财务指标与GAAP调整 - 公司第四季度财务补充报告包含非GAAP财务指标，这些指标可能对投资者有用，但不应孤立看待或替代GAAP结果[4] - 公司提醒投资者，非GAAP财务指标与GAAP结果之间的差异在报告中进行了调整[4] - 公司调整了会计方法，将电动汽车租赁相关的投资税收抵免从流量法改为递延法[29] - 调整后每股有形账面价值（Adjusted TBVPS）通过调整普通股权益，包括商誉和可识别无形资产、税后核心原始发行折扣（Core OID）余额和系列G折扣，以提供更保守的估值评估[78] - 调整后总净收入通过排除核心OID来计算净融资收入，并调整其他收入以反映公司持续产生收入的能力[79] - 核心归属于普通股股东的净收入通过调整GAAP净收入，排除税后核心OID费用、重新定位和其他一次性项目，以更好地反映核心业务的运营表现[82] - 核心原始发行折扣（Core OID）摊销费用主要用于调整核心税前收入、核心归属于普通股股东的净收入、调整后每股收益等财务指标，以帮助读者更好地理解业务表现[83] - 核心税前收入通过排除核心OID、股权证券公允价值变动和重新定位等一次性项目，以更好地反映核心业务的运营表现[85] - 核心有形普通股回报率（Core ROTCE）通过调整有形普通股权益和核心OID余额，以反映公司持续产生回报的能力[86] - 净融资收入（排除核心OID）通过排除核心OID来计算，以帮助读者更好地理解业务产生收入的能力[92] - 净利息收益率（排除核心OID）通过排除核心OID来计算，以帮助读者更好地理解业务的盈利能力和利润率[93] - 有形普通股权益通过调整普通股权益，排除商誉和可识别无形资产，以评估资本充足性[95] 贷款与租赁定义 - 公司定义“贷款”为与直接和间接融资活动相关的消费者和商业产品，包括贷款、零售分期付款合同、信用额度和其他融资产品，但不包括经营租赁[5] - 公司定义“经营租赁”为消费者和商业车辆租赁协议，其中公司是出租人，承租人通常不承担在租赁结束时获得车辆所有权或补偿车辆残值的义务[5] - 公司定义“消费者”为与贷款和经营租赁活动相关的所有消费者产品以及所有商业零售分期付款合同[5] - 公司定义“商业”为与贷款活动相关的所有商业产品，不包括商业零售分期付款合同[5] - 公司定义“合作伙伴关系”为商业安排，而非法律定义的合作伙伴关系[5] 前瞻性陈述与投资者提醒 - 公司提醒投资者，前瞻性陈述受假设、风险和不确定性的影响，实际结果可能与预期有重大差异[3] - 公司强调，任何前瞻性陈述仅代表其发表时的观点，公司不承担更新这些陈述的义务[3] - 公司建议投资者阅读其年度报告、季度报告和当前报告，以获取更多信息[2] 财务表现 - 2024年第四季度净融资收入为15.09亿美元，同比下降0.7%[8] - 2024年全年净融资收入为60.14亿美元，同比下降3.3%[8] - 2024年第四季度其他收入为5.17亿美元，同比下降9.9%[8] - 2024年全年其他收入为21.67亿美元，同比增长7.6%[8] - 2024年第四季度信贷损失拨备为5.57亿美元，同比下降5.1%[8] - 2024年全年信贷损失拨备为21.66亿美元，同比增长10.1%[8] - 2024年第四季度总资产为1918.36亿美元，同比下降2.3%[8] - 2024年第四季度消费者贷款为1032.85亿美元，同比下降1.6%[8] - 2024年第四季度净利息收益率为3.30%，同比上升0.11个百分点[8] - 2024年第四季度普通股每股收益为0.26美元，同比下降10.3%[8] - 2024年第四季度净融资收入为15.09亿美元，同比下降0.7%[13] - 2024年全年净融资收入为60.14亿美元，同比下降3.3%[13] - 2024年第四季度总利息收入为35.28亿美元，同比下降2.9%[13] - 2024年全年总利息收入为142.87亿美元，同比增长2.2%[13] - 2024年第四季度贷款损失准备金为5.57亿美元，同比下降5.1%[13] - 2024年全年贷款损失准备金为21.66亿美元，同比增长10.1%[13] - 2024年第四季度非利息支出为13.6亿美元，同比下降4%[13] - 2024年全年非利息支出为51.79亿美元，同比增长0.3%[13] - 2024年第四季度总资产为1918.36亿美元，同比下降2.3%[17] - 2024年第四季度总负债为1779.33亿美元，同比下降2.6%[17] - 公司总资产在2024年第四季度为1905.04亿美元，同比下降1.9%[20] - 2024年第四季度利息收入资产为1821.68亿美元，同比下降4.7%[20] - 2024年第四季度零售存款负债为1418.68亿美元，同比增长3.4%[20] - 2024年第四季度汽车金融税前收入为3.97亿美元，同比下降6.9%[24] - 2024年全年汽车金融税前收入为18.16亿美元，同比下降19.8%[24] - 