财务数据关键指标变化 - 2025年第一季度GAAP摊薄后每股收益为5.83美元，去年同期为9.46美元，下降38%；调整后运营摊薄后每股收益为9.50美元，较去年增长13%[2][5][7] - 公司授权了45亿美元的新股票回购计划，并将季度股息提高了8%[3][5] - 第一季度公司向股东返还了7.65亿美元资本，约占调整后运营收益的81%[5] - 调整后运营净收入增长5%，一般及行政费用改善5%，税前调整后运营利润率增至27%，调整后运营净资产收益率为52%[5] - 本季度运营有效税率为17.5%，预计2025年全年为20 - 22%[24] - 2025年第一季度总营收44.81亿美元，较2024年第一季度增长4%，较2024年第四季度下降4%[36] - 2025年第一季度总净营收43.54亿美元，较2024年第一季度增长5%，较2024年第四季度下降3%[36] - 2025年第一季度总费用36.67亿美元，较2024年第一季度下降25%，较2024年第四季度下降16%[36] - 2025年第一季度税前收入6.87亿美元，较2024年第一季度下降44%，较2024年第四季度下降49%[36] - 2025年第一季度净利润5.83亿美元，较2024年第一季度下降41%，较2024年第四季度下降46%[36] - 2025年第一季度标准普尔500指数日均值为5899，较2024年第一季度增长18%，较2024年第四季度持平[39] - 2025年第一季度加权股票指数（WEI）日均值为3713，较2024年第一季度增长15%，较2024年第四季度持平[39] - 2025年第一季度返还给股东的总资本为7.65亿美元，较2024年第一季度增长18%，较2024年第四季度持平[39] - 2025年第一季度总营收29.09亿美元，较2024年第一季度增长6%，较2024年第四季度下降2%[42] - 2025年第一季度分销费用15.54亿美元，较2024年第一季度下降14%，较2024年第四季度增长1%[42] - 2025年第一季度税前调整后运营收益7.92亿美元，较2024年第一季度增长4%，较2024年第四季度下降4%[42] - 2025年第一季度净投资收入5000万美元，较2024年第一季度下降11%，较2024年第四季度下降4%[42] - 2025年第一季度调整后运营总净收入27.82亿美元，较2024年第一季度增长9%，较2024年第四季度下降2%[42] - 2025年第一季度税前调整后运营利润率为28.5%，2024年第一季度为29.8%，2024年第四季度为29.0%[42] - 2025年第一季度总营收为9.26亿美元，较2024年第一季度的9.12亿美元增长2%，较2024年第四季度的9.60亿美元下降4%[59] - 2025年第一季度调整后运营总净营收为9.26亿美元，较2024年第一季度的9.12亿美元增长2%，较2024年第四季度的9.60亿美元下降4%[59] - 2025年第一季度调整后运营费用为7.11亿美元，较2024年第一季度的7.13亿美元基本持平，较2024年第四季度的7.47亿美元增长5%[59] - 2025年第一季度税前调整后运营收益为2.15亿美元，较2024年第一季度的1.99亿美元增长8%，较2024年第四季度的2.13亿美元下降1%[59] - 2025年第一季度公司总收入为 -3.57亿美元，较2024年第一季度的 -3.56亿美元基本持平，较2024年第四季度的 -3.76亿美元增长5%[75] - 截至2025年3月31日，公司长期债务总计59.76亿美元，2024年3月31日为55.17亿美元，2024年12月31日为52.71亿美元[77] - 截至2025年3月31日，公司总权益为54.26亿美元，2024年3月31日为48.79亿美元，2024年12月31日为52.28亿美元[77] - 截至2025年3月31日，公司总资本为90.07亿美元，2024年3月31日为82.77亿美元，2024年12月31日为80.70亿美元[77] - 2025年3月31日，公司长期债务与总资本比率为39.8%，2024年3月31日为41.1%，2024年12月31日为35.2%[77] - 截至2025年3月31日，公司总资产为17.9059亿美元，较2024年12月31日的18.1403亿美元下降1.3%[79] - 2025年第一季度净收入为5.83亿美元，较2024年同期的9.9亿美元下降41%，摊薄后每股净收入为5.83美元，较2024年同期的9.46美元下降38%[80] - 