财务数据关键指标变化 - 2024和2023财年，公司高功率锂钠电池及锂电池原材料制造销售总收入分别为1.766亿美元和2.044亿美元，2024财年净利润960万美元，2023财年净亏损850万美元[279] - 2024和2023财年净收入分别为1.766亿美元和2.044亿美元，减少2780万美元，降幅14%；成本分别为1.34839亿美元和1.72714亿美元，减少3787.5万美元，降幅22%；毛利分别为4177.6万美元和3172.4万美元，增加1005.2万美元，增幅32%[299] - 2024财年住宅能源供应和不间断电源电池销售净收入1.246亿美元，2023财年为1.245亿美元；正极材料和前驱体销售净收入4000万美元，2023财年为7140万美元；轻型电动车电池销售净收入1030万美元，2023财年为560万美元，增长470万美元，增幅84%[280] - 2024财年电动车电池销售净收入170万美元，2023年为290万美元，减少120万美元，降幅42%；轻型电动车电池销售净收入约1030万美元，2023年为560万美元，增加470万美元，增幅84%[301][302] - 2024财年住宅能源供应和不间断电源电池销售净收入为1.246亿美元，2023财年为1.245亿美元[303] - 2024财年锂电池材料销售净收入为4000万美元，2023财年为7140万美元[304] - 2024财年收入成本降至1.348亿美元，2023财年为1.727亿美元，减少3790万美元，降幅22%[305] - 2024财年毛利润为4180万美元，占净收入24%，2023财年为3170万美元，占净收入15.5%[306] - 2024财年研发费用增至1300万美元，2023财年为1190万美元，增加110万美元，增幅9%[307] - 2024财年销售和营销费用增至520万美元，2023财年为490万美元，增加30万美元，增幅6%[308] - 2024财年长期资产减值损失为50万美元，2023财年为710万美元[310] - 2024财年预期信贷损失拨备为40万美元，2023财年为130万美元[311] - 2024财年净利润为960万美元，2023财年净亏损为850万美元[314] - 截至2024年12月31日，公司现金及现金等价物和受限现金为6080万美元，净营运资金赤字为3030万美元[316] - 2024年经营活动提供净现金3970.4万美元，主要归因于净收入2340万美元、贸易和票据应付账款增加460万美元、应计费用等增加2370万美元、存货减少630万美元，部分被贸易和票据应收账款增加540万美元、预付款项等增加1240万美元抵消[371][372] - 2024年投资活动使用净现金2343.2万美元，包括购买物业等1720万美元、支付长期投资定金910万美元，收到中国政府资金230万美元[371][374] - 2024年融资活动使用净现金1168.6万美元，主要包括偿还银行借款5210万美元、融资租赁还款280万美元、定期存款净变动430万美元，被银行借款4640万美元和融资租赁收入110万美元抵消[371][376] - 2024和2023财年资本支出分别为1720万美元和3110万美元，2025财年预计达5000万美元[379][381] - 2023和2024财年购置物业、厂房及设备和在建工程分别为31141千美元和17187千美元[381] - 2023和2024财年资产负债表项目（除权益账户）人民币兑美元汇率分别为7.0971和7.2994 [405] - 2023和2024财年收入及综合损益表和现金流量表中金额的人民币兑美元汇率分别为7.0719和7.1913 [405] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年大连工厂26650型锂离子电池需求下降，南京工厂31240型电池供不应求，公司将在大连引入40135型产品，南京二期新增两条生产线[278] 工厂建设与生产情况 - 大连圆柱形动力电池制造厂2015年7月投产，40135型电池预计2025年5月试生产，下半年量产[281] - 南京工厂分两期建设，一期2021年下半年投产，产能达1.3GWh；二期2022年开工，三座工厂全部投产后预计总产能约20GWh，2025年5月试生产，下半年量产[282] - 2023年公司在商丘租赁工厂，产能0.5GWh/年，有两条生产线，改造费用由业主承担，满足条件租金可抵税[282] 股权变动情况 - 2021年11月公司收购Hitrans 81.56%注册股权（代表75.57%实缴资本），截至2024年12月31日，股权降至67.33%（代表72.99%实缴资本）[285] 税收情况 - 公司中国子公司所得税税率25%，Hitrans、CBAK