风险敞口情况 - 公司寻求对冲50%的货币风险敞口和利率风险敞口[234][239] - 截至2025年3月25日，M级和A级新造船未来分期付款的最大货币风险敞口为11.12亿美元[235] - 截至2025年3月25日，公司最大的货币风险敞口是M级新造船和A级新造船的未来分期付款，以美元计价总计11.12亿美元[272] 汇率变动对利润影响 - 若2024年12月31日美元兑欧元汇率恶化10%，公司税前利润将减少180万欧元；若英镑兑欧元汇率恶化10%，公司税前利润将减少70万欧元[236] 利率指标变化 - 2024年和2023年12月31日，3个月欧元银行间拆放款利率（EURIBOR）分别为2.9%和3.9%，利率下限为零基点[240] 利率变动对成本影响 - 若EURIBOR利率在零基点基础上提高100个基点，2024年公司成本将增加590万欧元（2023年为210万欧元）[241] 船舶建造债务情况 - 截至2024年12月31日，建造P级、M级和A级船舶在1年以内、1 - 2年、2 - 5年的美元债务分别为6.51亿、4.96亿、1.95亿美元，以欧元计算的总债务分别为6.91亿、5.16亿、1.88亿欧元[254] 现金流套期衍生品情况 - 2024年12月31日，现金流套期的衍生品资产为1310万欧元，衍生品负债为 - 1620万欧元；2023年12月31日，衍生品资产为30万欧元，衍生品负债为 - 1790万欧元[262] 现金流量套期累计公允价值变动情况 - 2024年现金流量套期的累计公允价值变动在年初为 - 2160万欧元，年末为180万欧元；2023年年初为130万欧元，年末为 - 2160万欧元[265] 风险套期公允价值情况 - 2024年12月31日，利率风险套期的公允价值为 - 1490万欧元，外汇风险套期为1160万欧元，外汇风险套期时间价值为510万欧元[265] 套期合约使用情况 - 公司使用远期外汇合约和利率互换合约对冲货币风险和利率风险，寻求建立1:1的套期关系[263][264] 利率互换合约情况 - 2024年利率互换 - EURIBOR 3M在2 - 5年名义金额为35510万美元，超5年为45560万美元，公允价值资产为130万欧元，负债为 - 1620万欧元；2023年2 - 5年名义金额为55500万美元，负债为 - 1180万欧元[269] 套期储备情况 - 2024年套期储备1月1日累计公允价值变动为 - 1180万欧元，当年公允价值调整为 - 330万欧元，转入财务费用为10万欧元，12月31日为 - 1490万欧元；2023年对应数据分别为320万欧元、 - 1420万欧元、 - 80万欧元、 - 1180万欧元；2022年分别为无、270万欧元、40万欧元、320万欧元[271] 外汇合约情况 - 2024年外汇远期合约 - 美元在1年以内名义金额为1.045亿美元，1 - 2年为5540万美元，公允价值资产为680万欧元；外汇期权领子 - 美元在1年以内名义金额为3亿美元，1 - 2年为1亿美元，公允价值资产为1010万欧元，负债为20万欧元[274] - 2023年外汇远期合约 - 美元在1年以内名义金额为1.5亿美元，1 - 2年为5000万美元，公允价值负债为 - 530万欧元；外汇期权领子 - 美元在1 - 2年名义金额为2.5亿美元，2 - 5年为5000万美元，公允价值负债为 - 440万欧元[274] 外汇套期储备情况 - 2024年套期储备1月1日为 - 980万欧元，外汇远期合约当年公允价值调整为1220万欧元，外汇期权领子为560万欧元，时间价值调整为880万欧元，12月31日为1670万欧元；2023年对应数据分别为 - 180万欧元、 - 350万欧元、 - 80万欧元、 - 360万欧元、 - 970万欧元；2022年分别为无、 - 180万欧元、无、无、 - 180万欧元[274]