2024年第四季度核心税前收入为3.1亿美元，同比增长12.7%[24] - 2024年全年核心税前收入为10.47亿美元，同比下降19.8%[24] - 2024年第四季度公司长期债务为169.54亿美元，同比下降5.6%[20] - 2024年第四季度公司总负债为1764.52亿美元，同比下降2.3%[20] - 2024年第四季度公司总股本为140.52亿美元，同比增长11.7%[20] - 2024年第四季度净融资收入为13.44亿美元，同比下降2.7%[28] - 2024年全年净融资收入为54.71亿美元，同比下降0.8%[28] - 2024年第四季度消费者贷款净融资收入为19.07亿美元，同比增长6%[28] - 2024年全年消费者贷款净融资收入为74.41亿美元，同比增长9.9%[28] - 2024年第四季度商业贷款净融资收入为3.96亿美元，同比下降0.5%[28] - 2024年全年商业贷款净融资收入为16.74亿美元，同比增长20.3%[28] - 2024年第四季度总资产为1130.57亿美元，同比下降1.9%[28] - 2024年第四季度贷款损失准备金为49.5亿美元，同比增长0.6%[28] - 2024年全年贷款损失准备金为190.5亿美元，同比增长17.7%[28] - 2024年第四季度净融资收入为1.15亿美元，同比增长1%[38] - 2024年全年净融资收入为4.56亿美元，同比增长6%[38] - 2024年第四季度保险保费和服务收入为3.68亿美元，同比增长9%[33] - 2024年全年保险保费和服务收入为14.13亿美元，同比增长11%[33] - 2024年第四季度保险损失和损失调整费用为1.16亿美元，同比增长23%[33] - 2024年全年保险损失和损失调整费用为5.44亿美元，同比增长29%[33] - 2024年第四季度总资产为97.04亿美元，同比下降6.94亿美元[38] - 2024年全年总融资收入和其他利息收入为10.06亿美元，同比增长2.6%[38] - 2024年第四季度核心税前收入为1.2亿美元，同比增长28%[38] - 2024年全年核心税前收入为4.33亿美元，同比增长22.7%[38] - 2024年第四季度净融资收入为1900万美元，同比增长4200万美元[40] - 2024年全年净融资收入为-2700万美元，同比下降1.97亿美元[40] - 2024年第四季度总非利息支出为4.44亿美元，同比下降1.19亿美元[40] - 2024年第四季度贷款损失拨备为6700万美元，同比下降1100万美元[40] - 2024年第四季度核心税前亏损为2.91亿美元，同比减少1.43亿美元[40] - 2024年第四季度现金、交易和投资证券为325.99亿美元，同比增长10.88亿美元[40] - 2024年第四季度消费者贷款为194.77亿美元，同比下降10.86亿美元[40] - 2024年第四季度公司管理费用分配方法更新，取消存款业务成本分配[41] - 2024年第四季度核心OID摊销费用为1500万美元，同比增长200万美元[40] - 2024年第四季度总资产为597.5亿美元，同比下降9.85亿美元[40] - 2024年第四季度末贷款余额为1360.3亿美元，同比下降34.09亿美元[43] - 2024年第四季度30天以上逾期贷款占比为2.79%，同比上升0.03个百分点[43] - 2024年第四季度净坏账率为1.59%，同比下降0.18个百分点[43] - 2024年全年净坏账总额为20.34亿美元，同比增加1.47亿美元[43] - 2024年第四季度美国汽车零售合同30天以上逾期金额为36.81亿美元，同比下降0.49亿美元[43] - 2024年第四季度美国汽车零售合同60天以上逾期金额为9.84亿美元，同比下降0.53亿美元[43] - 2024年第四季度消费者贷款损失准备金为31.7亿美元，同比增加8700万美元[46] - 2024年第四季度消费者贷款总额为837.57亿美元，同比下降5.63亿美元[46] - 2024年第四季度Ally信用卡贷款损失准备金为3.19亿美元，同比增加2600万美元[46] - 2024年第四季度Ally信用卡贷款总额为22.94亿美元，同比增加3.04亿美元[46] - 2024年第四季度GAAP每股收益为0.26美元，同比下降0.29美元[58] - 2024年全年GAAP每股收益为1.82美元，同比下降0.97美元[58] - 2024年第四季度调整后每股收益（Adjusted EPS）为0.78美元，同比下降0.35美元[58] - 2024年全年调整后每股收益为2.35美元，同比下降0.49美元[58] - 2024年第四季度GAAP净融资收入为15.09亿美元，同比下降1100万美元[58] - 2024年全年GAAP净融资收入为60.14亿美元，同比下降2.07亿美元[58] - 