Power和Nanjing CBAK为高新技术企业，享受15%优惠税率至2025年；香港子公司税率16.5%，因无应税收入未缴税[296] 贷款情况 - 2023年4月19日，公司与南京银行高淳支行签订1年期短期贷款协议，借款1000万元人民币（约140万美元），年利率3.7%，2024年4月9日还清[327] - 2023年6月9日，公司与浙商银行上虞支行签订1年期短期贷款协议，借款400万元人民币（约60万美元），年利率4.55%，2023年12月22日提前还清[328] - 2023年7月31日，公司从中国银行高淳支行获得3年期贷款，借款1000万元人民币（约140万美元），年利率3.15%，2024年7月22日还清[329] - 2024年1月24日，公司与浙江上虞农村商业银行签订1年期短期信用担保贷款协议，借款500万元人民币（约70万美元），年利率4.1%，2024年9月27日提前还清[330] - 2024年4月9日，公司与浙商银行上虞支行签订1年期短期贷款协议，借款550万元人民币（约80万美元），年利率4.05%[332] - 2024年6月24日，公司与中国银行签订短期贷款协议，借款1000万元人民币（约140万美元），年利率3.0%，2024年8月23日提前还清[333] - 2024年9月29日，公司与浙江上虞农村商业银行签订1年期短期信用担保贷款协议，借款1500万元人民币（约210万美元），年利率4.00%[334] - 2024年12月31日，公司与中国光大银行绍兴支行签订1年期短期贷款协议，借款1000万元人民币（约140万美元），年利率2.9%[335] 证券发行与债务处理情况 - 2016年7月28日，公司与周继平、李大伟签订证券购买协议，发行2206640股普通股，每股2.5美元，总收益约552万美元[341] - 2017年2月17日，公司与8位个人投资者签订谅解备忘录，投资者原则上同意认购1000万美元新股，最终发行6403518股，每股1.5美元，总收益960万美元[342] - 2019年12月30日，公司与Atlas Sciences, LLC签订第二份证券购买协议，发行本金167万美元的本票，年利率10%，发行12个月后到期，公司收到扣除15万美元原始发行折扣和2万美元贷款方费用后的150万美元[351] - 2020年1月27日至7月29日，公司多次与贷款方签订交换协议，从2019年7月24日发行的本金139.5万美元本票和2019年12月30日发行的本金167万美元本票中分割出新本票，交换为公司普通股，涉及金额从10万美元到36.5万美元不等，发行股份数从160,256股到576,802股不等[352][353][354][355][356][357][358][360] - 2020年10月12日，公司与贷款方签订本票修正案，贷款方可将本票未偿余额转换为公司普通股，转换价格为80%乘以适用转换前10个交易日公司普通股最低收盘价，且不低于1美元[361] - 2020年10月13日和20日，公司分别用本票部分未偿余额交换709,329股和329,768股公司普通股[362] - 2020年11月5日，Tillicum Investment Company Limited受让深圳ESTAR Industrial Company Limited对CBAK Power约1117万美元（人民币7500万元）的未付设备款债权；11月11日，公司与Tillicum Investment Company Limited签订取消协议，以3192291股公司普通股（每股3.5美元）取消该债务[363][364] - 2020年12月8日，公司与机构投资者签订证券购买协议，以每股5.18美元发行9489800股普通股，同时发行3795920股认股权证（行权价6.46美元，有效期36个月），毛收入约4916万美元[365] - 2021年2月8日，公司与投资者再次签订证券购买协议，以每股7.83美元发行8939976股普通股，同时发行不同系列认股权证，毛收入约7000万美元[366] 信贷额度情况 - 公司长期和短期信贷额度及其他信贷额度总计83397美元，已借用83384美元[378] 会计政策情况 - 公司按收入确认五步法模型确认收入，产品销售收入在客户取得控制权时确认[384][385] - 长期资产在账面价值可能无法收回时进行减值测试，若账面价值超过预计未折现未来现金流则确认减值损失[387][388] - 贸易和应收票据按发票金额入账，扣除坏账准备和销售退回，按预期信贷损失法计提坏账准备[390][393] - 存货按成本与可变现净值孰低计量，成本采用加权平均法确定[395] 预期信贷损失拨备期初情况 - 2023年1月1日采用ASC 326及相关准则，当日流动资产预期信贷损失拨备为230万美元[392]