股票发行 - 公司拟发行3,636,363股普通股，初始发行价预计每股9.00 - 11.00美元[7] - 公司拟授予承销商购买最多545,454股普通股的超额配售权，行使期为招股书日期起45天内[11] - 公司同意向承销商发行最多181,818股普通股的认股权证，占发行股份数的5%[10] - 发售前公司流通普通股47,104,595股，发售完成后为50,740,958股或51,286,413股[77] 业绩情况 - 2022年公司营收899,045美元，2021年为480,224美元；2022年净亏损6,386,503美元，2021年为12,764,662美元[83] - 2022年公司基本和摊薄后每股净亏损0.15美元，2021年为1.33美元[83] - 截至2022年12月31日，公司现金及现金等价物118,957美元，2021年为330,448美元[84] - 截至2022年12月31日，公司总股东权益赤字1,340,517美元，2021年为2,563,228美元[84] - 2022年和2021年公司净亏损分别约为640万美元和1270万美元[102] - 截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司累计亏损分别约为2960万美元和2330万美元[102] 用户数据 - 截至2022年12月31日，用户分布在菲律宾占12.68%、印尼占12.18%等地区；年龄在12 - 19岁占14.68%、20 - 29岁占54.28%等[47] 未来展望 - 公司业务目前以韩流文化为基础，未来计划拓展至其他娱乐领域[33] - 公司预计未来12个月后，当前现金、债务发行净收益和未来普通股发行所得金额足以满足营运资金需求[104] - 公司短期内不打算支付股息，投资者回报依赖普通股价格上涨[105] 新产品和新技术研发 - FANTOO平台提供17种语言实时翻译服务，无实时翻译语言可通过翻译匹配服务解决[48] 市场扩张和并购 - 2021年3月31日，HBC与RnDeep合并，向其原股东发行415万股普通股，每股面值0.45美元[71] - 2021年6月30日，HBC签订协议以35亿韩元收购Marine Island全部已发行和流通普通股，并承担其所有负债[71] - 2021年10月3日公司收购K - Commerce 50.8%流通普通股，免除其270,530美元短期贷款[73] - 2022年2 - 5月公司与HBC股东达成股份交换协议，发行42,565,786股受限普通股[73] - 2022年2 - 5月公司与HBC认股权证持有人达成认股权证交换协议，发行10,046,666份认股权证[73] 其他新策略 - 每日广告净盈利的50%作为FP奖励用户，其中约30%给内容创作者，20%给普通用户[37] - 公司核心增长策略包括吸引全球粉丝、广告品牌内容等[57] 风险提示 - 公司自成立以来持续亏损，尚未实现盈利运营，对持续经营能力存疑[36] - 公司业务面临诸多风险，如受政府监管、网络攻击等[58][60] - 公司新兴成长型公司身份将在满足年收入超12.35亿美元等条件较早者时终止[70] - 公司可能因无法维持有效的财务报告内部控制系统，影响运营结果报告等[105] - 公司作为发展阶段企业，可能无法维持快速增长或实施业务战略[106] - 公司经营面临快速发展行业和新兴市场风险，业务依赖社交媒体市场发展和在线社区变现[111] - 公司需应对行业变化，开发新产品和服务可能成本高且无预期收益[114] - 公司面临内容相关法律风险，包括版权侵权等，保险可能无法覆盖赔偿[118] - 公司依赖第三方关系发展和分发娱乐内容，合作方变动可能影响业务[119] - 公司决定不在中国（含港澳台）提供服务，可能限制市场和业务增长[120] - 内容流业务竞争激烈且资金密集，不成功会影响业务和财务状况[121] - 公司需吸引和留住用户及创意人才，否则业务和财务受影响[122] - 公司依赖第三方内容贡献者，失去他们会对业务产生重大不利影响[123] - 社交媒体和内容创作行业竞争激烈，公司可能因无法竞争而业务受损[124] - 公司财务报表编制涉及估计、判断和假设，若不准确可能需重述报表并损害业务[130] - 公司目前财务报告内部控制无效，拟上市后聘请人员或会计事务所改善[131] - 公司业务受国内外法律法规监管，法规变化可能负面影响业务[133] - 政府限制FANTOO访问或广告销售，可能严重损害业务和财务结果[134] - 汇率波动会使公司面临外币兑换损失，韩元兑美元贬值会增加服务和设备成本及偿债成本[151][152] - 朝韩关系紧张可能对公司业务、财务状况、经营成果和股价产生不利影响[153] - 韩国政府可能在紧急情况下对资本市场交易等施加限制，影响公司业务和股价[156] - 韩国法律规定，公司某些高管可能因公司行为被刑事调查或担责，影响公司业务和财务状况[157][158] - HBC与子公司和关联方交易可能受韩国公平贸易法规限制，违规将受处罚[159] - HBC及其关联公司可能被指定需额外披露和治理，增加合规成本和监管风险[160] - HBC与关联方交易受韩国税务机关审查，非公平交易可能产生不利税务后果[164] - 韩国政府关注版权和专利侵权，公司运营可能受额外审查和处罚[167] - 韩国《严重事故法》于2022年1月27日生效，可能使公司韩国子公司面临巨额成本，潜在责任包括最高可达实际损失五倍的惩罚性赔偿[173,174,175] - 公司业务依赖技术，若无法成功实施新技术，声誉、财务状况和经营业绩可能受影响[178] - 公司使用和存储机密信息，安全措施无法提供绝对保障，可能导致声誉、财务、法律和运营后果[179] - 公司需遵循支付卡规则，若持卡人信息可能受损，可能承担调查费用、高额费用或罚款，影响声誉和经营业绩[183] - 公司依赖第三方服务和技术，第三方出现问题可能导致业务、财务和运营受负面影响[185] - 公司服务依赖与移动设备和操作系统的互操作性，若功能下降或竞争服务受优待，用户增长和业务可能受损[186] - 公司易受网络攻击，可能遭受声誉损害和业务影响，还可能面临法律和监管行动[187,189] - 公司在隐私、安全和内容审查方面的努力可能发现第三方不当行为，影响用户信任、声誉和业务[190] - 公司产品和内部系统依赖软硬件，可能存在错误和漏洞，导致业务和财务结果受影响[191,192] - FP可能被视为数字资产，受数字资产相关法律法规变化影响，可能阻碍用户增长或损害业务[194] - 数字资产和数字资产交易所的监管目前不完善，可能迅速演变，各国际监管机构差异大且不确定性高[196] - 区块链网络和数字资产的监管前景不确定，未来法律或监管变化可能对公司业务产生负面影响[197]