业务运营情况 - 截至2025年2月28日，北达科他州詹姆斯敦106兆瓦设施和埃伦代尔180兆瓦设施满负荷运营[170] - 2025财年第三和第九个月，云服务业务分别实现收入1780万美元和7130万美元，占本财季总收入34%[171] - 2025年1月13日，子公司APLDH就高性能计算托管业务与MIP VI HPC Holdings, LLC签订单元购买协议，截止日期延至10月13日[174] - 2025年2月，公司开始讨论出售云服务业务，4月10日确定该业务符合“待售”标准，自2025财年第四季度起将其作为终止经营业务报告[215] 人事变动 - 2025年1月6日，公司聘请Laura Laltrello为首席运营官，并授予60万股受限股票单位[176] - 2025年1月31日，David Rench转为公司顾问，首席技术官Michael Maniscalco辞职[177] - 2025年3月27日，公司董事会薪酬委员会批准授予绩效股票单位，首席执行官兼董事长Wes Cummins获160万股，首席财务官Saidal Mohmand获24.5万股，首席运营官Laura Laltrello获60万股[216] 借款与还款情况 - 2024年6月7日，子公司APLD Holdings与CIM Lender签订本票，初始借款1500万美元，后续借款最高1.1亿美元，另有最高7500万美元的增额借款[178] - 2024年8月11日，公司与CIM Lender达成豁免协议，额外借款2000万美元（扣除原始折扣和费用）[178] - 2024年11月27日，公司偿还CIM本票的全部未偿本金、应计利息、费用和开支[181] - 2024年11月27日，子公司获得1.5亿美元麦格理本票贷款，利率0.25%，2025年2月11日公司全额偿还[189][190] - 2025年2月11日，子公司获得3.75亿美元SMBC定期贷款，用于偿还麦格理本票、支付数据中心项目开发成本等[191][192] - 2024年6月7日，公司与CIM Lender签订最高1.25亿美元借款的本票，截至2025年2月28日的九个月借款1.25亿美元，2024年11月27日已全额偿还[270] - 公司子公司与Macquarie Equipment Capital, Inc.签订1.5亿美元贷款协议，后用SMBC贷款还清[282] - 2025年2月11日，公司子公司与SMBC签订3.75亿美元定期贷款协议，用于偿还债务、支付项目开发成本等[284] 认股权证行权情况 - 2025年2月28日止季度，230万份CIM认股权证以无现金方式行权，获得约110万股公司普通股；九个月内，930万份认股权证行权，获得约490万股[180] - 单元购买协议规定，公司将在交易完成时向MAM发行两份认股权证，每份可购买4458069股公司普通股，共计8916138股，行权价格为每股8.29美元[212] - 2025年2月27日，公司向STB Applied Holdings LLC发行一份认股权证，可购买100万股公司普通股，行权价格为每股7.83美元，2027年2月27日起可行权，为期五年[214] 股权相关情况 - 2024年11月20日，公司将普通股授权发行数量增至4亿股，优先股增至1000万股[193] - 2024年5月6日至8月31日，公司通过与Roth Capital Partners的“市价出售”协议出售约310万股普通股，净收益约1460万美元[194] - 2024年7月9日至10月30日，公司通过销售协议发行并出售约290万股普通股，净收益约1640万美元[195] - 2024年7月30日，公司收到出售花园城托管设施的2500万美元尾款[196] - 2024年8月29日，公司完成5000万美元F系列可转换优先股私募发行，截至2025年2月28日已全部转换为约760万股普通股[200][201][206] - 2024年9月5日，公司完成1.6亿美元普通股私募发行，发行4938.272万股，每股3.24美元[207] - 2025年1月13日，公司间接全资子公司APLDH与MAM签订单元购买协议，MAM将最多投资9亿美元用于Ellendale园区建设成本的股权部分，初始投资2.25亿美元，剩余6.75亿美元按每执行1兆瓦容量租赁支付225万美元；MAM还有权在未来高性能计算开发项目中额外投资最多41亿美元，其获得的普通股将占APLDH完全稀释后普通股权益的15%，优先股股息年利率为12.75%[211] - 2025年4月11日，公司向内华达州州务卿提交关于F系列可转换优先股的指定撤销文件，终止该系列优先股指定，提交时无该系列优先股流通[217] - 截至2025年2月28日的九个月，公司全资子公司与投资者签订两份总额1200万美元的未来股权简单协议[271] - 截至2025年2月28日的九个月，公司通过与Roth Capital Partners的“市价出售协议”出售约310万股，净收益约1460万美元，发行相关佣金和法律费用约50万美元[272] - 截至2025年2月28日的九个月，公司完成四笔E系列优先股发行，出售301673股，扣除发行成本后收益690万美元[273] - 公司与YA Fund签订SEPA，可在2024年9月30日至2027年10月1日期间向其出售最多2.5亿美元普通股[276] - 公司与YA II PN, LTD.