项目进展 - 年产2万吨中粗结构高纯石墨项目累计投入进度81%，预定2025年6月30日可使用[3] - 宁昱鸿项目生产线2025年5月调试后试生产，磨粉混捏与压型生产线生坯产量约300个/天，焙烧周期约40天[16] - 截至2025年6月30日，中粗石墨坩埚已有少量出炉产品[16] 业绩数据 - 募投项目完全达产后预计营业收入40000万元[5][6] - 募投项目投产后前三年达产率分别为30%、50%和80%，第四年完成达产，T+1年净利润 - 1391.26万元，T+2年为888.74万元，T+3年为4308.74万元，T+4年为6538.77万元[7] - 2023 - 2025年1 - 6月公司特种石墨产品销售价格和数量呈下滑趋势，2025年1 - 6月合计收入4514.01万元[11] - 2024年磨粉混捏产能利用率80.13%，2025年上半年为39.10%；2024年压型产能利用率80.47%，2025年上半年为39.56%；2024年焙烧产能利用率68.00%，2025年上半年为59.90%；2024年石墨化产能利用率80.40%，2025年上半年为83.56%[14] - 宁昱鸿项目2025年计划生产5万个、2026年计划生产10万个中粗结构石墨坩埚，2025年预计营业收入6750万元、净利润 - 1207.47万元，2026年预计营业收入13500万元、净利润922.30万元[18][19] - 宁和达2024 - 2026年业绩预测营业收入分别为12299.64万元、14374.34万元、16212.68万元，净利润分别为1864.15万元、2509.48万元、2898.36万元[27] - 宁和达2024年营业收入12336.71万元、净利润917.99万元，低于预期和承诺[27][29] - 2024年末宁和达计提存货跌价准备1102.25万元，应收账款余额增加2592.70万元，信用减值损失增加363.35万元[29] - 宁和达2025年1 - 6月营业收入5586.75万元、净利润852.01万元，未达2025年全年预期和承诺的1/2[29] - 2025年1 - 6月宁和达石墨匣钵单价5.38万元/吨，异型件单价9.08万元/吨；2024年宁和达石墨匣钵单价6.37万元/吨，异型件单价9.17万元/吨[30] 市场情况 - 2024年以来，受行业竞争等因素影响，石墨材料市场需求收缩，产品价格下滑[8] - 2022年下半年起负极材料价格走低，2023年降幅较大[10] - 中粗结构石墨坩埚市场价格从2022年最高3600元/个降至约1350元/个[17][18] 并购信息 - 公司拟8750万元收购宁和达40%股权，收购后宁和达将成全资子公司[23] - 股权收购价款分四期支付，第一、二期各支付20%（1750万元），第三期支付30%（2625万元）[1] - 截至2025年6月30日，公司已支付股权转让款19806625元，分别向王忠伟、鞠国军支付3300000元，代其缴纳税款6598312.5元，向北京鑫三板支付10000元[1] - 交易对手承诺宁和达2024 - 2026年净利润合计不低于7500万元，且分别不低于1850万元、2575万元、3075万元[27] - 若2024年和2025年合计净利润低于承诺的80%，2025年交易对手方补偿金额按公式计算[2] - 若业绩承诺期满累计净利润低于承诺，2026年交易对手方补偿金额按公式计算并扣除已补偿金额[2]