中期票据计划 - 中国民生银行香港分行推出50亿美元中期票据计划，拟2025年9月17日发布发售通函[5] - 票据仅供专业投资者购买，不适合香港、欧洲经济区、英国零售投资者，依据S条例在美国境外发售[2][39][41][49] - 中期票据计划下发行票据总名义金额任何时候不超5亿美元或其他货币等值金额[20] - 已向香港联合交易所申请该计划上市，仅限专业投资者在文件日期后12个月内参与[23] - 该计划获穆迪投资者服务公司“Baa3”级评级[31] 财务数据 - 截至2025年6月30日，集团总资产77689亿元、客户贷款及垫款总额44699亿元、客户存款总额（不含应计利息）43110亿元[87] - 2025年上半年，集团净利润215亿元，年化平均资产回报率0.55%，年化加权平均净资产收益率7.14%[87] - 截至2025年6月30日，集团不良贷款率1.48%[87] - 2024年，集团总营业收入1331亿元，较2023年减少3.11%[90] - 2025年上半年，集团总营业收入707亿元，较2024年上半年增长7.79%[91] - 2022 - 2025年6月30日，核心一级资本充足率从9.17%提升至9.50%，一级资本充足率从10.91%提升至11.62%，资本充足率从13.14%变为13.25%[114] - 2022 - 2025年6月30日，不良贷款率从1.68%降至1.48%，净息差从1.60%降至1.39%[114] - 2024年全年及2025年上半年，经营活动净现金流分别为73.676亿和 - 219.043亿人民币[113] 业务情况 - 截至2025年6月30日，银行在中国上市股份制商业银行中总资产排名第五，是中国系统重要性银行[86] - 截至2025年6月30日，银行拥有43家一级分行、105家二级分行、2416家支行营业网点[88] - 2021 - 2025年是银行战略期，分两阶段，2021 - 2022年巩固基础，2023 - 2025年持续增长[93] - 银行战略定位为NSOE银行、金融科技银行和综合服务银行[94] - 截至2025年6月30日，公司企业贷款占总贷款的61.01%，企业不良贷款主要集中在房地产、制造业和租赁和商务服务业[123][126] - 截至2025年6月30日，集团68.29%的贷款有抵押品或担保[134] 风险与挑战 - 集团业务扩张可能面临无法雇佣足够合格人员、无法获得监管批准等问题[162] - 集团表外承诺业务面临信用风险，衍生品交易面临对手风险[161][163] - 新兴金融服务形式、互联网金融发展给银行带来资金成本增加、利差收窄等挑战[170][171] - 网上银行服务存在安全漏洞风险[172] - 中国经济增速放缓、银行业竞争加剧、利率制度自由化等影响公司业务和财务状况[189][195] - 中国同业拆借市场利率波动、利率波动、信用信息基础设施不完善等影响公司资金成本和风险管理[197][198][199] - 全球经济和中国经济及金融市场的不确定性影响公司财务状况和经营业绩[200]