财务数据 - 2022年净亏损1330万美元，2023年净亏损2230万美元，2023年第一季度净亏损290万美元，2024年第一季度净亏损390万美元[35][54] - 截至2023年12月31日累计亏损3310万美元[35] - 2023年和2022年年底，前大客户分别占公司收入约44%和17%[35][109] - 2023年和2022年美国政府合同销售分别占公司总收入的2.5%和5.2%[117] - 2023年公司记录了170万美元的库存减记，并计入当年运营成本[153] 融资信息 - 公司计划公开发行价值1000万美元的普通股[6] - 承销商有权在45天内按发行价格购买最多占本次发售普通股15%的额外股份[8] - 融资中出售的680.5万美元可转换本票已在2024年5月10日转换为普通股[19] - 融资中发行了可购买340,250股普通股的认股权证，行使价为每股11.50美元[19] - 首次公开募股中发行了1150万个单位，每个单位包含一股SportsMap普通股和四分之三个公共认股权证[20] - 私募配售中出售了67.5万个单位，每个单位售价10美元[20] - 私募配售认股权证可购买506,250股普通股，行使价为每股11.50美元[20] - 公共认股权证可购买862.5万股普通股，行使价为每股11.50美元[20] 公司地位与政策 - 因上一财年收入低于12.35亿美元，公司符合“新兴成长公司”定义[36] - 公司是“较小报告公司”，可享受某些减少披露义务[41] - 公司选择利用注册声明中某些减少披露义务的规定，并可能在未来文件中利用其他减少报告要求的规定[39] - 公司选择使用延长过渡期来遵守新的或修订的会计准则，财务报表可能与其他公司不可比[40] 未来展望与风险 - 公司未来需筹集额外资金以执行商业计划，资金可能无法以可接受的条款获得[44][96] - 公司作为上市公司将承担重大费用和行政负担，可能对业务、财务状况和经营成果产生负面影响[44] - 购买公司此次发行普通股的投资者会立即遭受每股一定金额的摊薄[49] - 公司管理层对出售普通股所得净收益的使用有广泛自由裁量权，资金使用可能不成功[51] - 公司股价可能因多种因素大幅波动，过去股价波动的公司常面临证券集体诉讼风险[52] - 此次发行可能导致公司普通股交易价格下降[53] - 公司为拓展业务采取多项举措，可能继续亏损或收益有限[54][57] - 若无法维持有竞争力的平均售价、高销量或降低产品成本，营收和利润率将受不利影响[58][59] - 拓展SaaS能力和产品的投资结果不确定，可能影响业务和财务状况[60] - 预计研发成本大幅增加，可能影响盈利且新研发不一定带来收入[74] - 产品用于多市场，市场竞争激烈，若无法满足要求可能失去业务[73] - 产品责任索赔、召回等会对声誉、业务和财务状况产生重大不利影响，保险存在免赔额和限额问题[78][80] - 依赖AI/ML模型，若设计、数据等存在问题，会影响产品、业务和声誉[82] - 通过第三方销售产品，面临集中、信用和法律风险，失去关键分销商可能减少收入[83] - 替代技术发展可能影响产品需求，研发能力不足会导致竞争力下降和市场份额流失[85] - 采用合同制造商模式，会降低对生产的控制，可能出现供应、质量等问题[86][88] - 市场竞争激烈，对手可能有更多资源、低价或高性能产品，新进入者可能扰乱市场[90][91] - 制造成本可能增加，若产品价格过高，可能无法实现足够销量以收回成本和盈利[92] - 库存水平过高会造成库存减记或注销，以折扣价销售多余库存，影响财务结果和品牌[95] - 低估客户需求可能损害品牌和客户关系，影响收入和经营业绩[95] - 若通过发行股权或可转换债券等融资，现有股东可能会被大幅稀释[99] - 产品销售未按计划增长，或SaaS产品未被充分采用，可能无法实现预期利润率和经营成果[100] - 产品制造过程复杂，难以达到可接受的产品良率，可能减少供应并增加成本[101] - 若无法有效发展销售和营销组织或维护经销商网络，业务前景、经营结果和财务状况将受不利影响[102] - 进行收购会产生多种成本，面临诸多风险，可能影响公司业务和运营[104] - 部分商业合同可能被终止或无法达成长期合作，影响公司业务和财务状况[108] - 