整体财务关键指标变化 - 2025年第一季度净销售额为14.671亿美元，2024年同期为15.033亿美元，同比下降2.4%[9] - 2025年第一季度净利润为2.201亿美元，2024年同期为2.277亿美元，同比下降3.3%[9] - 截至2025年3月31日，总资产为89.559亿美元，截至2024年12月31日为88.831亿美元，环比增长0.8%[12] - 截至2025年3月31日，总负债为44.049亿美元，截至2024年12月31日为45.223亿美元，环比下降2.6%[12] - 2025年第一季度经营活动产生的净现金为1.857亿美元，2024年同期为2.63亿美元，同比下降29.4%[14] - 2025年第一季度投资活动使用的净现金为1670万美元，2024年同期为4680万美元，同比下降64.3%[14] - 2025年第一季度融资活动使用的净现金为6100万美元，2024年同期为2.091亿美元，同比下降70.8%[14] - 2025年第一季度基本每股净收益为0.90美元，2024年同期为0.94美元，同比下降4.3%[9] - 2025年第一季度摊薄每股净收益为0.89美元，2024年同期为0.93美元，同比下降4.3%[9] - 2025年第一季度每股现金股息为0.29美元，2024年同期为0.28美元，同比增长3.6%[9] - 2025年第一季度综合收入为2.249亿美元，2024年同期为2.256亿美元[10] - 2025年第一季度净收入为2.201亿美元，较2024年同期的2.277亿美元下降3.34%[14] - 2025年第一季度经营活动提供的净现金为1.857亿美元，较2024年同期的2.63亿美元下降29.39%[14] - 2025年第一季度投资活动使用的净现金为0.167亿美元，较2024年同期的0.468亿美元下降64.32%[14] - 2025年第一季度融资活动使用的净现金为0.61亿美元，较2024年同期的2.091亿美元下降70.83%[14] - 2025年第一季度现金及现金等价物净增加1.104亿美元，较2024年同期的0.052亿美元大幅增长[14] - 2025年第一季度支付利息1490万美元，较2024年同期的1700万美元下降12.35%[15] - 2025年第一季度支付所得税1030万美元，较2024年同期的1120万美元下降8.04%[15] - 2025年第一季度公司合并净销售额为14.671亿美元，2024年同期为15.033亿美元，同比下降2.4%[78][79] - 2025年第一季度公司销售成本为8.075亿美元，2024年同期为8.163亿美元，同比下降1.1%[78] - 2025年第一季度公司毛利润为6.596亿美元，2024年同期为6.87亿美元，同比下降4.0%[78] - 2025年第一季度公司营销费用为1.366亿美元，2024年同期为1.52亿美元，同比下降10.1%[78] - 2025年第一季度公司销售、一般和行政费用为1.949亿美元，2024年同期为1.999亿美元，同比下降2.5%[78] - 2025年第一季度公司运营收入为2.953亿美元，2024年同期为3.05亿美元，同比下降3.2%[78] - 2025年第一季度折旧与摊销费用为6090万美元，2024年同期为5760万美元，同比增长5.7%[78] 资产相关指标变化 - 2025年3月31日库存总额为6.319亿美元，2024年12月31日为6.133亿美元[27] - 2025年3月31日净PP&E为9.289亿美元，2024年12月31日为9.317亿美元[28] - 2025年第一季度PP&E折旧费用为2260万美元，2024年同期为1840万美元[29] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，现金等价物账面价值和公允价值均为885.9美元和793.3美元[41] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，指定为套期工具的外汇合约名义金额分别为391.0美元和317.0美元[44] - 2025年3月31日存货总计6.319亿美元，较2024年12月31日的6.133亿美元有所增加[27] - 2025年3月31日净PP&E为9.289亿美元，较2024年12月31日的9.317亿美元略有下降[28] - 2025年3月31日，现金等价物账面价值和公允价值均为8.859亿美元，较2024年12月31日的7.933亿美元增加[41] - 2025年3月31日，指定为套期工具的外汇合约名义金额为3.91亿美元，较2024年12月31日的3.17亿美元增加[44] - 2025年3月31日可摊销无形资产中，商标权账面净值884.5万美元、客户关系220.4万美元、专利/配方75.4万美元，总计1180.3万美元[48] - 截至2024年10月1日，WATERPIK®商标账面价值6.447亿美元，公允价值是账面价值的135%；2024年10月1日减值分析预测的关键假设包括折现率8.1%、收入增长率2% - 7%、EBITA利润率25% - 29%[56] - 2024年12月31日和2025年3月31日商誉账面价值均为24.332亿美元，其中消费者国内业务20.611亿美元、国际业务2.372亿美元、特色产品1.349亿美元[57] - 2025年3月31日使用权资产1.808亿美元，租赁负债总计1.994亿美元，加权平均剩余租赁期限7.3年，加权平均折现率4.7%[59] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，应付账款、应计及其他负债总计分别为11.612亿美元和13.106亿美元，其中贸易应付账款分别为7.012亿美元和7.051亿美元[62] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，供应链金融计划相关未偿债务分别为1.024亿美元和0.985亿美元，经营活动现金流量中的支付金额分别为1.065亿美元和0.999亿美元[63] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，长期债务总计分别为22.052亿美元和22.046亿美元[64] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，累计其他综合收益（损失）分别为 - 2.61亿美元和 - 3.09亿美元[65] 股权与激励相关指标变化 - 2025年第一季度基本加权平均普通股股数为2.458亿股，稀释后为2.48亿股；2024年同期基本为2.434亿股，稀释后为2.461亿股[31] - 2025年3月31日未行使股票期权为910万份，行权价为81.42美元；可行使期权为480万份，行权价为69.74美元[33] - 2025年第一季度行使股票期权的内在价值为1630万美元，2024年同期为6880万美元[33] - 2025年第一季度股票期权相关的股票补偿费用为1310万美元，2024年同期为1650万美元[33] - 2025年第一季度授予员工95160份RSU，总公允价值为1.05亿美元；2024年同期授予76090份，总公允价值为7600万美元[34] - 2022年10月因Hero收购向特定个人发行854,882股限制性股票，总公允价值61.5美元，2024年12月31日、2025年4月和10月分别有427,438股、213,719股和213,725股归属[35] - 截至2025年3月31日和2024年3月31日止三个月，Hero收购相关的限制性股票费用分别为2.8美元和7.3美元[36] - 2025年和2024年第一季度，公司分别授予高管团队成员18,140个和19,960个绩效股票单位（PSUs），授予日加权平均公允价值分别为136.76美元和122.24美元，可发行股份数量基于相对总股东回报（TSR）在0% - 200%之间[37] - 公司员工股票购买计划（ESPP）预留750,000股普通股，购买价格为适用季度购买期最后一个交易日普通股公平市场价值的85%，符合条件员工每年购买普通股的最高价值为其年薪的10%和25,000美元中的较低者[38] - 2021年10月28日董事会授权公司股票回购计划，可回购至多1,000.0美元的普通股，截至2025年3月31日，该计划剩余658.9美元的回购额度[39][40] - 2025年第一季度基本加权平均普通股股数为2.458亿股，摊薄后为2.48亿股；2024年同期基本为2.434亿股，摊薄后为2.461亿股[31] - 2025年第一季度授予100万份股票期权，行使价格为111.84美元；截至3月31日，未行使期权为910万份，行使价格为81.42美元[33] - 2025年第一季度授予员工95160份RSUs，总公允价值为1.05亿美元；2024年同期授予76090份，总公允价值为7600万美元[34] - 2025年和2024年第一季度分别授予高管团队18140份和19960份PSUs，2025年和2024年授予日加权平均公允价值分别为136.76美元和122.24美元[37] - 截至2025年3月31日，2021年股票回购计划剩余可回购金额为6.589亿美元[40] 业务收购与减值相关 - 2024年6月3日公司收购Graphico，支付19.9美元（扣除收购现金），7月收购剩余少数股权约2.0美元，Graphico 2023年年度净销售额约38.0美元[45] - 2024年第三季度公司在消费者国内部门的在建工程资产SG&A中记录了6亿美元的减值费用[28] - 2024年第三季度，公司VMS业务因竞争市场份额和财务表现下降，对相关资产进行减值测试，VMS无限期使用的商标全额减值281.3美元，长期资产税前减值75.8美元，其中60.0美元分配给PP&E，15.8美元分配给剩余客户关系无形资产[52][53][54] - 2024年第三季度VMS无形资产和固定资产减值费用总计3.571亿美元，其中商标2.813亿美元、客户关系无形资产0.158亿美元、PP&E 0.6亿美元[55] - 2024年6月3日公司收购Graphico大部分股份，支付1990万美元，7月收购剩余股份支付约200万美元，Graphico 2023年净销售额约3800万美元[45] - 收购时Graphico净资产初步公允价值中应收账款350万美元、存货1130万美元等，现金购买价1990万美元[46] - 2024年第三季度VMS业务因竞争等因素业绩下滑，商标权减值2.813亿美元，客户关系无形资产减值1580万美元，PP&E减值6000万美元，总计3.571亿美元[53][54][55] 租赁相关指标变化 - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，使用权资产分别为1.808亿美元和1.823亿美元，总租赁负债分别为1.994亿美元和2.009亿美元；加权平均剩余租赁期限分别为7.3年和7.4年，加权平均折现率分别为4.7%和4.6%[59] - 2025年第一季度和2024年第一季度租赁成本分别为1.05亿美元和0.99亿美元，因新租赁负债获得的租赁资产净额分别为0.65亿美元和1.67亿美元，租赁负债现金支付分别为1.05亿美元和0.78亿美元[60] - 公司未来最低租赁承诺总计2.377亿美元，扣除利息后租赁负债现值为1.994亿美元[61] - 2025年和2024年第一季度租赁成本分别为1050万美元和990万美元，因新租赁负债获得的租赁资产净额分别为650万美元和1670万美元，租赁负债现金支付分别为1050万美元和780万美元[60] 业务合作与承诺相关 - 公司持有Armand 50%的所有权权益，2024年10月已将ArmaKleen 50%的权益出售给合资伙伴[73][75] - 2025年3月31日止三个月，公司从Armand的采购额为310万美元，2024年同期为300万美元[73] - 公司与供应商合作，每年承诺按市场价格购买24万吨钠基原材料[66] - 截至2025年3月31日，公司承诺购买约4.039亿美元的原材料、包装用品和服务，以及承担许可和推广协议相关成本[67] - 截至2025年3月31日，公司各种担保和信用证总额为760万美元[68] - 2025年第一季度，公司与Armand的采购额为310万美元，销售额为0，应收账款为60万美元，应付账款为100万美元[73] - 公司运营三个可报告业务部门，2025年第一季度，公司在Armand和ArmaKleen的权益收益分别为160万美元和110万美元[75][76] - 公司与供应商的合作协议中，每年需按市场价格购买24万吨钠基原材料[66] - 截至2025年3月31日，