2024年第四季度调整后其他收入为5.64亿美元，同比增加800万美元[58] - 2024年全年调整后其他收入为21.73亿美元，同比增加2.67亿美元[58] - 2024年第四季度调整后非利息支出为12.20亿美元，同比下降500万美元[58] - 2024年全年调整后非利息支出为50.29亿美元，同比增加8300万美元[58] - 2024年第四季度核心有形普通股回报率（Core ROTCE）为11.3%，较第三季度的6.2%显著提升[64] - 2024年全年核心有形普通股回报率为8.5%，低于2023年的10.8%[64] - 2024年第四季度调整后效率比为52.8%，较第三季度的51.1%有所上升[69] - 2024年全年调整后效率比为54.1%，略高于2023年的53.8%[69] - 2024年第四季度GAAP归属于普通股股东的净收入为8100万美元，较第三季度的1.71亿美元下降[64] - 2024年全年GAAP归属于普通股股东的净收入为5.58亿美元，较2023年的8.47亿美元下降[64] - 2024年第四季度调整后非利息支出为8.77亿美元，较第三季度的8.6亿美元略有增加[69] - 2024年全年调整后非利息支出为35.76亿美元，较2023年的36.3亿美元有所下降[69] - 2024年第四季度调整后净收入为16.62亿美元，较第三季度的16.82亿美元略有下降[69] - 2024年全年调整后净收入为66.16亿美元，较2023年的67.5亿美元有所下降[69] 贷款与租赁业务 - 美国消费者新车贷款发放总额为10.3亿美元，较上一季度增长0.9亿美元[31] - 二手车贷款发放总额为24.5亿美元，较上一季度增长0.1亿美元[31] - 超级优质客户（FICO 760-999）贷款发放总额为11.2亿美元，较上一季度增长0.9亿美元[31] - 新车销售平均FICO评分为718，较上一季度上升22分[31] - 美国市场新车销售季度总量为390万辆，较上一季度增长30万辆[31] - 活跃经销商总数为21,787家，较上一季度减少288家[31] - 商业贷款总额为229亿美元，较上一季度减少9亿美元[31] - 终止租赁车辆总数为31,926辆，较上一季度增加7,732辆[31] - 每辆终止租赁车辆的平均收益为1,431美元，较上一季度增加9美元[31] - 终止租赁车辆总收益为2.11亿美元，较上一季度减少2,100万美元[31] 资本与流动性 - 风险加权资产从3Q 24的1563亿美元下降至4Q 24的1534亿美元，环比下降2.9亿美元，同比下降8.2亿美元[48] - 普通股一级资本比率（CET1）在4Q 24为9.8%，与3Q 24持平，同比上升0.4个百分点[48] - 总资本比率在4Q 24为13.2%，环比上升0.3个百分点，同比上升0.8个百分点[48] - 股东权益从3Q 24的144亿美元下降至4Q 24的139亿美元，环比下降0.5亿美元，同比上升0.2亿美元[48] - 流动性现金及现金等价物从3Q 24的79亿美元增加至4Q 24的96亿美元，环比增加16亿美元，同比增加31亿美元[52] - 总可用流动性从3Q 24的679亿美元增加至4Q 24的685亿美元，环比增加0.5亿美元，同比增加50亿美元[52] - 零售存款平均利率在4Q 24为3.97%，较3Q 24的4.18%有所下降[52] - 零售存款总额从3Q 24的1414.49亿美元增加至4Q 24的1434.30亿美元，环比增加19.81亿美元，同比增加11.65亿美元[52] - 经纪及其他存款从3Q 24的105.01亿美元下降至4Q 24的81.44亿美元，环比下降23.57亿美元，同比下降42.57亿美元[52] - 总存款从3Q 24的1519.50亿美元下降至4Q 24的1515.74亿美元，环比下降3.76亿美元，同比下降30.92亿美元[52] - 零售汽车贷款平均余额为83,554百万美元，同比下降1,157百万美元[53] - 汽车租赁（净折旧）平均余额为7,794百万美元，同比下降1,548百万美元[53] - 经销商库存融资平均余额为17,074百万美元，同比增加1,381百万美元[53] - 总收益资产为182,168百万美元，同比下降4,715百万美元[53] - 净利息收入为1,524百万美元，同比增加9百万美元[53] - 零售汽车贷款净利息收益率为9.27%，同比增加0.29%[53] - 汽车租赁（净折旧）净利息收益率为6.60%，同比下降0.06%[53] - 总资金成本（不包括核心OID）为4.19%，同比下降0.10%[53] - 净利息差（NIM）为3.30%，同比增加0.11%[53] - 存款平均余额为151,502百万美元，同比下降2,170百万美元[53] - CECL对监管资本的影响将通过五年过渡期逐步确认，从2022年1月1日开始每年逐步确认25%的影响，直到2025年第一季度完全确认[89]