大客户议价能力强，可能使公司接受不利合同条款，且大客户有内部竞争产品，会影响公司销售[115][116] - 美国政府合同资金可能被取消、转移、延迟，政府关门、预算问题等会影响公司收入和利润[117][118] - 供应商可能提高关键组件价格，影响公司盈利能力，且关键组件来自有限或单一第三方供应商，供应中断会影响公司业务[121][122] - 传感器组件可能因缺陷导致设备无法使用，公司需承担更换成本，影响声誉和业务[125] - 产品集成可能面临困难，影响客户采用和财务表现[127] - 产品复杂可能导致未检测到的缺陷，影响市场采用、声誉，带来法律索赔和成本增加[128] - 市场技术变化要求公司开发新产品和创新，否则会失去市场份额和收入[130] - 产品保修可能使公司承担重大直接或间接责任，影响业务和经营结果[132] - 公司季度和年度经营业绩可能大幅波动，难以预测未来经营业绩[139] - 若收入或经营业绩低于分析师或投资者预期，公司普通股价格可能大幅下跌[140] - 公司需遵守多项法规，这些法规会增加合规成本并对人员、系统和资源造成压力[141] - 在2022 - 2023年审计财报和2023 - 2024年第一季度未经审计财报中，公司发现财务报告内部控制存在重大缺陷[144] - 市场变化使公司难以预测长期终端客户对产品的采用率和需求，影响未来财务表现[148] - 公司对潜在市场规模的估计存在不确定性，高估会限制未来增长率[149] - 公司提前订购产品组件和建立库存，可能因市场波动导致预测错误[154] - 公司面临网络安全风险，实际和尝试性网络攻击可能影响运营和财务状况[163] - 网络攻击技术多变难检测，系统维护需大量管理时间、支持和成本，失败或致运营中断和财务报告问题[164] - 重大网络事件可能影响生产能力、声誉，导致合同违约、监管行动或诉讼，保险可能无法覆盖全部损失[166] - 知识产权申请可能无法获批或注册，已获批专利可能无法提供有效保护，竞争对手可能绕过专利[167] - 被指控侵犯第三方知识产权可能引发昂贵诉讼或高额许可费用，影响业务、财务状况和经营成果[168] - 热红外技术领域知识产权诉讼频繁，公司可能面临侵权指控，需更改产品名称和品牌[169] - 信息技术和通信系统故障可能影响服务提供，系统易受多种因素损害或中断，第三方服务提供商也有风险[170] - 公司需为技术侵权提供赔偿，可能面临重大费用和货币负债，解决侵权的措施可能昂贵且难实施[174] - 使用第三方软件可能因无法维持许可、软件错误或开源许可条款而增加成本或降低服务水平[175] - 无法充分保护或执行知识产权可能导致竞争对手复制或逆向工程技术，损失竞争优势和市场份额[177] - 未能遵守销售税和所得税法规可能导致意外成本、费用、罚款和费用，损害公司业务[187] - 美国政府机构常规审计若不通过，行政合同官员可能不批准审计系统，最高可扣留10%的付款[188] - 美国政府合同活动若被判定有不当行为，公司可能被暂停业务，定罪后可能被禁止获得新政府合同或政府批准的分包合同长达三年[188] - 美国部分政府合同机构要求承包商实施网络安全措施，实施和合规复杂且成本高，可能导致意外费用、降低盈利能力[189] - 公司可能因违反美国反腐败和反洗钱等法律而面临刑事和民事罚款、监禁、失去进出口特权等后果[190] - 公司产品用于受监管和标准化的应用，新法规和行业标准可能导致项目延迟或取消，不达标可能失去商业机会或面临法律责任[193] - 公司需遵守众多产品制造、使用、销售相关法规，不遵守美国商务部或FDA规定可能面临执法行动[194] - 隐私、数据保护和信息安全法律要求不断演变，不遵守可能对业务产生不利影响，且可能需改进政策和运营[196] - 公司产品和解决方案受美国及外国出口管制、贸易制裁和进口法律法规限制，违规可能面临政府调查、罚款和声誉损害[198] - 遵守出口管制和制裁法规可能耗时，导致产品在国际市场推出延迟，违规可能被处以巨额罚款或剥夺出口特权[199] - 贸易政策、关税和进出口法规变化可能对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响，公司需调整业务运营以适应[200] 其他数据 - 2024年6月5日，公司普通股在纳斯达克资本市场的收盘价为每股2.20美元[7] - 发行前公司已发行普通股数量为13,869,544股[46]