发行情况 - 公司拟公开发售2000万单位，每单位售价10美元，总金额2亿美元[5][7] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多300万单位以应对超额配售[7] - 每单位含一股A类普通股和半份可赎回认股权证，每份完整认股权证可按11.5美元/股购买一股A类普通股[7] - 公司发起人及承销商代表承诺购买60万单位（若超额配售权全部行使则为66万单位），总价600万美元（若超额配售权全部行使则为660万美元）[11] - 非管理发起人投资者有意间接购买35万单位（若超额配售权全部行使则为38万单位），总价350万美元（若超额配售权全部行使则为380万美元）[11] 财务数据 - 截至2024年12月31日，实际营运资金赤字48,541美元，调整后为1,049,559美元[161] - 截至2024年12月31日，实际总资产25,000美元，调整后为201,226,459美元[161] - 截至2024年12月31日，实际总负债48,541美元，调整后为7,176,900美元[161] - 截至2024年12月31日，可能赎回的普通股价值调整后为2亿美元[161] - 截至2024年12月31日，实际股东赤字23,541美元，调整后为5,950,441美元[161] 业务合并 - 公司需在上市交易结束后24个月内完成首次业务合并，若无法完成将赎回100%公众股份，赎回价格为信托账户存款总额（含利息，扣除应付税款和最多100,000美元利息收入用于支付解散费用）除以已发行和流通的公众股份数量[13] - 纳斯达克规则要求业务合并总公允价值至少达到信托账户资产价值（不含递延承销佣金和信托账户利息应付税款）的80%[64] - 公司预计将使交易后公司拥有目标业务100%股权或资产，也可能低于100%，但需获得50%以上有表决权证券或控制权[65] - 公司完成首次业务合并时，将为公众股东提供赎回部分或全部A类普通股的机会，是否寻求股东批准由公司自行决定[59] - 公司评估潜在目标的标准包括强大管理团队、创新解决方案、可扩展商业模式和稳健财务健康[60] 公司性质与政策 - 公司为新兴成长公司，属小型报告公司和非加速申报公司[3] - 公司作为新兴成长公司，可享受多项报告要求豁免，直至满足特定条件，如年收入达12.35亿美元等[92][94] - 公司作为较小报告公司，可享受减少披露义务，直至非关联方持有的普通股市值达2.5亿美元等情况[95] - 公司执行办公室位于美国康涅狄格州格林威治，已获得开曼群岛政府20年税收豁免承诺[91] - 若寻求股东批准初始业务合并且不按要约收购规则进行赎回，持有本次发行股份超15%的股东赎回股份受限[10] 其他要点 - 公司拟申请将单位在纳斯达克全球市场上市，代码为“BLUWU”，预计A类普通股和认股权证在招股说明书日期后第52天开始分开交易，分开交易后代码分别为“BLUW”和“BLUWW”[14] - 公开发行价格为每单位10.00美元，总计200,000,000美元，承销折扣和佣金为每单位0.55美元，总计11,000,000美元，公司所得收益（未扣除费用）为每单位9.45美元，总计189,000,000美元[17] - 公司此次发行及私募单位销售所得收益中，20000万美元（若承销商超额配售选择权全部行使则为23000万美元）将存入美国信托账户[17] - 假设不对单位中的认股权证估值，上市交易结束时公众股东将立即遭受重大摊薄，创始人股份转换及私募认股权证无现金行权等会进一步增加公众股东摊薄[18] - 当赎回比例为25%、50%、75%和最大赎回比例时，假设超额配售选择权全部行使，NTBV与发行价的差异分别为3.01美元、3.97美元、5.84美元和11.07美元；假设不行使超额配售选择权，差异分别为3.02美元、3.98美元、5.85美元和11.07美元[20]