公司股权结构 - 公司通过Xponential Intermediate Holdings, LLC持有Xponential Fitness LLC 71.7%的所有权[161] 工作室运营情况 - 截至2025年3月31日，北美有2806家工作室开业，加盟商承诺开设1509家；国际有492家开业，主加盟商承诺出售执照开设1027家新工作室，已售229家执照[163] - 2025年和2024年第一季度，全球新开业工作室数量分别为116家和111家[173] - 2025年和2024年第一季度，全球运营工作室数量分别为3298家和3079家[173] - 2025年3月31日止三个月，北美运营工作室期初为2758家，新开业93家，不再运营45家，期末为2806家；2024年同期期初2583家，新开业85家，不再运营21家，期末2647家[178] - 2025年3月31日止三个月，国际运营工作室期初475家，新开业23家，不再运营6家，期末492家；2024年同期期初411家，新开业26家，不再运营5家，期末432家[179] - 2025年3月31日止三个月，全球运营工作室期初3233家，新开业116家，不再运营51家，期末3298家；2024年同期期初2994家，新开业111家，不再运营26家，期末3079家[179] - 截至2025年3月31日，约三分之一的全球许可义务比适用开发进度落后12个月以上，处于非活跃状态[182] - 2025年3月31日止三个月，贡献AUV（LTM）的北美工作室为2388家，贡献季度AUV（运行率）的为2597家；2024年同期分别为2086家和2349家[185] - 2025年3月31日止三个月，贡献同店销售的北美工作室为2425家，2024年同期为2103家[187] 收入相关数据 - 2025年和2024年第一季度，公司在美国以外的收入分别为260万美元和360万美元[164] - 2025年和2024年第一季度，全系统销售额分别为4.66797亿美元和3.96444亿美元[173] - 2025年和2024年第一季度，同店销售额增长率分别为4%和9%[173] - 公司从加盟商销售额中分别获得约7%的特许权使用费收入和约2%的营销基金收入[174] - 2025年第一季度净收入7688.3万美元，2024年同期为7969.3万美元；2025年净亏损265.9万美元，2024年净亏损375万美元[188] - 2025年第一季度特许权收入占净收入57%，2024年为52%；设备收入占比2025年为14%，2024年为17% [189] - 2025年第一季度运营成本和费用占净收入87%，2024年为90%；运营收入占比2025年为13%，2024年为10% [189] - 2025年第一季度总营收7690万美元，较2024年同期的7970万美元减少280万美元，降幅4%[191] - 2025年第一季度特许经营收入4390万美元，较2024年同期的4180万美元增加210万美元，增幅5%[192] - 2025年第一季度设备收入1110万美元，较2024年同期的1390万美元减少280万美元，降幅20%[193] - 2025年第一季度商品收入630万美元，较2024年同期的830万美元减少210万美元，降幅25%[194] - 2025年第一季度特许经营营销基金收入930万美元，较2024年同期的780万美元增加140万美元，增幅18%[195] 重组费用与成本节省 - 2025年和2024年第一季度，公司确认的净重组费用分别为240万美元和680万美元[167] - 2025年公司预计将确认额外的重组费用约520万 - 900万美元[168] - 重组计划完成后，预计年化节省成本约1350万 - 1550万美元[169] 费用相关数据 - 2025年第一季度销售、一般和行政费用4550万美元，较2024年同期的3660万美元增加890万美元，增幅24%[199] - 2025年第一季度折旧和摊销费用300万美元，较2024年同期的440万美元减少150万美元，降幅33%[201] - 2025年第一季度营销基金费用940万美元，较2024年同期的650万美元增加280万美元，增幅44%[202] - 2025年第一季度利息费用1140万美元，较2024年同期的1150万美元减少20万美元，降幅1%[205] 所得税与EBITDA - 2025年第一季度所得税（收益）占税前账面亏损的比例为 - 22.3%，2024年同期为1.2%[207] - 2025年第一季度调整后EBITDA为2732.5万美元，2024年同期为2992万美元[212] 现金与资金情况 - 截至2025年3月31日，公司现金及现金等价物为2660万美元，受限现金为1600万美元[213] - 2025年第一季度经营活动提供现金581.8万美元，2024年同期为268.1万美元；投资活动使用现金99.7万美元，2024年同期为920.4万美元；融资活动提供现金501万美元，2024年同期使用现金335.3万美元[220] - 2025年第一季度经营活动现金增加310万美元，主要因调整后净收入减少930万美元和营运资金有利变化1250万美元[221] - 2025年第一季度投资活动现金使用减少820万美元，主要因上一年收购Lindora使用现金850万美元和本年度购置物业设备现金使用减少40万美元[222] 信贷协议相关 - 2021年4月19日，公司签订2.12亿美元高级有担保定期贷款信贷协议，关联方以2亿美元购买20万股6.50% A系列可转换优先股[215] - 2025年3月14日，信贷协议第八次修订，将最终到期日延至2027年8月1日，新增1000万美元定期贷款，前期费用为未偿定期贷款本金和新增贷款本金的3%，提前还款需支付约720万美元退出费，自2025年3月31日起季度本金还款额增至140万美元[217] - 截至2025年3月31日，定期贷款未偿本金总额（含退出费）为3.791亿美元[218] - 截至2025年3月31日，信贷协议未偿本金余额（扣除退出费）3.719亿美元，利率为浮动利率，利率变动1%，年度利息费用变动约370万美元[230] 表外安排 - 截至2025年3月31日，公司表外安排包括为某些加盟商租赁协议提供担保，最高总承诺约280万美元，已计提110万美元潜在债务；2022年7月为加盟商贷款提供担保并开具80万美元备用信用证，已计提100万美元潜在债务[224][225]