公司基本信息 - 公司注册地于2007年6月由江苏省无锡市变更为浙江省杭州市[18] - 公司法定代表人为王衡[16] - 董事会秘书为王琦，证券事务代表为陈秋萍、祝央[17] - 公司联系地址为杭州市密渡桥路1号白马大厦12楼，电话为0571 - 85866518，传真为0571 - 87565771，电子信箱为irm@600576.com [17] - 公司网址为www.600576.com，电子信箱为sunriver@600576.com [18] 年度报告披露信息 - 公司披露年度报告的媒体有中国证券报（www.cs.com.cn）、上海证券报（www.cnstock.com）、证券时报（www.stcn.com）、证券日报（www.zqrb.cn）[19] - 公司披露年度报告的证券交易所网址为www.sse.com.cn [19] - 公司年度报告备置地点为公司资本证券中心[19] 审计报告情况 - 上会会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告[5] 财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入864,119,442.85元，较2023年同期增长19.64%[24] - 2024年归属上市公司股东净利润146,550,202.82元，较2023年同期减少3.14%[24] - 2024年归属上市公司股东扣除非经常性损益的净利润143,815,577.46元，较2023年同期增长4.40%[24] - 2024年经营活动产生的现金流量净额236,292,083.59元，较2023年同期减少25.00%[25] - 2024年末归属上市公司股东的净资产2,814,036,790.85元，较2023年末增长1.02%[25] - 2024年末总资产4,589,299,272.66元，较2023年末增长20.63%[25] - 2024年基本每股收益0.14元/股，扣除非经常性损益后的基本每股收益较2023年增长7.69%[27] - 2024年加权平均净资产收益率5.27%，较2023年增长0.60%[27] - 2024年扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率5.13%，较2023年增长0.06%[27] - 2024年第一至四季度营业收入分别为136,678,005.46元、232,707,792.69元、254,151,224.36元、240,582,420.34元[30] - 2024年公司实现营业收入86,411.94万元，同比增长19.64%；归属于上市公司股东的净利润14,655.02万元，同比下降3.14%[40] - 截至2024年12月31日，公司总资产458,929.93万元，同比增长20.63%；归属于上市公司股东的净资产为281,403.68万元，同比增长1.02%；资产负债率33.85%[40] - 2024年非流动性资产处置损益为 -942,823.41元，2023年为151,109.13元，2022年为267,655.22元[32] - 2024年计入当期损益的政府补助为2,919,544.17元，2023年为5,401,237.07元，2022年为666,589.91元[32] - 2024年除套期保值外金融资产公允价值变动损益为 -177,346.92元，2023年为764,555.84元，2022年为1,412,301.19元[32] - 2024年单独进行减值测试的应收款项减值准备转回30,240.00元，2022年为3,045,281.41元[32] - 2024年同一控制下企业合并产生的子公司收益为 -721,359.74元，2023年为6,164,916.39元，2022年为37,000,413.93元[32] - 2024年其他营业外收入和支出为2,017,640.82元，2023年为2,094,323.23元，2022年为1,390,939.19元[33] - 交易性金融资产期初余额3,613,300.00元，当期变动 -3,613,300.00元，对当期利润影响 -353,816.92元[35] - 营业成本436,972,223.49元，同比增长25.93%；销售费用78,190,717.95元，同比增长30.70%；管理费用97,547,358.48元，同比增长18.83%；财务费用22,220,081.57元，同比增长376.20%；研发费用14,582,755.22元，同比减少12.38%[100] - 经营活动产生的现金流量净额236,292,083.59元，同比减少25.00%；投资活动产生的现金流量净额 -673,351,578.22元；筹资活动产生的现金流量净额127,988,047.44元[100] - 销售费用本期数78190717.95元，上年同期数59824432.01元，变动比例30.70%；管理费用本期数97547358.48元，上年同期数82090934.13元，变动比例18.83%；财务费用本期数22220081.57元，上年同期数4666147.86元，变动比例376.20%；研发费用本期数14582755.22元，上年同期数16642802.55元，变动比例 -12.38%[112] - 研发投入合计16826687.17元，占营业收入比例1.95%；资本化研发投入2243931.95元，资本化比重13.34%[115] - 货币资金本期期末数208486912.27元，占总资产4.54%，上期期末数524883284.05元，占总资产13.80%，变动比例 -60.28%[119] - 交易性金融资产上期期末数3613300.00元，占总资产0.09%，本期变动比例 -100.00%[119] - 固定资产本期期末数1190709865.73元，占总资产25.95%，上期期末数707388844.12元，占总资产18.59%，变动比例68.32%[119] - 在建工程本期期末数155629918.93元，占总资产3.39%，上期期末数11959192.89元，占总资产0.31%，变动比例1201.34%[119] - 