业绩数据 - 2022 - 2024年公司营业收入分别为206.10亿元、215.01亿元和247.35亿元[16] - 2022 - 2024年归属于母公司所有者的净利润分别为27.89亿元、46.06亿元和52.11亿元[16] - 2022 - 2024年经营活动产生的现金流量净额分别为371.81亿元、692.47亿元和264.18亿元[17] - 2023年度经营活动产生的现金流量净额同比增加320.66亿元[17] - 2022 - 2024年末交易性金融资产分别为2790.19亿元、2364.88亿元、2695.24亿元[29][30] - 2022 - 2024年末其他债权投资分别为545.11亿元、733.99亿元、655.42亿元[29][30] - 2022 - 2024年末其他权益工具投资分别为20.30亿元、705.94亿元、694.86亿元[29][30] - 最近三年母公司营业收入为30.40亿元、9.65亿元、19.67亿元[32] - 最近三年母公司经营活动现金流量净额为 - 5.41亿元、8.13亿元、 - 11.33亿元[32] - 最近三年发行人母公司净利润分别为27.11亿元、7.32亿元、16.08亿元，占合并口径净利润的比例分别为86.36%、13.38%、25.72%[33] - 最近三年来自子公司的股利分配收入分别为31.95亿元、8.40亿元、16.30亿元[34] - 最近三年末公司合并口径资产负债率（扣除代理买卖证券款与代理承销证券款）分别为77.25%、76.09%和76.81%[35] 利润分配 - 2024年以截止6月30日总股本为基数，每10股派发现金股利0.17元，共计分配425,679,057.52元[37] - 2024年度利润分配预案以截止12月31日总股本为基数，每10股派发0.46元，共计分配1,151,837,449.76元[38] - 2024年中期已分配现金股利425,679,057.52元，本年度合计每10股派0.63元，共分配1,577,516,507.28元，占当年归母净利润比例为30.27%[38] 债券发行 - 公司本次面向专业投资者公开发行不超102亿元公司债券，本期发行规模不超30亿元[23] - 本期债券发行前，截至2025年3月31日净资产为1354.73亿元[12] - 本期债券发行前，合并口径资产负债率为75.47%（扣除代理买卖证券款与代理承销证券款），母公司口径资产负债率为30.72%[12] - 本期债券主体评级为AAA，债项评级为AAA，评级展望为稳定[13] - 本期债券分为3年期和5年期两个固定利率品种，按面值平价发行[100][101][102][103] - 本期债券起息日为2025年6月20日，3年期付息日为2026 - 2028年每年6月20日，兑付日为2028年6月20日；5年期付息日为2026 - 2030年每年6月20日，兑付日为2030年6月20日[108][110] - 发行公告刊登日期为2025年6月17日，发行首日为2025年6月19日，预计发行期限为2025年6月19 - 20日[117][118][119] - 本期债券由主承销商以代销方式承销，发行对象为专业机构投资者，采取网下发行方式[104][105] - 本期债券无担保，为实名制记账式，可转让、质押，拟在深圳证券交易所上市交易[104][113] - 本期债券募集资金扣除发行费用后拟全部用于偿还到期债务，具体偿还“22申宏03”债券30亿元[123][126] 风险提示 - 市场风险集中在自营投资、自有资金参与的资产管理、直接投资等业务领域[74] - 集团国际化布局使外币资产规模增加，汇率风险敞口扩大[75] - 信用风险敞口主要分布在融资类、固定收益自营、场外衍生品交易和非标投资等业务领域[77] - 面临产品或服务被不法分子用于洗钱、恐怖融资等活动的风险[81] - 声誉事件包括新闻媒体错误报导、网络负面舆情等多种形式[82] - 若被监管部门处罚，可能影响子公司分类评级，进而提高缴纳证券投资者保护基金比例和金额，影响创新业务资格核准[83] - 虽有完善内部控制制度，但未来仍可能因多种因素产生操作风险[84] 公司历史与股权 - 2018年1月成功非公开发行24.79338842亿股A股股份，募集资金总额119.9999999528亿元[95] - 2019年4月发行的H股在香港联交所主板挂牌上市，发行价格为每股3.63港元，共发行25.04亿股[95] - 截至2025年3月末，中国建投持股65.96亿股，占比26.34%，为控股股东[177] - 截至2025年3月末，中央汇金直接持有公司50.21亿股股份，持股比例为20.05%[181] 子公司情况 - 截至2025年3月末，公司拥有6家一级控股子公司、17家二级控股子公司[186] - 申万宏源证券有限公司注册资本535亿元，发行人持股比例100%[188] - 2024年度/末，申万宏源证券有限公司最近一年总资产、净资产、营业收入任一指标占发行人合并报表范围相应指标的比重达30%[200]