2025年第一季度调整后运营收益为9.5亿美元，较2024年同期的8.78亿美元增长8%，摊薄后每股调整后运营收益为9.5美元，较2024年同期的8.39美元增长13%[80] - 2025年第一季度总净收入为43.54亿美元，较2024年同期的41.46亿美元有所增长[83] - 2025年第一季度总费用为36.67亿美元，较2024年同期的29.27亿美元有所增加[83] - 2025年第一季度税前收入为6.87亿美元，较2024年同期的12.19亿美元下降43.7%[83] - 2025年第一季度税前调整后运营收益为11.51亿美元，较2024年同期的10.78亿美元增长6.8%[83] - 2025年第一季度GAAP有效税率为15.1%，调整后运营有效税率为17.5%[87] - 2025年第一季度资产管理一般及行政费用为3.54亿美元，较2024年同期的4.03亿美元下降12%[89] - 截至2025年3月31日的12个月，调整后运营股本回报率（不包括AOCI）为52.0%，较2024年的49.0%有所提高[91] 各业务线数据关键指标变化 - 建议与财富管理部门调整后运营净收入增长9%至28亿美元，税前调整后运营收益增长4%至7.92亿美元，总客户资产增长7%至1.0万亿美元[9][10][12] - 资产管理部门调整后运营净收入下降1%至8.46亿美元，税前调整后运营收益增长17%至2.41亿美元，季度净流出为183亿美元[14][16] - 退休与保护解决方案部门税前调整后运营收益增长8%至2.15亿美元，销售额达12亿美元[18][19] - 企业及其他部门税前调整后运营亏损为9700万美元，较去年扩大9%[21] - 2025年第一季度管理、管理和咨询下的资产总额为1494.66亿美元，较2024年第一季度增长3%，较2024年第四季度下降2%[39] - 2025年第一季度AWM总客户资产1022.52亿美元，较2024年第一季度增长7%，较2024年第四季度下降1%[44] - 2025年第一季度总客户资金流入102.75亿美元，较2024年第一季度增长21%，较2024年第四季度下降9%[44] - 2025年第一季度咨询费收入15.15亿美元，较2024年第一季度增长16%，与2024年第四季度基本持平[42] - 2025年第一季度资产管理费零售部分为5.3亿美元，与2024年第一季度持平，较2024年第四季度下降2%[47] - 2025年第一季度总管理资产为62.1378亿美元，较2024年第一季度的65.2077亿美元下降5%，较2024年第四季度的64.4913亿美元下降4%[50] - 2025年第一季度零售基金排名中，权益类1年、3年、5年、10年在基准资产加权下分别为63%、66%、72%、86%；固定收益类分别为92%、75%、87%、92%；资产配置类分别为74%、69%、63%、89%[56] - 2025年第一季度可变年金期末余额为83.509亿美元，较2024年第一季度的84.042亿美元下降1%，较2024年第四季度的85.747亿美元下降3%[62] - 2025年第一季度寿险有效保额为1975.12亿美元，较2024年第一季度的1985.50亿美元下降1%，较2024年第四季度的1981.23亿美元基本持平[62] - 2025年第一季度总净保单持有人准备金为16.863亿美元，较2024年第一季度的16.534亿美元增长2%，较2024年第四季度的17.097亿美元下降1%[62] - 2025年第一季度可变年金递延获取成本期末余额为1.665亿美元，较2024年第一季度的1.697亿美元下降2%，较2024年第四季度的1.677亿美元下降1%[62] - 2025年第一季度公司（不含长期护理和固定年金）调整后运营总净收入为 -1.3亿美元，较2024年第一季度的 -0.7亿美元下降86%[65] - 2025年第一季度长期护理调整后运营税前收益为1400万美元，较2024年第一季度的1600万美元下降13%[68] - 2025年第一季度固定年金调整后运营总净收入为4900万美元，较2024年第一季度的5600万美元下降13%[71] - 2025年第一季度长期护理保单持有人准备金（扣除再保险后）为25.61亿美元，较2024年第一季度的26.15亿美元下降2%，较2024年第四季度的25.39亿美元增长1%[68] - 2025年第一季度公司（不含长期护理和固定年金）利息和债务费用为2600万美元，较2024年第一季度的2300万美元增长13%[65] 客户评级相关 - 2024年7月17日至8月9日，5989名受访者为金融服务提供商提供18066组评级，公司在“理解我并认同我的价值观”方面7次获得顶级表现认可[34]