完成53,191股F系列可转换优先股私募，总收益5000万美元，支付给券商的费用为总收益的3.5%，截至2025年2月28日全部转换为约760万股普通股[277] - 公司与PIPE Purchasers完成49,382,720股普通股私募，每股3.24美元，总收益约1.6亿美元[278] - 公司完成高级无担保可转换票据私募，总本金4.5亿美元，净收益约4.352亿美元[281] 财务数据关键指标变化（三个月） - 截至2025年2月28日的三个月，公司收入从4030万美元增至5290万美元，增长1260万美元，增幅31%；相关方收入从310万美元降至0，减少310万美元，降幅100%[220][221][222] - 截至2025年2月28日的三个月，公司收入成本从4710万美元增至4910万美元，增长210万美元，增幅4%；销售、一般和行政费用从3000万美元降至2270万美元，减少730万美元，降幅24%[220][223][224] - 截至2025年2月28日的三个月，公司净利息支出从480万美元增至890万美元，增长410万美元，增幅87%；2024年同期相关方债务公允价值变动损失为260万美元，2025年同期无此类损失[220][229][230] - 截至2025年2月28日的三个月，公司调整后经营亏损从2344.8万美元降至876.4万美元；调整后归属于普通股股东的净亏损从2821.8万美元降至1777.8万美元[220] - 2025年2月28日止三个月，债务清偿损失为120万美元，上年同期无此类损失[231] - 2025年2月28日止三个月，认股权证公允价值变动损失为640万美元，上年同期无此类损失[232] - 2025年2 - 2月28日三个月，GAAP运营亏损为1894.3万美元，Non - GAAP调整后运营亏损为876.4万美元，调整后运营利润率为 - 17%；2024年同期GAAP运营亏损为5545.6万美元，Non - GAAP调整后运营亏损为2344.8万美元，调整后运营利润率为 - 54%[263] - 2025年2 - 2月28日三个月，EBITDA为 - 830.2万美元，调整后EBITDA为1001.5万美元；2024年同期EBITDA为 - 3186.4万美元，调整后EBITDA为 - 128.7万美元[263][264] 财务数据关键指标变化（九个月） - 2025年2月28日止九个月，收入从1.11亿美元增至1.756亿美元，增加6460万美元，增幅58%[233] - 2025年2月28日止九个月，关联方收入从1090万美元降至190万美元，减少900万美元，降幅82%[234] - 2025年2月28日止九个月，收入成本从1.021亿美元增至1.626亿美元，增加6050万美元，增幅59%[235] - 2025年2月28日止九个月，销售、一般和行政费用从6650万美元增至6690万美元，增加40万美元，增幅1%[237] - 2025年2月28日止九个月，持有待售资产分类利得为2460万美元，上年同期损失为2170万美元[238] - 2025年2月28日止九个月，利息费用净额从950万美元增至2370万美元，增加1420万美元，增幅149%[241] - 2025年2 - 2月28日九个月，GAAP归属于普通股股东的净亏损为1.79741亿美元，Non - GAAP调整后归属于普通股股东的净亏损为5197.6万美元，调整后摊薄每股净亏损为 - 0.27美元；2024年同期GAAP归属于普通股股东的净亏损为8482.4万美元，Non - GAAP调整后归属于普通股股东的净亏损为3330.1万美元，调整后摊薄每股净亏损为 - 0.30美元[263] - 2025年2 - 2月28日九个月，EBITDA为 - 7635.1万美元，调整后EBITDA为5136.9万美元；2024年同期EBITDA为 - 2763.8万美元，调整后EBITDA为1966.5万美元[263][264] - 2025年2月28日止九个月，经营活动净现金使用1.223亿美元，较2024年同期变化1.676亿美元，变化率370%；投资活动净现金使用4.657亿美元，较2024年同期增加3.457亿美元，增加率288%；融资活动净现金提供8.175亿美元，较2024年同期增加7.454亿美元，增加率1035%[291][292][295][296] 各条业务线数据关键指标变化 - 2025年2月28日止三个月，数据中心托管业务营业利润从亏损2440万美元转为盈利880万美元，增加3320万美元，增幅136%[251] - 2025年2月28日止九个月，云服务业务营业亏损从4070万美元降至3190万美元，减少880万美元，降幅22%[256] 资金与收益情况 - 截至2025年2月28日，公司未受限现金及现金等价物为6870万美元，用于建设支出的受限资金为1.541亿美元，营运资金赤字为1.193亿美元[265] - 公司有能力和意向出售额外的E - 1系列优先股，预计产生约1200万美元收益；董事会已批准潜在出售云服务业务，将使净营运资金盈余1.176亿美元[266] - 截至2024年11月30日，7130万美元YA票据已转换为1910万股普通股，3月票据剩余本金690万美元于2025年2月28日季度还清[283] - 2025年2月28日止九个月，公司收到未来云服务付款4110万美元和未来数据中心托管服务付款9540万美元[285] - 截至2025年2月28日，公司预计未来债务、利息、租赁等合同义务总现金支出为12.40293亿美元[286]