信贷协议基本信息 - 公司于2025年1月27日签订信贷协议，贷款方将为借款方提供总额不超过7.5亿美元的循环信贷额度[1][21][22] - 生效日期为2025年1月27日[79] 信贷额度构成 - 循环信贷额度包含摆动贷款子额度和信用证子额度[22] 术语定义 - “收购”指贷款方或其子公司获取业务、资产或多数证券等的交易[23] - “替代货币”包括欧元、英镑、日元等多种货币[29] - “反腐败法律”涵盖美国、英国相关法律及其他适用法律[31] - “反洗钱法律”包括美国、英国相关法律及其他适用法律[32] - 有益所有者指直接或间接拥有借款人25%或以上股权权益的个人，以及对借款人有重大控制、管理或指导责任的单个个人[60] - 控制权变更指某人或某团体直接或间接获得借款人超过50%已发行和流通股权权益的总普通投票权[77] - 控制指直接或间接拥有指导或影响他人管理或政策的权力[96] - 债务定义包含多种类型，不包括贸易应付款等[159] - 或有对价和或有赔偿义务不视为债务[160] - 多雇主计划指符合特定条件的员工养老金福利计划[186] - 非同意贷款人指未批准特定同意、豁免或修订的贷款人[188] - 贷款文件包括协议、费用函等多种文件[180] - 重大不利变化指对协议、业务等有重大不利影响的情况[182] 费率相关 - 适用保证金和适用承诺费率根据综合净杠杆比率或债务评级确定，不同定价级别对应不同比率和费率，如定价级别I对应综合净杠杆比率小于1.00:1.00，适用承诺费率为0.075% [33] - 若适用保证金和适用承诺费由综合净杠杆比率决定，应在每个完整财季末重新计算，计算结果变化的生效时间以合规证书交付或应交付日期较早者为准 [34] - 若财务报表重述或调整导致综合净杠杆比率计算不准确且应适用更高定价，贷款方需追溯支付利息和费用差额 [35] - 若适用保证金和适用承诺费由债务评级决定，根据不同评级机构数量和评级差异情况确定定价级别 [36] 利率相关 - 基础利率为每日波动年利率，等于隔夜银行融资利率加0.5%、优惠利率、每日简单SOFR加1.00%三者中的最高值，若低于零则视为零 [48] - 基准最初根据不同货币确定，若发生基准转换事件，则为适用的基准替换 [51] - 基准替换是在基准转换事件发生时，行政代理人为适用的基准替换日期确定的第一个适用替代方案 [52] - 基准替换调整是用未调整基准替换当前基准时，行政代理人和借款人选定的利差调整或计算方法 [53] - 每日简单无风险利率（Daily Simple RFR）根据不同货币确定，若未按时公布则按规则处理且有下限[100][101] - 不同货币的每日RFR贷款调整率分别为：ESTR 0.0456%、SONIA 0.0326%、SARON -0.0571%、TONAR -0.02923%[102] 日期及期限相关 - 业务日定义根据不同类型贷款有不同要求，如Term SOFR Rate Loan需为美国政府证券业务日等[66] - 利息期根据不同贷款类型有不同时长选择[163] - 衡量期为母公司最近完成的四个财季[183] 财务指标计算 - 合并净负债为合并有息债务减去不超过10亿美元的无限制现金[95] - 合并净杠杆比率为合并净负债与最近计量期合并EBITDA的比率[95] - 合并EBITDA计算需考虑多项加减项，并按规定进行调整[90] - 合并有息债务按特定类型和条件计算[91] - 合并利息费用包含多方面与借款等相关的费用[92][93] - 合并净收入需排除多项特定收益和损失[94] - 合并总资产按GAAP在合并基础上计算[96] 其他金融概念 - 现金等价物包括多种类型投资，如美国政府发行或担保证券、评级商业票据等，且部分有12个月内到期要求[69][70] - 信用证债务为可提取金额、偿还义务和借款总和[177] - 最低抵押金额现金类为开证行前端风险敞口的103%[184]