举措可能影响公司客户的钻探计划[157] - 公司面临众多与可持续性目标相关风险，包括外部因素影响、标准不统一、未来并购处置影响等[161] - 公司受美国《反海外腐败法》和外国反贿赂法约束，违规将受罚并影响声誉和股价[163] - 隐私、数据安全和消费者保护相关法规复杂多变，合规成本可能增加[164] - 违反《通用数据保护条例》（GDPR）最高可处上一财年全球总营业额4%或2000万欧元罚款[167] - 违反《加州消费者隐私法》（CCPA）/《加州隐私权法》（CPRA）有不同金额的民事处罚[168] - 政府能源相关政策、税收政策、政治不稳定可能影响公司财务和运营[170] - 公司业务受政治不稳定、政府政策法规和贸易协议变化影响[173] - 法律诉讼可能影响公司业务、财务状况和运营结果[174] - 公司面临税务相关风险，包括审计、税率变化、递延税资产利用等[176] - 公司与财产、厂房和设备相关的递延税负债重大，可能影响未来现金流[177]