长期待摊费用本期为183,992,139.35元，占比4.01%，较上期增长31.79%，因装修改造费增加所致[120] - 递延所得税资产本期为44,081,217.62元，占比0.96%，较上期增长51.94%，因负债账面价值与计税基础差异增加所致[120] - 其他非流动资产本期为1,404,414.02元，占比0.03%，较上期下降97.22%，因预付莽山旅开收购款达到控制条件重分类至长期股权投资所致[120] - 短期借款本期为145,799,488.99元，占比3.18%，较上期增长79.91%，因公司生产经营所需借款增加所致[120] - 应付账款本期为86,045,421.94元，占比1.87%，较上期增长42.25%，因本期应付设备及工程款增加所致[120] - 合同负债本期为10,421,756.71元，占比0.23%，较上期增长59.37%，因本期预收账款增加所致[120] - 其他应付款本期为140,513,828.11元，占比3.06%，较上期增长45.26%，因公司收购莽山旅开剩余收购款未到支付点及并入合并范围所致[120] - 一年内到期的非流动负债本期为136,696,294.69元，占比2.98%，较上期增长39.92%，因一年内到期的长期借款、长期应付款增加所致[120] - 长期借款本期为523,800,000.00元，占比11.41%，较上期增长232.57%，因收购承接及新增项目贷款所致[121] - 长期应付款本期为156,372,306.09元，占比3.41%，较上期增长67.30%，因本年度经营权增加所致[121] - 以公允价值计量的股票期初数为3613300元，本期公允价值变动损益为378810元，期末数为3992110元[135] - 公司对创维数字股票最初投资成本为3992110元，期初账面价值3613300元，本期公允价值变动损益378810元，本期投资损益 - 732626.92元，期末账面价值3992110元[136] 各条业务线数据关键指标变化 - 旅游景区业务营业收入544,640,533.69元，同比增长39.71%，营业成本201,271,207.37元，同比增长44.83%，毛利率63.05%，减少1.30个百分点[102] - 旅游服务业务营业收入107,428,054.30元，同比增长767.74%，营业成本97,391,590.82元，同比增长1,334.73%，毛利率9.34%，减少35.83个百分点[103] - 动漫及动画影视业务营业收入61,051,661.22元，同比减少61.89%，营业成本47,565,343.74元，同比减少59.80%，毛利率22.09%，减少4.05个百分点[103] - 茶叶销售业务营业收入72,234,788.51元，同比减少7.66%，营业成本32,437,255.89元，同比减少9.60%，毛利率55.09%，增加0.96个百分点[103] - 旅游度假业务营业收入57,061,613.27元，同比增长50.32%，营业成本48,541,411.17元，同比增长100.52%，毛利率14.93%，减少21.30个百分点[103] 业务布局与项目进展 - 公司构建“大湘西”“大黄山”“大南岭”三大国际级旅游目的地体系，涵盖3大旅游度假区、3类特殊珍稀自然地貌、4处世界遗产地、5处国家5A级龙头景区等核心旅游资源[43] - 莽山五指峰景区打造高空体验项目，让游客在1600米云端体验[45] - 齐云山生态旅游度假区新增144间精品客房，客房总量超500间、床位数超800个[46] - 祥源·丹霞山文旅综合体项目2024年9月开工，预计2025年、2026年分阶段全面投入运营[46] - 公司服务领域布局千台智能消费设备构建全域智慧服务网络[50] - 公司完成“华东、华南、环京、湘西、西北”五大区域营销中心战略布局，华南、华东已稳定运转[50] - 公司旅游业务覆盖旗下9大旅游目的地资源，分布在“大湘西”“大黄山”“大南岭”及四川区域[70] - 公司在莽山五指峰景区拥有8公里悬空栈道、3.7公里脱挂式客运索道、户外斜挂式和垂直轮椅提升机7台、载人和载椅式爬楼机10台[75] - 公司在丹霞山休闲旅游度假区拥有5个核心景交资产，打造五大主题游线[76] - 公司与武汉扬子江游船合作的总统七号游轮提供四条精品线路[83] - 公司9大旅游目的地涵盖5处国家5A级景区、4处世界自然遗产、3处世界地质公园[93] - 公司形成“华东、华南、环京、湘西、西北”五大区域营销中心[96] - 公司收购齐云山自由家树屋世界，丰富齐云山度假区业务种类[97] - 公司“祥源旅行”以湘、川、冀、皖、浙五省为起点开展业务[97] - 公司控股孙公司丹霞山旅游中标丹霞山水上旅游、景区交通板块内五个特许经营权项目，丹霞山文旅竞拍获得一处商业用途在建工程房地产整体资产[132] 业务经营成果 - 莽山五指峰景区冰雪季营收同比增长35%[47] - 茶饮品牌“吉时茶”累计服务人数超3万人[50] - 自研茶饮料“嘭嘭莓茶”销量突破50万瓶[50] - 25款熊猫主题文创产品累计销售达5万件[50] - 2024年新媒体直播间及视频总曝光量达5.9亿次，同比增长364.57%，销售额突破1亿元，实现翻倍增长，祥源旅行板块线上业务平台全年GMV达1.68亿元[52] - 公司旗下各文旅项目全年累计登陆央视32次，其中凤凰古城8次[52] - 2024年公司旗下项目游客接待人次同比2023年增长17.98%，同比2019年增长41.41%[93] 行业市场数据 - 2024年国内出游人次56.15亿，比上年同期增加7.24亿，同比增长14.8%，其中城镇居民国内出游人次43.70亿，同比增长16.3%，农村居民国内出游人次12.45亿，同比增长9.9%[58] - 2024年国内游客出游总花费5.75万亿元，比上年增加0.84万亿元，同比增长17.1%，其中城镇居民出游花费4.93万亿元，同比增长18.0%，农村居民出游花费0.83万亿元，同比增长12.2%[59] - 2024年展演类门票的销量增长率高达414%[