财报基本信息 - 文档涵盖2024年第四季度财报，包含公司概况、财务信息等内容[2][3] 财务指标定义 - 公司计算资金运营现金流（FFO）依据全美房地产投资信托协会白皮书，该指标是公认非GAAP财务指标[8] - 调整后资金运营现金流（Modified FFO）在传统FFO基础上加回低于市场的地面租赁摊销[9] - 核心资金运营现金流（Core FFO）在Modified FFO基础上加回债务提前清偿损失等非经常性项目[10] - 核心可分配资金（Core FAD）在Core FFO基础上进行多项加减调整，用于补充披露公司支付股息能力[11] - 净运营收入（NOI）是评估和比较公司物业业绩的非GAAP财务指标，排除多项影响因素[12] - 公司还会呈现物业现金NOI及排除租赁终止费的物业现金NOI，用于补充披露[13] 同店定义 - 同店指在各报告期均被公司持有的物业，截至2024年12月31日，部分物业被排除在同店之外[14] 前瞻性陈述风险 - 前瞻性陈述受诸多风险和不确定性影响，实际结果可能与陈述有重大差异[4][5][6] - 公司不保证前瞻性陈述会实现，且无义务公开更新或修订陈述，投资者不应过度依赖[7] 资产负债关键指标变化 - 2024年第四季度末公司总资产为45.10287亿美元，较2023年末的42.19333亿美元增长约6.89%[25] - 2024年第四季度末公司总负债为27.28325亿美元，较2023年末的24.88288亿美元增长约9.65%[25] - 2024年第四季度末公司总权益为17.81962亿美元，较2023年末的17.31045亿美元增长约2.94%[25] - 2024年第四季度末商业房地产物业成本为37.86653亿美元，较2023年末的36.55192亿美元增长约3.6%[25] - 2024年第四季度末现金及现金等价物为3.85465亿美元，较2023年末的3.4662亿美元增长约11.2%[25] - 2024年第四季度末抵押应付票据净额为6.92176亿美元，较2023年末的8.77388亿美元下降约21.11%[25] - 2024年第四季度末高级无担保票据净额为11.97061亿美元，较2023年末的9.73872亿美元增长约22.92%[25] - 2024年第四季度末无担保定期贷款安排净额为2.68731亿美元，较2023年末的3.89286亿美元下降约30.97%[25] - 2024年第四季度末无担保循环信贷安排为1.2亿美元，2023年末为0[25] - 2024年第四季度末与接管财产相关的债务为1.77667亿美元，2023年末为0[25] 季度营收利润及每股指标 - 2024年第四季度总营收为197,602美元，总运营费用为154,662美元，总运营收入为42,940美元[29] - 2024年第四季度净收入为18,793美元，归属于普通股股东的净收入为11,168美元[29] - 2024年第四季度基本和摊薄后每股收益为0.07美元，股息每股为0.035美元[29] 各业务线物业数据（2024年第四季度末） - 2024年第四季度末办公和零售物业可出租总面积为8,616,284平方英尺，出租率为93.5%，入住率为88.6%[33] - 2024年第四季度同店物业现金净运营收入（NOI）为68,351美元[33] - 2024年第四季度多户住宅现金NOI为4,168美元，单元总数为732个，入住率为98.5%[33] - 2024年第四季度天文台NOI为28,545美元，访客数量为718,000人，同比增长1.0%[33] - 2024年第四季度末债务与总市值比率为44.0%，净债务与总市值比率为39.5%[33] - 2024年第四季度摊薄后核心FFO每股为0.24美元，摊薄加权平均股数为270,251股[33] - 2024年第四季度末A类普通股价格为10.32美元，股息收益率为1.4%[33] 接管物业调整后EBITDA - 2024年5月底进入接管程序的First Stamford Place，其过去12个月调整后EBITDA在截至2024年12月31日、9月30日和6月30日的期间分别排除500万美元、900万美元和1200万美元[39] 同店组合业务数据（2024年第四季度） - 2024年第四季度同店组合收入为146,969千美元，运营费用为76,317千美元，同店物业NOI为70,652千美元[41] - 2024年第四季度同店组合总同店物业现金NOI（不包括租赁终止费）为68,351千美元，较上年同期变化-2.9%[41] - 2024年第四季度同店曼哈顿办公室收入为139,380千美元，运营费用为73,062千美元，同店物业NOI为66,318千美元[41] - 2024年第四季度同店曼哈顿办公室总同店物业现金NOI为64,110千美元[41] - 2024年第四季度同店大纽约都会区办公室收入为3,213千美元，运营费用为1,572千美元，同店物业NOI为1,641千美元[41] - 2024年第四季度同店大纽约都会区办公室总同店物业现金NOI为1,769千美元[41] - 2024年第四季度同店零售收入为4,376千美元，运营费用为1,683千美元，同店物业NOI为2,693千美元[41] - 2024年第四季度同店零售总同店物业现金NOI为2,472千美元[41] 曼哈顿办公物业零售空间 - 公司九处曼哈顿办公物业包含475,744平方英尺的可出租零售空间[42] 季度数据同比变化 - 2024年第四季度净收入为18,793美元，2023年同期为15,830美元[44] - 2024年第四季度总现金NOI（含天文台和租赁终止费）为103,156美元，2023年同期为105,582美元[44] - 2024年第四季度同店物业现金NOI（不含天文台和租赁终止费）为68,351美元，2023年同期为70,399美元[44] - 2024年第四季度多户住宅NOI为4,177美元，2023年同期为4,077美元[44] - 2024年第四季度多户住宅现金NOI为4,168美元，2023年同期为4,032美元[44] 租金相关数据 - 预计2025 - 2029年初始现金租金分别为20,988美元、49,416美元、66,676美元、69,010美元、69,783美元[44] - 2024年第四季度已开始免租期的租赁初始年现金租金为30,839美元，未开始的已签约租赁为30,911美元[44] 多户住宅NOI列报调整 - 2024年3月28日公司收购ESRT合资企业物业的非控股权益，从2024年第二季度开始多户住宅NOI按100%所有权列报，之前披露ESRT按比例90%的份额[45] 数据统计说明 - 数据不包括第一斯坦福德广场物业未开始的已签约租赁和已开始免租期的租赁[45] - 数据反映初始年现金租金减去该空间现有租户的年现金租金[45] 租赁签约数据（2024年第四季度） - 2024年第四季度总办公和零售组合总签约租约20份，加权平均租期8.0年，平均免租期5.7个月[47] - 2024年第四季度办公类总签约面积378,913平方英尺，平均起始现金租金每平方英尺78.40美元，较之前上调租金高10.4%[47] - 2024年第四季度零售类总签约面积为0，此前第三季度为12,792平方英尺，平均起始现金租金每平方英尺203.88美元，较之前上调租金低38.7%[47] - 2024年第四季度总办公和零售组合总签约面积378,913平方英尺，平均起始现金租金每平方英尺78.40美元，较之前上调租金高10.4%，出租率88.6%[47] - 2024年第四季度曼哈顿办公组合总签约租约18份，总签约面积366,722平方英尺，平均起始现金租金每平方英尺78.99美元，较之前上调租金高10.8%[47] - 2024年第四季度大纽约都会区办公组合总签约租约2份，总签约面积12,191平方英尺，平均起始现金租金每平方英尺49.00美元，较之前上调租金低15.9%，出租率73.2%[50] - 2024年第四季度零售组合总签约租约为0，此前第三季度为5份，总签约面积12,792平方英尺，平均起始现金租金每平方英尺203.88美元，较之前上调租金低38.7%，出租率90.4%[50] - 2024年第四季度多户住宅组合出租率98.5%，总单元数732个[50] 租赁成本数据（2024年第四季度） - 2024年第四季度总办公和零售组合每平方英尺租赁佣金成本21.73美元，租户装修成本49.46美元，两者总计71.19美元[47] - 2024年第四季度曼哈顿办公组合每平方英尺租赁佣金成本21.85美元，租户装修成本47.96美元，两者总计69.81美元[47] 物业出租及租金数据 - 公司2024年第四季度办公和零售物业总可租面积8616284平方英尺，出租率88.6%，签约率93.5%，年化租金543963188美元[53] - 曼哈顿办公物业可租面积7567569平方英尺，出租率89.0%，签约率94.2%，年化租金435868869美元[53] - 大纽约都会区办公物业可租面积282276平方英尺，出租率73.2%，签约率74.9%，年化租金11727761美元[53] - 零售物业可租面积766439平方英尺，出租率90.4%，签约率94.1%，年化租金96366558美元[53] 物业到期面积数据 - 2024年12月31日，公司办公和零售物业总到期面积164276平方英尺，2025年预计到期面积586676平方英尺，2026年预计到期面积703062平方英尺[59] - 2024年12月31日，曼哈顿办公物业到期面积161736平方英尺，2025年预计到期面积552365平方英尺，2026年预计到期面积602635平方英尺[59] - 大纽约都会区办公物业2025年预计到期面积16474平方英尺，2026年预计到期面积23268平方英尺[59] - 零售物业2025年预计到期面积17837平方英尺，2026年预计到期面积77159平方英尺[59] 物业2025年预计情况 - 2025年公司办公和零售物业预计续约及搬迁面积141355平方英尺，新签面积168025平方英尺[59] - 2025年公司办公和零售物业预计空置面积206282平方英尺，未知情况面积69597平方英尺[59] 物业年化租金数据 - 公司全部办公和零售租赁到期的可出租总面积为8,616,284平方英尺，年化租金总计543,963,188美元，每平方英尺年化租金为71.52美元[63] - 曼哈顿办公物业可出租总面积为7,567,569平方英尺，年化租金总计435,868,869美元，每平方英尺年化租金为65.00美元[64] - 大纽约都会区办公组合可出租总面积为282,276平方英尺，年化租金总计11,727,761美元，每平方英尺年化租金为56.76美元[66] - 零售物业可出租总面积为766,439平方英尺，年化租金总计96,366,558美元，每平方英尺年化租金为139.02美元[66] 租赁到期面积及租金占比数据 - 2024年四季度全部办公和零售租赁到期可出租面积为62,705平方英尺，占比0.7%，年化租金3,815,250美元，占比0.7%，每平方英尺年化租金60.84美元[63] - 2025年全部办公和零售租赁到期可出租面积为561,379平方英尺，占比6.5%，年化租金38,059,602美元，占比7.0%，每平方英尺年化租金67.80美元[63] - 2026 - 2029年全部办公和零售租赁到期可出租面积分别为703,062、698,520、860,478、790,481平方英尺，占比分别为8.2%、8.1%、10.0%、9.2%，年化租金分别为43,294,762、47,545,063、51,645,522、67,843,206美元，占比分别为8.0%、8.7%、9.5%、12.5%[63] - 2030 - 2034年全部办公和零售租赁到期可出租面积分别为768,868、205,241、365,291、302,642、331,909平方英尺，占比分别为8.9%、2.4%、4.2%、3.5%、3.9%，年化租金分别为56,995,847、22,456,781、27,356,096、22,596,775、24,662,688美元，占比分别为10.5%、4.1%、5.0%